- أسعار الذهب تستعيد الزخم الإيجابي وتتعافى جزئيًا من خسائر يوم الخميس المستوحاة من بيانات الوظائف غير الزراعية.
- المخاوف المالية الأمريكية تؤثر سلبًا على الدولار الأمريكي وتدعم السلعة وسط عدم اليقين التجاري.
- قد تعيق السيولة الضعيفة بسبب العطلة المتداولين في زوج الذهب/الدولار XAU/USD من وضع رهانات جديدة.
تحافظ أسعار الذهب (زوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD) على حالة العرض خلال النصف الأول من الجلسة الأوروبية يوم الجمعة، على الرغم من أنها لا تزال دون أعلى مستوى لها في أسبوع الذي تم لمسه في اليوم السابق. يكافح الدولار الأمريكي (USD) للاستفادة من الارتفاع المستوحى من تقرير الوظائف غير الزراعية الأمريكي القوي يوم الخميس وسط مخاوف من أن "مشروع قانون واحد جميل" للرئيس الأمريكي دونالد ترامب قد يؤدي إلى تفاقم الوضع المالي للبلاد. هذا، إلى جانب عدم اليقين المستمر المرتبط بالتجارة، يتبين أنه عامل رئيسي يدعم الطلب على المعدن الثمين الملاذ الآمن.
في الوقت نفسه، قام المتداولون بتقليص توقعاتهم بأن الاحتياطي الفيدرالي (Fed) سيخفض أسعار الفائدة في يوليو/تموز بعد صدور تقرير الوظائف الأمريكي الأقوى من المتوقع. وهذا، بدوره، يُعتبر بمثابة رياح خلفية للدولار الأمريكي. بخلاف ذلك، فإن النبرة الإيجابية العامة للمخاطر تعيق المضاربين على ارتفاع زوج الذهب/الدولار XAU/USD من وضع رهانات عدوانية. ومع ذلك، تظل أسعار الذهب على المسار الصحيح لإنهاء الأسبوع في المنطقة الخضراء للمرة الأولى في ثلاثة أسابيع. علاوة على ذلك، تشير الخلفية الأساسية إلى أن المسار الأقل مقاومة للسلعة هو في الاتجاه الصعودي.
ملخص لمحركات السوق اليومية: أسعار الذهب تتمسك بالمكاسب مع تراجع المخاوف المالية الأمريكية عن الدولار الأمريكي
- لمس الدولار الأمريكي أعلى مستوى له خلال أسبوع يوم الخميس بعد أن أفاد مكتب إحصاءات العمل الأمريكي بأن الوظائف غير الزراعية زادت بمقدار 147,000 في يونيو، متجاوزة التوقعات البالغة 111,000. بالإضافة إلى ذلك، انخفض معدل البطالة إلى 4.1%، من 4.2% في مايو، مما أضعف الآمال في خفض مبكر لأسعار الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي.
- أظهرت تفاصيل أخرى من التقرير أن نمو الأجور، كما يقاس بتغير متوسط الأجور في الساعة، تباطأ إلى 0.2% في يونيو من 0.4% سابقًا وتراجع إلى 3.7% من 3.8% في مايو. يساعد هذا في تخفيف المخاوف بشأن التضخم ويظل الباب مفتوحًا على الأقل لخفضين بمقدار 25 نقطة أساس بحلول نهاية هذا العام.
- تمكن مشروع قانون خفض الضرائب والإنفاق للرئيس الأمريكي دونالد ترامب من اجتياز آخر عقبة له في الكونغرس يوم الخميس. وفقًا لمكتب الميزانية التابع للكونغرس غير الحزبي، سيضيف التشريع 3.4 تريليون دولار إلى ديون البلاد. قد يؤدي هذا إلى تفاقم مشاكل الديون طويلة الأجل في أمريكا، مما يحد من الدولار الأمريكي ويدعم أسعار الذهب.
- في غضون ذلك، قال ترامب إنه يخطط لبدء إرسال رسائل لإبلاغ الشركاء التجاريين بمعدلات التعريفات الخاصة بهم في أقرب وقت يوم الجمعة، حيث تدخل المفاوضات لتجنب فرض رسوم أمريكية أعلى المرحلة النهائية. تأتي تعليقاته قبل أيام من الموعد النهائي في 9 يوليو لفرض تعريفات متبادلة أعلى وتعمل كرياح مواتية للمعدن الثمين الملاذ الآمن.
- ستكون الأسواق الأمريكية مغلقة يوم الجمعة احتفالًا بعيد الاستقلال، مما يستدعي الحذر قبل وضع رهانات قوية حول زوج الذهب/الدولار XAU/USD وسط السيولة الضعيفة بسبب العطلة. ومع ذلك، لا يزال السلعة على المسار الصحيح لإنهاء سلسلة خسائر استمرت أسبوعين، وتفضل الخلفية الأساسية الداعمة المتداولين الصاعدين.
يمكن أن تسرع أسعار الذهب الحركة الإيجابية بمجرد تجاوز المتوسط المتحرك البسيط 100 على إطار 4 ساعات بشكل حاسم
من منظور فني، فإن الإخفاقات المتكررة هذا الأسبوع في بناء الزخم فوق المتوسط المتحرك البسيط 100 فترة على الرسم البياني لمدة 4 ساعات تستدعي بعض الحذر للثيران في زوج الذهب/الدولار XAU/USD. الحاجز المذكور حاليًا بالقرب من منطقة 3352-3355 دولار ويجب أن يعمل كنقطة محورية رئيسية. يتبع ذلك مباشرة أعلى مستوى تأرجح ليلي، حول منطقة 3365-3366 دولار، والتي يمكن أن تهدف أسعار الذهب فوقها لاستعادة الرقم الدائري 3400 دولار.
على الجانب الآخر، يبدو أن منطقة 3,326-3,325 تحمي الآن الاتجاه الهبوطي الفوري قبل منطقة 3,311-3,310 والرقم الدائري 3,300. قد يؤدي الاختراق المقنع دون الأخير إلى تحويل الميل على المدى القريب لصالح المتداولين الهبوطيين ويجعل أسعار الذهب عرضة لتسريع الانزلاق إلى الدعم التالي ذي الصلة بالقرب من المنطقة الأفقية 3,270. قد يمتد الاتجاه الهبوطي أكثر نحو إعادة اختبار أدنى مستوى شهري، حول منطقة 3,248-3,248.
أسئلة شائعة عن الدولار الأمريكي
الدولار الأمريكي USD هو العملة الرسمية للولايات المتحدة الأمريكية، والعملة "الفعلية" لعدد كبير من البلدان الأخرى، حيث يتم تداوله إلى جانب الأوراق النقدية المحلية. هو العملة الأكثر تداولًا في العالم، حيث يمثل أكثر من 88٪ من إجمالي حجم تداول العملات الأجنبية العالمي، أو ما متوسطه 6.6 تريليون دولار من المعاملات يوميًا، وفقًا لبيانات من عام 2022. بعد الحرب العالمية الثانية، تولى الدولار الأمريكي زمام الأمور من الجنيه الاسترليني كعملة احتياطية في العالم. خلال معظم تاريخه، كان الدولار الأمريكي مدعومًا من الذهب، حتى اتفاقية بريتون وودز في عام 1971 عندما اختفى معيار الذهب.
العامل الأكثر أهمية الذي يؤثر على قيمة الدولار الأمريكي هو السياسة النقدية، والتي يشكلها البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed. يتولى البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed مهمتين: تحقيق استقرار الأسعار (السيطرة على التضخم) وتعزيز التشغيل الكامل للعمالة. الأداة الأساسية لتحقيق هذين الهدفين هي تعديل معدلات الفائدة. عندما ترتفع الأسعار بسرعة كبيرة ويكون التضخم أعلى من مستهدف البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed البالغ 2٪، فإن البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed سوف يرفع معدلات الفائدة، مما يساعد قيمة الدولار الأمريكي. عندما ينخفض التضخم إلى أقل من 2% أو عندما يكون معدل البطالة مرتفعًا جدًا، قد يقوم البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بتخفيض معدلات الفائدة، مما يضغط على الدولار.
في الحالات القصوى، يمكن للاحتياطي الفيدرالي أيضًا طباعة مزيد من الدولارات وتفعيل التيسير الكمي QE. التيسير الكمي هو العملية التي من خلالها يقوم البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بزيادة تدفق الائتمان بشكل كبير في نظام مالي عالق. هو إجراء سياسي غير قياسي يستخدم عندما يجف الائتمان لأن البنوك لن تقرض بعضها البعض (بسبب الخوف من تخلف الطرف المقابل عن السداد). هو الملاذ الأخير عندما يكون من غير المرجح أن يؤدي خفض معدلات الفائدة ببساطة إلى تحقيق النتيجة الضرورية. لقد كان السلاح المفضل لدى البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed لمكافحة أزمة الائتمان التي حدثت خلال الأزمة المالية الكبرى في عام 2008. يتضمن ذلك قيام البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بطباعة مزيد من الدولارات واستخدامها في شراء سندات الحكومة الأمريكية في الغالب من المؤسسات المالية. يؤدي التيسير الكمي عادةً إلى إضعاف الدولار الأمريكي.
التشديد الكمي QT هو العملية العكسية التي بموجبها يتوقف البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed عن شراء السندات من المؤسسات المالية ولا يُعيد استثمار رأس المال من السندات المستحقة التي يحتفظ بها في مشتريات جديدة. عادة ما يكون إيجابيًا بالنسبة للدولار الأمريكي.
إخلاء المسؤولية: تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. إن الأسواق والأدوات المذكورة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا يجب أن تظهر بأي شكل من الأشكال كتوصية لشراء أو بيع هذه الأوراق المالية. يجب عليك القيام بأبحاثك الخاصة قبل اتخاذ أي قرارات الاستثمار. لا تضمن FXStreet بأي حال من الأحوال أن تكون هذه المعلومات خالية من الأخطاء أو والمغالطات أو الأخطاء المادية. كما لا يضمن أن هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. الاستثمار في الفوركس ينطوي على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك فقدان كل أو جزء من الاستثمار الخاص بك ، فضلا عن التوترات. تقع على عاتقك جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار، بما في ذلك الخسارة الإجمالية لرأس المال.
آخر الأخبار
اختيارات المحررين
التوقعات الأسبوعية للذهب: أزمة الشرق الأوسط تفشل في رفع الذهب مقابل الدولار XAU/USD
فشل الذهب في تحقيق مكاسب للأسبوع الرابع على التوالي على الرغم من افتتاح الأسبوع بفجوة صعودية. تشير التوقعات الفنية للمدى القريب إلى فقدان الزخم الصعودي. سيظل تركيز المستثمرين منصبًا على أزمة الشرق الأوسط والبيانات الأمريكية.
التوقعات الأسبوعية للبيتكوين: التوترات في الشرق الأوسط وزيادة أسعار النفط يضغطان على البيتكوين
تواجه البيتكوين ضغوطًا من ارتفاع أسعار النفط بعد تصاعد الحرب الأمريكية-الإسرائيلية مع إيران. يخشى المتداولون موجة بيع في البيتكوين بعد أن بدأت مؤسسات مرتبطة بشتاء العملات المشفرة في عام 2022 بنقل عملات البيتكوين إلى منصات تداول مؤسسية.
الشتاء قادم: حرب الشرق الأوسط وصدمة النفط، هل يعود التضخم؟
أصبح تصاعد الحرب في الشرق الأوسط بسرعة يشكل أزمة اقتصادية عالمية. يعيد ارتفاع أسعار النفط إحياء مخاوف التضخم في وقت كانت فيه البنوك المركزية تعتقد أن أسوأ صدمة سعرية قد مرت. أوروبا - التي لا تزال هشة بعد أزمة الطاقة بين روسيا وأوكرانيا - قد تجد نفسها مرة أخرى في مركز التداعيات. لكن لا يهم كثيرًا في أي ركن من العالم تعيش.. فالفوضى المستمرة ستؤثر عليك.
تغطية مباشرة للوظائف غير الزراعية NFP
كيف ستقيم الأسواق بيانات الوظائف غير الزراعية NFP لشهر فبراير في ظل تفاقم الأزمة في الشرق الأوسط؟
يتوقع المستثمرون أن ترتفع الوظائف غير الزراعية NFP بمقدار 59 ألف بعد الزيادة المثيرة للإعجاب البالغة 130 ألف المسجلة في يناير/كانون الثاني. سيقوم خبراؤنا بتحليل رد فعل السوق على الحدث اليوم في الساعة 13:00 بتوقيت جرينتش.
لماذا لا تنهار البيتكوين بسبب حرب إيران؟
بعد أن ضربت الولايات المتحدة وإسرائيل إيران، كان هناك توافق بين معظم الخبراء على أن البيتكوين وسوق العملات المشفرة سيشهدان جولة أخرى من الانخفاضات الحادة. حسنًا، لم يحدث ذلك. وبعد حوالي أسبوع، يبدو أن العملات المشفرة تتجاوز العاصفة بشكل أفضل بكثير من فئات الأصول الأخرى التي تعتبر عالية المخاطر.