توقعات أسعار الذهب: زوج الذهب/الدولار XAU/USD يستهدف المتوسط المتحرك 100 يوم عند منطقة 1945 دولار وسط تقاطع صعودي وشيك

تنتظر أسعار الذهب الحركة الصاعدة التالية، حيث تظل مستقرة يوم الثلاثاء.
يتراجع الدولار الأمريكي مع عوائد سندات الخزانة الأمريكية، في انتظار قرارات السياسة من البنوك المركزية الرئيسية.
المخاطر الصعودية قائمة على أسعار الذهب وسط إعدادات فنية صعودية على الرسم البياني اليومي.

 

تتماسك أسعار الذهب على الاتجاه الصاعد على مدى ثلاثة أيام الذي سجل أعلى المستويات خلال أسبوعين فوق منطقة 1930 دولار في وقت مبكر من يوم الثلاثاء. يكتسب مشتري الذهب زخماً قبل الحركة الصاعدة التالية، مدعومين من تراجع الدولار الأمريكي على نطاق واسع إلى جانب تباطؤ عوائد سندات الخزانة الأمريكية.

 

مكاسب في أسعار الذهب من محفزات متعددة قبل حدث البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed

 

ارتفعت أسعار الذهب بقوة ومددت الارتداد من أدنى المستويات خلال ثلاثة أسابيع عند منطقة 1901 دولار يوم الاثنين، حيث تراجع الدولار الأمريكي مرة أخرى من أعلى مستوياته خلال ستة أشهر على نطاق واسع بسبب التراجع الحاد في عوائد سندات الخزانة الأمريكية على مختلف الآجال. خسرت عوائد سندات الخزانة الأمريكية القياسية لأجل 10 سنوات ما يقرب من 10 نقاط أساس لتعكس الحركة من أعلى مستوياتها خلال ستة عشر عاماً عند منطقة 4.399% لتستقر عند منطقة 4.30%، حيث تتذبذب الآن.

يمكن أن يعزى التصحيح في الدولار الأمريكي وعوائد سندات الخزانة الأمريكية إلى تسعير التوقف المؤقت من جانب البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed الأمريكي بشكل كامل الأسبوع المقبل وسط تكهنات في السوق بشأن ما إذا كان البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed لا يزال على المسار الصحيح لتنفيذ رفع نهائي في معدل الفائدة بحلول نهاية العام. تتراكم توقعات التيسير حول البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed، حيث تقترب معظم البنوك المركزية العالمية الكبرى مثل البنك المركزي الأوروبي ECB وبنك انجلترا BoE من نهاية دورات تشديد السياسة النقدية.

شهد الدولار الأمريكي أيضًا موجة بيع جديدة بعد ارتفاع اليورو على خلفية تقرير رويترز بأن صناع السياسة في البنك المركزي الأوروبي ECB يتطلعون لبدء مناقشة كيفية معالجة حجم السيولة الفائضة الذي يبلغ عدة تريليونات يورو والتي تتدفق حول البنوك، مع احتمالية زيادة متطلبات الاحتياطي في الخطوة الأولى. استأنف زوج يورو/دولار EUR/USD الارتداد ليختبر منطقة 1.0700 على خلفية خطاب تشديد البنك المركزي الأوروبي ECB.

بوجه عام، تستمر أسعار الذهب في الحصول على دعم من عمليات جني الأرباح في الدولار الأمريكي قبل صدور قرار البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed، ارتفاع أسعار النفط وارتفاع علاوات الذهب المادية في الصين. أدى الارتفاع الأخير في أسعار النفط إلى تجدد المخاوف بشأن الضغوط التضخمية، مما يؤدي إلى استمرار المخاوف بشأن الركود العالمي.

في وقت لاحق من اليوم، يمكن أن تأخذ أسعار الذهب إشارات من بيانات بداية البناء في المساكن وتصاريح البناء في الولايات المتحدة، وخاصة بعد أن تحولت معنويات شركات بناء المنازل إلى سلبية للمرة الأولى خلال سبعة أشهر. انخفضت ثقة شركات بناء المنازل للأسرة الواحدة في سوق الإسكان الأمريكي بمقدار 5 نقاط في سبتمبر / أيلول إلى 45 على مؤشر الرابطة الوطنية لبناة المنازل / ويلز فارجو لسوق الإسكان.

 

التحليل الفني لأسعار الذهب: الرسم البياني اليومي

أغلقت أسعار الذهب يوم الاثنين فوق المتوسط المتحرك 50 يوماً بالغ الأهمية عند منطقة 1932 دولار، مما يؤكد الانعكاس الصعودي من أدنى المستويات خلال ثلاثة أسابيع.

وبالتالي، فإن الارتفاع الإضافي الآن سوف يفتح الباب للارتفاع نحو أعلى مستويات سبتمبر / أيلول عند منطقة 1953 دولار إذا تمكنت أسعار الذهب من تجاوز المتوسط المتحرك 100 يوم الصاعد بشكل معتدل عند منطقة 1945 دولار على أساس مستدام.

يستقر مؤشر القوة النسبية RSI بإعدادات 14 يومًا فوق مستويات 50، مما يشير إلى أن الاحتمالية الصعودية لا تزال قائمة.

يتم إضافة مصداقية إلى التفاؤل بشأن أسعار الذهب، حيث أن المتوسط المتحرك 21 يوماً مستعد لاختراق المتوسط المتحرك 200 يوم من أجل التحقق من صحة التقاطع الصعودي.

من ناحية أخرى، فإن الفشل في المقاومة فوق حاجز المتوسط المتحرك 50 يوماً عند منطقة 1932 دولار سوف يؤدي إلى قتال بائعي الذهب من أجل السيطرة واستهداف الدعم الرئيسي عند منطقة 1922 دولار، والتي تمثل منطقة التقاء المتوسطات المتحركة 21 و200 يوم.

سوف يؤدي الكسر الراسخ لدعم منطقة الالتقاء إلى بدء اتجاه هابط جديد نحو حاجز منطقة 1900 دولار مرة أخرى.