يتداول الذهب بالقرب من 4100 دولار وسط تجدد المخاوف من الحرب التجارية بين الولايات المتحدة والصين

• سجل الذهب أعلى مستوياته على الإطلاق يوم الاثنين، موسعًا ارتفاعه للأسبوع التاسع على التوالي مع بقاء الطلب على الملاذ الآمن قويًا.
• تدخل إغلاق الحكومة الأمريكية أسبوعه الثالث، مع تأكيد تسريحات الموظفين الفيدراليين وعدم وجود تصويتات في مجلس الشيوخ بسبب عطلة يوم كولومبوس.
• تظل التحليلات الفنية لزوج XAU/USD صعودية فوق دعم 4059 دولار، مع رؤية الهدف التالي عند 4100 دولار وما بعده.

يواصل الذهب (XAU/USD) ارتفاعه القياسي يوم الاثنين، مسجلاً أعلى مستوياته على الإطلاق حول 4093 دولار مع مخاوف من تجدد الحرب التجارية بين الولايات المتحدة والصين تعزز الطلب على الملاذ الآمن. في وقت كتابة هذا التقرير، يتم تداول XAU/USD حول 4090 دولار، مرتفعًا بأكثر من %1.70 خلال اليوم، حيث يدفع المعدن أعمق في أراضٍ غير مستكشفة ويمدد سلسلة انتصاراته للأسبوع التاسع على التوالي.

تسببت التوترات التجارية المتصاعدة في اهتزاز الأسواق العالمية في وقت متأخر من يوم الجمعة بعد أن صدم الرئيس الأمريكي دونالد ترامب المستثمرين بإعلانه عن خطط لفرض رسوم جمركية بنسبة 100% على جميع الواردات الصينية اعتبارًا من 1 نوفمبر. جاءت هذه الخطوة بعد فرض الصين ضوابط جديدة على صادرات العناصر الأرضية النادرة، مما أثار مخاوف بشأن احتمال حدوث اضطرابات في الإمدادات العالمية. ساعدت بعض الآمال في التفاوض خلال عطلة نهاية الأسبوع في تهدئة الأعصاب، لكن المعنويات لا تزال حذرة.

بعيدًا عن عناوين التجارة، تواصل المعنويات في السوق تفضيل الاتجاه الصعودي للذهب حيث يقوم المستثمرون بالتحوط ضد المخاطر الاقتصادية والسياسية المتزايدة. لقد حافظت توقعات خفض أسعار الفائدة مرتين إضافيتين من قبل الاحتياطي الفيدرالي (Fed) هذا العام على عوائد الخزانة منخفضة وقدمت رياحًا خلفية ثابتة للسبائك. في الوقت نفسه، تستمر تدفقات الملاذ الآمن نحو الذهب بسبب الصراع بين روسيا وأوكرانيا وإغلاق الحكومة الأمريكية الممتد.

محركات السوق: تداعيات الإغلاق تتزايد، الأسواق تراقب باول، الاضطرابات في الصين تتزايد

• في منشور على Truth Social يوم الجمعة، اتهم الرئيس دونالد ترامب الصين بأنها أصبحت "عدائية جدًا"، مدعيًا أن بكين أرسلت رسائل إلى عدة دول توضح خططها لفرض ضوابط على صادرات العناصر الأرضية النادرة وغيرها من المواد الحيوية. خلال عطلة نهاية الأسبوع، اعتمد ترامب نبرة أكثر ليونة، قائلاً: "لا تقلقوا بشأن الصين، سيكون كل شيء على ما يرام! الرئيس شي المحترم مر بلحظة سيئة... الولايات المتحدة تريد مساعدة الصين، لا إيذائها!"
• قال وزير الخزانة الأمريكي سكوت بيسنت يوم الاثنين إن الرئيس ترامب والرئيس الصيني شي جين بينغ لا يزالان على المسار الصحيح للاجتماع في وقت لاحق من هذا الشهر، على الرغم من تصاعد التوترات التجارية. خلال حديثه في اجتماعات صندوق النقد الدولي والبنك الدولي في واشنطن، وصف بيسنت ضوابط الصين الأخيرة على صادرات العناصر الأرضية بأنها "استفزازية"، مضيفًا أن الولايات المتحدة "دفعت بقوة" لكنها لا تزال مفتوحة للحوار. وأشار إلى أن الزيادة المقترحة بنسبة 100% في الرسوم "لا يجب أن تحدث" إذا اتخذت بكين خطوات لتخفيف التوترات.
•  في يوم الأحد، حذرت وزارة التجارة الصينية من أنه "إذا أصرت الولايات المتحدة على مسارها الخاص، ستتخذ الصين إجراءات حاسمة لحماية حقوقها ومصالحها المشروعة."
• دخل إغلاق الحكومة الأمريكية يومه الثالث عشر يوم الاثنين، حيث لا يزال المشرعون عالقين بشأن مشروع قانون تمويل مؤقت لإعادة فتح الوكالات الفيدرالية. أكدت مكتب الإدارة والميزانية (OMB) يوم الجمعة أن تسريحات الموظفين الفيدراليين قد بدأت، بينما لا توجد مناقشات أو تصويتات مجدولة يوم الاثنين بسبب عطلة يوم كولومبوس. من المتوقع أن تستأنف مجلس الشيوخ التصويتات بعد العطلة.
• ارتفع مؤشر الدولار الأمريكي (DXY)، الذي يقيس أداء الدولار الأمريكي مقابل سلة من ست عملات رئيسية، نحو 99.00 يوم الاثنين، مستعيدًا الأرض التي فقدها يوم الجمعة بعد أن خفف الرئيس دونالد ترامب من موقفه بشأن فرض رسوم شاملة ضد الصين. في الوقت نفسه، تظل عوائد الخزانة الأمريكية تحت الضغط عبر المنحنى، حيث انخفض العائد لأجل 10 سنوات بمقدار 7.7 نقطة أساس إلى 4.059% والعائد لأجل 30 عامًا بمقدار 7.9 نقطة أساس إلى 4.641%، وكلاهما عند أدنى مستوياته في ما يقرب من أربعة أسابيع.
• لا توجد بيانات اقتصادية أمريكية مقررة يوم الاثنين، على الرغم من أن حاكمة بنك الاحتياطي الفيدرالي في فيلادلفيا آنا بولسون من المقرر أن تتحدث في وقت لاحق من اليوم. ستأخذ تصريحات رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول مركز الصدارة يوم الثلاثاء قبل أن يدخل البنك المركزي في فترة التعتيم قبل اجتماع 29-30 أكتوبر. تم تأجيل تقرير مؤشر أسعار المستهلك (CPI)، الذي كان مقررًا في الأصل يوم الأربعاء، إلى 24 أكتوبر بسبب الإغلاق، بينما من المقرر أن يتحدث العديد من مسؤولي الاحتياطي الفيدرالي خلال الأسبوع.

التحليل الفني: يستهدف XAU/USD 4100 دولار مع تعزيز الاتجاه الصعودي

يمتد زخم XAU/USD الصعودي في بداية الأسبوع، حيث يخترق بشكل حاسم أعلى مستوى له على الإطلاق السابق عند 4059 دولار الذي تم تحديده يوم الأربعاء. يؤكد الاختراق استمرار الاتجاه الصعودي، مع تحول المقاومة السابقة الآن إلى دعم فوري، تليها المتوسط المتحرك البسيط لمدة 21 فترة (SMA) على الرسم البياني لمدة 4 ساعات بالقرب من 4020 دولار. توجد منطقة دعم أكثر أهمية حول 3950-3960 دولار، حيث يتزامن المتوسط المتحرك البسيط 50 مع الحد السفلي من التماسك الأخير.

تظل مؤشرات الزخم بناءة، حيث يرتفع مؤشر القوة النسبية (RSI) نحو 70 بعد أن ارتد من المنطقة المحايدة، مما يشير إلى اهتمام مستمر بالشراء. يبقى مسار الأقل مقاومة نحو الاتجاه الصعودي، حيث يراقب الثيران 4100 دولار كهدف نفسي التالي وامتدادات محتملة نحو 4120-4150 دولار إذا استمر الضغط الصعودي. فقط الحركة مرة أخرى دون 3950 دولار ستبدأ في تحدي الهيكل الصعودي على المدى القريب.