يفقد الدولار الكندي بعضًا من مكاسبه قبيل محضر اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة

• يحقق زوج الدولار الأمريكي/الدولار الكندي USD/CAD مكاسب مقتربًا من 1.4220 في بداية الجلسة الأوروبية يوم الأربعاء.
• تقلص بيانات التوظيف الأمريكية الأضعف الرهانات على رفع وشيك لسعر الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي Fed.
• سيكون محضر اجتماع بنك الاحتياطي الفيدرالي Fed أبرز الأحداث في وقت لاحق من يوم الأربعاء.

يكتسب زوج الدولار الأمريكي/الدولار الكندي USD/CAD قوة إلى محيط 1.4220 خلال ساعات التداول الأوروبية المبكرة يوم الأربعاء. وستتجه الأنظار إلى محضر اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة (FOMC) في وقت لاحق من اليوم بحثًا عن إشارات بشأن احتمال رفع سعر الفائدة.

يخفض المتداولون رهاناتهم على رفع سعر الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي Fed في اجتماع السياسة لشهر أكتوبر/تشرين الأول عقب بيانات الوظائف الأمريكية الضعيفة. ومع ذلك، لا تزال الأسواق تتوقع المزيد من الزيادات في وقت لاحق من هذا العام وفي العام المقبل.

ارتفعت الوظائف غير الزراعية NFP في الولايات المتحدة بمقدار 29 ألفًا في سبتمبر/أيلول، مقابل ارتفاع قدره 133 ألفًا في القراءة السابقة، وأقل من توقعات السوق البالغة 90 ألفًا، وفقًا لمكتب إحصاءات العمل الأمريكي BLS يوم الجمعة. وفي الوقت نفسه، ارتفع معدل البطالة إلى 4.2٪ في سبتمبر/أيلول من 4.1٪ في أغسطس/آب.

قال رئيس فرع بنك الاحتياطي الفيدرالي Fed في كانساس سيتي جيف شميد يوم الثلاثاء إن البنك المركزي لا يزال بحاجة إلى رفع سعر الفائدة الأساسي بشكل أكبر لكبح التضخم، حتى لو كانت العوائد المرتفعة طويلة الأجل تضغط على النشاط في بعض أجزاء الاقتصاد الأمريكي.

وتقف احتمالات رفع سعر الفائدة بما لا يقل عن 25 نقطة أساس في أكتوبر/تشرين الأول عند 21.6٪، مقارنة بنحو 51٪ قبل أسبوع، وفقًا لأداة CME FedWatch. وتقوم الأسواق بتسعير احتمال بنسبة 86.2٪ لرفع سعر الفائدة في اجتماع ديسمبر/كانون الأول.

"مع وجود توجيه مستقبلي محدود من الرئيس (كيفن) وارش، تفاعلت الأسواق بشكل حاد مع كل صدور للبيانات الأمريكية وكل خطاب لمسؤول في السياسة النقدية," قالت استراتيجية العملات في بنك الكومنولث الأسترالي سامارا حمود. وأضافت حمود: "نتوقع أن ينتظر بنك الاحتياطي الفيدرالي حتى ديسمبر/كانون الأول قبل أن يرفع مرة أخرى"

ارتفعت أسعار النفط الخام يوم الأربعاء مع موازنة السوق بين قيود الإمدادات الناجمة عن عاصفة تتجه نحو مناطق إنتاج النفط الأمريكية والهجمات التي شنها الحوثيون المدعومون من إيران في اليمن على السعودية، مقابل زيادة إمدادات النفط الخام من الشرق الأوسط. وتجدر الإشارة إلى أن كندا دولة رئيسية مصدرة للنفط، وأن ارتفاع أسعار النفط الخام يكون له عمومًا تأثير إيجابي على الدولار الكندي

تتسع خطوط الصدع السياسية في كندا مع تزايد الزخم الانفصالي

يشير المحللون في Rabobank إلى تصاعد التجزؤ السياسي في كندا، مشيرين إلى أن "حزب Parti Québécois الانفصالي فاز بنحو 30٪ من الأصوات في الانتخابات الإقليمية يوم الاثنين، وحصل على 59 من أصل 127 مقعدًا—وهو أقل بقليل من الأغلبية لكنه كافٍ لتشكيل حكومة أقلية." ويضيفون أن التوترات لا تقتصر على كيبيك، إذ ستصوت ألبرتا "على استقلالها الخاص (أو على الأقل، على بدء عملية النظر في الاستقلال) عن كندا في 19 أكتوبر/تشرين الأول," مما يؤكد زيادة أوسع في حالة عدم اليقين السياسي الداخلي.

شميد من البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed يلوّح بضغط الأسعار المدفوع بالذكاء الاصطناعي، ويحافظ على الميل نحو التشديد

يتبنى شميد من البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed نبرة تميل نحو التشديد قليلًا مقارنة بالمتوسط التاريخي، مع درجة 8/10 في FXS Speechtracker مقابل خط أساس عند 7.5/10، مما يؤكد استمرار القلق بشأن التضخم. إن التأكيد على أن القوى العاملة "لا تزال في وضع جيد" إلى جانب القول إن "الذكاء الاصطناعي أصبح الآن أحد أكبر محركات التضخم" وأن مصداقية البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed على المحك، يشير إلى استعداد للضغط على الطرف القصير من المنحنى رغم ارتفاع العوائد طويلة الأجل بالفعل. وبشكل عام، فإن الرسالة القائلة إن "لا يزال أمامنا طريق لقطعه في التغلب على التضخم" تعزز الميل إلى إبقاء السياسة مقيدة لفترة أطول، مما يدعم الدولار في المحصلة.

ارتفع مؤشر FXS Fed Sentiment Index بمقدار 0.34 نقطة إلى 137.91، مؤكداً أن التصريحات الأخيرة تدفع النبرة الإجمالية للبنك الاحتياطي الفيدرالي Fed إلى مزيد من المنطقة التي تميل نحو التشديد. ومع بقاء المؤشر أعلى بكثير من مستوى الحياد 100 وارتفاع درجة FXS Speechtracker، من المرجح أن تفسر الأسواق تعليقات شميد على أنها داعمة لأسعار فائدة قصيرة أعلى لفترة أطول، وهي خلفية تدعم عادة الدولار مقابل نظرائه الأقل عائدًا.

التحليل الفني: زوج الدولار الأمريكي/الدولار الكندي USD/CAD يحافظ على نبرة صعودية على المدى القريب

على الرسم البياني اليومي، يحافظ زوج الدولار الأمريكي/الدولار الكندي USD/CAD على تحيز صعودي على المدى القريب مع بقاء السعر الفوري فوق كل من المتوسط المتحرك البسيط 100 يوم (SMA) والخط الأوسط لنطاقات بولينجر لمدة 20 يومًا. يضغط السعر نحو النصف العلوي من النطاق الأخير، مع عمل نطاق بولينجر العلوي كسقف صعودي تالي، بينما يلامس مؤشر القوة النسبية (14) بالقرب من 69.5 منطقة التشبع الشرائي، مما يشير إلى أن الزخم الصعودي قوي لكنه أصبح ممتدًا بشكل متزايد.

في الاتجاه الهبوطي، يظهر الدعم الأولي عند الخط الأوسط لنطاق بولينجر حول 1.4085، قبل أرضية هيكلية أعمق عند المتوسط المتحرك البسيط 100 يوم بالقرب من 1.4005، مع تعزيز نطاق بولينجر السفلي عند 1.3820 للبنية الصعودية الأوسع. وعلى الجانب الصعودي، تتمثل المقاومة القريبة الوحيدة في نطاق بولينجر العلوي عند 1.4355، وسيؤدي الاختراق الواضح فوق هذا الحاجز إلى فتح الباب أمام امتداد الاتجاه الصاعد، بينما قد يؤدي الفشل هناك إلى تراجع تصحيحي نحو مستويات الدعم المذكورة.

(تمت كتابة التحليل الفني لهذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي. اعرف المزيد.)