إليك ما تحتاج إلى معرفته يوم الأربعاء، 29 يوليو/تموز:
تتحول الأسواق إلى النفور من المخاطرة في منتصف الأسبوع مع اتساع نطاق الأزمة في الشرق الأوسط. في وقت لاحق من جلسة التداول الأمريكية، سوف يعلن البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed قراره بشأن معدلات الفائدة وينشر بيان السياسة النقدية عقب الاجتماع الذي يستمر لمدة يومين.
انضمت القوات السعودية إلى الصراع إلى جانب الولايات المتحدة من خلال شن هجمات على جماعات متحالفة مع إيران في العراق، وذلك ردًا على هجمات طائرات بدون طيار شنها الحرس الثوري الإسلامي الإيراني IRGC على منشآت النفط السعودية. في الوقت نفسه، أعلنت إيران مسؤوليتها عن هجوم على قاعدة عسكرية أمريكية تقع في الأردن. بعد انخفاض استمر لمدة يومين، ترتفع أسعار النفط الخام يوم الأربعاء، مع تداول برميل خام غرب تكساس الوسيط WTI فوق منطقة 81 دولار، مرتفعًا بنحو 4٪ خلال اليوم.
ارتداد النفط مع انتهاء عمليات البيع الأخيرة المدفوعة من الهدنة بعد هجمات الشرق الأوسط
وفقًا لدويتشه بنك، فإن الهدوء الأخير في أسواق النفط قد انتهى بشكل مفاجئ، مع تدهور المعنويات "خلال الليلة الماضية بعدما قالت الولايات المتحدة إنها اعترضت هجومًا إيرانيًا ضد قواعدها في الشرق الأوسط"، منهية فعليًا التوقف الوجيز في الأعمال العدائية. يشير البنك إلى أن هذه الهدنة شهدت انخفاض خام برنت "من مناطق فوق مستويات 100 دولار للبرميل يوم الخميس الماضي إلى منطقة 84.09 دولار للبرميل فقط عند إغلاق يوم أمس"، وهي حركة يصفونها بأنها "أكبر انخفاض خلال ثلاثة أيام (-16.5٪) منذ أبريل/نيسان 2020".
يضيف محللي مجموعة ING أنه "بعد تسجيل عمليات بيع حادة في سوق النفط خلال الأيام الثلاثة الماضية، قفزت الأسعار لترتفع خلال تداولات الصباح الباكر، مع ارتفاع خام برنت بأكثر من 4٪ في وقت كتابة هذا التقرير". يعزون هذه "القوة المتجددة" إلى التصعيد الأخير، مشيرين إلى أنه "يأتي بعد أن قالت الولايات المتحدة إنها اعترضت هجومًا مفاجئًا على القوات الأمريكية". تشير مجموعة ING أيضاً إلى أن "المملكة العربية السعودية اعترضت طائرات بدون طيار تم إطلاقها من جانب جماعات مدعومة من إيران في العراق كانت تستهدف البنية التحتية للطاقة السعودية"، مما يؤكد كيفية انعكاس المخاطر الأمنية الناشئة بشكل مباشر على أسعار النفط الخام.
يواجه مؤشر الدولار الأمريكي DXY صعوبة من أجل الاستفادة من حالة النفور من المخاطرة ويصمد بشكل مستقر عند محيط منطقة 101.30 خلال جلسة التداول الأوروبية، حيث يمتنع المستثمرون عن دخول مراكز كبيرة قبل صدور إعلانات السياسة النقدية من جانب البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed. بينما من المتوقع أن يحافظ البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed على معدلات الفائدة دون تغيير، تُظهر أداة مراقبة البنك الاحتياطي الفيدرالي FedWatch التابعة لمجموعة CME أن هناك احتمالية بنحو 30٪ لرفع معدلات الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس.
بعد تسجيل مكاسب طفيفة يوم الثلاثاء، يتداول زوج يورو/دولار EUR/USD داخل قناة سعرية ضيقة عند محيط منطقة 1.1400 في وقت مبكر من يوم الأربعاء.
يسجل زوج استرليني/دولار GBP/USD ارتفاعاً تصحيحياً ويتداول أعلى بقليل من منطقة 1.3300 خلال جلسة التداول الأوروبية المبكرة.
مخاطر البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed تُبقي أسواق اليورو والجنيه الاسترليني في حالة توتر على المدى القريب
يرى محللي مجموعة ING أن اللجنة الفيدرالية FOMC من المرجح أن تحافظ على الوضع الراهن، قائلين: "لا نعتقد أن اللجنة الفيدرالية FOMC سوف ترفع معدلات الفائدة، ولكن الأسواق تسعر احتمالية بنسبة 30٪ بأن تفعل ذلك". يشيرون إلى أن نبرة أكثر تشديدًا وحدها قد تدفع "العوائد على المدى القريب من أسواق اليورو EUR والجنيه الاسترليني GBP… إلى الارتفاع بشكل أكبر مع تحيز نحو التشديد"، بينما "قد تواجه معدلات الفائدة العالمية الأطول أجلًا، مع ذلك، مقاومة من أجل مواصلة الارتفاع، وخاصة إذا تعرضت المعنويات الإيجابية في السوق للتحدي بسبب تشديد الأوضاع المالية".
تشير مجموعة ING إلى خطر ظهور نتيجة أكثر سلبية إذا أقدم البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بالفعل على رفع مفاجئ في معدلات الفائدة، محذرة من أن "معنويات السوق سوف تتلقى ضربة إذا رفع البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed معدلات الفائدة مع تضرر الأصول عالية المخاطر من تشديد الأوضاع المالية"، مع "تزايد القلق في الأسهم على خلفية حالة عدم اليقين المتعلقة بالذكاء الاصطناعي"، وهو أمر ظاهر بالفعل. في مثل هذا السيناريو، يشيرون إلى أن "رد فعل منحنى العائد ينبغي أن يكون محل اهتمام"، حيث يُعيد المستثمرون تقييم التوازن بين إعادة تسعير عوائد السندات قصيرة الأجل وقدرة عوائد السندات طويلة الأجل على مواكبة ذلك.
أظهرت بيانات صادرة من أستراليا في وقت سابق من اليوم أن التضخم السنوي، وفقًا للتغير في مؤشر أسعار المستهلك CPI، انخفض إلى 3.8٪ في يونيو/حزيران من 4٪ في يوليو/تموز. جاءت هذه القراءة أقل من توقعات السوق البالغة 4٪. لا يزال زوج دولار أسترالي/دولار أمريكي AUD/USD تحت ضغط هبوطي يوم الأربعاء ويتداول عند أدنى مستوياته الجديدة خلال أسبوعين بالقرب من منطقة 0.6950.
يصمد الذهب بشكل مستقر فوق منطقة 4000 دولار بعد تسجيل خسائر على مدى يومين متتاليين.
ينخفض زوج دولار أمريكي/ين ياباني USD/JPY قليلًا ويتداول عنج محيط منطقة 163.50 في الصباح الأوروبي يوم الأربعاء.
أسئلة شائعة عن البنك الاحتياطي الفيدرالي
يتم تشكيل السياسة النقدية في الولايات المتحدة من قبل البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed. يتولى البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed مهمتين: تحقيق استقرار الأسعار وتعزيز التشغيل الكامل للعمالة. الأداة الأساسية لتحقيق هذه الأهداف هي تعديل معدلات الفائدة. عندما ترتفع الأسعار بسرعة كبيرة للغاية ويكون التضخم أعلى من مستهدف البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed البالغ 2٪، فإنه يرفع معدلات الفائدة، مما يؤدي إلى زيادة تكاليف الاقتراض في جميع أنحاء الاقتصاد. يؤدي هذا إلى دولار أمريكي USD أقوى لأنه يجعل الولايات المتحدة مكانًا أكثر جاذبية للمستثمرين الدوليين لحفظ أموالهم. عندما ينخفض التضخم إلى أقل من 2% أو عندما يكون معدل البطالة مرتفعًا جدًا، قد يخفض البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed معدلات الفائدة من أجل تشجيع الاقتراض، مما يضغط على الدولار.
يعقد البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed ثمانية اجتماعات للسياسة سنويًا، حيث تقوم اللجنة الفيدرالية FOMC بتقييم الأوضاع الاقتصادية واتخاذ قرارات السياسة النقدية. يحضر اجتماع اللجنة الفيدرالية FOMC اثني عشر مسؤولاً من البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed - الأعضاء السبعة في مجلس المحافظين، رئيس فرع البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed في نيويورك وأربعة من رؤساء البنك الاحتياطي الإقليميين الأحد عشر المتبقين، الذين يخدمون لمدة عام واحد على أساس التناوب.
في الحالات القصوى، قد يلجأ الاحتياطي الفيدرالي إلى سياسة تُسمى التيسير الكمي QE. التيسير الكمي هو العملية التي من خلالها يقوم البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بزيادة تدفقات الائتمان بشكل كبير في نظام مالي عالق. هذا يمثل إجراء سياسي غير قياسي يُستخدم أثناء الأزمات أو عندما يكون التضخم منخفضًا للغاية. لقد كان السلاح المفضل للبنك الاحتياطي الفيدرالي Fed خلال الأزمة المالية الكبرى في عام 2008. يتضمن ذلك قيام البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بطباعة مزيد من الدولارات ويستخدمها في شراء سندات عالية الجودة من المؤسسات المالية. عادة ما يؤدي التيسير الكمي إلى إضعاف الدولار الأمريكي.
التشديد الكمي QT هو العملية العكسية للتيسير الكمي QE، حيث يتوقف الاحتياطي الفيدرالي عن شراء السندات من المؤسسات المالية ولا يُعيد استثمار رأس المال من السندات المستحقة التي يحتفظ بها من أجل شراء سندات جديدة. عادة ما يكون هذا إيجابيًا لقيمة الدولار الأمريكي.
إخلاء المسؤولية: تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. إن الأسواق والأدوات المذكورة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا يجب أن تظهر بأي شكل من الأشكال كتوصية لشراء أو بيع هذه الأوراق المالية. يجب عليك القيام بأبحاثك الخاصة قبل اتخاذ أي قرارات الاستثمار. لا تضمن FXStreet بأي حال من الأحوال أن تكون هذه المعلومات خالية من الأخطاء أو والمغالطات أو الأخطاء المادية. كما لا يضمن أن هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. الاستثمار في الفوركس ينطوي على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك فقدان كل أو جزء من الاستثمار الخاص بك ، فضلا عن التوترات. تقع على عاتقك جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار، بما في ذلك الخسارة الإجمالية لرأس المال.
آخر الأخبار
اختيارات المحررين
توقعات سعر الذهب: زوج الذهب/الدولار XAU/USD يتطلع إلى قرار البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed من أجل الحركة الكبيرة التالية
يدافع الذهب عن منطقة 4000 دولار في يوم صدور إعلانات البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed، بعد تسجيل أدنى مستوياته الجديدة خلال ستة أيام في وقت سابق من جلسة التداول الآسيوية. يحافظ الدولار الأمريكي على التراجع في ظل بيانات اقتصادية ضعيفة وعمليات جني أرباح قبل مخاطر حدث البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed.
تداول خام غرب تكساس الوسيط WTI بالقرب من منطقة 81.00 دولار بعد الارتداد في ظل تصاعد المخاوف بشأن الإمدادات
يرتفع خام غرب تكساس الوسيط WTI مع تصاعد الأعمال العدائية في الشرق الأوسط عقب هجمات بطائرات مسيرة على منشآت النفط السعودية وغارات جوية أمريكية انتقامية في العراق. إيران ترفض اقتراحًا بشأن السيطرة المشتركة على مضيق هرمز الاستراتيجي. تكشف بيانات معهد البترول الأمريكي API عن سحب 3.3 مليون برميل من مخزونات الخام خلال الأسبوع الماضي.
الفوركس اليوم: تدهور المعنويات مع اتساع نطاق الصراع في الشرق الأوسط، وتحول التركيز نحو البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed
تتحول الأسواق إلى النفور من المخاطرة في منتصف الأسبوع مع اتساع نطاق الأزمة في الشرق الأوسط. في وقت لاحق من جلسة التداول الأمريكية، سوف يعلن البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed قراره بشأن معدلات الفائدة وينشر بيان السياسة النقدية عقب الاجتماع الذي يستمر لمدة يومين.
إليك ما تحتاج إلى معرفته يوم الأربعاء 29 يوليو
تتحول الأسواق إلى العزوف عن المخاطرة في منتصف الأسبوع مع اتساع الأزمة في الشرق الأوسط. في وقت لاحق من جلسة التعاملات الأمريكية، سيعلن مجلس الاحتياطي الفيدرالي Fed قراره بشأن سعر الفائدة وينشر بيان السياسة عقب اجتماع استمر يومين.
البيتكوين ينخفض دون الدعم، والإيثيريوم والريبل ترسلان إشارات هبوطية
تظل البيتكوين والإيثيريوم والريبل تحت الضغط يوم الأربعاء بعد تصحيح طفيف في وقت سابق من هذا الأسبوع. انخفضت البيتكوين BTC إلى ما دون منطقة دعم رئيسية، ويختبر الإيثيريوم ETH منطقة مقاومة رئيسية. وفي الوقت نفسه، يقترب الريبل XRP من مستوى الدعم النفسي الهام عند 1.00 دولار.