توقعات أسعار الذهب: زوج الذهب/الدولار XAU/USD يحتاج إلى حركة مستدامة فوق منطقة 1918 دولار من إطلاق العنان للارتفاع

تحاول أسعار الذهب الارتداد بعد الفشل فوق منطقة 1930 دولار مرة أخرى.
يتمسك الدولار الأمريكي بمكاسب الارتداد وسط حالة نفور من المخاطرة ومحضر اجتماع اللجنة الفيدرالية FOMC الذي يميل نحو التشديد.
فشلت أسعار الذهب في تأكيد نموذج وتد صعودي لليوم الرابع على التوالي، حيث تستمر الحالة الهبوطية في مؤشر القوة النسبية RSI.
ينتظر متداولي الذهب بيانات التوظيف الأمريكية، مؤشر مديري المشتريات PMI لقطاع الخدمات ISM وخطابات مسؤولي البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed من أجل الحصول على محفزات جديدة.
  
تقوم أسعار الذهب بمحاولة ارتداد طفيفة من أجل استعادة حاجز منطقة 1920 دولار خلال تداولات يوم الخميس حتى الآن. مزاج النفور من المخاطرة في السوق جنبًا إلى جنب مع توقعات إجراء مزيد من التشديد من جانب البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed الأمريكي يدعمان الدولار الأمريكي USD بينما سجلت عوائد سندات الخزانة الأمريكية أعلى مستوياتها الجديدة خلال عدة أشهر قبل صدور عدد كبير من بيانات التوظيف الأمريكية الهامة.

التركيز على بيانات التوظيف في القطاع الخاص ADP وفرص العمل JOLTS في الولايات المتحدة

ظلت معنويات المخاطرة في موقع أضعف يوم الأربعاء، حيث عاد المتداولون الأمريكيون إلى مكاتبهم بعد عطلة 4 يوليو / تموز، مع رد فعل سلبي على التوترات التجارية المتجددة بين الولايات المتحدة والصين. في وقت سابق من هذا الأسبوع، فرضت الولايات المتحدة قيودًا على شحنات رقائق الذكاء الاصطناعي إلى بكين، ورداً على ذلك، أعلنت الصين فرض قيود مفاجئة على صادرات بعض منتجات الجاليوم والجرمانيوم، اعتبارًا من 1 أغسطس / آب. تم الإفادة أيضًا بأن إدارة الرئيس الأمريكي جو بايدن تدرس قيودًا على خدمات الحوسبة السحابية إلى الصين.

تأكيداً على حالة النفور من المخاطرة في السوق، قدم محضر اجتماع البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed في يونيو / حزيران إشارات تميل نحو التشديد، حيث أشار جميع مسؤولي البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed تقريبًا في اجتماعهم إلى أن إجراء مزيد من التشديد أمر مرجح. ومع ذلك أظهرت الوثيقة بعض الخلاف بين الأعضاء.

اكتسب ارتداد الدولار الأمريكي زخمًا، حيث سيطرت تدفقات النفور من المخاطرة، مما أدى إلى تراجع أسعار الذهب من أعلى المستويات الجديدة خلال ثمانية أيام عند منطقة 1935 دولار. تتبع الدولار الأمريكي أيضاً ارتفاع عوائد سندات الخزانة الأمريكية بعد أن تم بيع سندات الحكومة الأمريكية في ظل توقعات تشديد البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بعد صدور محضر اجتماع اللجنة الفيدرالية FOMC. ارتفعت عوائد سندات الخزانة الأمريكية القياسية لأجل 10 سنوات إلى أعلى مستوياتها الجديدة خلال أربعة أشهر فوق منطقة 3.95٪، مما أضاف إلى الضغط على أسعار الذهب الذي لا يقدم عوائد. استقر المعدن اللامع بالقرب من أدنى مستوياته اليومية عند منطقة 1915 دولار.

في وقت مبكر من يوم الخميس، تحاول أسعار الذهب تسجيل ارتداد فاتر وسط توقف مؤقت في ارتفاع الدولار الأمريكي. ومع ذلك، فإن عوائد سندات الخزانة الأمريكية تمدد المكاسب، حيث تقترب عوائد السندات لأجل 10 سنوات من مستويات 4.0٪، مما قد يحد من الارتداد في أسعار الذهب. أيضًا، سوف يمتنع المتداولون عن وضع رهانات جديدة على أسعار الذهب قبل صدور مجموعة من البيانات الاقتصادية عالية التأثير من الولايات المتحدة.

سوف تبدأ أجندة الولايات المتحدة ببيانات التغير في التوظيف في القطاع الخاص ADP، تليها بيانات فرص العمل JOLTS، مطالبات البطالة وبيانات مؤشر مديري المشتريات PMI لقطاع الخدمات ISM. قد يؤدي تخفيف أوضاع سوق العمل في الولايات المتحدة إلى إثارة مخاوف بشأن وجهة نظر البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بشأن مزيد من الزيادات في معدل الفائدة، مما قد يعزز أسعار الذهب على حساب الدولار الأمريكي وعوائد سندات الخزانة الأمريكية. سوف تحتفظ بيانات التوظيف الأمريكية بالمفتاح قبل صدور بيانات الوظائف غير الزراعية NFP وبيانات تضخم الأجور يوم الجمعة. بصرف النظر عن البيانات الاقتصادية الأمريكية، يمكن أيضاً أن تقود خطابات صانعي السياسة في البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed المعنويات حول الدولار الأمريكي، وبالتالي أسعار الذهب.

التحليل الفني لأسعار الذهب: الرسم البياني اليومي

كما نلاحظ على الرسم البياني اليومي، فشلت أسعار الذهب في تسجيل إغلاق يومي فوق مقاومة خط الاتجاه الهابط الهام (نموذج الوتد)، الذي يقع الآن عند منطقة 1918 دولار، من أجل التحقق من صحة نموذج الوتد الصعودي. من الجدير بالذكر أن أسعار الذهب كانت تتداول داخل نموذج وتد هابط بعد أن سجلت قمة عند مستويات قياسية عند منطقة 2080 دولار في أوائل أبريل / نيسان.

لا يزال تقاطع الأسبوع الماضي الهبوطي قائمًا، في حين أن مؤشر القوة النسبية RSI بإعدادات 14 يومًا يترقب فيما دون خط المنتصف، مما يحافظ على سيطرة بائعي الذهب.

هناك حاجة إلى القبول فوق مقاومة خط الاتجاه الهابط عند منطقة 1918 دولار على أساس الإغلاق اليومي من أجل اختراق حاجز منطقة 1950 دولار، حيث يقع المتوسط المتحرك 50 يوماً الصاعد بشكل معتدل. لكن سوف يحتاج مشتري الذهب إلى استعادة حاجز المتوسط المتحرك 21 يوماً عند منطقة 1933 دولار قبل ذلك.

بالنسبة للاتجاه الهابط، ينتظر الدعم الفوري عند أدنى مستويات يوم الإثنين عند منطقة 1910 دولار، التي فيما دونها سوف يتم اختبار الحاجز الرئيسي عند منطقة 1900 دولار. من المتوقع ظهور الدعم التالي عند أدنى المستويات خلال ثلاثة أشهر عند منطقة 1893 دولار.