شهد الدولار الأمريكي تراجعًا عامًا طوال معظم الأسبوع حيث ظل المستثمرون متفائلين بأن كل شيء سيسير على ما يرام. وقد أدى ارتفاع جديد في خطاب الحرب التجارية من الرئيس الأمريكي دونالد ترامب في نهاية الأسبوع التجاري إلى تراجع حاد في معنويات المستثمرين، مما منح الدولار الأمريكي (USD) الملاذ الآمن موطئ قدم قبل عطلة نهاية أسبوع طويلة.
يستعد مؤشر الدولار الأمريكي (DXY) لتحول هبوطي محتمل الأسبوع المقبل بعد دفع ضعيف نحو الجانب المرتفع من التماسك على المدى القريب. دفعت الأسواق العالمية مؤشر DXY للأعلى عبر مستوى 98.00، مختراقًا لفترة وجيزة 99.50 قبل أن تؤدي تجدد النفور من الدولار الأمريكي بسبب خطاب الحرب التجارية إلى إعادة مؤشر الدولار الأمريكي إلى ما دون 99.00 لإنهاء الأسبوع التجاري. يريد الرئيس دونالد ترامب فرض جولة جديدة من التعريفات العقابية على أي شخص يستورد سلعًا مصنوعة في الصين ردًا على فرض الصين متطلبات ترخيص صارمة على أي شركة أجنبية تصدر المعادن النادرة من الصين، وهي خطوة توجه ضربة قوية لخطط ترامب للضغط على العالم للامتثال للمعادن النادرة.
ستكون الأسواق الأمريكية مغلقة يوم الاثنين بمناسبة عطلة كولومبوس، ولكن بعد ذلك سيعود المتداولون في الجلسة الأمريكية مع مخاوف جديدة بشأن التعريفات في أذهانهم، بالإضافة إلى إغلاق تمويل الحكومة الأمريكية الذي لا يظهر أي علامات على الحل. سيظهر رئيس الاحتياطي الفيدرالي (Fed) جيروم باول يوم الثلاثاء، ومن المقرر صدور بيانات التضخم الأساسية لمؤشر أسعار المنتجين (PPI) يوم الخميس.
عدم الاستثنائية هو اسم اللعبة لزوج EUR/USD الأسبوع المقبل. وجد اليورو نقطة دعم فنية فوضوية بالقرب من 1.1600 لإنهاء أسبوع أحادي الجانب. على الرغم من وجود عدد من الأحداث ذات الأعلام الحمراء على جدول البيانات، إلا أنه من غير المحتمل أن تؤدي أي منها إلى تقلبات ذات مغزى. من المقرر صدور الأرقام النهائية لمؤشر أسعار المستهلك المنسق (HICP) الألماني لشهر سبتمبر يوم الثلاثاء، ولكن القراءة النهائية نادرًا ما تنحرف عن التوقعات. ستقوم رئيسة البنك المركزي الأوروبي كريستين لاجارد بإلقاء خطابات علنية يومي الخميس والسبت، لكن ميل لاجارد لتقديم نقاط حديث غير مؤثرة في السوق مشهور.
حقق زوج GBP/USD انتعاشًا ضئيلًا يوم الجمعة، مرتدًا من المتوسط المتحرك الأسي (EMA) لمدة 200 يوم، مما أعطى متداولي الكابل آمالًا في حركة صعودية على المدى القريب. ومع ذلك، فإن القمم المنخفضة والقيعان المنخفضة تبقي الإمكانية العلوية محدودة. من المقرر صدور بيانات العمالة والبطالة في المملكة المتحدة يوم الثلاثاء، وسيتحدث محافظ بنك إنجلترا (BoE) أندرو بيلي يوم السبت المقبل خلال ندوة مجموعة الثلاثين المصرفية الدولية في واشنطن العاصمة.
يختتم زوج XAU/USD أسبوعًا قياسيًا بعد أن تجاوزت أسعار الذهب 4000 دولار للأونصة. تواصل التوترات السياسية المستمرة في الداخل والخارج في الولايات المتحدة إبعاد المستثمرين عن التوازن، مما يجبر المضاربين على الاحتفاظ بأحد أقدامهم في الملاذات الآمنة حتى تتمكن إدارة ترامب من معرفة كيفية حل مشاكلها من خلال إجراءات ذات مغزى بدلاً من إعلانات وسائل التواصل الاجتماعي.
انخفض سعر خام غرب تكساس الوسيط (WTI) إلى ما دون 60 دولارًا للبرميل لأول مرة منذ خمسة أشهر يوم الجمعة حيث تسيطر حالة النفور من المخاطرة على السلع الطاقية. أدت تهديدات ترامب الجديدة بالتعريفات ضد الصين إلى إرباك متداولي البراميل، الذين كانوا بالفعل في وضع دفاعي حيث تقترب منظمة الدول المصدرة للنفط (أوبك) من زيادة حدود الإنتاج. تشهد أسواق النفط أعلامًا هبوطية من الجانبين حيث تعمل زيادات أوبك في الحدود ومخاوف الحرب التجارية الجديدة بين الولايات المتحدة والصين معًا لتهديد الطلب العالمي على النفط، الذي كان بالفعل يعاني قبل الدخول في الربع الثالث.
الأحداث الرئيسية في الأسبوع المقبل:
أسئلة شائعة عن الدولار الأمريكي
الدولار الأمريكي USD هو العملة الرسمية للولايات المتحدة الأمريكية، والعملة "الفعلية" لعدد كبير من البلدان الأخرى، حيث يتم تداوله إلى جانب الأوراق النقدية المحلية. هو العملة الأكثر تداولًا في العالم، حيث يمثل أكثر من 88٪ من إجمالي حجم تداول العملات الأجنبية العالمي، أو ما متوسطه 6.6 تريليون دولار من المعاملات يوميًا، وفقًا لبيانات من عام 2022. بعد الحرب العالمية الثانية، تولى الدولار الأمريكي زمام الأمور من الجنيه الاسترليني كعملة احتياطية في العالم. خلال معظم تاريخه، كان الدولار الأمريكي مدعومًا من الذهب، حتى اتفاقية بريتون وودز في عام 1971 عندما اختفى معيار الذهب.
العامل الأكثر أهمية الذي يؤثر على قيمة الدولار الأمريكي هو السياسة النقدية، والتي يشكلها البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed. يتولى البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed مهمتين: تحقيق استقرار الأسعار (السيطرة على التضخم) وتعزيز التشغيل الكامل للعمالة. الأداة الأساسية لتحقيق هذين الهدفين هي تعديل معدلات الفائدة. عندما ترتفع الأسعار بسرعة كبيرة ويكون التضخم أعلى من مستهدف البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed البالغ 2٪، فإن البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed سوف يرفع معدلات الفائدة، مما يساعد قيمة الدولار الأمريكي. عندما ينخفض التضخم إلى أقل من 2% أو عندما يكون معدل البطالة مرتفعًا جدًا، قد يقوم البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بتخفيض معدلات الفائدة، مما يضغط على الدولار.
في الحالات القصوى، يمكن للاحتياطي الفيدرالي أيضًا طباعة مزيد من الدولارات وتفعيل التيسير الكمي QE. التيسير الكمي هو العملية التي من خلالها يقوم البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بزيادة تدفق الائتمان بشكل كبير في نظام مالي عالق. هو إجراء سياسي غير قياسي يستخدم عندما يجف الائتمان لأن البنوك لن تقرض بعضها البعض (بسبب الخوف من تخلف الطرف المقابل عن السداد). هو الملاذ الأخير عندما يكون من غير المرجح أن يؤدي خفض معدلات الفائدة ببساطة إلى تحقيق النتيجة الضرورية. لقد كان السلاح المفضل لدى البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed لمكافحة أزمة الائتمان التي حدثت خلال الأزمة المالية الكبرى في عام 2008. يتضمن ذلك قيام البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بطباعة مزيد من الدولارات واستخدامها في شراء سندات الحكومة الأمريكية في الغالب من المؤسسات المالية. يؤدي التيسير الكمي عادةً إلى إضعاف الدولار الأمريكي.
التشديد الكمي QT هو العملية العكسية التي بموجبها يتوقف البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed عن شراء السندات من المؤسسات المالية ولا يُعيد استثمار رأس المال من السندات المستحقة التي يحتفظ بها في مشتريات جديدة. عادة ما يكون إيجابيًا بالنسبة للدولار الأمريكي.
إخلاء المسؤولية: تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. إن الأسواق والأدوات المذكورة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا يجب أن تظهر بأي شكل من الأشكال كتوصية لشراء أو بيع هذه الأوراق المالية. يجب عليك القيام بأبحاثك الخاصة قبل اتخاذ أي قرارات الاستثمار. لا تضمن FXStreet بأي حال من الأحوال أن تكون هذه المعلومات خالية من الأخطاء أو والمغالطات أو الأخطاء المادية. كما لا يضمن أن هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. الاستثمار في الفوركس ينطوي على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك فقدان كل أو جزء من الاستثمار الخاص بك ، فضلا عن التوترات. تقع على عاتقك جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار، بما في ذلك الخسارة الإجمالية لرأس المال.
آخر التحليلات
اختيارات المحررين
الفوركس اليوم: توقف ارتفاع الدولار الأمريكي بشكل مؤقت قبل صدور بيانات ثقة المستهلك
يتراجع الدولار الأمريكي USD بعد ارتفاع استمر على مدى أربعة أيام، حيث تنتظر الأسواق بيانات مؤشر معنويات المستهلك الأولية من جامعة ميتشجان لشهر أكتوبر/تشرين الأول. في النصف الثاني من اليوم، سوف تنشر هيئة إحصاءات كندا بيانات التوظيف لشهر سبتمبر/أيلول.
توقعات البيتكوين الأسبوعية: قمم تاريخية جديدة، هل هناك المزيد في الأفق؟
استقر سعر البيتكوين قرب 121300 دولار يوم الجمعة بعد أن سجل أعلى مستوياته على الإطلاق عند 126199 دولار في وقت سابق من هذا الأسبوع. تظل أنشطة جني الأرباح متواضعة، مع استمرار ضغوط البيع عند مستويات منخفضة نسبيًا. يستمر الطلب المؤسسي في الارتفاع، مع تدفقات داخلية بقيمة 2.72 مليار دولار لصناديق الاستثمار المتداولة الفورية.
توقعات الذهب الأسبوعية: التصحيح يظل ضحلًا على الرغم من ظروف التشبع الشرائي
حقق الذهب قمة تاريخية جديدة فوق 4000 دولار. أدى تراجع التوترات الجيوسياسية إلى تصحيح في زوج الذهب/الدولار XAU/USD يوم الخميس. قد تتأخر بيانات التضخم لشهر سبتمبر من الولايات المتحدة إذا استمر الإغلاق الحكومي.
أخبار الكريبتو اليوم: بيتكوين وإيثيريوم والريبل تحافظ على دعم رئيسي، لكن مخاطر الهبوط لا تزال قائمة
يتداول البيتكوين (BTC) فوق نطاق دعم قصير الأجل بين 120000 و121000 دولار في وقت كتابة هذا التقرير يوم الجمعة. العملات البديلة، بما في ذلك الإيثريوم (ETH) والريبل (XRP)، على حافة مستويات دعم حاسمة.
الفوركس اليوم: توقف ارتفاع الدولار الأمريكي بشكل مؤقت قبل صدور بيانات ثقة المستهلك
يتراجع الدولار الأمريكي USD بعد ارتفاع استمر على مدى أربعة أيام، حيث تنتظر الأسواق بيانات مؤشر معنويات المستهلك الأولية من جامعة ميتشجان لشهر أكتوبر/تشرين الأول. في النصف الثاني من اليوم، سوف تنشر هيئة إحصاءات كندا بيانات التوظيف لشهر سبتمبر/أيلول.