يتمسك الذهب بالقرب من 3400 دولار مع تأثير رهانات البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed والسياسة

• يتداول زوج XAU/USD حول 3397 دولار حيث يضع المتداولون احتمالية 90% لخفض سعر الفائدة من الاحتياطي الفيدرالي في سبتمبر.
• يؤكد ويليامز من الاحتياطي الفيدرالي على الاعتماد على البيانات؛ تقارير PCE وCPI والوظائف تظل حاسمة قبل اجتماع سبتمبر.
• تؤجج التوترات بين البيت الأبيض والاحتياطي الفيدرالي طلبات الملاذ الآمن، لكن الذهب يحتاج إلى اختراق حاسم فوق 3400 دولار لتحقيق الزخم.

تظل أسعار الذهب مستقرة يوم الأربعاء، على الرغم من أن الدولار الأمريكي تعافى من خسائره السابقة التي أثارتها التهديدات لاستقلال الاحتياطي الفيدرالي. ومع ذلك، لا يزال بائعو السبائك في وضع صعب حيث يستمر الضغط من البيت الأبيض. يتداول زوج XAU/USD عند 3397 دولار، بزيادة قدرها 0.12%.

تظل الأجندة الاقتصادية الأمريكية خفيفة، باستثناء تصريحات رئيس الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك، جون ويليامز، الذي قال إن الأسعار يمكن أن تنخفض في مرحلة ما لكنه أكد أن البيانات فقط هي التي ستشير إلى ما إذا كان من المناسب خفض الأسعار، بناءً على أداء الاقتصاد.

في مقابلة مع CNBC، أضاف ويليامز أن كل اجتماع "من وجهة نظري هو اجتماع حي"، مضيفًا أن مخاطر التوظيف والتضخم "أكثر توازنًا". وقال إن الاحتياطي الفيدرالي "سيتعين عليه فقط رؤية كيف تسير البيانات."

من المقرر أن يكون الاجتماع التالي للاحتياطي الفيدرالي في 16-17 سبتمبر. قبل هذا التاريخ، سيكون هناك تقرير وظائف آخر، بالإضافة إلى تقريرين عن التضخم - مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي (PCE) لشهر يوليو ومؤشر أسعار المستهلك (CPI) لشهر أغسطس - قبل أن يجتمع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة (FOMC) لعقد اجتماعها السادس لهذا العام.

قدّر المتداولون احتمالية 90% لخفض سعر الفائدة، وفقًا لأداة احتمالية سعر الفائدة من Prime Market Terminal.

قال محللو JP Morgan في مذكرة إن "دولار أضعف يجب أن يبقى في التركيز، لكننا مهتمون أكثر برؤية ما إذا كان هذا يمكن أن يحفز اختراق الذهب بعد فترة طويلة من التماسك."

يمكن أن تدفع المعركة بين البيت الأبيض وتأثيره على الاحتياطي الفيدرالي المتداولين لشراء السبائك، التي فشلت حتى الآن في الارتفاع "بشكل حاسم" فوق 3400 دولار. إذا تم تجاوز هذا المستوى، فإن المتداولين سيتطلعون إلى قمة 16 يونيو عند 3452 دولار.

في وقت لاحق من هذا الأسبوع، سيتطلع متداولو الذهب إلى إصدار بيانات الناتج المحلي الإجمالي، ومطالبات البطالة الأولية، ومقياس التضخم المفضل لدى الاحتياطي الفيدرالي، وهو مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسي.

ملخص لمحركات السوق اليومية: الذهب يستقر مع تراجع العوائد الأمريكية على الرغم من قوة الدولار

• تتراجع عوائد سندات الخزانة الأمريكية. انخفضت عوائد سندات الخزانة لأجل 10 سنوات بمقدار نقطتين أساسيتين إلى 4.246%. عوائد سندات الخزانة الحقيقية الأمريكية - التي يتم حسابها من العائد الاسمي مطروحًا منه توقعات التضخم - ارتفعت بمقدار نقطة ونصف أساس إلى 1.826% في وقت كتابة هذا التقرير.
• مؤشر الدولار الأمريكي (DXY)، الذي يتتبع أداء الدولار مقابل سلة من ست عملات، ثابت عند 98.21.
• قال رئيس الاحتياطي الفيدرالي، جيروم باول، الأسبوع الماضي: "قد يتطلب الوضع الأساسي وتوازن المخاطر المتغير تعديل موقف سياستنا." وأضاف أن "استقرار معدل البطالة وغيرها من مقاييس سوق العمل يسمح لنا بالتقدم بحذر."
• قال رئيس الاحتياطي الفيدرالي في ريتشموند، توماس باركين، يوم الثلاثاء إن توقعاته تشير إلى تعديل معتدل في الأسعار، حيث أشار إلى أن "هناك حركة معتدلة في الاقتصاد."
• سيتطلع متداولو الذهب إلى إصدار بيانات الناتج المحلي الإجمالي (GDP) الأمريكية في تقديرها الثاني للربع الثاني. التوقعات عند 2.6%، بزيادة عن 2.5% في القراءة الأولية. إلى جانب ذلك، من المتوقع أن تنخفض مطالبات البطالة الأولية للأسبوع المنتهي في 23 أغسطس من 235 ألف إلى 230 ألف.

التوقعات الفنية: الذهب يتداول بشكل عرضي ضمن نطاق 3350-3400 دولار

استمرت أسعار الذهب في حركتها العرضية، حيث ينتظر المستثمرون أحدث دفعة من البيانات الاقتصادية الأمريكية، كما يستهدفون أيضًا أرقام الوظائف غير الزراعية (NFP) للأسبوع التالي. ومع ذلك، لا يزال يتداول ضمن نطاق 3350-3400 دولار حيث تحول مؤشر القوة النسبية (RSI) إلى الاتجاه الصعودي.

إذا ارتفع زوج XAU/USD فوق 3400 دولار، ستكون المقاومة التالية هي قمة 16 يونيو عند 3452 دولار، قبل القمة القياسية عند 3500 دولار. على العكس من ذلك، فإن الانخفاض دون المتوسط المتحرك البسيط لمدة 20 يومًا (SMA) عند 3357 دولار، سيكشف عن المتوسط المتحرك البسيط لمدة 50 يومًا عند 3348 دولار، يليه المتوسط المتحرك البسيط لمدة 100 يوم عند 3317 دولار.