- يتراجع الذهب قليلاً من أعلى مستوياته في شهرين قرب 4450 دولارًا، لكنه لا يزال فوق القمم السابقة.
- أضاف مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي الأضعف قليلاً إلى مبررات إبقاء الفيدرالي على أسعار الفائدة دون تغيير في سبتمبر/أيلول.
- يمر زوج الذهب/الدولار XAU/USD برد فعل تصحيحي ضمن نمط صعودي أوسع.
يسجل الذهب (زوج الذهب/الدولار XAU/USD) خسائر هامشية يوم الخميس، بعد مواجهة مقاومة عند منطقة 4450 دولارًا، مع بقاء الحركة السعرية فوق القمم السابقة حول 4380 دولارًا في وقت كتابة هذا التقرير. وقد أدت أرقام مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي (CPI) المعتدلة التي صدرت يوم الأربعاء إلى زيادة الضغط على عوائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل قصير والدولار الأمريكي، مما يدعم الطلب على المعادن الثمينة.
يشير اقتصاديون في DBS Group Research إلى أن مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي جاء "متوافقًا إلى حد كبير مع توقعات السوق، وليس قويًا بما يكفي أو ضعيفًا بما يكفي لإخراج مؤشر DXY من نطاقه الأدنى بين 99.4-100.1 الذي تشكل بعد عمليات البيع في زوج USD/JPY نتيجة التدخلات المشتركة بين الولايات المتحدة واليابان."
وفي ظل هذه الخلفية، تسلط DBS الضوء على إعادة تقييم ملحوظة لتوقعات سياسة الاحتياطي الفيدرالي (Fed)، وتحذر من أن "المركز المالي الضعيف لأمريكا يضعف ميزة العائد على السندات الأمريكية الداعمة للدولار الأمريكي،" مما يشير إلى أن المخاوف المالية باتت تؤثر بشكل متزايد على جاذبية الدولار التقليدية من حيث أسعار الفائدة والعائد.
التحليل الفني: الذهب يصحح هبوطًا من مستويات التشبع البيعي
يُجري زوج XAU/USD تصحيحًا تماسكيا بعد وصوله إلى مستويات تشبع شرائي قوية في قراءات مؤشر القوة النسبية (RSI) خلال اليوم. وقد تراجع مؤشر القوة النسبية على إطار 4 ساعات إلى 58.81، وهو لا يزال عند مستويات تتماشى مع زخم صعودي قوي، بينما انزلق مؤشر تباعد وتقارب المتوسط المتحرك (MACD) إلى ما دون الصفر بقليل، مما يلمح إلى تراجع ضغط الصعود لكنه لا يقلب بعد النبرة الصعودية الأساسية.
على الجانب الصعودي، تظهر المقاومة الأولية عند قمم يوم الأربعاء في منطقة 4450 دولارًا، قبل قمم أواخر مايو قرب 4600 دولار. وعلى الجانب الهبوطي، فإن كسر قيعان يومي الثلاثاء والأربعاء في منطقة 4360 دولارًا سيكشف عن دعوم أعمق حول 4230 دولارًا (قيعان 6 و7 أغسطس/آب) وأعلى نطاق تداول يوليو، بين 4200 دولار و4220 دولارًا.
(تمت كتابة التحليل الفني في هذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي. اعرف المزيد.)
أسئلة شائعة عن الذهب
لعب الذهب دورًا رئيسيًا في تاريخ البشرية، حيث تم استخدامه على نطاق واسع كمخزن للقيمة ووسيلة للمقايضة. في الوقت الحالي، وبصرف النظر عن بريقه واستخدامه في المجوهرات، يُنظر إلى المعدن النفيس على نطاق واسع على أنه أصل ملاذ آمن، مما يعني أنه يعتبر استثمارًا جيدًا خلال الأوقات المضطربة. يُنظر إلى الذهب أيضًا على نطاق واسع على أنه أداة تحوط ضد التضخم وضد انخفاض قيمة العملات لأنه لا يعتمد على أي مُصدر أو حكومة محددة.
البنوك المركزية هي أكبر حائزي الذهب. في إطار هدفها لدعم عملاتها في الأوقات المضطربة، تميل البنوك المركزية إلى تنويع احتياطياتها وشراء الذهب من أجل تحسين القوة الملموسة للاقتصاد والعملة. يمكن أن تكون احتياطيات الذهب المرتفعة مصدر ثقة لملاءة الدولة. أضافت البنوك المركزية 1136 طنًا من الذهب بقيمة حوالي 70 مليار دولار إلى احتياطياتها في عام 2022، وفقًا لبيانات مجلس الذهب العالمي. هذه تمثل أعلى عمليات شراء سنوية منذ بدء السجلات. تعمل البنوك المركزية في الاقتصادات الناشئة مثل الصين والهند وتركيا على زيادة احتياطياتها من الذهب سريعاً.
يرتبط الذهب بعلاقة عكسية مع الدولار الأمريكي وسندات الخزانة الأمريكية، وهما أصول احتياطية رئيسية وملاذ آمن. عندما تنخفض قيمة الدولار، يميل الذهب إلى الارتفاع، مما يُمكن المستثمرين والبنوك المركزية من تنويع أصولهم في الأوقات المضطربة. يرتبط الذهب أيضًا عكسيًا بالأصول ذات المخاطر. يميل الارتفاع في سوق الأسهم إلى إضعاف أسعار الذهب، في حين أن عمليات البيع في الأسواق الأكثر خطورة تميل إلى تفضيل المعدن النفيس.
يمكن أن تتحرك الأسعار بسبب مجموعة واسعة من العوامل. يمكن أن يؤدي عدم الاستقرار الجيوسياسي أو المخاوف من الركود العميق سريعاً إلى ارتفاع أسعار الذهب بسبب وضعه كملاذ آمن. باعتباره أصلًا أقل عائدًا، يميل الذهب إلى الارتفاع مع انخفاض معدلات الفائدة، في حين أن ارتفاع تكلفة المال عادةً ما يضغط هبوطياً على المعدن الأصفر. ومع ذلك، تعتمد معظم التحركات على كيفية تحرك الدولار الأمريكي USD، حيث يتم تسعير الأصل بالدولار (زوج الذهب/الدولار XAU/USD). يميل الدولار القوي إلى إبقاء أسعار الذهب تحت السيطرة، في حين أن الدولار الأضعف من المرجح أن يدفع أسعار الذهب نحو الارتفاع.
إخلاء المسؤولية: تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. إن الأسواق والأدوات المذكورة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا يجب أن تظهر بأي شكل من الأشكال كتوصية لشراء أو بيع هذه الأوراق المالية. يجب عليك القيام بأبحاثك الخاصة قبل اتخاذ أي قرارات الاستثمار. لا تضمن FXStreet بأي حال من الأحوال أن تكون هذه المعلومات خالية من الأخطاء أو والمغالطات أو الأخطاء المادية. كما لا يضمن أن هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. الاستثمار في الفوركس ينطوي على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك فقدان كل أو جزء من الاستثمار الخاص بك ، فضلا عن التوترات. تقع على عاتقك جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار، بما في ذلك الخسارة الإجمالية لرأس المال.
آخر الأخبار
اختيارات المحررين
توقعات سعر الذهب: زوج الذهب/الدولار XAU/USD ينتظر بيانات التضخم الأمريكية لتحركه الكبير التالي
أعاد الذهب اختبار مستوى 4400 دولار في وقت مبكر من يوم الأربعاء، استعدادًا لاختبار التضخم الأمريكي. يحافظ الدولار الأمريكي على تداوله ضمن نطاق وسط الجمود الأمريكي-الإيراني وارتفاع أسعار النفط وتراجع رهانات رفع الفائدة من جانب الاحتياطي الفيدرالي في سبتمبر.
توقعات سعر البيتكوين: بيتكوين تواجه تقلبات ترقب بيانات التضخم الأمريكية
تتحرك البيتكوين قرب مستوى 63,800 دولارًا يوم الأربعاء بعد انخفاضها بأكثر من 2% خلال اليومين السابقين. تشير التدفقات المتباينة لصناديق بيتكوين الفورية المتداولة في البورصة (ETFs) إلى معنويات حذرة وتردد بين المستثمرين المؤسسيين.
الفوركس اليوم: بيانات التضخم الأمريكية الحاسمة قد ترفع تقلبات السوق
إليك ما تحتاج إلى معرفته يوم الأربعاء، 12 أغسطس/آب: تتداول أزواج العملات الرئيسية داخل نطاقات مألوفة في وقت مبكر من يوم الأربعاء، حيث يمتنع المستثمرون عن اتخاذ مراكز كبيرة قبل صدور بيانات مؤشر أسعار المستهلك (CPI) لشهر يوليو/تموز في الولايات المتحدة والتي تحظى بترقب شديد.
تضخم مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي CPI يتراجع بشكل طفيف إلى 3.4٪ في يوليو/تموز كما هو متوقع
لا تزال الحركة في الأسواق المالية هادئة نسبيًا في وقت مبكر من يوم الخميس، مع تذبذب أزواج العملات الرئيسية داخل نطاقاتها الأسبوعية الضيقة. في النصف الثاني من اليوم، سوف تتضمن الأجندة الاقتصادية الأمريكية بيانات مطالبات البطالة الأولية الأسبوعية ومؤشر أسعار المنتجين لشهر يوليو/تموز.
أخبار الكريبتو اليوم: البيتكوين والإيثريوم والريبل XRP تظل متباطئة وسط تدفقات ETF متباينة
يواصل سوق العملات المشفرة التداول بشكل عرضي يوم الخميس، مع نضال البيتكوين لاستعادة مستوى 64000 دولار. وتحاول الإيثريوم بناء الزخم بالقرب من المقاومة الرئيسية عند 1900 دولار، بينما يحافظ الريبل على الدعم فوق 1.00 دولار، إلا أن الحركة الصعودية لا تزال محدودة.