الدولار الأمريكي يواجه مهمة ليست سهلة لتعويض خسائر الأربعاء

• خضع الدولار الأمريكي لتصحيح كبير يوم الأربعاء بعد أن دفع إصدار مؤشر أسعار المستهلكين الأمريكي السرد مرة أخرى إلى تراجع التضخم. 
• سارع كاشكاري من بنك الاحتياطي الفيدرالي إلى مقاومة توقعات السوق بخفض أسعار الفائدة ، مكررا أن أسعار الفائدة يجب أن تظل مرتفعة لفترة أطول.
• يغازل مؤشر الدولار الأمريكي كسر 104.00 في الاتجاه الهبوطي.

يتخلى الدولار الأمريكي (USD) عن بعض مكاسبه الأولية يوم الخميس بعد أن خضع لانخفاض قوي بعد أن أظهر أحدث مؤشر لأسعار المستهلك (CPI) استئناف الاتجاه التضخمي في أبريل. بدأت أجزاء من اللغز في السقوط في مكانها مع سلسلة البيانات الأخيرة التي تشير إلى بعض التيسير على جميع الجبهات في الاقتصاد ، وكان مؤشر أسعار المستهلكين الأكثر ليونة هو الكرز على الكعكة. استجابت الأسواق للأدلة على انخفاض التضخم الذي ظهر في زجاجة الشمبانيا ، حيث وصل مؤشر S&P 500 إلى أعلى مستوياته على الإطلاق. 

ومع ذلك ، دعا رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في شيكاغو أوستان جولسبي ورئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في مينيابوليس نيل كاشكاري إلى إبقاء أسعار الفائدة ثابتة لفترة أطول ، محذرين من أن توقعات السوق بشأن خفض أسعار الفائدة قد تتأرجح بعيدا. 

على صعيد البيانات الاقتصادية، فإن تقويم يوم الخميس مليء بالإصدارات، على الرغم من أنه أخف من حيث الأهمية.  ستكون مطالبات البطالة الأولية الأسبوعية ومسح فيلادلفيا الصناعي الفيدرالي لشهر مايو وبيانات الإنتاج الصناعي هي الأكثر أهمية. وفيما يتعلق بالحالة الأخيرة، أعلنت اليابان ومنطقة اليورو مؤخرا عن إنتاج صناعي إيجابي، وقد يؤدي انخفاض الإنتاج الأمريكي إلى جولة أخرى من الضعف للدولار. 

محركات السوق اليومية: هنا تأتي بيانات يوم الخميس

• انطلاق يوم الخميس الساعة 12:30 بتوقيت جرينتش مع مجموعة من بيانات الإسكان والتوظيف والأسعار:
  • ومن المتوقع أن ترتفع تصاريح البناء إلى 1.480 مليون في أبريل من 1.467 مليون في مارس. 
  • ومن المتوقع أن يرتفع عدد المنازل الجديدة إلى 1.420 مليون من 1.321 في الشهر السابق.
  • يمكن أن تكتسب مطالبات البطالة الأسبوعية أهمية أكبر من المعتاد بعد أن جاءت أرقام الأسبوع الماضي أعلى بكثير من الإجماع:
    • من المتوقع أن تتجه مطالبات البطالة الأولية إلى 220,000 من 213,000.
    • ومن المتوقع أن تظل المطالبات المستمرة مستقرة إلى حد ما إلى 1.780 مليون من 1.785 مليون.
  • سيأتي مؤشر أسعار الاستيراد / التصدير لشهر أبريل أيضا.
  • من المتوقع أن ينخفض مسح فيلادلفيا الصناعي الفيدرالي لشهر مايو إلى 8 في مايو من 15.5 في أبريل. 
• يمكن للأسواق استيعاب جميع البيانات المذكورة أعلاه قبل أن يتم تعيين عدد كبير من مسؤولي الاحتياطي الفيدرالي على المسرح:
  • سيدلي نائب رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي للإشراف مايكل بار بشهادته أمام لجنة البنوك في مجلس الشيوخ الأمريكي. 
  • سيتحدث رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في فيلادلفيا باتريك هاركر عن التأثير الاقتصادي للتعليم العالي والرعاية الصحية.
  • ستشارك رئيسة بنك الاحتياطي الفيدرالي في كليفلاند لوريتا ميستر في مأدبة غداء في مجلس واين للتنمية الاقتصادية.
  • يشارك رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في أتلانتا رافائيل بوستيك في محادثة خاضعة للإشراف حول التوقعات الاقتصادية الأمريكية في حدث نظمته مجلة جاكسونفيل للأعمال.
  • جميع المتحدثين هذا الخميس هم من ناخبي اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة (FOMC) ، باستثناء هاركر من بنك الاحتياطي الفيدرالي. 
• بدأ منتدى قطر الاقتصادي العالمي صباح اليوم الثلاثاء. قد تظهر عناوين قادة العالم على مدار الأسبوع.
• تفوقت الأسهم في الأداء في الولايات المتحدة، حيث سجل مؤشر ستاندرد آند بورز 500 أعلى مستوى له على الإطلاق والذي استحوذت عليه الأسهم الآسيوية. تبدو الأسهم الأوروبية بطيئة، وتمر ببعض عمليات جني الأرباح، مع تراجع العقود الآجلة الأمريكية بشكل معتدل. 
• تشير أداة CME Fedwatch إلى احتمال بنسبة 91.6٪ أن شهر يونيو لن يشهد أي تغيير في سعر الفائدة على الأموال الفيدرالية للاحتياطي الفيدرالي. تغيرت الاحتمالات لشهر سبتمبر حيث أظهرت الأداة فرصة بنسبة 51.4٪ أن تكون أسعار الفائدة أقل بمقدار 25 نقطة أساس من المستويات الحالية.
• يتم تداول سندات الخزانة الأمريكية القياسية لأجل 10 سنوات حول 4.33٪ ، وهو أدنى مستوى منذ أكثر من شهر.

التحليل الفني لمؤشر الدولار الأمريكي: كلما تدهورت البيانات ، زاد تراجع الدولار

حصل مؤشر الدولار الأمريكي (DXY) على العديد من الدعم المهم في مساره الهبوطي يوم الأربعاء. على الرغم من أن بعض الدعم يأتي ، إلا أن العديد من مستويات الرفض يمكن أن تظهر الآن وتؤدي إلى عمليات بيع عنيفة أخرى. المستوى الحاسم الذي يجب مراقبته هو 103.83 ، المتوسط المتحرك البسيط لمدة 55 أسبوعا (SMA) ، لأنه إذا تم كسره ، فسوف يفتح مجالا لهبوط مؤشر الدولار إلى 100.00.

على الجانب العلوي ، يجب استعادة العديد من المستويات مرة أخرى بعد التصحيح الثابت يوم الأربعاء. الأول هو المتوسط المتحرك البسيط لمدة 55 يوما عند 104.68 ، جنبا إلى جنب مع المستوى المحوري عند 104.60. ستكون الخطوة التالية للأعلى هي 105.12 و 105.52 في حالة وجود مجال لمؤشر الدولار للتعافي أكثر. 

على الجانب السفلي، فإن المتوسط المتحرك البسيط ل 100 يوم حول 104.11  هو آخر رجل يقف لدعم الانخفاض. بمجرد أن يستقر ذلك ، يتم وضع القليل من الجيب الهوائي بين 104.11 و 103.00. إذا استمرت تدفقات الدولار الأمريكي الخارجة ، فإن أدنى مستوى لشهر مارس عند 102.35 وأدنى مستوى من يناير عند 100.61 هي مستويات يجب أخذها في الاعتبار.