توقعات وأخبار الذهب
ارتفع الذهب بالقرب من 5200 دولار مع زيادة الطلب على الملاذ الآمن بسبب الحرب في إيران
تمدد أسعار الذهب مكاسبها للجلسة الثانية على التوالي يوم الخميس حيث يسعى المتداولون إلى الأمان وسط الحرب المستمرة في الشرق الأوسط. تضرب الضربات الأمريكية والإسرائيلية عبر الأراضي الإيرانية، وترد إيران بصواريخ وطائرات مسيرة على نطاق واسع في جميع أنحاء الشرق الأوسط، بما في ذلك الهجمات على الأهداف الإقليمية والمواقع العسكرية، مما يطيل أمد الأزمة وتأثيرها.
آخر أخبار الذهب مقابل الدولار الأمريكي
نظرة فنية على الذهب مقابل الدولار الأمريكي
التحيز على المدى القريب صعودي بشكل طفيف حيث يستقر السعر فوق المتوسط المتحرك البسيط 21 يومًا بالقرب من 5080 دولار ويمتد تقدمه بعيدًا عن المتوسطين المتحركين البسيطين 50 و100 يوم المتجمعين دون 4900 دولار، مما يعزز خلفية الاتجاه الصعودي الراسخة. لا يزال الزخم إيجابيًا، مع ارتفاع مؤشر القوة النسبية (RSI) مرة أخرى إلى منتصف الخمسينات بعد أن هدأ من ظروف الشراء المفرط السابقة، مما يشير إلى أن ضغط الشراء مستمر دون ظروف مشدودة. يتداول السعر أيضًا فوق مستوى تصحيح فيبوناتشي 61.8% عند 5141 دولار، المقاس من أدنى مستوى عند 4402 دولار إلى أعلى مستوى عند 5598 دولار، مما يظهر أن الثيران قد دافعت عن النصف العلوي من النطاق التصحيحي الأخير.
يظهر الدعم الفوري عند مستوى تصحيح 61.8% عند 5141 دولار، يليه مستوى تصحيح 50% عند 4999 دولار، حيث يخلق القرب من المتوسط المتحرك البسيط 21 يومًا الصاعد منطقة طلب رئيسية. سيكون الإغلاق اليومي دون تلك المجموعة معرضًا للدعم التالي عند مستوى تصحيح 38.2% عند 4859 دولار. في الاتجاه الصاعد، تقف المقاومة الأولية بالقرب من منطقة التذبذب الأخيرة حول 5340 دولار، المتوافقة مع مستوى تصحيح 78.6%، مع فتح الاختراق فوقها الطريق نحو أعلى مستوى عند 5600 دولار. طالما أن زوج الذهب/الدولار XAU/USD يستقر فوق 5140 دولار على أساس الإغلاق، فإن الهيكل الفني يفضل استمرار الاتجاه الصعودي الأوسع بدلاً من حدوث انعكاس أعمق.
نظرة أساسية على الذهب مقابل الدولار الأمريكي
تصاعدت حدة الحرب بين الولايات المتحدة وإسرائيل وإيران بشكل حاد يوم الأربعاء بعد أن غرقت غواصة أمريكية سفينة حربية إيرانية قبالة سريلانكا، واعترضت الدفاعات الجوية لحلف شمال الأطلسي (NATO) صاروخًا باليستيًا إيرانيًا أُطلق نحو تركيا.
بالإضافة إلى ذلك، "برز الابن القوي للزعيم الأعلى الإيراني القتيل كمرشح بارز لخلافته"، وفقًا لوكالة رويترز، مهددًا بمزيد من التصعيد الجيوسياسي في المنطقة، مع دخول الحرب يومها السادس.
على صعيد السياسة النقدية، قام الرئيس الأمريكي دونالد ترامب يوم الأربعاء رسميًا بترشيح محافظ الاحتياطي الفيدرالي السابق كيفن وارش ليكون رئيس الاحتياطي الفيدرالي المقبل. يُنظر إلى وارش على أنه من معسكر التيسير ومن المحتمل أن يخفض أسعار الفائدة في وقت لاحق من هذا العام.
هذا السرد التيسيري عارض البيانات الاقتصادية الأمريكية القوية، مما أدى إلى ارتفاع أسعار الذهب الذي لا يقدم عوائد على حساب الدولار الأمريكي (USD).
أظهرت البيانات التي نشرتها ADP يوم الأربعاء أن أصحاب العمل في القطاع الخاص الأمريكي أضافوا 63000 وظيفة في فبراير، وهو ما يزيد عن 50000 وظيفة التي توقعها الاقتصاديون.
قالت ISM إن نشاط قطاع الخدمات الأمريكي قد تعزز بشكل حاد في فبراير، حيث ارتفع المؤشر الرئيسي من 53.8 إلى 56.1، متجاوزًا بكثير توقعات السوق البالغة 53.5.
توجه الانتباه الآن نحو بيانات مطالبات البطالة الأسبوعية الأمريكية، بينما تستمر التحديثات حول الشرق الأوسط ومخاوف النمو الاقتصادي في الصين في إبقاء المستثمرين في حالة ترقب، مما يدعم أسعار الذهب.
في وقت سابق، حددت الصين هدف نموها الاقتصادي لعام 2026 عند 4.5%-5%، وهو أقل قليلاً من وتيرة 5% التي تم تحقيقها العام الماضي. تعتبر الدولة التنين أكبر مستهلك للذهب في العالم.
توقعات أسبوعية خاصة
هل أنت مهتم بتوقعات زوج الذهب/الدولار الأمريكي الأسبوعية XAU/USD؟ يُجري خبراؤنا تحديثات أسبوعية لتوقع التحركات المحتملة لزوج الذهب/الدولار. تجد هنا أحدث توقعات خبراء السوق لدينا:
الذهب يتجاوز السقف مع دخول الحرب بين الولايات المتحدة وإسرائيل وإيران يومها الثالث
الذهب مستعد لفتح فجوة صعودية كبيرة في التداول الآسيوي يوم الاثنين، مع احتمال حدوث اندفاع نحو الأمان قد يدعم الارتفاع بعد أن شنت الولايات المتحدة وإسرائيل غارات جوية مكثفة على إيران خلال عطلة نهاية الأسبوع. تظل المزيد من العناوين الجيوسياسية المحيطة بالصراع في الشرق الأوسط وتحركات أسعار النفط في بؤرة التركيز.
آخر تحليلات زوج الذهب/الدولار الأمريكي (XAU/USD)
اختيارات المحررين
زوج يورو/دولار EUR/USD ينخفض إلى قرب 1.1600 بسبب التحيز الهبوطي المستمر
يتراجع زوج يورو/دولار EUR/USD بعد تسجيل مكاسب متواضعة في الجلسة السابقة، حيث يتداول حول 1.1610 خلال الساعات الآسيوية يوم الخميس. يشير التحليل الفني للرسم البياني اليومي إلى وجود تحيز هبوطي مستمر حيث يبقى زوج يورو/دولار EUR/USD داخل نموذج قناة سعرية هابطة.
زوج استرليني/دولار GBP/USD يتراجع مع مواجهة المملكة المتحدة لمخاطر الركود التضخمي في ظل الحرب في الشرق الأوسط
يتداول الجنيه الإسترليني منخفضًا مقابل نظرائه من العملات الرئيسية، حيث انخفض بنسبة %0.22 حول 1.3340 مقابل الدولار الأمريكي، خلال التداولات الآسيوية يوم الخميس. يواجه الجنيه البريطاني ضغوط بيع وسط مخاوف من أن الاقتصاد البريطاني قد يواجه مخاطر الركود التضخمي بسبب ارتفاع أسعار الطاقة، وهي حالة تتسارع فيها التضخم مع بقاء النمو الاقتصادي وظروف التوظيف ثابتة.
يتعافى زوج العملة الدولار الأمريكي/الين الياباني USD/JPY إلى 157.00 وسط تجدد الطلب على الدولار الأمريكي
يرتد زوج الدولار الأمريكي/الين الياباني USD/JPY بالقرب من 157.00، مقللاً الخسائر في الجلسة الآسيوية يوم الخميس. يتجاوز الطلب المتجدد على الدولار الأمريكي وسط مخاوف الشرق الأوسط والصين المخاوف من التدخل الياباني، مما يساعد على انتعاش الزوج.
ارتفع الذهب بالقرب من 5200 دولار مع زيادة الطلب على الملاذ الآمن بسبب الحرب في إيران
تمدد أسعار الذهب مكاسبها للجلسة الثانية على التوالي يوم الخميس حيث يسعى المتداولون إلى الأمان وسط الحرب المستمرة في الشرق الأوسط. تضرب الضربات الأمريكية والإسرائيلية عبر الأراضي الإيرانية، وترد إيران بصواريخ وطائرات مسيرة على نطاق واسع في جميع أنحاء الشرق الأوسط، بما في ذلك الهجمات على الأهداف الإقليمية والمواقع العسكرية، مما يطيل أمد الأزمة وتأثيرها.
خام غرب تكساس الوسيط يحافظ على مكاسبه بالقرب من 75.00 دولار مع استمرار اضطرابات الإمدادات عبر مضيق هرمز
سعر نفط غرب تكساس الوسيط يبقى قويًا للجلسة الثالثة على التوالي، حيث يتم تداوله حول 74.80 دولار للبرميل خلال ساعات التداول الآسيوية يوم الخميس. ترتفع أسعار النفط الخام مع استمرار اضطرابات الإمدادات في ظل الحرب المستمرة في الشرق الأوسط.
العملات الرئيسية
العملات المشفرة
التوقيعات
التوقعات السنوية لزوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD
توقعات زوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD لعام 2025
في 2025 (XAU/USD 2025 Forecast)، يشير المحلل في FXStreet إرِن سينغيزر إلى أن النظرة المستقبلية للذهب في 2025 تعتمد على سياسة الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي، قرارات دونالد ترامب، والجغرافيا السياسية. قد يظهر سيناريو هبوطي إذا تراجعت حدة التوترات الجيوسياسية، واستمر التضخم، وضعفت الاقتصاد الصيني بسبب تراجع التوترات التجارية بين الولايات المتحدة والصين، مما يقلل من الطلب على الذهب. كما أن السياسة المتشددة من الفيدرالي قد تضغط على الأسعار.
وعلى الجانب الصعودي، فإن استمرار التيسير في السياسات العالمية، وتعافي الاقتصاد الصيني، أو تصاعد النزاعات الجيوسياسية قد يعزز تدفقات الملاذ الآمن نحو الذهب، مما يدعم مرونته ويدفع الأسعار إلى الارتفاع.
يشير التحليل الفني للذهب إلى ضعف الزخم الصعودي، حيث سجل مؤشر القوة النسبية (RSI) أدنى مستوياته منذ فبراير مع زوج XAU/USD. ويقع الدعم الرئيسي عند 2,530–2,500 دولار، مع احتمالية استهداف 2,400 و2,300 دولار في حال استمرار التراجع. أما من الجانب الصعودي، فقد يحد مستوى المقاومة عند 2,900 دولار من المكاسب، مع وجود حواجز إضافية عند 3,000–3,020 و3,130 دولار إذا حاول الذهب تسجيل مستوى قياسي جديد.
العوامل الأكثر تأثيرًا في عام 2025 على زوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD
في عام 2025، سوف يتشكل مستقبل الذهب من خلال السياسة النقدية لمجلس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي والتوترات الجيوسياسية والطلب من البنك المركزي. إذا تراجعت التوترات الجيوسياسية، مثل الصراع بين روسيا وأوكرانيا أو قضايا الشرق الأوسط، فقد يواجه الذهب ضغوطاً هبوطية بعد الاستفادة من هذه الأزمات في عام 2024. كما سيكون الطلب من البنوك المركزية حاسماً، وأي تباطؤ في الشراء قد يؤثر سلباً على الأسعار.
عن الذهب
الذهب (XAU/USD)
في سوق الفوركس، يعمل الذهب كعملة. وتكمن خصوصيته في أنه يتم تداوله مقابل الدولار الأمريكي (USD)، مع اعتماد الرمز الدولي للذهب وهو XAU.
ويُعرف الذهب بكونه أصلًا من أصول الملاذ الآمن، حيث يُتوقع أن يرتفع سعره خلال فترات تقلبات السوق وعدم اليقين الاقتصادي. كما يُنظر إليه على نطاق واسع كأداة للتحوط ضد التضخم وضد تراجع قيمة العملات، لأنه لا يعتمد على أي جهة مُصدرة أو حكومة بعينها.
وتُعتبر البنوك المركزية أكبر حاملي الذهب. ففي سعيها لدعم عملاتها خلال الأوقات المضطربة، تميل البنوك المركزية إلى تنويع احتياطاتها وشراء الذهب لتعزيز القوة المتصورة للاقتصاد ولعملتها. وتُعد الولايات المتحدة الدولة التي تمتلك أكبر احتياطيات من الذهب في العالم.
يُظهر زوج XAU/USD للمتداول عدد الدولارات الأمريكية المطلوبة لشراء أونصة تروي واحدة من الذهب.
يمكن أن يتحرك السعر بسبب مجموعة واسعة من العوامل. فالاضطرابات الجيوسياسية أو المخاوف من ركود اقتصادي عميق قد تدفع أسعار الذهب للارتفاع بسرعة نظرًا لوضعه كملاذ آمن. وباعتباره أصلًا لا يدر عائدًا، يميل الذهب إلى الارتفاع مع انخفاض أسعار الفائدة، بينما تؤدي تكاليف الاقتراض المرتفعة عادةً إلى الضغط على المعدن الأصفر. ومع ذلك، فإن معظم التحركات تعتمد على سلوك الدولار الأمريكي (USD) نظرًا لأن الذهب مُسعر بالدولار. فالدولار القوي يميل إلى إبقاء أسعار الذهب تحت السيطرة، في حين أن ضعف الدولار غالبًا ما يدفع أسعار الذهب إلى الأعلى.
المنظمات المؤثرة على زوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD
- WGC (مجلس الذهب العالمي - World Gold Council) هو منظمة تطوير السوق لصناعة الذهب. وهدفه هو تحفيز والحفاظ على الطلب على هذا المعدن النفيس.
- LBMA (جمعية سوق السبائك في لندن - London Bullion Market Association) هي منظمة يشارك أعضاؤها في هذا السوق الكبير خارج البورصة لتداول الذهب والفضة. ويشرف عليها بشكل غير مباشر بنك إنجلترا. ومعظم أعضاء LBMA هم بنوك دولية كبرى، وتجار سبائك، ومصافي معادن.
- COMEX (بورصة السلع - Commodity Exchange) هي السوق الرئيسية لتداول المعادن. اندمجت COMEX مع بورصة نيويورك التجارية (NYMEX) في عام 1994 وانضمت إلى مجموعة CME في عام 2008.
- CGSE (جمعية بورصة الذهب والفضة الصينية - Chinese Gold and Silver Exchange Society) هي منظمة تضم شركات تداول الذهب في هونغ كونغ والتي تشارك في بورصة الذهب والفضة الصينية، وهي أول بورصة أُنشئت في هونغ كونغ.
- تؤثر البنوك المركزية مثل الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي (Fed)، البنك المركزي الأوروبي (ECB)، أو بنك الشعب الصيني (PBoC) بشكل كبير على أسعار الذهب من خلال سياساتها النقدية.
الأشخاص المؤثرون على زوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD
- نيل فرونيمان، رئيس مجلس الذهب العالمي.
- سكوت بيسنت، وزير الخزانة الأمريكي.
- شي جين بينغ، رئيس جمهورية الصين الشعبية.
- أعضاء جمعية سوق السبائك في لندن.
الظروف المؤثرة على زوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD
المتغيرات الرئيسية التي يجب على المتداولين مراقبتها لفهم وضع الذهب هي:
- العرض والطلب: التوازن بين الطلب العالمي على الذهب وتوافره يؤثر على سعره.
- حالة عدم اليقين الاقتصادي وتراجع قيمة العملات: يُعرف الذهب على نطاق واسع بكونه أصلًا للملاذ الآمن للمستثمرين خلال فترات عدم اليقين الاقتصادي أو عند مواجهة العملات لعمليات خفض في قيمتها.
- الاستخدامات العملية: استخدام الذهب في الابتكارات التكنولوجية، وصناعة المجوهرات، وتطبيقات صناعية أخرى.
الأصول المؤثرة على زوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD
- العملات: الدولار الأمريكي (USD) واليورو (EUR) هما العملات الأساسية التي تؤثر على أسعار الذهب. ومن أزواج العملات المهمة الأخرى: زوج يورو/دولار أمريكي EUR/USD, زوج جنيه إسترليني/دولار أمريكي GBP/USD, زوج دولار أمريكي/ين ياباني USD/JPY, زوج دولار أسترالي/دولار أمريكي AUD/USD, زوج دولار أمريكي/فرنك سويسري USD/CHF, زوج دولار نيوزيلندي/دولار أمريكي NZD/USD, و زوج دولار أمريكي/دولار كندي USD/CAD.
- السلع: الفضة والذهب هما أهم السلع في فئة المعادن النفيسة.
- السندات: من الأوراق المالية المؤثرة ذات الدخل الثابت السند الألماني (Bund) الصادر عن الحكومة الفيدرالية، وسند الخزانة الأمريكي (T-Note).
- المؤشرات: تشمل المؤشرات الرئيسية المتعلقة بالذهب والتعدين مؤشر HUI (NYSE Arca Gold BUGS) ومؤشر XAU (مؤشر فيلادلفيا للذهب والفضة) ومؤشر GDM (NYSE Arca Gold Miners Index).
- البورصات: تعتبر بورصات الأسهم الأكثر أهمية للذهب هي بورصة نيويورك التجارية (COMEX) وبورصة شيكاغو للتجارة وبورصة يورونكست/LIFFE وسوق لندن للسبائك وبورصة طوكيو للسلع وبورصة السلع والعقود الآجلة في كوريا.