توقعات زوج يورو/دولار EUR/USD: قد يمدد اليورو التصحيح في حال فشل منطقة الدعم 1.1100

يتجه زوج يورو/دولار EUR/USD نحو الانخفاض بعد إغلاقه على ارتفاع طفيف يوم الثلاثاء.
تظهر منطقة 1.1100 بمثابة منطقة الدعم الهامة التالية للزوج.
لن تقدم الأجندة الاقتصادية إصدارات بيانات عالية التأثير قد تؤثر على حركة زوج يورو/دولار EUR/USD.

 

بعد تسجيل مكاسب يومية طفيفة يوم الثلاثاء، يظل زوج يورو/دولار EUR/USD في حالة تراجع ويتداول في المنطقة السلبية فيما دون منطقة 1.1150 خلال الجلسة الأوروبية يوم الأربعاء.

 

أسعار اليورو هذا الأسبوع

 

يوضح الجدول أدناه النسبة المئوية للتغير في اليورو EUR في مقابل العملات الرئيسية المدرجة هذا الأسبوع. كان اليورو هو الأضعف في مقابل الفرنك السويسري.

توضح الخريطة الحرارية النسبة المئوية للتغيرات في العملات الرئيسية في مقابل بعضها البعض. يتم اختيار العملة الأساسية من العمود الأيسر، بينما يتم اختيار العملة المقابلة من الصف العلوي. على سبيل المثال، إذا اخترت اليورو من العمود الأيسر وتحركت على طول الخط الأفقي إلى الدولار الأمريكي، فإن النسبة المئوية للتغير المعروضة في المربع سوف تمثل زوج اليورو EUR (الأساس)/الدولار USD (التسعير).

 

التحول الإيجابي الذي شوهد في مزاج المخاطرة جعل من الصعب على الدولار الأمريكي USD العثور على طلب وساعد زوج يورو/دولار EUR/USD على الارتفاع خلال الجلسة الأمريكية يوم الثلاثاء. في وقت مبكر من يوم الأربعاء، يتم تداول العقود الآجلة لمؤشر الأسهم الأمريكية دون تغيير تقريبًا خلال اليوم، مما يشير إلى مزاج مخاطرة محايد في منتصف الأسبوع.

لن تتضمن الأجندة الاقتصادية أي إصدارات بيانات عالية التأثير يمكن أن تدفع حركة زوج يورو/دولار EUR/USD يوم الأربعاء. وبالتالي، يمكن للمستثمرين أن يتفاعلوا مع التغيرات في تصور المخاطرة ويهتمون بشكل وثيق بالتطورات الفنية في الزوج.

يوم الخميس، سوف يراقب المستثمرون بشكل وثيق بيانات مؤشر أسعار المستهلك CPI لشهر أغسطس/آب من ألمانيا ومراجعة مكتب التحليل الاقتصادي الأمريكي لنمو الناتج المحلي الإجمالي GDP في الربع الثاني. قبل عطلة نهاية الأسبوع، قد تؤدي بيانات مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي PCE، وهو المقياس المفضل للتضخم لدى البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed، إلى تحفيز الحركة الكبيرة التالية في الزوج.

 

التحليل الفني لزوج يورو/دولار EUR/USD

انخفض زوج يورو/دولار EUR/USD إلى النصف السفلي من القناة السعرية الصاعدة القادمة من أوائل أغسطس/آب وتراجع مؤشر القوة النسبية RSI إلى ما دون مستويات 50، مما يسلط الضوء على فقدان الزخم الصعودي.

تظهر منطقة الدعم الرئيسية عند منطقة 1.1110-1.1100 (الحد السفلي للقناة السعرية الصاعدة، مستويات تصحيح فيبوناتشي 23.6% من الاتجاه الصاعد الأخير). في حال فشل زوج يورو/دولار EUR/USD في الاستقرار فوق هذه المنطقة، فقد يتدخل البائعون الفنيون. في هذا السيناريو، قد يُنظر إلى منطقة 1.1040 (المتوسط ​​المتحرك البسيط 100 فترة، مستويات تصحيح فيبوناتشي 38.2%) باعتبارها المستهدف التالي في الاتجاه الهابط.

بالنسبة للاتجاه الصاعد، قد يُنظر إلى منطقة 1.1190-1.1200 (نقطة منتصف القناة السعرية الصاعدة، مستوى ثابت) باعتبارها منطقة المقاومة الأولى قبل منطقة 1.1250 (الحد العلوي للقناة السعرية الصاعدة).
 

الأسئلة الشائعة عن اليورو

 

ما هو اليورو؟

 

اليورو هو العملة لدول الاتحاد الأوروبي العشرين التي تنتمي إلى منطقة اليورو. اليورو ثاني أكثر العملات تداولاً في العالم بعد الدولار الأمريكي. خلال عام 2022، شكلت 31% من جميع معاملات صرف العملات الأجنبية، بمتوسط حجم تداول يومي يزيد عن 2.2 تريليون دولار يوميًا. يعد زوج يورو/دولار EUR/USD هو زوج العملات الأكثر تداولًا في العالم، حيث يمثل حوالي 30% من جميع المعاملات، يليه زوج يورو/ين EUR/JPY عند 4%، زوج يورو/استرليني EUR/GBP عند 3% وزوج يورو/دولار أسترالي EUR/AUD عند 2%.

 

ما هو البنك المركزي الأوروبي ECB وكيف يؤثر على اليورو؟

 

البنك المركزي الأوروبي ECB في فرانكفورت، ألمانيا، هو البنك الاحتياطي لمنطقة اليورو. يحدد البنك المركزي الأوروبي ECB معدلات الفائدة ويدير السياسة النقدية. يتلخص التفويض الأساسي للبنك المركزي الأوروبي ECB في الحفاظ على استقرار الأسعار، وهو ما يعني إما السيطرة على التضخم أو تحفيز النمو. أداته الأساسية هي رفع أو خفض معدلات الفائدة. عادة ما تعود معدلات الفائدة المرتفعة نسبياً - أو توقع معدلات فائدة أعلى - بالنفع على اليورو والعكس صحيح. يتخذ مجلس محافظي البنك المركزي الأوروبي ECB قرارات السياسة النقدية في الاجتماعات التي تُعقد ثماني مرات في العام. يتم اتخاذ القرارات من قبل رؤساء البنوك الوطنية في منطقة اليورو والأعضاء الستة الدائمين، بما في ذلك رئيسة البنك المركزي الأوروبي ECB، كريستين لاجارد.

 

كيف تؤثر بيانات التضخم على قيمة اليورو؟

 

بيانات التضخم في منطقة اليورو، التي يتم قياسها بواسطة مؤشر أسعار المستهلك المنسق HICP، تمثل أحد المؤشرات الاقتصادية الهامة لليورو. إذا ارتفع التضخم بأكثر من المتوقع، وخاصة إذا كان أعلى من مستهدف البنك المركزي الأوروبي ECB البالغ 2%، فإن هذا يُجبر البنك المركزي الأوروبي ECB على رفع معدلات الفائدة من أجل إعادته تحت السيطرة. عادة ما تعود معدلات الفائدة المرتفعة نسبياً مقارنة بنظيراتها بالنفع على اليورو، وذلك لأنها تجعل المنطقة أكثر جاذبية كمكان للمستثمرين العالميين من أجل حفظ أموالهم.

 

كيف تؤثر البيانات الاقتصادية على قيمة اليورو؟

 

تقيس إصدارات البيانات صحة الاقتصاد ويمكن أن تؤثر على اليورو. يمكن لمؤشرات مثل الناتج المحلي الإجمالي GDP، مؤشرات مديري المشتريات PMIs لقطاعات التصنيع والخدمات، التوظيف واستطلاعات معنويات المستهلك أن تؤثر جميعها على اتجاه العملة الموحدة. الاقتصاد القوي أمر جيد بالنسبة لليورو. هو لا يجذب مزيد من الاستثمار الأجنبي فحسب، بل قد يشجع البنك المركزي الأوروبي ECB على رفع معدلات الفائدة، الأمر الذي سوف يعزز اليورو بشكل مباشر. بخلاف ذلك، إذا كانت البيانات الاقتصادية ضعيفة، فمن المرجح أن ينخفض اليورو. تُعتبر البيانات الاقتصادية لأكبر أربعة اقتصادات في منطقة اليورو (ألمانيا، فرنسا، إيطاليا وإسبانيا) ذات أهمية خاصة، حيث أنها تمثل 75٪ من اقتصاد منطقة اليورو.

 

كيف يؤثر الميزان التجاري على اليورو؟

 

من إصدارات البيانات الهامة الأخرى لليورو الميزان التجاري. يقيس هذا المؤشر الفرق بين ما تكسبه الدولة من صادراتها وما تنفقه على الواردات خلال فترة معينة. إذا كانت دولة ما تنتج صادرات مرغوبة بشكل كبير، فإن عملتها سوف تكتسب قيمة من صافي الطلب الإضافي الناتج عن المشترين الأجانب الذين يسعون لشراء هذه السلع. وبالتالي، فإن صافي الميزان التجاري الإيجابي سوف يعزز العملة والعكس صحيح بالنسبة للميزان التجاري السلبي.