توقعات وأخبار الذهب
تضيف أسعار الذهب إلى خسائرها خلال اليوم حيث تعوض مزاج الرغبة في المخاطرة توقعات تيسير البنك الاحتياطي الفيدرالي وطلب الدولار الأمريكي الضعيف
يجذب الذهب بعض عمليات البيع اللاحقة لليوم الثاني على التوالي وينخفض إلى أدنى مستوى له في أكثر من أسبوع، حول منطقة 4858 دولار، مع اقتراب الجلسة الأوروبية يوم الثلاثاء. ومع ذلك، يتعافى السلعة بسرعة إلى حاجز 4900 دولار حيث يختار المتداولون الانتظار للحصول على مزيد من الإشارات حول مسار خفض أسعار الفائدة من قبل البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed قبل وضع رهانات اتجاهية جديدة.
آخر أخبار الذهب مقابل الدولار الأمريكي
نظرة فنية على الذهب مقابل الدولار الأمريكي
في الرسم البياني اليومي، يتداول زوج الذهب/الدولار XAU/USD عند 4962.23 دولار. يرتفع المتوسط المتحرك البسيط لمدة 21 يومًا (SMA) فوق المتوسطات المتحركة البسيطة لمدة 50 و100 و200 يوم، مما يحافظ على توازن صعودي. تستمر المتوسطات المتحركة الأطول في التقدم، بينما السعر يستقر فوقها ولكنه يجلس تحت المتوسط المتحرك البسيط لمدة 21 يومًا عند 4987.41 دولار. يقف مؤشر القوة النسبية (14) عند 53.36 (محايد)، متراجعًا من قراءات مرتفعة سابقة ويشير إلى زخم معتدل.
مقاسًا من القمة عند 5597.89 دولار إلى القاع عند 4401.99 دولار، فإن مستوى التصحيح 50.0% عند 4999.94 دولار يحد من الاتجاه الصعودي على المدى القريب، مع مستوى التصحيح 61.8% عند 5141.05 دولار كحاجز التالي إذا حدث اختراق. على الجانب السلبي، يدعم المتوسط المتحرك البسيط لمدة 50 يومًا عند 4660.28 دولار التراجعات. قد يفتح الإغلاق اليومي فوق مستوى التصحيح 50% الطريق نحو منطقة 61.8%، بينما الفشل في تجاوز السابق سيبقي زوج XAU/USD في حالة تماسك ضمن الاتجاه الصعودي الأوسع.
نظرة أساسية على الذهب مقابل الدولار الأمريكي
يظل الذهب متاحًا للبيع لليوم الثاني على التوالي وسط نقص في الطلب على الذهب من المراكز الآسيوية الرئيسية، بما في ذلك الصين القارية وهونج كونج، وذلك بسبب عطلة رأس السنة الصينية التي تستمر أسبوعًا.
بالإضافة إلى ذلك، فإن الارتفاع في الدولار الأمريكي يوم الاثنين، جاء نتيجة لجوء المتداولين إلى موضوع إعادة التوازن قبل صدور بيانات رأس المال الدولي للخزانة (ITC) والبيانات الثلاثية المقرر صدورها يوم الجمعة.
ستكون بيانات TIC في بؤرة التركيز للحصول على أي إشارات حول تراجع الطلب الأجنبي على سندات الخزانة الأمريكية والأسهم الأمريكية. يمكن أن تؤثر هذه البيانات بشكل كبير على تقييم الدولار الأمريكي، مما يؤثر في النهاية على أسعار السبائك.
في الوقت نفسه، سيتم التدقيق في محضر اجتماع السياسة النقدية للبنك الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي (Fed) لشهر يناير للحصول على تلميحات جديدة حول مسار خفض أسعار الفائدة من قبل البنك المركزي الأمريكي.
تقوم الأسواق حاليًا بتسعير ما لا يقل عن تخفيضين بمقدار 25 نقطة أساس من قبل البنك الاحتياطي الفيدرالي هذا العام، وفقًا لأداة FedWatch التابعة لمجموعة CME.
قبل هذه المخاطر المرتبطة بالأحداث الأمريكية، ستتجه الأنظار إلى المحادثات الأمريكية الإيرانية حول البرنامج النووي لطهران المقرر إجراؤها في جنيف يوم الثلاثاء.
ذكرت وكالة رويترز أن "وزير الخارجية الإيراني التقى برئيس الوكالة الدولية للطاقة الذرية التابعة للأمم المتحدة يوم الاثنين، مع وجود القليل من العلامات الواضحة على التوصل إلى تسوية من أي من الجانبين وتهديد العمل العسكري الأمريكي يلوح في الأفق."
أفادت وكالة الأنباء الإيرانية شبه الرسمية تسنيم أن البحرية التابعة للحرس الثوري الإيراني أجرت مناورات في مضيق هرمز يوم الاثنين.
ومع ذلك، سيستمر الذهب في العثور على مشترين عند مستويات منخفضة بسبب المزاج الحذر في السوق قبل المحادثات الأمريكية الإيرانية.
توقعات أسبوعية خاصة
هل أنت مهتم بتوقعات زوج الذهب/الدولار الأمريكي الأسبوعية XAU/USD؟ يُجري خبراؤنا تحديثات أسبوعية لتوقع التحركات المحتملة لزوج الذهب/الدولار. تجد هنا أحدث توقعات خبراء السوق لدينا:
الذهب: المعادن لا تزال عرضة لمعنويات السوق العامة
بدأ الذهب (زوج الذهب/الدولار XAU/USD) الأسبوع بنبرة صعودية وارتفع فوق 5000 دولار قبل أن ينخفض بشكل حاد ويمحو مكاسبه الأسبوعية يوم الخميس، ليعود للانتعاش مع اقتراب عطلة نهاية الأسبوع.
آخر تحليلات زوج الذهب/الدولار الأمريكي (XAU/USD)
اختيارات المحررين
زوج يورو/دولار EUR/USD يحتفظ بالخسائر دون مستوى 1.1850 بالقرب من حاجز المتوسط المتحرك الأسي لمدة تسعة أيام
يتوسع زوج يورو/دولار EUR/USD في خسائره للجلسة الثانية على التوالي، متداولًا حول 1.1840 خلال الساعات الأوروبية المبكرة يوم الثلاثاء. يشير مؤشر الزخم لمؤشر القوة النسبية (RSI) لمدى 14 يومًا عند 53 (محايد) إلى التماسك مع ميل طفيف نحو الارتفاع.
متى ستصدر بيانات التوظيف في المملكة المتحدة وكيف يمكن أن تؤثر على زوج استرليني/دولار GBP/USD؟
من المقرر نشر بيانات سوق العمل في المملكة المتحدة للثلاثة أشهر المنتهية في ديسمبر اليوم في الساعة 07:00 بتوقيت جرينتش. يتداول زوج استرليني/دولار GBP/USD بانخفاض بنسبة 0.16% بالقرب من 1.3610 في وقت كتابة هذا التقرير. ينخفض المتوسط المتحرك الأسي لمدة 20 فترة إلى 1.3631 ويحد من الارتدادات حيث يصمد السعر دون هذا المؤشر.
تراجع زوج الدولار الأمريكي / الين الياباني USD/JPY أكثر دون 153.00؛ يراقب المتوسط المتحرك الأسي لمدة 200 يوم وسط قوة الين الياباني
يواجه زوج دولار/ين USD/JPY إمدادًا جديدًا يوم الثلاثاء وينزلق أكثر دون حاجز 153.00 مع اقترابه من الجلسة الأوروبية، مما يعكس جزءًا كبيرًا من الحركة الإيجابية ليوم أمس. ومع ذلك، تتمكن الأسعار الفورية من الثبات فوق دعم المتوسط المتحرك الأسي (EMA) لمدة 200 يوم، حول منطقة 152.50، مما يحافظ على ميل صعودي مؤقت على الرغم من وجود وسادة ضئيلة.
تضيف أسعار الذهب إلى خسائرها خلال اليوم حيث تعوض مزاج الرغبة في المخاطرة توقعات تيسير البنك الاحتياطي الفيدرالي وطلب الدولار الأمريكي الضعيف
يجذب الذهب بعض عمليات البيع اللاحقة لليوم الثاني على التوالي وينخفض إلى أدنى مستوى له في أكثر من أسبوع، حول منطقة 4858 دولار، مع اقتراب الجلسة الأوروبية يوم الثلاثاء. ومع ذلك، يتعافى السلعة بسرعة إلى حاجز 4900 دولار حيث يختار المتداولون الانتظار للحصول على مزيد من الإشارات حول مسار خفض أسعار الفائدة من قبل البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed قبل وضع رهانات اتجاهية جديدة.
انخفاض خام غرب تكساس الوسيط WTI إلى محيط منطقة 63.50 دولار مع تفكير أوبك+ في زيادة الإنتاج، ومحادثات الولايات المتحدة وإيران تلوح في الأفق
تحركت أسعار خام غرب تكساس الوسيط نحو الانخفاض بعد تسجيلها مكاسب تزيد عن %1.5 في الجلسة السابقة، حيث يتم تداولها حول منطقة 63.50 دولار خلال الساعات الآسيوية يوم الثلاثاء. قد تظل أسعار النفط الخام تحت الضغط بسبب مخاوف من فائض العرض.
العملات الرئيسية
العملات المشفرة
التوقيعات
التوقعات السنوية لزوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD
توقعات زوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD لعام 2025
في 2025 (XAU/USD 2025 Forecast)، يشير المحلل في FXStreet إرِن سينغيزر إلى أن النظرة المستقبلية للذهب في 2025 تعتمد على سياسة الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي، قرارات دونالد ترامب، والجغرافيا السياسية. قد يظهر سيناريو هبوطي إذا تراجعت حدة التوترات الجيوسياسية، واستمر التضخم، وضعفت الاقتصاد الصيني بسبب تراجع التوترات التجارية بين الولايات المتحدة والصين، مما يقلل من الطلب على الذهب. كما أن السياسة المتشددة من الفيدرالي قد تضغط على الأسعار.
وعلى الجانب الصعودي، فإن استمرار التيسير في السياسات العالمية، وتعافي الاقتصاد الصيني، أو تصاعد النزاعات الجيوسياسية قد يعزز تدفقات الملاذ الآمن نحو الذهب، مما يدعم مرونته ويدفع الأسعار إلى الارتفاع.
يشير التحليل الفني للذهب إلى ضعف الزخم الصعودي، حيث سجل مؤشر القوة النسبية (RSI) أدنى مستوياته منذ فبراير مع زوج XAU/USD. ويقع الدعم الرئيسي عند 2,530–2,500 دولار، مع احتمالية استهداف 2,400 و2,300 دولار في حال استمرار التراجع. أما من الجانب الصعودي، فقد يحد مستوى المقاومة عند 2,900 دولار من المكاسب، مع وجود حواجز إضافية عند 3,000–3,020 و3,130 دولار إذا حاول الذهب تسجيل مستوى قياسي جديد.
العوامل الأكثر تأثيرًا في عام 2025 على زوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD
في عام 2025، سوف يتشكل مستقبل الذهب من خلال السياسة النقدية لمجلس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي والتوترات الجيوسياسية والطلب من البنك المركزي. إذا تراجعت التوترات الجيوسياسية، مثل الصراع بين روسيا وأوكرانيا أو قضايا الشرق الأوسط، فقد يواجه الذهب ضغوطاً هبوطية بعد الاستفادة من هذه الأزمات في عام 2024. كما سيكون الطلب من البنوك المركزية حاسماً، وأي تباطؤ في الشراء قد يؤثر سلباً على الأسعار.
عن الذهب
الذهب (XAU/USD)
في سوق الفوركس، يعمل الذهب كعملة. وتكمن خصوصيته في أنه يتم تداوله مقابل الدولار الأمريكي (USD)، مع اعتماد الرمز الدولي للذهب وهو XAU.
ويُعرف الذهب بكونه أصلًا من أصول الملاذ الآمن، حيث يُتوقع أن يرتفع سعره خلال فترات تقلبات السوق وعدم اليقين الاقتصادي. كما يُنظر إليه على نطاق واسع كأداة للتحوط ضد التضخم وضد تراجع قيمة العملات، لأنه لا يعتمد على أي جهة مُصدرة أو حكومة بعينها.
وتُعتبر البنوك المركزية أكبر حاملي الذهب. ففي سعيها لدعم عملاتها خلال الأوقات المضطربة، تميل البنوك المركزية إلى تنويع احتياطاتها وشراء الذهب لتعزيز القوة المتصورة للاقتصاد ولعملتها. وتُعد الولايات المتحدة الدولة التي تمتلك أكبر احتياطيات من الذهب في العالم.
يُظهر زوج XAU/USD للمتداول عدد الدولارات الأمريكية المطلوبة لشراء أونصة تروي واحدة من الذهب.
يمكن أن يتحرك السعر بسبب مجموعة واسعة من العوامل. فالاضطرابات الجيوسياسية أو المخاوف من ركود اقتصادي عميق قد تدفع أسعار الذهب للارتفاع بسرعة نظرًا لوضعه كملاذ آمن. وباعتباره أصلًا لا يدر عائدًا، يميل الذهب إلى الارتفاع مع انخفاض أسعار الفائدة، بينما تؤدي تكاليف الاقتراض المرتفعة عادةً إلى الضغط على المعدن الأصفر. ومع ذلك، فإن معظم التحركات تعتمد على سلوك الدولار الأمريكي (USD) نظرًا لأن الذهب مُسعر بالدولار. فالدولار القوي يميل إلى إبقاء أسعار الذهب تحت السيطرة، في حين أن ضعف الدولار غالبًا ما يدفع أسعار الذهب إلى الأعلى.
المنظمات المؤثرة على زوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD
- WGC (مجلس الذهب العالمي - World Gold Council) هو منظمة تطوير السوق لصناعة الذهب. وهدفه هو تحفيز والحفاظ على الطلب على هذا المعدن النفيس.
- LBMA (جمعية سوق السبائك في لندن - London Bullion Market Association) هي منظمة يشارك أعضاؤها في هذا السوق الكبير خارج البورصة لتداول الذهب والفضة. ويشرف عليها بشكل غير مباشر بنك إنجلترا. ومعظم أعضاء LBMA هم بنوك دولية كبرى، وتجار سبائك، ومصافي معادن.
- COMEX (بورصة السلع - Commodity Exchange) هي السوق الرئيسية لتداول المعادن. اندمجت COMEX مع بورصة نيويورك التجارية (NYMEX) في عام 1994 وانضمت إلى مجموعة CME في عام 2008.
- CGSE (جمعية بورصة الذهب والفضة الصينية - Chinese Gold and Silver Exchange Society) هي منظمة تضم شركات تداول الذهب في هونغ كونغ والتي تشارك في بورصة الذهب والفضة الصينية، وهي أول بورصة أُنشئت في هونغ كونغ.
- تؤثر البنوك المركزية مثل الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي (Fed)، البنك المركزي الأوروبي (ECB)، أو بنك الشعب الصيني (PBoC) بشكل كبير على أسعار الذهب من خلال سياساتها النقدية.
الأشخاص المؤثرون على زوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD
- نيل فرونيمان، رئيس مجلس الذهب العالمي.
- سكوت بيسنت، وزير الخزانة الأمريكي.
- شي جين بينغ، رئيس جمهورية الصين الشعبية.
- أعضاء جمعية سوق السبائك في لندن.
الظروف المؤثرة على زوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD
المتغيرات الرئيسية التي يجب على المتداولين مراقبتها لفهم وضع الذهب هي:
- العرض والطلب: التوازن بين الطلب العالمي على الذهب وتوافره يؤثر على سعره.
- حالة عدم اليقين الاقتصادي وتراجع قيمة العملات: يُعرف الذهب على نطاق واسع بكونه أصلًا للملاذ الآمن للمستثمرين خلال فترات عدم اليقين الاقتصادي أو عند مواجهة العملات لعمليات خفض في قيمتها.
- الاستخدامات العملية: استخدام الذهب في الابتكارات التكنولوجية، وصناعة المجوهرات، وتطبيقات صناعية أخرى.
الأصول المؤثرة على زوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD
- العملات: الدولار الأمريكي (USD) واليورو (EUR) هما العملات الأساسية التي تؤثر على أسعار الذهب. ومن أزواج العملات المهمة الأخرى: زوج يورو/دولار أمريكي EUR/USD, زوج جنيه إسترليني/دولار أمريكي GBP/USD, زوج دولار أمريكي/ين ياباني USD/JPY, زوج دولار أسترالي/دولار أمريكي AUD/USD, زوج دولار أمريكي/فرنك سويسري USD/CHF, زوج دولار نيوزيلندي/دولار أمريكي NZD/USD, و زوج دولار أمريكي/دولار كندي USD/CAD.
- السلع: الفضة والذهب هما أهم السلع في فئة المعادن النفيسة.
- السندات: من الأوراق المالية المؤثرة ذات الدخل الثابت السند الألماني (Bund) الصادر عن الحكومة الفيدرالية، وسند الخزانة الأمريكي (T-Note).
- المؤشرات: تشمل المؤشرات الرئيسية المتعلقة بالذهب والتعدين مؤشر HUI (NYSE Arca Gold BUGS) ومؤشر XAU (مؤشر فيلادلفيا للذهب والفضة) ومؤشر GDM (NYSE Arca Gold Miners Index).
- البورصات: تعتبر بورصات الأسهم الأكثر أهمية للذهب هي بورصة نيويورك التجارية (COMEX) وبورصة شيكاغو للتجارة وبورصة يورونكست/LIFFE وسوق لندن للسبائك وبورصة طوكيو للسلع وبورصة السلع والعقود الآجلة في كوريا.