- ارتفع مؤشر داو جونز بأكثر من 200 نقطة يوم الجمعة بعد أن جاءت بيانات التضخم لشهر يناير/كانون الثاني أقل من المتوقع، مما خفف الضغط بعد الانهيار المدفوع بالذكاء الاصطناعي يوم الخميس.
- ارتفع مؤشر أسعار المستهلك بنسبة 0.2% على أساس شهري و2.4% على أساس سنوي، وكلاهما أقل من التوقعات، مما رفع توقعات خفض الفائدة بشكل حاد.
- تظهر أداة CME FedWatch الآن احتمالات تقارب 83% لخفض الفائدة في يونيو/حزيران، مرتفعة من أقل من 50% في وقت سابق من الأسبوع.
- سجلت شركة أبلايد ماتيريالز Applied Materials ارتفاعًا كبيرًا في الأرباح بينما تراجعت شركتي بنترست Pinterest ودرافت كينجز DraftKings بسبب توجيهات ضعيفة.
ارتفع مؤشر داو جونز الصناعي (DJIA) يوم الجمعة، حيث قفز بنحو 220 نقطة ليتداول بالقرب من مستوى 49665 بعد أن افتتح عند 49366. جاء الانتعاش بعد تراجع قاسي يوم الخميس بلغ 669 نقطة، والذي كان مدفوعًا بمخاوف من الاضطراب الناتج عن الذكاء الاصطناعي في قطاعات البرمجيات والنقل والعقارات. ارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 قليلاً، بينما تداول مؤشر ناسداك بشكل متباين حيث استوعب المستثمرون تقرير مؤشر أسعار المستهلك (CPI) الذي جاء أقل من المتوقع جنبًا إلى جنب مع سيل من الأرباح بعد ساعات العمل. على الرغم من انتعاش يوم الجمعة، لا تزال جميع المؤشرات الثلاثة الرئيسية في طريقها لتحقيق خسائر أسبوعية، حيث يتتبع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 أسوأ أسبوع له منذ نوفمبر/تشرين الثاني.
تقرير التضخم لشهر يناير يقلل من التوقعات المتشددة بشأن أسعار الفائدة
أفاد مكتب إحصاءات العمل (BLS) أن مؤشر أسعار المستهلك ارتفع بنسبة 0.2% على أساس شهري في يناير/كانون الثاني، أقل من تقدير الإجماع البالغ 0.3%. على أساس سنوي، جاء مؤشر أسعار المستهلكين العام عند 2.4%، أقل من التوقعات البالغة 2.5%، مما يشير إلى تباطؤ ملحوظ عن قراءة ديسمبر/كانون الأول البالغة 2.7%. جاء مؤشر أسعار المستهلك الأساسي، الذي يستثني الغذاء والطاقة، عند 0.3% على أساس شهري و2.5% على أساس سنوي. أدت الأرقام الرئيسية الأقل من المتوقع إلى إعادة تشكيل توقعات خفض الفائدة على الفور. أظهرت أداة CME FedWatch أن احتمالية أول خفض لمعدل الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي في يونيو/حزيران ارتفع إلى حوالي 83%، مرتفعًا بشكل كبير من أقل من 50% قبل يومين فقط، عندما دفعت بيانات الوظائف غير الزراعية لشهر يناير الأفضل من المتوقع - والتي بلغت 130 ألف وظيفة - المتداولين نحو موقف "أعلى لفترة أطول". تسعّر أسواق المال الآن حوالي 63 نقطة أساس من تخفيضات الفائدة من الاحتياطي الفيدرالي لعام 2026، وهو ما يعادل تقريبًا احتمالية بنسبة 50% لخفض ثالث بحلول ديسمبر. تحمل البيانات وزنًا إضافيًا حيث تنتظر الأسواق انتقال القيادة في الاحتياطي الفيدرالي، مع توقع تولي الرئيس القادم كيفن وارش القيادة من جيروم باول في مايو/أيار.
زيادة الطلب على بنية الذكاء الاصطناعي ترفع سهم أبلايد ماتيريالز، وتوقعات قوية ترفع ريفيان
ارتفع سهم أبلايد ماتيريالز (AMAT) بنحو 12% بعد تحقيقها أرباحًا في الربع الأول مدفوعة بزيادة الطلب على معدات أشباه الموصلات المرتبطة بتطوير الذكاء الاصطناعي. أبلغت الشركة عن أرباح معدلة لكل سهم (EPS) بلغت 2.38 دولار على إيرادات بلغت 7.01 مليار دولار، وكلاهما أعلى بكثير من تقديرات الإجماع البالغة 2.20 دولار و6.87 مليار دولار، على التوالي. وتوقعت الشركة أن ينمو قطاع معدات أشباه الموصلات لديها بأكثر من 20% هذا العام. قفزت أسهم ريفيان أوتوموتيف (RIVN) بأكثر من 20% بعد أن سجلت خسائر أقل من المتوقع وأصدرت توجيهًا لتسليم 62 ألف إلى 67 ألف مركبة لعام 2026، مما يمثل نموًا بنسبة 47% إلى 59% مقارنة بعام 2025. ارتفعت أسهم روكو (ROKU) بنحو 10% بعد تحقيق أرباح في الربع الرابع وتوجيه متفائل لعام 2026 بإيرادات تبلغ 5.5 مليار دولار، وهو ما يتجاوز بكثير تقديرات 5.34 مليار دولار.
تراجع أسهم بنترست ودرافت كينجز بسبب توجيهات ضعيفة
على الجانب الخاسر، انخفضت أسهم بنترست (PINS) بأكثر من 20% بعد أن سجلت نتائج مخيبة للآمال في الربع الرابع وتوجيه إيرادات الربع الأول بين 951 مليون دولار و971 مليون دولار، دون التقدير البالغ 981 مليون دولار. قامت شركة بيرد Baird بتخفيض تصنيف السهم إلى محايد، مشيرة إلى رياح معاكسة من المعلنين. انخفضت أسهم درافت كينجز (DKNG) بنحو 17% بعد أن جاء توجيه إيراداتها لعام 2026 بين 6.5 مليار دولار و6.9 مليار دولار، وهو ما جاء بعيدًا عن تقدير وول ستريت البالغ 7.31 مليار دولار، على الرغم من تحقيق أرباح في الربع الرابع. تسلط خسارة الأرباح الضوء على الفجوة المتزايدة بين أسماء الأجهزة المرتبطة بالذكاء الاصطناعي، التي تستفيد من الإنفاق على البنية التحتية، ومنصات المستهلك التي تعاني من ضعف الإعلانات وضغوط المنافسة.
التحليلات الفنية لمؤشر داو جونز
افتتح مؤشر داو جونز الصناعي يوم الجمعة عند 49366 وارتفع إلى أعلى مستوى خلال اليوم عند 49,670، متداولًا بالقرب من مستوى 49665 في جلسة بعد الظهر. لا يزال المؤشر فوق متوسطه المتحرك الأسي لمدة 50 يومًا عند 48852 ومتوسطه المتحرك الأسي لمدة 200 يوم عند 46472. يقرأ مؤشر التذبذب (14,5,5) عند 73.67/76.23، مما يقترب من منطقة التشبع الشرائي بالقرب من مستوى 75. تقع المقاومة العلوية عند القمة الحديثة بالقرب من 50509، بينما يمثل أدنى مستوى خلال اليوم يوم الجمعة عند 49092 مستوى دعم فوري. ستشير الحركة المستدامة فوق المستوى النفسي 50000 إلى أن الثيران قد استعادوا السيطرة بعد تقلبات هذا الأسبوع، بينما سيفتح الفشل في الحفاظ على مستوى 49000 الباب نحو منطقة 48800-48900.
الرسم البياني اليومي لمؤشر داو جونز
أسئلة شائعة عن مؤشر داو جونز
يعد مؤشر داو جونز الصناعي، أحد أقدم مؤشرات سوق الأوراق المالية في العالم، حيث يتكون من أكثر 30 سهمًا متداولًا في الولايات المتحدة. يتم تحديد قيمة المؤشر وفقاً للأسعار وليس وفقاً للقيمة السوقية. يتم حسابه عن طريق جمع أسعار الأسهم المكونة وقسمتها على عامل، وهو حاليًا 0.152. أسس المؤشر تشارلز داو، الذي أسس أيضًا صحيفة وول ستريت جورنال. خلال السنوات اللاحقة، تعرض لانتقادات لعدم تمثيله الأسهم على نطاق واسع بما فيه الكفاية لأنه يتتبع 30 سهماً فقط، على عكس المؤشرات الأوسع مثل مؤشر ستاندرد آند بورز 500.
هناك عديد من العوامل المختلفة التي تحرك مؤشر داو جونز الصناعي DJIA. الأداء الكلي للشركات المكونة الذي يتم الكشف عنه في تقارير أرباح الشركات الفصلية هو العامل الرئيسي. تساهم بيانات الاقتصاد الكلي الأمريكية والعالمية أيضًا في التأثير على معنويات المستثمرين. مستويات معدلات الفائدة التي يحددها البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed تؤثر أيضًا على مؤشر داو جونز الصناعي DJIA لأنها تؤثر على تكلفة الائتمان، والتي تعتمد عليها عديد من الشركات بشكل كبير. وبالتالي، يمكن أن يكون التضخم محركًا رئيسيًا وكذلك مقاييس أخرى تؤثر على قرارات البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed.
نظرية داو هي طريقة لتحديد الاتجاه الأساسي لسوق الأوراق المالية طورها تشارلز داو. تتمثل إحدى الخطوات الرئيسية في مقارنة اتجاه متوسط مؤشر داو جونز الصناعي DJIA ومتوسط مؤشر داو جونز للنقل DJTA وتتبع الاتجاهات فقط، حيث يتحرك كلاهما في نفس الاتجاه. حجم التداول هو معيار تأكيدي. تستخدم النظرية عناصر تحليل القمة والقاع. تفترض نظرية داو ثلاث مراحل للاتجاه: التراكم، عندما تبدأ الأموال الذكية في الشراء أو البيع؛ المشاركة العامة، عندما ينضم الجمهور الأوسع؛ والتوزيع، عندما تخرج الأموال الذكية.
هناك عدد من الطرق لتداول مؤشر داو جونز الصناعي DJIA. أحد هذه الطرق هو استخدام صناديق الاستثمار المتداولة ETFs التي تسمح للمستثمرين بتداول مؤشر داو جونز الصناعي DJIA باعتباره ورقة مالية واحدة، بدلاً من الاضطرار إلى شراء أسهم في جميع الشركات الثلاثين المكونة للمؤشر. من الأمثلة الرائدة على ذلك صندوق الاستثمار المتداول في مؤشر داو جونز الصناعي SPDR - DIA. العقود الآجلة لمؤشر داو جونز الصناعي DJIA تمكن المتداولين من المضاربة على القيمة المستقبلية للمؤشر وتوفر الخيارات الحق في ذلك، ولكن ليس الالتزام، في شراء أو بيع المؤشر بسعر محدد مسبقًا في المستقبل. تمكن صناديق الاستثمار المشتركة المستثمرين من شراء حصة من محفظة متنوعة من أسهم مؤشر داو جونز الصناعي DJIA، وبالتالي توفر التعرض للمؤشر بشكل إجمالي.
إخلاء المسؤولية: تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. إن الأسواق والأدوات المذكورة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا يجب أن تظهر بأي شكل من الأشكال كتوصية لشراء أو بيع هذه الأوراق المالية. يجب عليك القيام بأبحاثك الخاصة قبل اتخاذ أي قرارات الاستثمار. لا تضمن FXStreet بأي حال من الأحوال أن تكون هذه المعلومات خالية من الأخطاء أو والمغالطات أو الأخطاء المادية. كما لا يضمن أن هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. الاستثمار في الفوركس ينطوي على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك فقدان كل أو جزء من الاستثمار الخاص بك ، فضلا عن التوترات. تقع على عاتقك جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار، بما في ذلك الخسارة الإجمالية لرأس المال.
آخر الأخبار
اختيارات المحررين
التوقعات الأسبوعية للذهب: أزمة الشرق الأوسط تفشل في رفع الذهب مقابل الدولار XAU/USD
فشل الذهب في تحقيق مكاسب للأسبوع الرابع على التوالي على الرغم من افتتاح الأسبوع بفجوة صعودية. تشير التوقعات الفنية للمدى القريب إلى فقدان الزخم الصعودي. سيظل تركيز المستثمرين منصبًا على أزمة الشرق الأوسط والبيانات الأمريكية.
التوقعات الأسبوعية للبيتكوين: التوترات في الشرق الأوسط وزيادة أسعار النفط يضغطان على البيتكوين
تواجه البيتكوين ضغوطًا من ارتفاع أسعار النفط بعد تصاعد الحرب الأمريكية-الإسرائيلية مع إيران. يخشى المتداولون موجة بيع في البيتكوين بعد أن بدأت مؤسسات مرتبطة بشتاء العملات المشفرة في عام 2022 بنقل عملات البيتكوين إلى منصات تداول مؤسسية.
الشتاء قادم: حرب الشرق الأوسط وصدمة النفط، هل يعود التضخم؟
أصبح تصاعد الحرب في الشرق الأوسط بسرعة يشكل أزمة اقتصادية عالمية. يعيد ارتفاع أسعار النفط إحياء مخاوف التضخم في وقت كانت فيه البنوك المركزية تعتقد أن أسوأ صدمة سعرية قد مرت. أوروبا - التي لا تزال هشة بعد أزمة الطاقة بين روسيا وأوكرانيا - قد تجد نفسها مرة أخرى في مركز التداعيات. لكن لا يهم كثيرًا في أي ركن من العالم تعيش.. فالفوضى المستمرة ستؤثر عليك.
تغطية مباشرة للوظائف غير الزراعية NFP
كيف ستقيم الأسواق بيانات الوظائف غير الزراعية NFP لشهر فبراير في ظل تفاقم الأزمة في الشرق الأوسط؟
يتوقع المستثمرون أن ترتفع الوظائف غير الزراعية NFP بمقدار 59 ألف بعد الزيادة المثيرة للإعجاب البالغة 130 ألف المسجلة في يناير/كانون الثاني. سيقوم خبراؤنا بتحليل رد فعل السوق على الحدث اليوم في الساعة 13:00 بتوقيت جرينتش.
لماذا لا تنهار البيتكوين بسبب حرب إيران؟
بعد أن ضربت الولايات المتحدة وإسرائيل إيران، كان هناك توافق بين معظم الخبراء على أن البيتكوين وسوق العملات المشفرة سيشهدان جولة أخرى من الانخفاضات الحادة. حسنًا، لم يحدث ذلك. وبعد حوالي أسبوع، يبدو أن العملات المشفرة تتجاوز العاصفة بشكل أفضل بكثير من فئات الأصول الأخرى التي تعتبر عالية المخاطر.