- الذهب يوقف التعافي الأخير من أدنى مستوياته في ستة أسابيع يوم الاثنين بعد مواجهة رفض عند 4400 دولار.
- الدولار الأمريكي يتوقف عن التصحيح وسط تجدد التوترات الجيوسياسية، قبيل اجتماع ترامب-شي.
- الإعداد الفني اليومي للذهب يرسم صورة متباينة، مع مؤشر RSI اليومي المحايد.
يواصل الذهب التراجع عن التعافي الأخير من أدنى مستوياته في ستة أسابيع قرب 4235 دولارًا مع بداية الأسبوع يوم الاثنين، وسط صعوبة في الصعود فوق 4400 دولار.
الذهب: كل الأنظار على الجيوسياسة
يتوخى متداولو الذهب الحذر مع عودة التطورات الجيوسياسية الجديدة إلى الواجهة، مما يدعم عملة الاحتياطي العالمية وأصل الملاذ الآمن، الدولار الأمريكي (USD).
خلال عطلة نهاية الأسبوع، تصاعدت التوترات مجددًا بين أوكرانيا وروسيا بعد أن شنت الأولى هجومًا واسع النطاق بطائرات مسيّرة وصواريخ خلال الليل استهدف موسكو والمنطقة المحيطة بها يوم الأحد، بحسب ما أفادت به BBC.
وأكد عمدة موسكو سيرغي سوبيانين أن 450 من تلك الطائرات المسيّرة أصابت مصفاة النفط الرئيسية في المدينة ومبنى سكنيًا.
بالإضافة إلى ذلك، ترد تقارير تفيد بأن موسكو قد تكثف عمليات الطائرات المسيّرة والصواريخ والتخريب والهجمات السيبرانية ضد دول الناتو الداعمة لأوكرانيا في الأشهر المقبلة. لذلك، تعمل الحكومات الأوروبية على تعزيز الاستعدادات العسكرية والمدنية لاحتمال تصعيد روسي.
في الشرق الأوسط، تتصاعد التوترات مع قول ترامب لشبكة Fox News إنه يفكر في «محو إيران» بعد هجمات الحوثيين على الرياض. ووفقًا لصحيفة Guardian، هاجم الحوثيون في اليمن مواقع «حساسة» في العاصمة السعودية الرياض بالصواريخ والطائرات المسيّرة.
في غضون ذلك، عادت عوائد سندات الخزانة الأمريكية إلى المنطقة الخضراء وسط توقعات متشددة بشأن أسعار الفائدة من جانب مجلس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي (Fed)، مما يدعم الدولار الأمريكي على حساب الأصول التي لا تدر عائدًا مثل الذهب.
وبالنظر إلى الأمام، يبدو الذهب عرضة لمزيد من التراجعات، رغم أن الهبوط قد يكون محدودًا بسبب تراجع أسعار النفط، مما يخفف مخاوف التضخم. وقالت Reuters: "انخفضت أسعار النفط إلى أدنى مستوياتها في أكثر من أسبوع يوم الاثنين على أمل أن تتاح فرصة للدبلوماسية في حرب إيران هذا الأسبوع وسط اجتماع للأمم المتحدة".
يشير استراتيجيون في DBS إلى أن أسعار النفط "تتراجع قليلاً" بعد تقارير أفادت بأن الصين طلبت من إيران المساعدة في كبح هجمات الحوثيين "نيابة عن السعوديين." ويضيفون أن السعودية تعمل على إعادة تشغيل خط أنابيب الشرق–الغرب إلى ساحل البحر الأحمر بعد الأضرار التي لحقت به جراء الهجمات الأخيرة، و"تهدف إلى العودة إلى نصف طاقته"، مما يساعد على تخفيف بعض مخاوف الإمدادات الفورية.
كما تراقب الأسواق عن كثب محادثات التجارة بين الولايات المتحدة والصين قبيل الاجتماع الحاسم يوم الخميس بين الرئيس دونالد ترامب ونظيره الصيني شي جينبينغ.
أشار وزير الخزانة الأمريكي سكوت بيسنت إلى أنه أجرى تفاعلاً ناجحًا للغاية مع الصين بشأن التجارة والذكاء الاصطناعي (AI).
وتبقى الأسواق في حالة تأهب قصوى لأي تدخل في سوق الفوركس من قبل السلطات اليابانية، وهو ما قد يؤثر بشكل كبير في تداولات الدولار الأمريكي المرتبطة بزوج USD/JPY، وفي نهاية المطاف في الذهب الحساس للدولار الأمريكي.
التحليل الفني لسعر الذهب: الرسم البياني اليومي
على الرسم البياني اليومي، يتداول زوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD عند 4364.10 دولار، محافظًا على نبرة حيادية على المدى القريب مع تماسكه بين دعم المتوسطات المتحركة الأساسية والمتوسط المتحرك البسيط 200 يوم البعيد عند 4541.68 دولار والذي يعمل كمقاومة علوية. لا يزال السعر الفوري للذهب فوق المتوسط المتحرك البسيط 21 يومًا عند 4419.15 دولار وفوق المتوسطين المتحركين البسيطين 50 و100 يوم المتجمعين حول نطاق 4300 دولار المنخفض، مما يشير إلى أن التراجعات لا تزال تجد دعمًا، بينما يؤكد مؤشر القوة النسبية (RSI) قرب 50 على غياب الزخم الاتجاهي القوي.
على الجانب الصعودي، يمثل المتوسط المتحرك البسيط 200 يوم عند 4541.68 دولار المقاومة المهمة التالية التي سيحتاج المضاربون على الارتفاع إلى استعادتها لإعادة تأكيد الاتجاه الصعودي الأوسع. وفي الاتجاه الهبوطي، يظهر الدعم الفوري عند المتوسط المتحرك البسيط 21 يومًا حول 4419 دولار، يليه المتوسط المتحرك البسيط 100 يوم عند نحو 4319 دولار والمتوسط المتحرك البسيط 50 يومًا قرب 4296 دولار، مع دعم خط الاتجاه الصاعد عند مستوى أدنى بكثير حول 4002 دولار، حيث سيشير كسره إلى مرحلة تصحيح أعمق.
(تمت كتابة التحليل الفني لهذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي. اعرف المزيد.)
أسئلة شائعة عن الذهب
لعب الذهب دورًا رئيسيًا في تاريخ البشرية، حيث تم استخدامه على نطاق واسع كمخزن للقيمة ووسيلة للمقايضة. في الوقت الحالي، وبصرف النظر عن بريقه واستخدامه في المجوهرات، يُنظر إلى المعدن النفيس على نطاق واسع على أنه أصل ملاذ آمن، مما يعني أنه يعتبر استثمارًا جيدًا خلال الأوقات المضطربة. يُنظر إلى الذهب أيضًا على نطاق واسع على أنه أداة تحوط ضد التضخم وضد انخفاض قيمة العملات لأنه لا يعتمد على أي مُصدر أو حكومة محددة.
البنوك المركزية هي أكبر حائزي الذهب. في إطار هدفها لدعم عملاتها في الأوقات المضطربة، تميل البنوك المركزية إلى تنويع احتياطياتها وشراء الذهب من أجل تحسين القوة الملموسة للاقتصاد والعملة. يمكن أن تكون احتياطيات الذهب المرتفعة مصدر ثقة لملاءة الدولة. أضافت البنوك المركزية 1136 طنًا من الذهب بقيمة حوالي 70 مليار دولار إلى احتياطياتها في عام 2022، وفقًا لبيانات مجلس الذهب العالمي. هذه تمثل أعلى عمليات شراء سنوية منذ بدء السجلات. تعمل البنوك المركزية في الاقتصادات الناشئة مثل الصين والهند وتركيا على زيادة احتياطياتها من الذهب سريعاً.
يرتبط الذهب بعلاقة عكسية مع الدولار الأمريكي وسندات الخزانة الأمريكية، وهما أصول احتياطية رئيسية وملاذ آمن. عندما تنخفض قيمة الدولار، يميل الذهب إلى الارتفاع، مما يُمكن المستثمرين والبنوك المركزية من تنويع أصولهم في الأوقات المضطربة. يرتبط الذهب أيضًا عكسيًا بالأصول ذات المخاطر. يميل الارتفاع في سوق الأسهم إلى إضعاف أسعار الذهب، في حين أن عمليات البيع في الأسواق الأكثر خطورة تميل إلى تفضيل المعدن النفيس.
يمكن أن تتحرك الأسعار بسبب مجموعة واسعة من العوامل. يمكن أن يؤدي عدم الاستقرار الجيوسياسي أو المخاوف من الركود العميق سريعاً إلى ارتفاع أسعار الذهب بسبب وضعه كملاذ آمن. باعتباره أصلًا أقل عائدًا، يميل الذهب إلى الارتفاع مع انخفاض معدلات الفائدة، في حين أن ارتفاع تكلفة المال عادةً ما يضغط هبوطياً على المعدن الأصفر. ومع ذلك، تعتمد معظم التحركات على كيفية تحرك الدولار الأمريكي USD، حيث يتم تسعير الأصل بالدولار (زوج الذهب/الدولار XAU/USD). يميل الدولار القوي إلى إبقاء أسعار الذهب تحت السيطرة، في حين أن الدولار الأضعف من المرجح أن يدفع أسعار الذهب نحو الارتفاع.
إخلاء المسؤولية: تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. إن الأسواق والأدوات المذكورة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا يجب أن تظهر بأي شكل من الأشكال كتوصية لشراء أو بيع هذه الأوراق المالية. يجب عليك القيام بأبحاثك الخاصة قبل اتخاذ أي قرارات الاستثمار. لا تضمن FXStreet بأي حال من الأحوال أن تكون هذه المعلومات خالية من الأخطاء أو والمغالطات أو الأخطاء المادية. كما لا يضمن أن هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. الاستثمار في الفوركس ينطوي على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك فقدان كل أو جزء من الاستثمار الخاص بك ، فضلا عن التوترات. تقع على عاتقك جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار، بما في ذلك الخسارة الإجمالية لرأس المال.
آخر التحليلات
اختيارات المحررين
الفوركس اليوم: انخفاض الين الياباني على الرغم من رفع معدلات الفائدة من جانب البنك المركزي الياباني BoJ؛ والتركيز على تصريحات مسؤولي البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed
يوم الأربعاء، قرر البنك المركزي الأمريكي رفع معدلات الفائدة المرجعية بمقدار ربع نقطة مئوية إلى نطاق بين 3.75٪ و4.00٪. هذه هي المرة الأولى التي يرفع فيها البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed معدلات الفائدة منذ يوليو/تموز 2023. من المقرر أن تقدم المحافظة في البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed ميشيل بومان خطابًا في وقت لاحق يوم الجمعة.
توقعات سعر خام غرب تكساس الوسيط WTI: يتماسك فيما دون منتصف مناطق 96.00 دولار مع دعم التوترات في الشرق الأوسط للثيران
يظل ثيران خام غرب تكساس الوسيط WTI خارج السوق على الرغم من تصاعد التوترات الجيوسياسية في الشرق الأوسط. الإعدادات الفنية تدعم احتمالية تمديد الاتجاه الصاعد الراسخ بشكل جيد مؤخرًا. القوة المستدامة فوق مستويات تصحيح فيبوناتشي 78.6٪ سوف تؤكد مجددًا النظرة الصعودية على المدى القريب.
توقعات سعر الذهب: القبول فوق منطقة 4400 دولار أمر بالغ الأهمية لمشتري زوج الذهب/الدولار XAU/USD
يحافظ الذهب على الارتداد السابق حول منطقة 4350 دولار في وقت مبكر من يوم الجمعة؛ بينما لا يزال المشترون حذرين. يتم تداول الدولار الأمريكي بشكل ضعيف في ظل تراجع أسعار النفط وعوائد سندات الخزانة الأمريكية. استقر الذهب يوم الخميس فوق المتوسط المتحرك البسيط 100 يوم بالقرب من منطقة 4320 دولار.
البيتكوين والإيثريوم والريبل تتقدم في اتجاه صعودي
تمد البيتكوين والإيثريوم والريبل مكاسبها يوم الاثنين بعد تسجيل مكاسب قوية بأكثر من ٪5 و٪6 و٪5 على التوالي، الأسبوع الماضي. يتم تداول BTC فوق 81300 دولار، ويرتفع ETH فوق 2600 دولار، ويصمد XRP فوق مستوى الدعم الرئيسي 1.300 دولار. وتشير مؤشرات الزخم الثلاثة جميعها إلى زخم صعودي مبكر وتلمح إلى المزيد من المكاسب في الفترة المقبلة.
الفوركس اليوم: انخفاض الين الياباني على الرغم من رفع معدلات الفائدة من جانب البنك المركزي الياباني BoJ؛ والتركيز على تصريحات مسؤولي البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed
يوم الأربعاء، قرر البنك المركزي الأمريكي رفع معدلات الفائدة المرجعية بمقدار ربع نقطة مئوية إلى نطاق بين 3.75٪ و4.00٪. هذه هي المرة الأولى التي يرفع فيها البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed معدلات الفائدة منذ يوليو/تموز 2023. من المقرر أن تقدم المحافظة في البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed ميشيل بومان خطابًا في وقت لاحق يوم الجمعة.