هل هناك أي شيء يمكن أن يعطل ارتفاع سوق الأسهم في الولايات المتحدة؟ إن قراءة قوية بنسبة 2.8٪ للناتج المحلي الإجمالي للربع الثالث، وأرباح الشركات القوية، واحتمال إلغاء القيود التنظيمية، والمسار الثابت نحو خفض أسعار الفائدة، وكلها تعزز استثنائية الولايات المتحدة ونحن نقترب من نهاية عام 2024.
جاء تقرير نفقات الاستهلاك الشخصي لشهر أكتوبر/تشرين الأول متماشيًا مع التوقعات، حيث بلغ المعدل العام السنوي 2.3٪، مرتفعًا من 2.1٪ في سبتمبر/أيلول، ولكن هذه الزيادة كانت متوقعة من قبل السوق. بلغ المعدل الأساسي 2.8٪، مرتفعًا من 2.7٪، لكن هذا كان متماشيًا أيضًا مع التوقعات. بلغ المعدل الأساسي الشهري لنفقات الاستهلاك الشخصي 0.3٪. على الرغم من أنه مرتفع بعض الشيء، إلا أنه ليس خارج النطاق الأحدث للزيادات الشهرية.
يمكن للمتداولين الأمريكيين حزم أمتعتهم لعطلة عيد الشكر مع القليل من الخوف في هذه المرحلة. كان تقرير نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسي مدفوعًا بزيادات أسعار قطاع الخدمات، والتي ارتفعت بمعدل سنوي 2.75٪، في حين انخفضت أسعار السلع المعمرة الشهر الماضي. بشكل عام، يشير مقياس التضخم المفضل لدى بنك الاحتياطي الفيدرالي إلى أن بنك الاحتياطي الفيدرالي محق في السير في مسار حذر عندما يتعلق الأمر بخفض معدلات الفائدة، لكنه يواصل دعم التيسير التدريجي لسياسة بنك الاحتياطي الفيدرالي.
التأثيرات على السوق
هناك الآن احتمالية تبلغ نسبة 66٪ لخفض معدلات الفائدة من جانب الاحتياطي الفيدرالي الشهر المقبل، وفقا لسوق العقود الآجلة للأموال الفيدرالية، ارتفاعًا من احتمالية تبلغ 63٪ يوم الثلاثاء. تراجع الدولار الأمريكي عن أدنى مستوياته خلال اليوم، لكنه لا يزال الأضعف أداء في مجال تعاملات الفوركس في مجموعة الـ10 يوم الأربعاء. انخفضت عائدات السندات الأمريكية قليلاً عبر مختلف آجالها. انخفضت الأسهم الأمريكية حتى الآن يوم الأربعاء. انخفض مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 0.18٪، وانخفض مؤشر ناسداك بنسبة 0.8٪. شهد كلا المؤشرين أداءً قويًا في نوفمبر/تشرين الثاني وارتفعا بنسبة 3.48٪ و2.7٪ على التوالي منذ بداية الشهر.
كانت هناك بعض المفاجآت في بيانات الدخل الشخصي، والتي ارتفعت بضعف الوتيرة في أكتوبر/تشرين الأول مقارنة بشهر سبتمبر/أيلول. كما أن معدل النمو البالغ 0.6٪ يبشر بالخير للأسهم. كان نمو الدخل الحقيقي يتجه نحو الارتفاع في الأشهر الأخيرة، وهو خبر سار للاستهلاك، وبالتالي عوائد سوق الأسهم.
مع تحول التركيز إلى قطاع التجزئة الأمريكي وقوة المستهلك الأمريكي، قد تكون الجمعة السوداء جيدة جدًا، والتي من المتوقع بالفعل أن تحطم الأرقام القياسية. قد يؤدي الأداء الأفضل من المتوقع إلى تحقيق المزيد من المكاسب في سوق الأسهم. مع انتقالنا إلى الأسابيع الأخيرة من العام، قد تعزز الجمعة السوداء القوية سوق الأسهم الأوسع، والتي بدأت في التفوق على عمالقة التكنولوجيا في الولايات المتحدة.
تم تطبيع مؤشر راسل 2000 ومؤشر ناسداك 100 ومؤشر ستاندرد آند بورز 500 لإظهار كيفية تحركهم معًا. في الأسابيع الأخيرة، تفوق مؤشر راسل على المؤشرين الآخرين في فئة الأسهم القيادية، في إشارة إلى أن ارتفاع سوق الأسهم الأمريكية آخذ في الاتساع.
آخر التحليلات
اختيارات المحررين
الفوركس اليوم: الدولار الأمريكي يحافظ على المكاسب قبيل صدور البيانات الأمريكية وتصريحات مسؤولي البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed
سوف يتلقى المتداولون مزيدًا من الإشارات من تقرير مطالبات البطالة الأولية الأمريكية الأسبوعي، الذي سوف يتم إصداره في وقت لاحق يوم الخميس. من المقرر أيضاً أن يتحدث مسؤولي البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed، بما في ذلك رافائيل بوستيك، مايكل بار، توماس باركين وجيف شميت.
توقعات سعر البيتكوين: يستقر فوق 96000 دولار مع ارتفاع التدفقات الداخلية للصناديق المتداولة، والمشتقات تشير إلى ارتفاع إضافي
استقر سعر البيتكوين فوق 96000 دولار يوم الخميس بعد أن سجل أعلى مستوى له في قرابة شهرين عند 97800 دولار في اليوم السابق. شهدت صناديق الاستثمار المتداولة الفورية المدرجة في الولايات المتحدة تدفقات داخلية قدرها 843.62 مليون دولار يوم الأربعاء، مما يمثل اليوم الثالث على التوالي من التدفقات الإيجابية.
توقعات سعر الفضة: انخفاض زوج الفضة/الدولار XAG/USD إلى ما دون منطقة 89.50 دولار مع تلاشي الطلب على أصول الملاذ الآمن
تراجعت أسعار الفضة مرة اخرى بعد تسجيل قمة قياسية جديدة عند منطقة 93.90 دولار يوم الخميس. تتراجع الفضة كملاذ آمن بعد أن قال الرئيس ترامب إن التقارير تشير إلى تراجع عمليات القتل المرتبطة بالقمع في إيران وأنه لا توجد عمليات إعدام جماعية مخطط لها.
توقعات سعر مونيرو: XMR يواجه خطر تصحيح أعمق مع تراجع الارتفاع عند مستوى 800 دولار قياسي
تتراجع مونيرو (XMR) يوم الخميس، حيث تتداول حول 700 دولار في وقت كتابة هذه السطور، مع تباطؤ الارتفاع بعد الوصول إلى أعلى مستوى قياسي عند 800 دولار في اليوم السابق، مما يشير إلى قمة محتملة للدورة.
الفوركس اليوم: الدولار الأمريكي يحافظ على المكاسب قبيل صدور البيانات الأمريكية وتصريحات مسؤولي البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed
سوف يتلقى المتداولون مزيدًا من الإشارات من تقرير مطالبات البطالة الأولية الأمريكية الأسبوعي، الذي سوف يتم إصداره في وقت لاحق يوم الخميس. من المقرر أيضاً أن يتحدث مسؤولي البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed، بما في ذلك رافائيل بوستيك، مايكل بار، توماس باركين وجيف شميت.