انخفاض الدولار الأمريكي قليلاً بعد مبيعات التجزئة الأمريكية

• يتداول الدولار الأمريكي عند أدنى مستوياته اليوم الاثنين قبل اجتماع ترامب وبوتين يوم الثلاثاء.
• تبحث أسواق السندات الأمريكية عن الاتجاه قبل اجتماع الاحتياطي الفيدرالي المرتقب يوم الأربعاء.
• انخفض مؤشر الدولار الأمريكي إلى الطرف الأدنى من نطاق تداوله بعد بيانات مبيعات التجزئة الأمريكية يوم الاثنين.

يستعد مؤشر الدولار الأمريكي (DXY)، الذي يتتبع أداء الدولار الأمريكي (USD) مقابل ست عملات رئيسية، لأسبوع ثقيل مليء بالأحداث الجيوسياسية واجتماع الاحتياطي الفيدرالي (Fed). في وقت كتابة هذا التقرير يوم الاثنين، انخفض مؤشر الدولار الأمريكي ويتداول بالقرب من 103.50 بعد إصدار بيانات مبيعات التجزئة الأمريكية لشهر فبراير/شباط.

على الصعيد الجيوسياسي، من المقرر عقد اجتماع عالي المخاطر بين الرئيس الأمريكي دونالد ترامب والرئيس الروسي فلاديمير بوتين يوم الثلاثاء، حيث من المقرر أن يناقش الطرفان الأراضي وتقسيم بعض الأصول، وفقًا لما ذكره الرئيس ترامب يوم الأحد على متن الطائرة الرئاسية، حسبما أفادت بلومبرج.

التطور الكبير التالي من الأهمية هو السياسة الألمانية، حيث سيتم التصويت على حزمة إنفاق بقيمة تريليون يورو يوم الثلاثاء لتعزيز صناعة الأسلحة في أوروبا، مما سيؤثر على الصناعة الأوروبية بأكملها. إذا تم التوصل إلى اتفاق ودعم مع حزب الخضر، سيكون هناك أغلبية ثلثين لتمرير الخطة في البوندستاغ الألماني.

على صعيد البيانات الاقتصادية، ستتجه الأنظار إلى الاحتياطي الفيدرالي (Fed) ولجنة السوق المفتوحة الفيدرالية (FOMC) يوم الأربعاء، حيث سيقوم كل عضو مصوت في الاحتياطي الفيدرالي بتقديم توقعاتهم لمعدل السياسة النقدية للبنك المركزي في الأجلين القريب والمتوسط. قبل قرار الاحتياطي الفيدرالي بشأن سعر الفائدة وخطاب رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول، شهدت مبيعات التجزئة الأمريكية لشهر فبراير/شباط مراجعة سلبية، بينما استقرت مبيعات التجزئة الحالية.

محركات السوق اليومية: المستهلك لا يتغير

• أفاد الرئيس ترامب بأنه سيتحدث مع الرئيس الروسي فلاديمير بوتين يوم الثلاثاء، في ظل سعي الولايات المتحدة لإنهاء القتال في أوكرانيا، وفقًا لبلومبرج. وأكد الرئيس ترامب، خلال رحلة جوية على متن طائرة الرئاسة الأمريكية يوم الأحد، أن النقاش سيتناول الأراضي وتقسيم بعض الأصول، وأن هناك "فرصة كبيرة جدًا" للتوصل إلى اتفاق.
• في الساعة 12:30 بتوقيت جرينتش، صدرت بيانات مبيعات التجزئة الأمريكية لشهر فبراير:
  • جاء الرقم الشهري عند 0.2%، مما خالف التوقعات البالغة 0.7%، بعد انكماش سابق قدره 1.2% في يناير (تم تعديلها بالخفض من -0.9%).
  • جاء الرقم السنوي عند 3.1% مقابل 3.9% السابقة (تم تعديلها بالخفض من 4.2%).
• في الوقت نفسه، تعرض مؤشر التصنيع في ولاية نيويورك (مؤشر إمباير ستيت للتصنيع في نيويورك) لشهر مارس/آذار لضغوط، حيث انكمش بمقدار 20، مما خالف الانكماش الصغير المتوقع البالغ 1.9، بعد قراءة إيجابية قدرها 5.7 في فبراير.
• تتجه الأسهم نحو المنطقة الخضراء مع رؤية كل من مؤشرات الأسهم الأوروبية والأمريكية مكاسب بالقرب من 0.50% في المتوسط.
• ترى أداة Fedwatch التابعة لمجموعة CME احتمالية بنسبة 99.0% لعدم تغيير أسعار الفائدة في اجتماع الاحتياطي الفيدرالي المرتقب يوم الأربعاء. بينما تبلغ احتمالية خفض الفائدة في اجتماع 7 مايو/أيار حاليًا 27.5%.
• يتداول العائد على السندات الأمريكية لأجل 10 سنوات حول 4.30%، مرتدًا من أدنى مستوى له في خمسة أشهر عند 4.10% الذي سجله في 4 مارس/آذار.

التحليل الفني لمؤشر الدولار الأمريكي: انتظر الاختراق في أي اتجاه

يظل مؤشر الدولار الأمريكي (DXY) عالقًا في نطاق بين 103.18 و103.99. ومع ذلك، نظرًا للأحداث الجيوسياسية وقرار الاحتياطي الفيدرالي هذا الأسبوع، يبدو أن الاختراق أمر لا مفر منه. احذر من أي اختراقات زائفة وتمسك بالمستويات الفنية الواضحة التي لها معنى، مثل مستوى 105.00 على الجانب الصاعد و101.90 على الجانب الهابط.

المخاطر الصعودية هي التعرض للرفض عند 104.00 الذي قد يؤدي إلى مزيد من الانخفاض. إذا تمكن الثيران من تجنب ذلك، ابحث عن اندفاع كبير نحو مستوى 105.00، مع المتوسط المتحرك البسيط (SMA) لمدة 200 يوم عند 105.01. بمجرد اختراق تلك المنطقة، ستظهر سلسلة من المستويات المحورية، مثل 105.53 و105.89، كحواجز.

على الجانب الهابط، يمكن اعتبار مستوى 103.00 هدفًا هبوطيًا في حال تراجعت العوائد الأمريكية مرة أخرى، مع إمكانية الوصول حتى 101.90 إذا استسلمت الأسواق أكثر لحيازاتها طويلة الأجل من الدولار الأمريكي.

مؤشر الدولار الأمريكي: الرسم البياني اليومي

(تم تصحيح هذه القصة في 17 مارس الساعة 12:46 بتوقيت جرينتش لتقول إن مؤشر DXY يتداول بالقرب من 103.60 بعد إصدار بيانات مبيعات التجزئة الأمريكية لشهر فبراير، وليس قبل)

(تم تصحيح هذه القصة في 17 مارس الساعة 13:05 بتوقيت جرينتش لتقول إن "الرقم السنوي جاء عند 3.1% مقابل 3.9% السابقة (تم تعديلها بالخفض من 4.2%)، وليس "كان الرقم السنوي عند 4.2% سابقًا وانخفض إلى 3.1% بينما تم تعديل ذلك 4.2% سابقًا إلى 3.9%".)