خام برنت يرتفع بشكل كبير بعد اتفاق الولايات المتحدة والصين وتراجع مخاوف الركود

• يتداول خام برنت فوق 65 دولارًا للبرميل، محققًا مكاسب تزيد عن 2% في جلسة يوم الاثنين
• تعليق التعريفات الجمركية لمدة 90 يومًا بين الولايات المتحدة والصين يدعم المعنويات الإيجابية
• يتحول تركيز السوق إلى بيانات مؤشر أسعار المستهلكين الأمريكي وتقارير المخزون يوم الثلاثاء للحصول على إشارات اتجاهية إضافية

واصل خام برنت مكاسبه في بداية أسبوع التداول، مدعومًا بتخفيف مؤقت في التوترات الجيوسياسية وتحسن المعنويات الاقتصادية الكلية.

في وقت النشر، يتداول برنت عند حوالي 65.40 دولارًا للبرميل، مسجلاً مكسبًا بنسبة 2.37% في اليوم. تأتي هذه الحركة بعد اتفاق بين الولايات المتحدة والصين لتقليل وتعليق بعض التعريفات الجمركية لمدة 90 يومًا - وهي مبادرة تُعتبر على نطاق واسع تخفيفًا للعدائيات التجارية ومحفزًا محتملًا لاستقرار الاقتصاد العالمي.

تعتبر الهدنة الثنائية في التعريفات الجمركية حاليًا المحرك الرئيسي لشهية المخاطرة عبر السلع والأسهم. الصين، كواحدة من أكبر مستوردي النفط الخام المرتبط ببرنت في العالم، من المتوقع أن تستفيد مباشرة من ظروف التجارة الأكثر ملاءمة، مما يعزز توقعات الطلب. من المتوقع أن يدعم تعليق التعريفات النشاط الصناعي عبر الحدود والقطاعات التي تستهلك الوقود مثل التصنيع واللوجستيات والشحن، وهي جميعها مكونات رئيسية لاستهلاك النفط العالمي.

على الرغم من أن الترتيب مؤقت وقد يكون عرضة لإعادة التفاوض أو التراجع، إلا أن تأثيره الفوري كان تقليل المخاوف من تباطؤ اقتصادي عالمي. لقد ترجم هذا التحسن في المعنويات إلى قوة واسعة النطاق في الأصول الحساسة للمخاطر، بما في ذلك النفط الخام.

بيانات مؤشر أسعار المستهلك وتقارير المخزون الأمريكية لتوجيه مسار سعر برنت

الوجهة القصيرة الأجل لخام برنت تعتمد الآن على البيانات الرئيسية القادمة، حيث يراقب المتداولون عن كثب المؤشرات التي قد تؤثر على توقعات الطلب والمعنويات العامة في السوق.

من المتوقع أن يلعب تقرير مؤشر أسعار المستهلكين الأمريكي يوم الثلاثاء دورًا محوريًا. باعتباره مقياسًا حاسمًا للتضخم، يؤثر مؤشر أسعار المستهلك على التوقعات لسياسة الاحتياطي الفيدرالي.

قد يعزز تقرير التضخم الأقوى من المتوقع التوقعات بشأن موقف تقييدي مطول من الاحتياطي الفيدرالي، مما قد يضغط على أسعار النفط الخام من خلال تعزيز الدولار الأمريكي وتقليل الطلب.

على العكس، قد يعزز قراءة مؤشر أسعار المستهلك الأضعف السلع من خلال دعم المعنويات المخاطرة.

بالإضافة إلى ذلك، سيشاهد متداولو النفط الخام بيانات المخزون هذا الأسبوع بحثًا عن علامات على قوة الطلب الأساسية.

من المقرر أن يصدر معهد البترول الأمريكي (API) تقريره الأسبوعي يوم الثلاثاء، يليه بيانات إدارة معلومات الطاقة الأمريكية (EIA) يوم الأربعاء.

بينما تتعلق هذه التقارير بشكل أساسي بخام غرب تكساس الوسيط (WTI)، فإن تداعياتها على أنماط استهلاك الولايات المتحدة وتوازن السوق تظل ذات صلة عالية بأسعار برنت.

ستشير سحب أكبر من المتوقع في المخزونات إلى ظروف إمداد مشددة وقد توفر مزيدًا من الزخم الصعودي لبرنت. من ناحية أخرى، قد تؤدي زيادة غير متوقعة إلى تلطيف المكاسب الأخيرة من خلال الإشارة إلى فائض العرض.

خام برنت يواجه مقاومة نفسية عند 66 دولارًا

ارتفع خام برنت لفترة وجيزة إلى أعلى مستوى للجلسة عند 66.87 دولار خلال التداول الأوروبي المبكر قبل أن يقلص المكاسب قليلاً.

دفعت هذه الحركة الأسعار فوق المتوسط المتحرك البسيط 20 يومًا عند 63.84 دولار واقتربت - لكنها لم تتجاوز - مستوى تصحيح فيبوناتشي 38.2% للحركة لعام 2025، عند 67.21 دولار.

كما يبقى المتوسط المتحرك البسيط 50 يومًا عند 67.45 دولار دون اختبار، مما يعمل كحد تقني كبير.

الرسم البياني اليومي لخام برنت

 

تظهر المقاومة الفورية الآن عند 66.87 دولار، مع مقاومة أقوى بين 67.20 و67.45 دولار - وهي منطقة تجمع بين مستويات فيبوناتشي والمتوسطات المتحركة. من المحتمل أن يفتح الاختراق المؤكد فوق هذه النطاق الباب نحو 69.98 دولار، والذي يمثل مستوى تصحيح 50% للانخفاض منذ بداية العام ويتماشى عن كثب مع الحاجز النفسي عند 70.00 دولار.

على الجانب السلبي، يقع الدعم الأول عند المتوسط المتحرك البسيط 20 يومًا (63.84 دولار)، يليه دعم أكبر عند مستوى تصحيح فيبوناتشي 61.8% على المدى الطويل عند 62.11 دولار، المقاس من أدنى مستوى في أبريل 2020 إلى أعلى مستوى في مارس 2022.

يحتفظ مؤشر القوة النسبية (RSI) على الرسم البياني اليومي بالقرب من 51، مما يشير إلى زخم محايد مع إمكانية المزيد من الارتفاع إذا تم تجاوز مستويات المقاومة الرئيسية. لا يزال برنت ضمن قناة تعافي قصيرة الأجل، على الرغم من أن المكاسب المستدامة فوق المتوسط المتحرك البسيط 50 يومًا ستكون ضرورية لتأكيد الاختراق.