- ارتفع زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي AUD/USD متجاوزًا مستوى 0.6500 وسجل أعلى مستوياته السنوية الجديدة يوم الاثنين.
- استأنف الدولار الأمريكي اتجاهه الهبوطي، متلاعبًا بأدنى مستوياته في عدة سنوات.
- تظل الأسواق حذرة بشأن الجبهة الجيوسياسية وأحداث البنوك المركزية.
ساعدت عودة ضغط البيع على الدولار الأمريكي (USD) الدولار الأسترالي (AUD) وبقية الأصول المرتبطة بالمخاطر في بداية موفقة جدًا لأسبوع التداول الجديد.
في الواقع، اكتسب زوج AUD/USD زخمًا وارتفع نحو نطاق 0.6550-0.6560، مسجلاً أعلى المستويات للسنة الحالية وموسعًا الاختراق الأخير فوق المتوسط المتحرك البسيط 200 يوم الحاسم.
تباين سياسات البنوك المركزية يلعب دوره
تستمر سياسات البنوك المركزية المتباينة في جذب المستثمرين.
خفض بنك الاحتياطي الأسترالي (RBA) سعر الفائدة النقدية بمقدار 25 نقطة أساس إلى 3.85% في آخر حدث له. بالإضافة إلى تباطؤ التضخم إلى 2.6% ونمو الناتج المحلي الإجمالي إلى 2.1% في عام 2025، صرحت محافظ البنك ميشيل بولوك أن البنك يتوقع أن "تنخفض المعدلات تدريجيًا" نحو مستوى 3.20% بحلول عام 2027. وأضافت بولوك أنه إذا انخفض الطلب المحلي ونمو الأجور، فقد يتم النظر في مزيد من التخفيضات، لكن البنك مستعد لوقف التيسير إذا تفاقمت الأوضاع في الخارج.
عبر المحيط الهادئ، سيبدأ الاحتياطي الفيدرالي (Fed) اجتماعه الذي يستمر يومين يوم الثلاثاء، مع توقع واسع للحفاظ على أسعار الفائدة الحالية يوم الأربعاء. على الرغم من أن القرار قد تم توقعه إلى حد كبير من قبل الأسواق، يجب أن تكون كل الأنظار على "مخطط النقاط" المحدث بالإضافة إلى المؤتمر الصحفي المهم دائمًا لرئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول.
يبدو أن المستثمرين يميلون نحو موقف حذر من الاحتياطي الفيدرالي، على الرغم من التكهنات المتزايدة بشأن ما يصل إلى ثلاثة تخفيضات في أسعار الفائدة من قبل البنك المركزي في النصف الثاني من العام.
الصين: تلك السحابة الداكنة فوق أستراليا
تستمر أستراليا في مواجهة تحديات خارجية حيث تعرقل التوقعات بسبب التعافي غير المتوازن للصين بعد الجائحة.
في الواقع، كشفت بيانات مايو في الصين عن بعض النتائج الواعدة، حيث شهدت الإنتاج الصناعي ومبيعات التجزئة ونشاط الخدمات جميعها زيادة نتيجة التحفيز المالي المبكر وطلبات التصدير القوية. من المحتمل أن تحافظ هذه الأداء على نمو الناتج المحلي الإجمالي فوق 5% على أساس سنوي، مما يشير إلى إمكانية ارتفاع التوقعات للربع الثاني.
ومع ذلك، فإن الركود المستمر في قطاع العقارات، إلى جانب تراجع تأثيرات تدابير التحفيز، بالإضافة إلى الرسوم الجمركية الأمريكية المستمرة وضغوط الحرب التجارية، تشير إلى أن النصف الثاني من عام 2025 قد يقدم تحديات كبيرة.
تزايد الرهانات الهبوطية حول الدولار الأسترالي
تشير بيانات لجنة تداول السلع الآجلة (CFTC) حتى 10 يونيو إلى أن صافي الرهانات القصيرة على الدولار الأسترالي زادت إلى حوالي 94 ألف عقد، وهو أكبر موقف هبوطي منذ أبريل، مما يدل على استمرار التوجهات المضاربية نحو الحذر. في الوقت نفسه، زاد الاهتمام المفتوح أيضًا إلى أعلى مستوياته في عدة أسابيع حول 224.3 ألف عقد.
من المنظور الفني
يواجه زوج AUD/USD حاجز الارتفاع التالي عند قمة 2025 البالغة 0.6551 (16 يونيو). بمجرد تجاوز هذا المستوى، قد يبدأ الزوج زيارة محتملة لقمة 7 نوفمبر 2024 البالغة 0.6687، تليها قمة 30 سبتمبر 2024 البالغة 0.6942، وكل ذلك قبل الحاجز الرئيسي عند 0.7000.
يوفر المتوسط المتحرك البسيط 200 يوم (0.6431) دعمًا فوريًا في الاتجاه الهبوطي، قبل المتوسطات المتحركة البسيطة 55 يومًا و100 يوم عند 0.6392 و0.6344، على التوالي. يظهر أدنى مستوى في مايو عند 0.6356، قبل المستوى الحرج 0.6000.
مع ارتفاع مؤشر القوة النسبية (RSI) فوق 59 ومؤشر متوسط الحركة الاتجاهية (ADX) فوق 26، مما يشير إلى اتجاه أقوى، تميل مؤشرات الزخم نحو مزيد من المكاسب.
الرسم البياني اليومي لزوج AUD/USD
ما هو في انتظار الدولار الأسترالي
في وقت لاحق من الأسبوع، من المقرر إصدار مؤشر ويستباك الرائد في 18 يونيو، قبل تقرير الوظائف المهم دائمًا في 19 يونيو.
الدولار الأسترالي FAQs
أحد أهم العوامل بالنسبة للدولار الأسترالي AUD هي مستويات معدلات الفائدة التي يحددها البنك الاحتياطي الأسترالي RBA. لأن أستراليا دولة غنية بالموارد، هناك محرك رئيسي آخر وهو أسعار أكبر صادراتها، وهو خام الحديد. تعد صحة الاقتصاد الصيني، أكبر شريك تجاري لها، أحد العوامل، فضلاً عن التضخم في أستراليا، معدل نموها والميزات التجاري. تعد معنويات السوق - سواء كان المستثمرون يستحوذون على أصول أكثر خطورة (الإقبال على المخاطرة) أو يبحثون عن ملاذات آمنة (تجنب المخاطرة) - عاملاً أيضًا، حيث أن الإقبال على المخاطرة إيجابياً بالنسبة للدولار الأسترالي.
يؤثر البنك الاحتياطي الأسترالي RBA على الدولار الأسترالي AUD من خلال تحديد مستويات معدلات الفائدة التي يمكن أن تُقرض بها البنوك الأسترالية بعضها البعض. هذا يؤثر على مستويات معدلات الفائدة في الاقتصاد بوجه عام. الهدف الرئيسي للبنك الاحتياطي الأسترالي RBA هو الحفاظ على معدل تضخم مستقر عند 2-3٪ من خلال تعديل معدلات الفائدة بالرفع أو الخفض. معدلات الفائدة المرتفعة نسبيًا مقارنة بالبنوك المركزية الكبرى الأخرى تدعم الدولار الأسترالي AUD، والعكس بالنسبة لمعدلات الفائدة المنخفضة نسبيًا. يمكن أن يستخدم البنك الاحتياطي الأسترالي RBA أيضًا التيسير الكمي والتشديد الكمي من أجل التأثير على أوضاع الائتمان، حيث يكون تأثير الأول سلبياً على الدولار الأسترالي والأخير إيجابيًا على الدولار الأسترالي.
تعد الصين أكبر شريك تجاري لأستراليا، وبالتالي فإن صحة الاقتصاد الصيني لها تأثير أساسي على قيمة الدولار الأسترالي AUD. عندما يكون أداء الاقتصاد الصيني جيدًا، فإنه يشتري مزيد من المواد الخام والسلع والخدمات من أستراليا، مما يرفع الطلب على الدولار الأسترالي ويرفع قيمته. العكس هو الحال عندما لا ينمو الاقتصاد الصيني بالسرعة المتوقعة. وبالتالي، غالبًا ما يكون للمفاجآت الإيجابية أو السلبية في بيانات النمو الصيني تأثير مباشر على الدولار الأسترالي وأزواجه.
يعد خام الحديد أكبر صادرات أستراليا، حيث يمثل 118 مليار دولار سنويًا وفقًا لبيانات عام 2021، وتعتبر الصين وجهتها الرئيسية. وبالتالي فإن أسعار خام الحديد يمكن أن تكون محركًا للدولار الأسترالي. بوجه عام، إذا ارتفعت أسعار خام الحديد، يرتفع الدولار الأسترالي AUD أيضًا، مع زيادة الطلب الإجمالي على العملة. العكس هو الحال إذا انخفضت أسعار خام الحديد. تميل أسعار خام الحديد المرتفعة أيضًا إلى زيادة احتمالية تسجيل ميزان تجاري إيجابي لأستراليا، وهو أمر إيجابي أيضًا للدولار الأسترالي AUD.
الميزان التجاري، وهو الفرق بين ما تكسبه الدولة من صادراتها في مقابل ما تدفعه مقابل وارداتها، هو عامل آخر يمكن أن يؤثر على قيمة الدولار الأسترالي. إذا أنتجت أستراليا صادرات مطلوبة بشكل كبير، فإن عملتها سوف تكتسب قيمة من فائض الطلب الناتج عن المشترين الأجانب الذين يسعون لشراء صادراتها في مقابل ما تنفقه لشراء الواردات. وبالتالي، فإن صافي الميزان التجاري الإيجابي يعزز الدولار الأسترالي AUD، مع تأثير عكسي إذا كان الميزان التجاري سلبياً.
إخلاء المسؤولية: تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. إن الأسواق والأدوات المذكورة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا يجب أن تظهر بأي شكل من الأشكال كتوصية لشراء أو بيع هذه الأوراق المالية. يجب عليك القيام بأبحاثك الخاصة قبل اتخاذ أي قرارات الاستثمار. لا تضمن FXStreet بأي حال من الأحوال أن تكون هذه المعلومات خالية من الأخطاء أو والمغالطات أو الأخطاء المادية. كما لا يضمن أن هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. الاستثمار في الفوركس ينطوي على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك فقدان كل أو جزء من الاستثمار الخاص بك ، فضلا عن التوترات. تقع على عاتقك جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار، بما في ذلك الخسارة الإجمالية لرأس المال.
آخر التحليلات
اختيارات المحررين
الفوركس اليوم: حالة عدم اليقين بشأن التعريفات الجمركية تضغط على المعنويات مع تحول الانتباه نحو محضر اجتماع اللجنة الفيدرالية FOMC
يتبنى المستثمرون موقفًا حذرًا في منتصف الأسبوع بينما يراقبون أحدث الأخبار المتعلقة بسياسة التجارة في الولايات المتحدة. في وقت لاحق من الجلسة الأمريكية، سوف يقوم البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بنشر محضر اجتماع السياسة النقدية لشهر يونيو/حزيران وسوف تعقد وزارة الخزانة الأمريكية مزادًا لسندات الخزانة لأجل 10 سنوات.
توقعات سعر البيتكوين: ثابت قرب 108,000 دولار مع انتظار السوق لمحضر اجتماع الاحتياطي الفيدرالي لمعرفة المزيد بشأن الفائدة
سعر البيتكوين صامد قرابة المستوى 108,000 دولار يوم الأربعاء، محافظًا على الدعم عند مستوى فني رئيسي. تتحول أنظار المستثمرين إلى محضر اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة (FOMC)، والذي سيقدم رؤى حول مسار أسعار الفائدة من الاحتياطي الفيدرالي.
توقعات سعر الذهب: انخفاض إضافي وشيك في زوج الذهب/الدولار XAU/USD مع استمرار محادثات التعريفات الجمركية واقتراب صدور محضر اجتماع البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed
تلعق أسعار الذهب جراحها في وقت مبكر من يوم الأربعاء بعد كسر نطاق التداول نحو الاتجاه الهابط. التفاؤل بشأن اتفاقيات التجارة والتحول نحو التشديد في توقعات البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed لا يزال يؤثر سلبًا على أسعار الذهب التي لا تقدم عوائد. تستقر أسعار الذهب يوم الثلاثاء فيما دون المتوسط المتحرك البسيط 50 يومًا على خلقية مؤشر القوة النسبية RSI اليومي الهبوطي.
محضر اجتماع الاحتياطي الفيدرالي سيقدم مؤشرات حول تخفيضات الأسعار القادمة وسط اضطرابات التعريفات
سيتم نشر محضر اجتماع السياسة النقدية لمجلس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي في 17-18 يونيو يوم الأربعاء الساعة 18:00 بتوقيت غرينتش. قرر صانعو السياسة الحفاظ على سعر السياسة في نطاق 4.25٪-4.5٪، لكن ملخص التوقعات المعدل أظهر أن صانعي السياسة كانوا يتوقعون خفضين بمقدار 25 نقطة أساس في عام 2025.
الفوركس اليوم: حالة عدم اليقين بشأن التعريفات الجمركية تضغط على المعنويات مع تحول الانتباه نحو محضر اجتماع اللجنة الفيدرالية FOMC
يتبنى المستثمرون موقفًا حذرًا في منتصف الأسبوع بينما يراقبون أحدث الأخبار المتعلقة بسياسة التجارة في الولايات المتحدة. في وقت لاحق من الجلسة الأمريكية، سوف يقوم البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بنشر محضر اجتماع السياسة النقدية لشهر يونيو/حزيران وسوف تعقد وزارة الخزانة الأمريكية مزادًا لسندات الخزانة لأجل 10 سنوات.