توقعات أسعار زوج الدولار الأسترالي / الدولار الأمريكي AUD/USD: الثيران في انتظار التحرك فوق المتوسط المتحرك البسيط SMA-100 يوماً في ظل ضعف الدولار الأمريكي

• تعافى زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي AUD/USD أكثر من أدنى مستوى له منذ 22 أغسطس/آب وسط ضعف عام في الدولار الأمريكي.
• رهانات خفض أسعار الفائدة من الاحتياطي الفيدرالي وإغلاق الحكومة الأمريكية تستمر في الضغط على الدولار.
• ميل بنك الاحتياطي الأسترالي نحو التشديد يعوض التوترات التجارية المتجددة بين الولايات المتحدة والصين ويدعم الدولار الأسترالي.

يبني زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي AUD/USD على التعافي المتأخر في اليوم السابق من منطقة 0.6440، أو أدنى مستوى له منذ 22 أغسطس/آب، ويحقق بعض الزخم الإيجابي يوم الأربعاء. يرفع الزخم الأسعار الفورية فوق الحاجز النفسي 0.6500 ويدعمه ضعف الدولار الأمريكي بشكل عام. يحصل الدولار الأسترالي على دعم إضافي من تعليقات مساعدة محافظ بنك الاحتياطي الأسترالي سارة هانتر المتشددة في وقت سابق اليوم، حيث قالت إن التضخم من المحتمل أن يكون أقوى من المتوقع في الربع الثالث.

وأضافت هانتر أن ظروف سوق العمل والاقتصاد قد تكون أكثر تشددًا مما تم الافتراض، مشيرة إلى أن المجلس سيعدل السياسة حسب الاقتضاء. تعكس ملاحظاتها محضر اجتماع بنك الاحتياطي الأسترالي في سبتمبر، الذي أظهر أن صانعي السياسة لم يروا أي ضرورة لخفض الأسعار وسط التضخم المستمر والتوظيف الثابت. يرى المتداولون الآن فرصًا متساوية لخفض في نوفمبر ويقومون بتسعير فرصة بنسبة 60% في ديسمبر. الآن، تتجه الأنظار إلى خطاب محافظ بنك الاحتياطي الأسترالي ميشيل بولوك وتقرير سوق العمل الأسترالي يوم الخميس.

في الوقت نفسه، أدت الضغوط الانكماشية المستمرة في الصين إلى تعزيز الآمال في مزيد من الدعم السياسي، مما يعود بالفائدة على الدولار الأسترالي المرتبط بالصين. أفاد المكتب الوطني للإحصاءات (NBS) أن مؤشر أسعار المستهلك الرئيسي في الصين انخفض بنسبة 0.3% على أساس سنوي في سبتمبر، مقارنة بـ 0.2% المتوقع و0.4% في أغسطس. في الوقت نفسه، ارتفع المؤشر الأساسي، باستثناء أسعار الغذاء والطاقة، بنسبة 1.0% مقارنة بالعام السابق، مسجلاً أسرع وتيرة منذ فبراير 2024. علاوة على ذلك، تراجع مؤشر أسعار المنتجين (PPI) بشكل معتدل للشهر الثاني على التوالي.

تشير البيانات إلى ضعف الطلب الاستهلاكي وسط تصاعد التوترات التجارية مع الولايات المتحدة. في الواقع، قال الرئيس الأمريكي دونالد ترامب إن إدارته تفكر في إنهاء تجارة زيت الطهي مع الصين ردًا على رفض الأخيرة شراء فول الصويا الأمريكي. أعلنت الصين عن رسوم خاصة جديدة على السفن الأمريكية التي تصل إلى الموانئ الصينية بعد تعزيز القيود على تصدير العناصر الأرضية النادرة. في الوقت نفسه، هدد ترامب الأسبوع الماضي برفع الرسوم الجمركية على السلع الصينية إلى 100%، مما أثار المخاوف بشأن حرب تجارية بين أكبر اقتصادين في العالم.

ومع ذلك، يساعد الميل السائد لبيع الدولار الأمريكي في تعويض العامل السلبي ويظل داعمًا لنبرة الطلب المحيطة بزوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي خلال الجلسة الأوروبية المبكرة. لم يقدم رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول توجيهات محددة بشأن أسعار الفائدة يوم الثلاثاء، على الرغم من أن التعليقات حول ضعف سوق العمل تشير إلى أن المزيد من التيسير هو خيار مطروح بقوة. علاوة على ذلك، أشار مسؤولون آخرون في الاحتياطي الفيدرالي إلى احتمال وجود تخفيضات إضافية في الأسعار في المستقبل، مما يسحب الدولار الأمريكي بعيدًا عن أعلى مستوى له منذ أوائل أغسطس، الذي تم لمسه الأسبوع الماضي.

بعيدًا عن ذلك، كانت المخاوف من أن إغلاق الحكومة الأمريكية المطول سيؤثر على الأداء الاقتصادي عاملًا آخر يضعف الدولار الأمريكي. التصويت الأخير على مشروع قانون التمويل المؤقت المدعوم من الجمهوريين لإنهاء الإغلاق الجزئي للحكومة الفيدرالية لم يحصل على الأصوات اللازمة للمرور في مجلس الشيوخ يوم الثلاثاء. وهذا يعني أن الإغلاق الأمريكي، الذي بدأ في 1 أكتوبر، سيمتد إلى الأسبوع الثالث، دون أي حل في الأفق، مما يدعم الدببة في الدولار الأمريكي ويعزز الحالة لمزيد من الحركة الصعودية لزوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي.

الرسم البياني اليومي لزوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي

التوقعات الفنية

وجد زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي بعض الدعم قبل المتوسط المتحرك البسيط (SMA) لمدة 200 يوم المهم تقنيًا يوم الثلاثاء. ومع ذلك، فإن المؤشرات السلبية على الرسم البياني اليومي تجعل من الحكمة الانتظار لبعض عمليات الشراء اللاحقة فوق المتوسط المتحرك البسيط (SMA) لمدة 100 يوم، الذي يقع حاليًا بالقرب من منطقة 0.6535، قبل تحديد المواقع لتحقيق أي مكاسب إضافية. قد تهدف الأسعار الفورية بعد ذلك إلى استعادة مستوى 0.6600 والارتفاع أكثر نحو منطقة العرض 0.6625-0.6630. قد يؤدي الاستمرار في القوة فوق هذه المنطقة الأخيرة إلى تغيير الميل لصالح المتداولين الصاعدين ويسمح للأسعار الفورية بإعادة اختبار أعلى مستوى منذ بداية العام، أو المستويات التي تتجاوز 0.6700 التي تم لمسها في سبتمبر.

على الجانب الآخر، قد تستمر الضعف في العودة إلى ما دون منطقة 0.6480-0.6475 في جذب بعض المشترين قبل دعم المتوسط المتحرك البسيط (SMA) لمدة 200 يوم، الذي يقع حاليًا حول منطقة 0.6425. سيتم اعتبار الاختراق المقنع دون ذلك بمثابة محفز جديد للمتداولين الهبوطيين وسيسحب زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي إلى ما دون الحاجز النفسي 0.6400، نحو أدنى مستوى تأرجح في يوليو، حول منطقة 0.6375-0.6370، في الطريق إلى الدعم الأفقي عند 0.6350. قد تجعل المسار الهبوطي الأسعار الفورية عرضة للانخفاض نحو الحاجز النفسي 0.6300.