- ينخفض الذهب من أعلى مستوياته على الإطلاق، حيث يؤدي تخفيف المخاوف بشأن الحرب التجارية إلى الضغط على أصول الملاذ الآمن.
- تراجع نهج تداول "بيع أمريكا" يعمل بمثابة عامل داعم للدولار الأمريكي ويضغط بشكل أكبر على المعدن.
- يتطلع المتداولون إلى مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي PCE الأمريكي من أجل الحصول على إشارات بشأن خفض معدلات الفائدة من جانب البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed وزخم اتجاهي جديد.
يمدد الذهب (زوج الذهب/الدولار XAU/USD) تراجع الليلة الماضية من محيط حاجز منطقة 4900 دولار، أو أعلى االمستويات الجديدة على الإطلاق، حيث ينخفض خلال جلسة التداول الآسيوية يوم الخميس، مما يكسر سلسلة مكاسب استمرت لمدة ثلاثة أيام. تحصل معنويات المخاطرة العالمية على دفعة قوية في رد فعل على تراجع الرئيس الأمريكي دونالد ترامب عن موقفه بشأن جرينلاند وتخفيف التوترات الجيوسياسية. يدفع ذلك بعض المتداولين إلى جني الأرباح حول سلعة الملاذ الآمن في ظل حالة تشبع شرائي وقبل صدور بيانات التضخم الأمريكية الحاسمة.
خلال ظهوره في المنتدى الاقتصادي العالمي في دافوس، تراجع ترامب عن تهديده بفرض تعريفات جمركية إضافية على ثمانية دول أوروبية واستبعد الاستحواذ بالقوة على جرينلاند. قال ترامب إنه توصل إلى اتفاق بشأن إطار عمل لاتفاقية مستقبلية بشأن جرينلاند مع حلف الناتو NATO من شأنه تلبية رغبته في نظام دفاع صاروخي والوصول إلى المعادن الأرضية النادرة. بالإضافة إلى ذلك، كتب ترامب على منصة "تروث سوشيال" أنه لن يفرض التعريفات الجمركية التي كانت مقررة للدخول حيز التنفيذ في 1 فبراير/شباط. يؤدي ذلك إلى إزالة مخاطر المواجهة الأمريكية مع حلفاء الناتو NATO ويخفف من مخاوف الحرب التجارية. ارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بشكل حاد في رد فعل على هذا التطور، وأدى تأثيره إلى ارتفاع الأسهم الآسيوية يوم الخميس، مما يضغط بدوره على أسعار الذهب كملاذ آمن.
في الوقت نفسه، قام أعضاء البرلمان الأوروبي بحظر التصويت على التصديق على اتفاقية التجارة الأمريكية الأوروبية التي تم الاتفاق عليها في يوليو/تموز. ومع ذلك، يبدو أن نهج تداول "بيع أمريكا" قد تراجع وسط آمال بأن الصراع التجاري مع أوروبا من غير المرجح أن يتصاعد مرة أخرى. بالإضافة إلى ذلك، أظهر استطلاع أجرته وكالة رويترز أن الغالبية العظمى من الاقتصاديين يتوقعون أن يحافظ البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed على معدلات الفائدة الرئيسية دون تغيير حتى نهاية هذا الربع وربما حتى انتهاء فترة رئاسة جيروم باول في مايو/أيار. يساعد ذلك الدولار الأمريكي USD في الحفاظ على مكاسب الليلة الماضية ويظهر كعامل آخر يضغط على الذهب. مع قول ذلك، لا يزال المتداولون يسعرون إمكانية خفض معدلات الفائدة مرتين أخرين خلال عام 2026. بالإضافة إلى ذلك، فإن المخاوف بشأن التدخل السياسي في استقلالية البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed في تحديد معدلات الفائدة تحد من ارتفاع الدولار الأمريكي.
يبدو أن المتداولين مترددين أيضًا ويختارون الانتظار حتى صدور مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي PCE الأمريكي يوم الخميس من أجل الحصول على مزيد من الإشارات بشأن مسار السياسة النقدية المستقبلية للبنك الاحتياطي الفيدرالي Fed. بخلاف ذلك، سوف يلعب تقرير نمو الناتج المحلي الإجمالي GDP الأمريكي النهائي للربع الثالث دورًا رئيسيًا في التأثير على ديناميكيات أسعار الدولار الأمريكي على المدى القريب وتوفير زخم اتجاهي جديد للمعدن الأصفر الذي لا يقدم عوائد. في الوقت نفسه، تستدعي خلفية الأساسيات الاقتصادية المذكورة أعلاه بعض الحذر من جانب ثيران زوج الذهب/الدولار XAU/USD في ظل حالة تشبع شرائي لا تزال قائمة على الرسوم البيانية قصيرة الأجل.
الرسم البياني على إطار الساعة في زوج الذهب/الدولار XAU/USD
التحليل الفني:
يرتفع المتوسط المتحرك البسيط 100 فترة ويستقر عند منطقة 4711.55 دولار، مع صمود الذهب فوقه من أجل الحفاظ على نغمة صعودية. يظل خط تباعد وتقارب المتوسطات المتحركة MACD فيما دون خط الإشارة، وكلاهما فيما دون خط الصفر، بينما يشير تقلص مؤشر المدرج التكراري السالب إلى تلاشي الضغط الهبوطي. يقع مؤشر القوة النسبية RSI عند مستويات 46 (محايد) ويتجه نحو الارتفاع، مما يتوافق مع نغمة مستقرة.
مُقاسًا من القاع عند منطقة 4535.22 دولار إلى القمة عند منطقة 4889.37 دولار، تقدم مستويات تصحيح فيبوناتشي 38.2% عند منطقة 4754.08 دولار دعمًا أوليًا، بينما تعمل مستويات تصحيح فيبوناتشي 23.6% عند منطقة 4805.79 دولار بمثابة منطقة محورية على المدى القريب. سوف تعزز دفعة حاسمة فوق المنطقة المحورية التحيز الصعودي، بينما سوف يؤدي كسر الدعم الأولي إلى استهداف مستويات تصحيح 50% عند منطقة 4712.29 دولار.
(تم كتابة التحليل الفني لهذا التقريربمساعدة أداة ذكاء اصطناعي.)
إخلاء المسؤولية: تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. إن الأسواق والأدوات المذكورة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا يجب أن تظهر بأي شكل من الأشكال كتوصية لشراء أو بيع هذه الأوراق المالية. يجب عليك القيام بأبحاثك الخاصة قبل اتخاذ أي قرارات الاستثمار. لا تضمن FXStreet بأي حال من الأحوال أن تكون هذه المعلومات خالية من الأخطاء أو والمغالطات أو الأخطاء المادية. كما لا يضمن أن هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. الاستثمار في الفوركس ينطوي على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك فقدان كل أو جزء من الاستثمار الخاص بك ، فضلا عن التوترات. تقع على عاتقك جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار، بما في ذلك الخسارة الإجمالية لرأس المال.
آخر التحليلات
اختيارات المحررين
الفوركس اليوم: الولايات المتحدة وإيران توقفان الضربات، مما يعزز المعنويات في بداية أسبوع صدور قرارات البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed
تتحول الأسواق إلى الإيجابية تجاه المخاطرة في بداية الأسبوع الجديد مع ترحيب المستثمرين بأنباء توقف الولايات المتحدة وإيران عن شن الضربات. في النصف الثاني من اليوم، سوف تتضمن الأجندة الاقتصادية الأمريكية بيانات طلبيات السلع المعمرة ومؤشر أعمال التصنيع الصادر من فرع البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed في دالاس.
توقعات سعر بيتكوين: بيتكوين تحافظ على دعم رئيسي وسط تدفقات الصناديق المتداولة وتوقف القصف بين أمريكا وإيران
تحافظ بيتكوين على تداولها فوق المتوسط المتحرك البسيط لـ200 أسبوع بالقرب من 63500 دولار، بعدما سجلت أربعة أسابيع متتالية من المكاسب. سجلت صناديق بيتكوين الفورية المتداولة في البورصة الأمريكية تدفقات نقدية داخلة محدودة الأسبوع الماضي، لتواصل بذلك تحقيق مكاسب للأسبوع الثالث على التوالي بعد موجة سحوبات كبيرة.
توقعات سعر زوج الذهب/الدولار XAU/USD: الذهب يواجه صعوبة في تمديد مكاسبه إلى ما بعد 4100 دولار
أدى توقف الهجمات المتبادلة في الشرق الأوسط إلى انخفاض أسعار النفط. تتضمن أجندة الاقتصاد الكلي قرارات البنوك المركزية هذا الأسبوع. يظل زوج الذهب/الدولار XAU/USD محايدًا على المدى القريب، ولا يزال يواجه صعوبة في تجاوز 4100 دولار.
البيتكوين مقابل الذهب: البيتكوين والذهب يكافحان لاكتساب الزخم رغم الهدنة بين الولايات المتحدة وإيران
يغير المشاركون في السوق اتجاهاتهم يوم الاثنين من الحرب بين الولايات المتحدة وإيران في الشرق الأوسط إلى قرار سعر الفائدة المتوقع من مجلس الاحتياطي الفيدرالي (Fed). في الوقت نفسه، يفقد كل من البيتكوين (BTC) والذهب (XAU) زخمهما، حيث انخفض البيتكوين إلى ما دون مستوى 65000 دولار المحوري بينما يظل الذهب في نطاق جانبي بين 4000 و4100 دولار.
الفوركس اليوم: الولايات المتحدة وإيران توقفان الضربات، مما يعزز المعنويات في بداية أسبوع صدور قرارات البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed
تتحول الأسواق إلى الإيجابية تجاه المخاطرة في بداية الأسبوع الجديد مع ترحيب المستثمرين بأنباء توقف الولايات المتحدة وإيران عن شن الضربات. في النصف الثاني من اليوم، سوف تتضمن الأجندة الاقتصادية الأمريكية بيانات طلبيات السلع المعمرة ومؤشر أعمال التصنيع الصادر من فرع البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed في دالاس.