ترتد أسعار الذهب بشكل أكبر من أدنى مستوياتها خلال أسبوعين على خلفية التفاؤل الصيني والمخاطر الجيوسياسية في الشرق الأوسط.
يستمر تداول الدولار الأمريكي وعوائد سندات الخزانة الأمريكية بشكل فاتر وسط عطلة السوق الأمريكية يوم الاثنين.
يبدو أن أسعار الذهب تتعافى، حيث يداعب مؤشر القوة النسبية RSI خط المنتصف بعد انهيار نموذج الوتد الصاعد.
تقوم أسعار الذهب بالبناء على الارتداد من أدنى مستوياتها خلال أسبوعين في وقت مبكر من يوم الاثنين، حيث يتم دعم المشترين من خلال أوضاع السوق الضعيفة الناجمة عن العطلة في الولايات المتحدة.
التفاؤل الصيني والتوترات الجيوسياسية يدعمان أسعار الذهب
بالإضافة إلى ذلك، فإن التفاؤل المتجدد بشأن توقعات النمو الاقتصادي في الصين والتصعيد الجديد في الحرب بين إسرائيل وحركة حماس يوفران دعمًا إضافيًا للارتداد الجاري في أسعار الذهب.
ذكرت وكالة رويترز أن الصين أطلقت صندوق استثمار جديد مدعوم من الدولة برأس مال مسجل قدره 344 مليار يوان صيني من أجل تعزيز صناعة أشباه الموصلات. يمكن أن يساعد هذا الإجراء في تحفيز التعافي الاقتصادي، مما يبشر بالخير بالنسبة لأسعار الذهب. الصين هي أكبر مستهلك للذهب في العالم.
بالإضافة إلى ذلك، ارتفعت تدفقات الملاذ الآمن إلى أسعار الذهب، بعد تقارير شبكة CNN التي تفيد بمقتل 35 فلسطينيًا على الأقل وإصابة العشرات نتيجة الهجمات الجوية الإسرائيلية على مخيم للنازحين في مدينة رفح يوم الأحد. تعثرت محادثات وقف إطلاق النار بين إسرائيل وغزة ومن المقرر أن تُستأنف الأسبوع المقبل.
ومع ذلك، يبقى أن نرى ما إذا كانت أسعار الذهب قادرة على الحفاظ على الارتداد، حيث تستمر الأسواق في تقليص توقعاتها بتخفيض معدلات الفائدة من قبل البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed الأمريكي هذا العام. من الجدير بالذكر أن السيولة الضعيفة يمكن أن تؤدي إلى تفاقم تحركات أسعار الذهب. أسواق المملكة المتحدة والولايات المتحدة مغلقة هذا الاثنين، احتفالاً بعطلة الربيع ويوم الذكرى.
التحليل الفني لأسعار الذهب: الرسم البياني اليومي
بعد الكسر الهبوطي لنموذج الوتد الصاعد الذي تم تأكيده الأسبوع الماضي، لا تزال المخاطر تميل نحو الاتجاه الهابط في أسعار الذهب.
ومع ذلك، إذا تمكن مؤشر القوة النسبية RSI بإعدادات 14 يومًا من الإغلاق يوم الاثنين فوق مستويات 50، فقد نرى فرصة مستدامة للارتداد.
مع قول ذلك، فإن القبول فوق دعم نموذج الوتد عند منطقة 2356 دولار أمر حاسم من أجل إطلاق العنان لتسجيل مزيد من الارتداد.
تظهر المقاومة الفورية في مواجهة مشتري الذهب عند المتوسط المتحرك البسيط 21 يومًا عند منطقة 2348 دولار.
في حالة تجاوز هذين المستويين من المقاومة، فلا يمكن استبعاد تسجيل ارتفاع جديد نحو حاجز منطقة 2400 دولار.
على الجانب الآخر، يحتاج بائعي الذهب إلى كسر دعم المتوسط المتحرك البسيط 50 يومًا عند منطقة 2313 دولار من أجل استئناف الاتجاه الهابط.
يقع الدعم التالي عند منطقة 2300 دولار، والذي فيما دونها سوف يتم اختبار أدنى مستويات 3 مايو/أيار عند منطقة 2277 دولار.
الأسئلة الشائعة عن الذهب
لماذا يستثمر الناس في الذهب؟
لعب الذهب دورًا رئيسيًا في تاريخ البشرية، حيث تم استخدامه على نطاق واسع كمخزن للقيمة ووسيلة للمقايضة. في الوقت الحالي، وبصرف النظر عن بريقه واستخدامه في المجوهرات، يُنظر إلى المعدن النفيس على نطاق واسع على أنه أصل ملاذ آمن، مما يعني أنه يعتبر استثمارًا جيدًا خلال الأوقات المضطربة. يُنظر إلى الذهب أيضًا على نطاق واسع على أنه أداة تحوط ضد التضخم وضد انخفاض قيمة العملات لأنه لا يعتمد على أي مُصدر أو حكومة محددة.
من يشتري معظم الذهب؟
البنوك المركزية هي أكبر حائزي الذهب. في إطار هدفها لدعم عملاتها في الأوقات المضطربة، تميل البنوك المركزية إلى تنويع احتياطياتها وشراء الذهب من أجل تحسين القوة الملموسة للاقتصاد والعملة. يمكن أن تكون احتياطيات الذهب المرتفعة مصدر ثقة لملاءة الدولة. أضافت البنوك المركزية 1136 طنًا من الذهب بقيمة حوالي 70 مليار دولار إلى احتياطياتها في عام 2022، وفقًا لبيانات مجلس الذهب العالمي. هذه تمثل أعلى عمليات شراء سنوية منذ بدء السجلات. تعمل البنوك المركزية في الاقتصادات الناشئة مثل الصين والهند وتركيا على زيادة احتياطياتها من الذهب سريعاً.
كيف يرتبط الذهب بالأصول الأخرى؟
يرتبط الذهب بعلاقة عكسية مع الدولار الأمريكي وسندات الخزانة الأمريكية، وهما أصول احتياطية رئيسية وملاذ آمن. عندما تنخفض قيمة الدولار، يميل الذهب إلى الارتفاع، مما يُمكن المستثمرين والبنوك المركزية من تنويع أصولهم في الأوقات المضطربة. يرتبط الذهب أيضًا عكسيًا بالأصول ذات المخاطر. يميل الارتفاع في سوق الأسهم إلى إضعاف أسعار الذهب، في حين أن عمليات البيع في الأسواق الأكثر خطورة تميل إلى تفضيل المعدن النفيس.
على ماذا تعتمد أسعار الذهب؟
يمكن أن تتحرك الأسعار بسبب مجموعة واسعة من العوامل. يمكن أن يؤدي عدم الاستقرار الجيوسياسي أو المخاوف من الركود العميق سريعاً إلى ارتفاع أسعار الذهب بسبب وضعه كملاذ آمن. باعتباره أصلًا أقل عائدًا، يميل الذهب إلى الارتفاع مع انخفاض معدلات الفائدة، في حين أن ارتفاع تكلفة المال عادةً ما يضغط هبوطياً على المعدن الأصفر. ومع ذلك، تعتمد معظم التحركات على كيفية تحرك الدولار الأمريكي USD، حيث يتم تسعير الأصل بالدولار (زوج الذهب/الدولار XAU/USD). يميل الدولار القوي إلى إبقاء أسعار الذهب تحت السيطرة، في حين أن الدولار الأضعف من المرجح أن يدفع أسعار الذهب نحو الارتفاع.
إخلاء المسؤولية: تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. إن الأسواق والأدوات المذكورة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا يجب أن تظهر بأي شكل من الأشكال كتوصية لشراء أو بيع هذه الأوراق المالية. يجب عليك القيام بأبحاثك الخاصة قبل اتخاذ أي قرارات الاستثمار. لا تضمن FXStreet بأي حال من الأحوال أن تكون هذه المعلومات خالية من الأخطاء أو والمغالطات أو الأخطاء المادية. كما لا يضمن أن هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. الاستثمار في الفوركس ينطوي على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك فقدان كل أو جزء من الاستثمار الخاص بك ، فضلا عن التوترات. تقع على عاتقك جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار، بما في ذلك الخسارة الإجمالية لرأس المال.
آخر التحليلات
اختيارات المحررين
التوقعات الأسبوعية للدولار الأمريكي: الطريق إلى الهدف أصبح أطول
ارتفع الدولار الأمريكي بشكل ملحوظ هذا الأسبوع، مسجلاً قممًا سنوية جديدة. ثبات الاحتياطي الفيدرالي المتشدد يمنح انتعاش الدولار الأمريكي زخمًا إضافيًا. يرى المستثمرون الآن أن الاحتياطي الفيدرالي سيرفع أسعار الفائدة في سبتمبر.
انخفاض خام غرب تكساس الوسيط WTI عقب إعلان الولايات المتحدة وإيران عن إحراز تقدم في محادثات السلام
تنخفض أسعار النفط إلى محيط منطقة 75.50 دولار مع إشادة كل من الولايات المتحدة وإيران بالتقدم الذي تم إحرازه في محادثات السلام. قال وزير الخارجية الإيراني عراقجي إن طهران حصلت على إعفاءات لصادرات النفط والبتروكيماويات. قد ينخفض خام غرب تكساس الوسيط WTI إلى مستويات ما قبل الحرب حول منطقة 67.20 دولار إذا ظل مضيق هرمز مفتوحًا.
ظهور منطقة 4100 دولار في الأفق: الذهب يبدو معرضاً للانخفاض على خلفية محادثات متقلبة بين الولايات المتحدة وإيران
تلعق أسعار الذهب جراحها في وقت مبكر من يوم الاثنين، بعد خسارة أسبوعية بنسبة 1.5% وتتطلع إلى تسجيل مزيد من الانخفاضات. يظل الدولار الأمريكي صامداً على خلفية ظهور توترات في محادثات السلام بين الولايات المتحدة وإيران بعد تهديدات ترامب وإغلاق مضيق هرمز. يتطلع الذهب إلى استهداف منطقة 4100 دولار في ظل إعدادات فنية هبوطية على الرسم البياني اليومي.
عاجل: إيران تغلق مضيق هرمز وسط انتهاك اتفاق وقف إطلاق النار
إيران تقول إنها تغلق مضيق هرمز بعد اتهام الولايات المتحدة الأمريكية وإسرائيل بانتهاك وقف إطلاق النار. ووفقًا لإيران، جاء القرار بسبب استمرار الضربات الإسرائيلية في لبنان. أصدرت البحرية التابعة للحرس الثوري الإيراني تحذيرًا لجميع السفن: "لا تقتربوا من مضيق هرمز؛ وإلا ستتعرضون للخطر على أمنكم"
التوقعات الأسبوعية للدولار الأمريكي: الطريق إلى الهدف أصبح أطول
ارتفع الدولار الأمريكي بشكل ملحوظ هذا الأسبوع، مسجلاً قممًا سنوية جديدة. ثبات الاحتياطي الفيدرالي المتشدد يمنح انتعاش الدولار الأمريكي زخمًا إضافيًا. يرى المستثمرون الآن أن الاحتياطي الفيدرالي سيرفع أسعار الفائدة في سبتمبر.