- الذهب يتراجع بأكثر من 1٪ إلى 4019 دولار، منهيا سلسلة مكاسب استمرت ثلاثة أيام.
- يتسارع الناتج المحلي الإجمالي الأمريكي إلى 3.4٪ في الربع الثالث، بينما يصل تضخم مؤشر نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسي إلى 3.1٪ في سبتمبر/أيلول.
- تظل احتمالات رفع الفائدة من جانب الاحتياطي الفيدرالي في ديسمبر/كانون الأول مرتفعة عند 81٪ رغم إعادة التسعير الأخيرة.
يتراجع الذهب (XAU/USD) بأكثر من 1٪ يوم الخميس بعد أن عززت دفعة من البيانات الاقتصادية الأمريكية الحجة لصالح رفع آخر لأسعار الفائدة من قبل البنك الاحتياطي الفيدرالي (Fed) في اجتماع 9 ديسمبر/كانون الأول. وفي وقت كتابة هذا التقرير، يتم تداول XAU/USD عند 4019 دولار بعد أن سجل أعلى مستوى عند 4069 دولار.
XAU/USD يتراجع مع نمو مرن وتضخم مرتفع يعززان توقعات التشديد في ديسمبر/كانون الأول
يمدد الدولار الأمريكي خسائره، مع انخفاض مؤشر الدولار الأمريكي (DXY)، الذي يتتبع أداء الدولار مقابل ست عملات رئيسية، بنسبة 0.18٪ إلى 101.96. وجاء ذلك مدفوعًا بقرار البنك الاحتياطي الفيدرالي الإبقاء على أسعار الفائدة دون تغيير وبغياب أي توجيهات مستقبلية من رئيس الاحتياطي الفيدرالي كيفن وارش يوم الأربعاء.
وعقب القرار، قامت أسواق المال بتسعير احتمال بنسبة 84٪ لرفع سعر الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس. ومنذ ذلك الحين، خفضت هذه الاحتمالات إلى 81٪، وفقا لـ Prime Terminal.
ارتفعت أسعار الذهب إلى 4035 دولار قبل أن تعود أدراجها إلى المستويات الحالية مع صدور البيانات الأمريكية. فقد ارتفع الناتج المحلي الإجمالي (GDP) في الربع الثالث بنسبة 3.4٪ على أساس سنوي، متجاوزًا التوقعات البالغة 3.2٪ ومرتفعًا من 2.2٪ في الربع السابق. كما ارتفع مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسي (PCE)، وهو مقياس التضخم المفضل لدى الاحتياطي الفيدرالي، إلى 3.1٪ على أساس سنوي كما كان متوقعًا، مما يشير إلى أن أمام البنك الاحتياطي الفيدرالي الكثير من العمل فيما يتعلق بتفويضه الخاص باستقرار الأسعار.
وبعد بيانات النمو الاقتصادي والتضخم، يبدو سوق العمل في وضع جيد، إذ تراجعت طلبات إعانة البطالة الأولية للأسبوع المنتهي في 24 أكتوبر/تشرين الأول من 195 ألف إلى 194 ألف، دون التوقعات البالغة 199 ألف.
خففت التوترات في الشرق الأوسط بعد أن سعى نائب الرئيس الأمريكي جيه دي فانس إلى إحياء مفاوضات السلام عبر كتابة رسالة إلى محسن رضائي، رئيس المجلس الأعلى للأمن القومي الإيراني. وعلى الرغم من تراجع أسعار النفط، فشل المعدن النفيس في التعافي وسط توقعات بارتفاع أسعار الفائدة.
استقر عائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات عند 4.999٪، بعد أن سجل أدنى مستوى عند 4.949٪. وهذا، إلى جانب حالة عدم اليقين بشأن نتيجة انتخابات التجديد النصفي الأمريكية في 3 نوفمبر/تشرين الثاني، يبقي أسعار الذهب مستقرة.
وفي الأسبوع المقبل، ستتضمن الأجندة بيانات مؤشر مديري المشتريات التصنيعي والخدمي الصادر عن ISM، وطلبات المصانع، ومسح JOLTS، وطلبات إعانة البطالة الأولية، وبيانات الوظائف غير الزراعية NFP لشهر أكتوبر/تشرين الأول.
التوقعات الفنية لـ XAU/USD: يتراجع نحو 4000 دولار مع ترقب البائعين أدنى مستوى منذ بداية العام دون 3970 دولار
تظهر حركة أسعار الذهب أن البائعين يهيمنون على التداول مع هبوط XAU/USD دون القاع اليومي ليوم الأربعاء عند 4025 دولار، ما يجعله مهيأ لاختبار قاع الأسبوع الماضي عند 3975 دولار إذا هبط الذهب دون 4000 دولار. ويميل الزخم إلى مزيد من الهبوط مع تراجع مؤشر القوة النسبية (RSI) نحو منطقة التشبع البيعي.
ومن ناحية أخرى، يمكن للمشترين استعادة بعض السيطرة إذا تجاوز الذهب مستوى 4100 دولار. وبعد ذلك، ستكون المحطة التالية عند 4200 دولار، تليها المتوسطات المتحركة البسيطة لمدة 100 يوم و50 يومًا عند 4217 دولار و4269 دولار على التوالي.
أسئلة شائعة عن الذهب
لعب الذهب دورًا رئيسيًا في تاريخ البشرية، حيث تم استخدامه على نطاق واسع كمخزن للقيمة ووسيلة للمقايضة. في الوقت الحالي، وبصرف النظر عن بريقه واستخدامه في المجوهرات، يُنظر إلى المعدن النفيس على نطاق واسع على أنه أصل ملاذ آمن، مما يعني أنه يعتبر استثمارًا جيدًا خلال الأوقات المضطربة. يُنظر إلى الذهب أيضًا على نطاق واسع على أنه أداة تحوط ضد التضخم وضد انخفاض قيمة العملات لأنه لا يعتمد على أي مُصدر أو حكومة محددة.
البنوك المركزية هي أكبر حائزي الذهب. في إطار هدفها لدعم عملاتها في الأوقات المضطربة، تميل البنوك المركزية إلى تنويع احتياطياتها وشراء الذهب من أجل تحسين القوة الملموسة للاقتصاد والعملة. يمكن أن تكون احتياطيات الذهب المرتفعة مصدر ثقة لملاءة الدولة. أضافت البنوك المركزية 1136 طنًا من الذهب بقيمة حوالي 70 مليار دولار إلى احتياطياتها في عام 2022، وفقًا لبيانات مجلس الذهب العالمي. هذه تمثل أعلى عمليات شراء سنوية منذ بدء السجلات. تعمل البنوك المركزية في الاقتصادات الناشئة مثل الصين والهند وتركيا على زيادة احتياطياتها من الذهب سريعاً.
يرتبط الذهب بعلاقة عكسية مع الدولار الأمريكي وسندات الخزانة الأمريكية، وهما أصول احتياطية رئيسية وملاذ آمن. عندما تنخفض قيمة الدولار، يميل الذهب إلى الارتفاع، مما يُمكن المستثمرين والبنوك المركزية من تنويع أصولهم في الأوقات المضطربة. يرتبط الذهب أيضًا عكسيًا بالأصول ذات المخاطر. يميل الارتفاع في سوق الأسهم إلى إضعاف أسعار الذهب، في حين أن عمليات البيع في الأسواق الأكثر خطورة تميل إلى تفضيل المعدن النفيس.
يمكن أن تتحرك الأسعار بسبب مجموعة واسعة من العوامل. يمكن أن يؤدي عدم الاستقرار الجيوسياسي أو المخاوف من الركود العميق سريعاً إلى ارتفاع أسعار الذهب بسبب وضعه كملاذ آمن. باعتباره أصلًا أقل عائدًا، يميل الذهب إلى الارتفاع مع انخفاض معدلات الفائدة، في حين أن ارتفاع تكلفة المال عادةً ما يضغط هبوطياً على المعدن الأصفر. ومع ذلك، تعتمد معظم التحركات على كيفية تحرك الدولار الأمريكي USD، حيث يتم تسعير الأصل بالدولار (زوج الذهب/الدولار XAU/USD). يميل الدولار القوي إلى إبقاء أسعار الذهب تحت السيطرة، في حين أن الدولار الأضعف من المرجح أن يدفع أسعار الذهب نحو الارتفاع.
إخلاء المسؤولية: تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. إن الأسواق والأدوات المذكورة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا يجب أن تظهر بأي شكل من الأشكال كتوصية لشراء أو بيع هذه الأوراق المالية. يجب عليك القيام بأبحاثك الخاصة قبل اتخاذ أي قرارات الاستثمار. لا تضمن FXStreet بأي حال من الأحوال أن تكون هذه المعلومات خالية من الأخطاء أو والمغالطات أو الأخطاء المادية. كما لا يضمن أن هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. الاستثمار في الفوركس ينطوي على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك فقدان كل أو جزء من الاستثمار الخاص بك ، فضلا عن التوترات. تقع على عاتقك جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار، بما في ذلك الخسارة الإجمالية لرأس المال.
آخر الأخبار
اختيارات المحررين
توقعات سعر الذهب: تصحيح زوج الذهب/الدولار XAU/USD بعد سلسلة مكاسب استمرت ثلاثة أيام قبل صدور بيانات أمريكية رئيسية
ينخفض الذهب إلى محيط منطقة 4040 دولار مع ارتداد الدولار الأمريكي. يهدف البنك الاحتياطي الفيدرالي إلى تقليص عدد قرارات السياسة النقدية إلى ستة اعتبارًا من عام 2028. ينتظر المستثمرون بفارغ الصبر بيانات الناتج المحلي الإجمالي GDP الأولية للربع الثالث ومؤشر تضخم نفقات الاستهلاك الشخصي PCE في الولايات المتحدة لشهر سبتمبر/أيلول.
توقعات سعر خام غرب تكساس الوسيط WTI: ينخفض إلى منطقة 100.50 دولار مع استمرار التحيز الصعودي في ظل الاضطرابات في الشرق الأوسط
ينخفض خام غرب تكساس الوسيط WTI في ظل تجدد الآمال في استئناف محادثات السلام بين الولايات المتحدة وإيران. مخاطر الإمدادات الناجمة عن الصراعات بين الحوثيين والمملكة العربية السعودية تساعد في الحد من الخسائر. الإعدادات الفنية الصعودية تستدعي مزيداً من الحذر من جانب الدببة المندفعين.
الفوركس اليوم: أزواج العملات الرئيسية تفشل في تسجيل اختراق بعد صدور قرار البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed، والتركيز على البنك المركزي الأوروبي ECB وبيانات أمريكية رئيسية
سوف يعلن البنك المركزي الأوروبي ECB عن نتائج اجتماعه في وقت لاحق من اليوم، بينما سوف تتضمن الأجندة الاقتصادية الأمريكية التقدير الأول لنمو الناتج المحلي الإجمالي GDP للربع الثالث وبيانات مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي PCE، وهو مقياس التضخم المفضل لدى البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed، لشهر سبتمبر/أيلول.
إليك ما تحتاج إلى معرفته يوم الخميس، 29 أكتوبر:
تواجه أزواج العملات الرئيسية صعوبة في العثور على اتجاه يوم الخميس بعد أن فشلت قرارات السياسة النقدية للاحتياطي الفيدرالي وتعليقات رئيسه كيفن وارش بشأن التوقعات في تحفيز رد فعل ملحوظ في السوق. وسوف يعلن البنك المركزي الأوروبي عن نتائج اجتماعه في وقت لاحق من اليوم، وستتضمن الأجندة الاقتصادية الأمريكية التقدير الأول لنمو الناتج المحلي الإجمالي GDP للربع الثالث وبيانات مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي PCE، وهو مقياس التضخم المفضل لدى الاحتياطي الفيدرالي Fed، لشهر سبتمبر/أيلول.
توقعات أسعار أبرز العملات البديلة: ريبل وسولانا تحت الضغط مع تعافي هايبرليكويد
تراجعت ريبل بأكثر من ٪2 يوم الخميس، مواصلة خسائرها دون 1.30 دولار ومحدودة دون المتوسطات المتحركة الرئيسية. وانخفضت سولانا بنسبة ٪2 حتى الآن، لتختبر المتوسط المتحرك الأسي لمدة 200 يوم والمستوى النفسي 100 دولار وسط ضغوط بيع متزايدة.