توقعات أسعار زوج الدولار الأسترالي / الدولار الأمريكي: يمتد اللعب في النطاق وسط إشارات أساسية متباينة

• زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي ينخفض استجابةً لمحضر اجتماع بنك الاحتياطي الأسترالي المتشائم وبيانات مؤشر مديري المشتريات الصينية المخيبة للآمال.
• انتعاش متواضع للدولار الأمريكي من أدنى مستوى له في عدة أسابيع يمارس ضغطًا إضافيًا على الأسعار الفورية.
• الخلفية الأساسية المختلطة تستدعي بعض الحذر قبل وضع رهانات اتجاهية.

يجذب زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي بائعين جدد بالقرب من الحاجز النفسي 0.6500، أو الحد العلوي لنطاق تداول قديم يمتد لعدة أسابيع، ويعكس جزءًا كبيرًا من حركة اليوم السابق الصعودية. تسحب الانخفاضات خلال اليوم الأسعار الفورية بالقرب من منتصف منطقة 0.6400 خلال النصف الأول من الجلسة الأوروبية، ويعزى ذلك إلى مجموعة من العوامل. يضعف الدولار الأسترالي استجابةً للإشارات المتشائمة من بنك الاحتياطي الأسترالي وبيانات صينية مخيبة للآمال. بالإضافة إلى ذلك، يمارس انتعاش متواضع للدولار الأمريكي ضغطًا إضافيًا على زوج العملات.

كشف محضر الاجتماع الأخير لبنك الاحتياطي الأسترالي أن المجلس قد نظر في خفض سعر الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس الشهر الماضي. ومع ذلك، قرر البنك المركزي أن مثل هذه الخطوة لم تكن مبررة بعد لأنه لم تكن هناك علامات فورية على أن الاقتصاد قد تأثر بشكل كبير بسبب التعريفات التجارية الأمريكية. علاوة على ذلك، قدم صانعو السياسة نظرة متشائمة على الاقتصاد الأسترالي وأظهروا استعدادًا للاستجابة بشكل حاسم لأي تدهور في الاقتصاد العالمي. بالإضافة إلى ذلك، حذرت نائبة محافظ البنك سارة هانتر من أن التعريفات الأمريكية المرتفعة ستؤثر سلبًا على الاقتصاد العالمي، وقد تؤدي حالة عدم اليقين إلى تقليل الاستثمارات والإنتاج والوظائف في أستراليا. وهذا بدوره يعزز الرهانات على خفض آخر لسعر الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الأسترالي في يوليو.

في الوقت نفسه، أظهر استطلاع خاص أن نشاط التصنيع في الصين قد انكمش في مايو وسط انخفاض في الطلبات الجديدة من الخارج للشهر الثاني على التوالي. في الواقع، انخفض مؤشر مديري المشتريات التصنيعي Caixin/S&P Global بشكل حاد من 50.4 في أبريل إلى 48.3 في الشهر الماضي، وهو أدنى مستوى له منذ سبتمبر 2022. يأتي هذا في ظل تجدد التوترات التجارية بين الولايات المتحدة والصين، والتي تعتبر عاملًا آخر يدفع التدفقات بعيدًا عن الدولار الأسترالي. انتقد الرئيس الأمريكي دونالد ترامب الصين خلال عطلة نهاية الأسبوع واتهمها بانتهاك اتفاقية التعريفات الأولية. من ناحية أخرى، انتقدت الصين الضوابط الأمريكية الأكثر صرامة على صناعتها للرقائق خلال الأسابيع القليلة الماضية، مما أعاد المخاوف من حرب تجارية بين أكبر اقتصادين في العالم.

من ناحية أخرى، يكتسب الدولار الأمريكي بعض الزخم الإيجابي ويعكس جزءًا من الانخفاض الذي شهده في اليوم السابق إلى أدنى مستوى له منذ 22 أبريل. يساهم هذا بشكل أكبر في النغمة المعروضة المحيطة بزوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي. ومع ذلك، لا يزال أي ارتفاع ملحوظ للدولار الأمريكي يبدو بعيد المنال في ظل القبول المتزايد بأن الاحتياطي الفيدرالي سيخفض تكاليف الاقتراض أكثر في ظل علامات تخفيف الضغوط التضخمية في الولايات المتحدة. بالإضافة إلى ذلك، قد تعيق المخاوف بشأن تدهور الحالة المالية الأمريكية المضاربين على ارتفاع الدولار من وضع رهانات عدوانية وتساعد في الحد من الخسائر لزوج العملات. يتطلع المتداولون الآن إلى إصدار بيانات فرص العمل JOLTS الأمريكية للحصول على بعض الزخم لاحقًا خلال الجلسة الأمريكية.

علاوة على ذلك، ستؤدي خطابات مجموعة من أعضاء اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة المؤثرين إلى زيادة الطلب على الدولار الأمريكي وتوفير فرص تداول قصيرة الأجل. ثم سيتحول التركيز إلى بيانات الناتج المحلي الإجمالي الأسترالي الفصلية يوم الأربعاء وإصدارات ماكرو أمريكية مهمة أخرى مجدولة في بداية شهر جديد، بما في ذلك تقرير الوظائف غير الزراعية الذي يحظى بمتابعة وثيقة يوم الجمعة. في الوقت نفسه، تشير الخلفية الأساسية المختلطة المذكورة أعلاه إلى أن زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي قد يمدد حركة الأسعار المحددة النطاق، مما يجعل من الحكمة الانتظار لحركة مستدامة في أي اتجاه قبل تحديد المواقع لمسار المدى القريب.

الرسم البياني لزوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي لمدة 4 ساعات

التوقعات الفنية

تشير حركة الأسعار المحددة النطاق التي شهدناها على مدار الأسابيع الأربعة الماضية إلى تردد بين المتداولين بشأن المرحلة التالية من الحركة الاتجاهية. ومع ذلك، تدعم المؤشرات الإيجابية قليلاً على الرسم البياني اليومي آفاق الاختراق المحتمل نحو الأعلى، على الرغم من أن الفشل المتكرر الأخير بالقرب من الحاجز النفسي 0.6500 يستدعي الحذر للثيران. لذلك، سيكون من الحكمة الانتظار لحركة مستدامة وقبول فوق هذا الحاجز قبل تحديد المواقع لحركة نحو الذروة منذ بداية العام، حول منطقة 0.6535-0.6540 التي تم الوصول إليها في مايو. قد تمتد الحركة التالية نحو الأعلى أكثر نحو مستوى 0.6600 في الطريق إلى الحاجز 0.6640.

من ناحية أخرى، قد يستمر أي انخفاض إضافي في جذب بعض المشترين عند الانخفاض بالقرب من مستوى 0.6400. يجب أن يساعد هذا في الحد من الاتجاه الهبوطي لزوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي بالقرب من منطقة 0.6365-0.6360، أو الحد الأدنى من نطاق التداول قصير الأجل. سيتم اعتبار الاختراق المقنع دون الأخير بمثابة محفز جديد للمتداولين الهابطين وسيجعل زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي عرضة لتسريع الانخفاض نحو المتوسط المتحرك البسيط لمدة 100 يوم، حول منطقة 0.6330-0.6325. قد تنخفض الأسعار الفورية في النهاية إلى مستوى 0.6300، والدعم الوسيط عند 0.6245، ثم تهدف لاختبار مستويات دون 0.6200.