- تحاول أسعار الذهب تسجيل ارتداد فاتر في ظل أوضاع سوق ضعيفة بسبب العطلة الأمريكية والمزاج الحذر.
- يتلاشى ارتفاع ما بعد ارتداد الوظائف غير الزراعية NFP في الدولار الأمريكي، حيث تُضعف المخاوف المالية وومخاوف التعريفات الجمركية في الولايات المتحدة المعنويات.
- تواجه أسعار الذهب الرفض عند مقاومة مستويات تصحيح فيبوناتشي 23.6%، فهل سوف يصمد دعم المتوسط المتحرك البسيط 50 يومًا؟، بينما يداعب مؤشر القوة النسبية RSI اليومي خط المنتصف.
أوقفت أسعار الذهب تراجعها من قمة أسبوعية عند منطقة 3366 دولار، حيث تجد مشترين جدد خلال تداولات يوم الجمعة الآسيوية. من المرجح أن تستمر التداولات الضعيفة بسبب العطلة الأمريكية، مما قد يؤدي إلى المبالغة في تحركات أسعار الذهب.
قد تتعرض أسعار الذهب لتقلبات
في ظل أوضاع السوق الضعيفة بسبب العطلة، تتطلع أسعار الذهب إلى عكس التراجع السابق من أعلى المستويات الأسبوعية، وذلك مع تلاشي ارتداد الدولار الأمريكي USD وسط مخاوف جديدة بشأن مشروع قانون تخفيض الضرائب والإنفاق "الضخم الجميل" الذي اقترحه الرئيس الأمريكي دونالد ترامب.
وافق مجلس النواب الذي يسيطر عليه الجمهوريون بفارق محدود على تشريع تخفيض الضرائب الخاص بترامب في الكونجرس الأمريكي يوم الخميس.
لا يزال المستثمرون حذرين من أن هذا القانون سوف يُضيف 3.4 تريليون دولار إلى ديون البلاد البالغة 36.2 تريليون دولار، مما سوف يؤدي إلى تعميق حالة عدم التوازن المالي في أمريكا.
هذا بالإضافة إلى مخاوف تعريفات ترامب الجمركية يعمل بمثابة عائق أمام ارتداد الدولار الأمريكي، مما يدعم أسعار الذهب المقومة بالدولار الأمريكي.
يوم الخميس، شهد المعدن النفيس تداولات في الاتجاهين، حيث سجل قمم أسبوعية جديدة وظل قريبًا منها في النصف الأول من اليوم قبل أن يتعرض لضغوط بيع شديدة بعد صدور تقرير قوي بشكل مفاجئ من سوق العمل الأمريكي.
ارتفعت الوظائف غير الزراعية NFP بمقدار 147 ألف في يونيو/حزيران، في مقابل توقعات بزيادة قدرها 110 ألف والتعديل السابق البالغ 144 ألف.
انخفض معدل البطالة بشكل غير متوقع إلى 4.1% الشهر الماضي في مقابل 4.3% المتوقعة و4.2% في مايو/أيار.
أدت المكاسب القوية في الوظائف إلى سكب الماء البارد على الرهانات المتزايدة على إجراء تخفيضات قوية في معدلات الفائدة من جانب البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed الأمريكي هذا العام، مما يعزز حجة البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed للحفاظ على معدلات الفائدة مستقرة.
تقوم الأسواق الآن بتسعير احتمالية بنسبة 63% لخفض معدلات الفائدة من جانب البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed في سبتمبر/أيلول، انخفاضاً من حوالي 72% قبل صدور البيانات، وفقًا لأداة مراقبة البنك الاحتياطي الفيدرالي FedWatch التابعة لمجموعة CME. في الوقت نفسه، قامت الأسواق بإلغاء تسعير خفض معدلات الفائدة في يوليو/تموز.
أدى التحول نحو التشديد في توقعات البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed إلى تعزيز ارتفاع واسع النطاق في الدولار الأمريكي على حساب أسعار الذهب التي لا تقدم عوائد.
بالمضي قدماً، سوف يراقب متداولي الذهب بشكل وثيق التطورات على صعيد التجارة، حيث يتوقع ترامب التوصل إلى بعض الاتفاقيات قبل الموعد النهائي في 9 يوليو/تموز.
من المرجح أن تؤدي تدفقات نهاية الأسبوع وأحجام التداول الضعيفة إلى ظهور تقلبات شديدة في تحركات أسعار الذهب في وقت لاحق خلال اليوم.
التحليل الفني لأسعار الذهب: الرسم البياني اليومي
بعد مواجهة الرفض فوق المتوسط المتحرك البسيط 21 يومًا، الذي كان يقع عند منطقة 3350 دولار، تحولت أسعار الذهب نحو الانخفاض، حيث تختبر الآن دعم المتوسط المتحرك البسيط 50 يومًا عند منطقة 3322 دولار.
يصارع مؤشر القوة النسبية RSI بإعدادات 14 يومًا خط المنتصف، مما يشير إلى أن المشترين ليسوا مستعدين للاستسلام حنى الآن.
طالما يصمد دعم المتوسط المتحرك البسيط 50 يومًا، يمكن أن تستهدف أسعار الذهب إعادة اختبار المتوسط المتحرك البسيط 21 يومًا.
هناك حاجة إلى تسجيل إغلاق شمعة يومية فوق هذه المنطقة الأخيرة من اجل تحدي مستويات تصحيح فيبوناتشي 23.6% من ارتفاع شهر أبريل/نيسان القياسي عند منطقة 3377 دولار.
تظهر العقبة التالية في الاتجاه الصاعد عند حاجز منطقة 3400 دولار.
إذا تمكن البائعون من كسر المتوسط المتحرك البسيط 50 يومًا بشكل مستدام، فلا يمكن استبعاد تسجيل انخفاض نحو مستويات تصحيح فيبوناتشي 38.2% عند منطقة 3297 دولار.
سوف تستهدف الانخفاضات الأعمق أدنى المستويات الشهرية عند منطقة 3248 دولار.
أسئلة شائعة عن الذهب
لعب الذهب دورًا رئيسيًا في تاريخ البشرية، حيث تم استخدامه على نطاق واسع كمخزن للقيمة ووسيلة للمقايضة. في الوقت الحالي، وبصرف النظر عن بريقه واستخدامه في المجوهرات، يُنظر إلى المعدن النفيس على نطاق واسع على أنه أصل ملاذ آمن، مما يعني أنه يعتبر استثمارًا جيدًا خلال الأوقات المضطربة. يُنظر إلى الذهب أيضًا على نطاق واسع على أنه أداة تحوط ضد التضخم وضد انخفاض قيمة العملات لأنه لا يعتمد على أي مُصدر أو حكومة محددة.
البنوك المركزية هي أكبر حائزي الذهب. في إطار هدفها لدعم عملاتها في الأوقات المضطربة، تميل البنوك المركزية إلى تنويع احتياطياتها وشراء الذهب من أجل تحسين القوة الملموسة للاقتصاد والعملة. يمكن أن تكون احتياطيات الذهب المرتفعة مصدر ثقة لملاءة الدولة. أضافت البنوك المركزية 1136 طنًا من الذهب بقيمة حوالي 70 مليار دولار إلى احتياطياتها في عام 2022، وفقًا لبيانات مجلس الذهب العالمي. هذه تمثل أعلى عمليات شراء سنوية منذ بدء السجلات. تعمل البنوك المركزية في الاقتصادات الناشئة مثل الصين والهند وتركيا على زيادة احتياطياتها من الذهب سريعاً.
يرتبط الذهب بعلاقة عكسية مع الدولار الأمريكي وسندات الخزانة الأمريكية، وهما أصول احتياطية رئيسية وملاذ آمن. عندما تنخفض قيمة الدولار، يميل الذهب إلى الارتفاع، مما يُمكن المستثمرين والبنوك المركزية من تنويع أصولهم في الأوقات المضطربة. يرتبط الذهب أيضًا عكسيًا بالأصول ذات المخاطر. يميل الارتفاع في سوق الأسهم إلى إضعاف أسعار الذهب، في حين أن عمليات البيع في الأسواق الأكثر خطورة تميل إلى تفضيل المعدن النفيس.
يمكن أن تتحرك الأسعار بسبب مجموعة واسعة من العوامل. يمكن أن يؤدي عدم الاستقرار الجيوسياسي أو المخاوف من الركود العميق سريعاً إلى ارتفاع أسعار الذهب بسبب وضعه كملاذ آمن. باعتباره أصلًا أقل عائدًا، يميل الذهب إلى الارتفاع مع انخفاض معدلات الفائدة، في حين أن ارتفاع تكلفة المال عادةً ما يضغط هبوطياً على المعدن الأصفر. ومع ذلك، تعتمد معظم التحركات على كيفية تحرك الدولار الأمريكي USD، حيث يتم تسعير الأصل بالدولار (زوج الذهب/الدولار XAU/USD). يميل الدولار القوي إلى إبقاء أسعار الذهب تحت السيطرة، في حين أن الدولار الأضعف من المرجح أن يدفع أسعار الذهب نحو الارتفاع.
إخلاء المسؤولية: تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. إن الأسواق والأدوات المذكورة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا يجب أن تظهر بأي شكل من الأشكال كتوصية لشراء أو بيع هذه الأوراق المالية. يجب عليك القيام بأبحاثك الخاصة قبل اتخاذ أي قرارات الاستثمار. لا تضمن FXStreet بأي حال من الأحوال أن تكون هذه المعلومات خالية من الأخطاء أو والمغالطات أو الأخطاء المادية. كما لا يضمن أن هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. الاستثمار في الفوركس ينطوي على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك فقدان كل أو جزء من الاستثمار الخاص بك ، فضلا عن التوترات. تقع على عاتقك جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار، بما في ذلك الخسارة الإجمالية لرأس المال.
آخر التحليلات
اختيارات المحررين
الفوركس اليوم: الدولار الأمريكي لا يزال ضعيفًا قبل صدور قرار البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed، والذهب يسجل قمة قياسية جديدة
لا يزال الدولار الأمريكي USD تحت ضغط هبوطي طفيف في وقت مبكر من يوم الثلاثاء، حيث يقوم المستثمرون بتعديل مراكزهم قبل اجتماع السياسة النقدية الحاسم الذي يستمر لمدة يومين للبنك الاحتياطي الفيدرالي Fed. في النصف الثاني من اليوم، سوف تظهر بيانات مبيعات التجزئة لشهر أغسطس/آب، مؤشر أسعار الواردات ومؤشر أسعار الصادرات في الأجندة الاقتصادية الأمريكية.
توقعات سعر البيتكوين: يتعرض للرفض رغم أعلى تدفقات داخلية أسبوعية للصناديق المتداولة منذ منتصف يوليو
يواجه سعر البيتكوين مقاومة بالقرب من 116,000 دولار يوم الاثنين، بعد أن تعافى بنحو 4% الأسبوع الماضي. شهدت صناديق البيتكوين الفورية المدرجة في الولايات المتحدة تدفقات أسبوعية بقيمة 2.34 مليار دولار، وهو أعلى مستوى منذ منتصف يوليو/تموز.
توقعات سعر الذهب: متداولي زوج الذهب/الدولار XAU/USD يتطلعون لجني الأرباح قبل صدور بيانات مبيعات التجزئة الأمريكية وقرار معدلات الفائدة من البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed
يتراجع الذهب من أعلى مستوياته على الإطلاق بالقرب من منطقة 3700 دولار، حيث يقوم المتداولون بجني الأرباح في وقت مبكر من يوم الثلاثاء. بائعي الدولار الأمريكي يرفضون الاستسلام وسط دعوات لتيسير السياسة النقدية للبنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بشكل قوي وتأكيد ميران. يظل الذهب ضمن مناطق تشبع شرائي على الرسم البياني اليومي؛ هل هناك تصحيح قصير في الأفق؟
أخبار الكريبتو اليوم: البيتكوين والإيثيريوم والريبل تقدم علامات على الانتعاش مع ارتفاع تدفقات العملات المستقرة
يتعافى سعر البيتكوين فوق مستوى 115000 دولار حيث تغذي تدفقات العملات المستقرة المستقرة إمكانيات الاتجاه الصعودي. يظل الإيثريوم ثابتًا فوق 4500 دولار على الرغم من التفاؤل المتزايد بشأن خفض معدلات الفائدة من قبل البنك الاحتياطي الفيدرالي. تظهر عملة XRP علامات على التعافي بعد الدفاع عن مستوى الدعم 3.00 دولارات.
الفوركس اليوم: الدولار الأمريكي لا يزال ضعيفًا قبل صدور قرار البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed، والذهب يسجل قمة قياسية جديدة
لا يزال الدولار الأمريكي USD تحت ضغط هبوطي طفيف في وقت مبكر من يوم الثلاثاء، حيث يقوم المستثمرون بتعديل مراكزهم قبل اجتماع السياسة النقدية الحاسم الذي يستمر لمدة يومين للبنك الاحتياطي الفيدرالي Fed. في النصف الثاني من اليوم، سوف تظهر بيانات مبيعات التجزئة لشهر أغسطس/آب، مؤشر أسعار الواردات ومؤشر أسعار الصادرات في الأجندة الاقتصادية الأمريكية.