توقعات أسعار الذهب: زوج الذهب/الدولار XAU/USD يختبر الالتزامات الصعودية، وهل سوف يصمد المتوسط المتحرك 21 يوماً؟

تجد أسعار الذهب مشترين مرة أخرى عند المتوسط المتحرك 21 يوماً عند منطقة 1916 دولار، حيث يسجل الدولار الأمريكي تصحيحاً.
عمليات بيع زوج دولار/ين USD/JPY المدفوعة من محافظ البنك المركزي الياباني BoJ أويدا تضغط على الدولار الأمريكي، على الرغم من المزاج الحذر وارتفاع عوائد سندات الخزانة الأمريكية.
تتطلع أسعار الذهب إلى إعادة اختبار المتوسط المتحرك 50 يومًا، وعلى الرغم من ذلك فإن الارتفاع يبدو قصير الأجل على خلفية مؤشر القوة النسبية RSI الهبوطي.

 

ترتد أسعار الذهب مرة أخرى نحو حاجز منطقة 1930 دولار، بعد أن وجدت طلبًا جديدًا مرة أخرى بالقرب من منطقة 1915 دولار. تستفيد أسعار الذهب من التصحيح المتجدد في الدولار الأمريكي USD، على الرغم من مزاج السوق المتباين وارتفاع عوائد سندات الخزانة الأمريكية.

 

أسعار الذهب تتألق مع تراجع الدولار الأمريكي

 

مع بداية أسبوع بيانات التضخم الهامة وفقاً لمؤشر أسعار المستهلك الأمريكي CPI، يتداول المستثمرون بحذر، متأثرين بالإغلاق المستقر المتواضع في وول ستريت يوم الجمعة الماضي. تم تعويض الارتداد في أسهم شركة أبل من خلال الأداء الكئيب في أسهم شركات Nvidia وتسلا، مما ساهم في نهاية بطيئة للأسبوع.

خلال تداولات يوم الاثنين حتى الآن، لا تزال معنويات المخاطرة فاترة بعد التصريحات المفاجئة التي تميل نحو التشديد التي أدلى بها محافظ البنك المركزي الياباني BoJ كازو أويدا خلال عطلة نهاية الأسبوع. ومع ذلك، يفشل الدولار الأمريكي كملاذ آمن في الاحتفاء بالمزاج الحذر في السوق، حيث يتحمل وطأة عمليات البيع الكبيرة في زوج دولار/ين USD/JPY. قال أويدا خلال عطلة نهاية الأسبوع إن تركيز البنك المركزي سوف ينصب الآن على "خروج هادئ" من السياسة النقدية شديدة التيسير، مما حفز ارتفاع هائل في الين الياباني.

بالإضافة إلى ذلك، تجاهل الدولار الأمريكي أيضًا ارتفاع عوائد سندات الخزانة الأمريكية وسط التفاؤل بشأن حدوث استقرار سلس في اقتصاد الولايات المتحدة. أثناء عودتها من قمة مجموعة العشرين يوم الأحد، قالت وزيرة الخزانة الأمريكية جانيت يلين إنها تشعر "بثقة متزايدة بشأن الاستقرار السلس للاقتصاد الأمريكي".

وبالتالي، تستفيد أسعار الذهب من انخفاض الدولار الأمريكي على نطاق واسع في وقت مبكر من يوم الاثنين، حيث ترتد من أدنى المستويات خلال ما يقرب من أسبوع عند منطقة 1915 دولار. ومع ذلك، يبدو أن تسجيل مزيد من الارتفاع في أسعار الذهب بعيد المنال وسط ارتفاع في عوائد سندات الخزانة الأمريكية. بالإضافة إلى ذلك، فإن تباطؤ مؤشر أسعار المستهلك CPI وانخفاض التضخم عند باب المصنع في الصين يمكن أن يؤدي إلى تبني مشتري الذهب لموقف حذر أيضًا. ارتفع مؤشر أسعار المستهلك CPI في الصين بنسبة 0.1٪ في أغسطس / آب مقارنة بعام سابق، حيث يعكس مساره قليلاً من انخفاض بنسبة 0.3٪ في يوليو / تموز، وفقًا للبيانات التي نشرها المكتب الوطني للإحصاء NBS يوم السبت.

في وقت لاحق من اليوم، سوف تظل حركة أسعار الذهب تحت سيطرة معنويات المخاطرة وديناميكيات الدولار الأمريكي، حيث تظل الأجندة الاقتصادية الأمريكية خالية من البيانات في بداية الأسبوع يوم الاثنين بينما دخل البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed الأمريكي في "فترة تعتيم" قبل اجتماع السياسة الأسبوع المقبل.

 

التحليل الفني لأسعار الذهب: الرسم البياني اليومي

من منظور فني قصير الأجل، من المرجح أن تظل أسعار الذهب محصورة بين المتوسطات المتحركة 21 و50 يومًا الأفقية عند منطقة 1916 دولار ومنطقة 1932 دولار، على التوالي، في الفترة التي تسبق صدور مؤشر أسعار المستهلك CPI الأمريكي.

يرتفع مؤشر القوة النسبية RSI بإعدادات 14 يومًا ولكنه لا يزال أدنى بقليل من خط المنتصف، بعد اختراق هذا الخط الأخير يوم الجمعة الماضي.

وبالتالي، يبدو أن تحيز المخاطر يميل نحو الاتجاه الهابط في أسعار الذهب. لكن يحتاج بائعي الذهب إلى كسر دعم المتوسط المتحرك 21 يوماً عند منطقة 1916 دولار على أساس الإغلاق اليومي.

الانخفاض المستدام فيما دون تلك المنطقة سوف يتحدى حاجز منطقة 1900 دولار، والتي فيما دونها سوف تكون عمليات البيع نحو منطقة 1885 دولار أمرًا لا مفر منه.

على الجانب الآخر، تظهر المقاومة الفورية عند المتوسط المتحرك 50 يوماً عند منطقة 1932 دولار، والتي فيما فوقها سوف يتم وضع حاجز المتوسط المتحرك 100 يوم عند منطقة 1950 دولار تحت الاختبار.

سوف تظهر بعد ذلك المقاومة الثابتة عند منطقة 1970 دولار وأعلى مستويات 27 يوليو / تموز عند منطقة 1982 دولار على رادار مشتري الذهب.