- مؤشر الدولار (DXY) يعيد اختبار قفزة مؤشر أسعار المستهلك CPI يوم الأربعاء ويتراجع إلى أدنى مستوى في ست جلسات.
- الأموال تغادر أسهم الذكاء الاصطناعي نحو سندات الخزانة، والعائد على السندات لأجل 10 سنوات يهبط إلى أدنى مستوى في ثلاثة أسابيع.
- رئيس الاحتياطي الفيدرالي وارش يتحدث في بانكوك يوم الجمعة، قبل يوم من دخول مسؤولي الفيدرالي في فترة الصمت.
دفعت موجة بيع في أسهم الذكاء الاصطناعي (AI) الأموال نحو سندات الخزانة، وتخلى مؤشر الدولار عن مكاسبه بعد صدور قراءة مؤشر أسعار المستهلك (CPI) يوم الأربعاء. وتراجع من أعلى مستوى يوم الأربعاء قرب 103.00، وهو الأعلى في 18 شهرًا، إلى ما دون 101.90 بقليل، وهو الأدنى منذ 7 أكتوبر/تشرين الأول. كما أن قفزة إلى نحو 102.25 عند صدور بيانات أسعار المنتجين تلاشت بحلول الشمعة الخمس دقائق التالية.
رفعت أسعار الفائدة الأمريكية الأعلى تكلفة الديون وراء بناء مراكز بيانات الذكاء الاصطناعي، وبلغت عوائد السندات لدى أكثر الشركات المثقلة بالديون مستويات قياسية مع تراجع أسهمها. وتضع ستيت ستريت الحصة المحوطة من الأسهم الأمريكية المملوكة للأجانب دون 15%، مقابل نحو 25% في أبريل/نيسان، لذا فإن الأجانب الذين يبيعون أسهم التكنولوجيا الأمريكية ويعيدون الأموال إلى أوطانهم يبيعون الدولار. وتصل موجة البيع إلى الدولار مرتين، عبر هبوط عائد السندات لأجل 10 سنوات إلى أدنى مستوى في ثلاثة أسابيع وعبر تلك المبيعات.
ارتفعت أسعار المنتجين الأمريكية بنسبة 1.3% في سبتمبر/أيلول، أعلى من التوقعات البالغة 0.5%، مع مساهمة الطاقة بنحو النصف. وارتفعت مبيعات التجزئة بنسبة 0.8%، لكن مجموعة المراقبة ارتفعت بنسبة 0.1% واستحوذت محطات الوقود على 4.1 مليار دولار من أصل 5.7 مليار دولار من الزيادة، بفعل البنزين نفسه الذي رفع أسعار المنتجين. وتراجع العائد على السندات لأجل 10 سنوات بعد أكبر قفزة في أسعار المنتجين منذ مارس/آذار 2022.
على الأجندة
تتحدث رئيسة بنك الاحتياطي الفيدرالي في كليفلاند هاماك، التي قالت في 12 أكتوبر/تشرين الأول إنها تفضل رفع الفائدة بخطوات صغيرة وبسرعة بدلًا من الانتظار، في الساعة 20:30 بتوقيت جرينتش يوم الخميس. ولم تؤيد خطوة في اجتماع 27-28 أكتوبر/تشرين الأول، وعادت الرهانات على رفع الفائدة في ذلك الاجتماع إلى نحو واحد من كل أربعة، وهو المستوى الذي بدأت به الأسبوع. أما رفع الفائدة في ديسمبر/كانون الأول فيُسعّر عند نحو 90%.
يتحدث رئيس الاحتياطي الفيدرالي وارش في اجتماعات صندوق النقد الدولي (IMF) في بانكوك في الساعة 03:30 بتوقيت جرينتش يوم الجمعة، ويتوقف مسؤولو الفيدرالي عن التعليق علنًا اعتبارًا من 17 أكتوبر/تشرين الأول. ويلي ذلك الإنتاج الصناعي لشهر سبتمبر/أيلول في الساعة 13:15 بتوقيت جرينتش، والمتوقع أن يرتفع بنسبة 0.4% بعد ثباته في أغسطس/آب.
على الرسوم البيانية
اخترق المؤشر النطاق 101.75-102.60 الذي ظل محافظًا عليه منذ 5 أكتوبر/تشرين الأول مع قفزة يوم الأربعاء، وهو يعود الآن إلى منتصفه قرب 102.10. ويبلغ الهبوط من تلك القمة إلى قاع يوم الخميس نحو ربع الارتفاع الذي بدأ قرب 98.60 في 9 سبتمبر/أيلول. وقد خرج الزخم اليومي من منطقة التشبع الشرائي للمرة الأولى منذ أواخر سبتمبر/أيلول.
الرسم البياني اليومي لمؤشر DXY
أسئلة شائعة عن الدولار الأمريكي
الدولار الأمريكي USD هو العملة الرسمية للولايات المتحدة الأمريكية، والعملة "الفعلية" لعدد كبير من البلدان الأخرى، حيث يتم تداوله إلى جانب الأوراق النقدية المحلية. هو العملة الأكثر تداولًا في العالم، حيث يمثل أكثر من 88٪ من إجمالي حجم تداول العملات الأجنبية العالمي، أو ما متوسطه 6.6 تريليون دولار من المعاملات يوميًا، وفقًا لبيانات من عام 2022. بعد الحرب العالمية الثانية، تولى الدولار الأمريكي زمام الأمور من الجنيه الاسترليني كعملة احتياطية في العالم. خلال معظم تاريخه، كان الدولار الأمريكي مدعومًا من الذهب، حتى اتفاقية بريتون وودز في عام 1971 عندما اختفى معيار الذهب.
العامل الأكثر أهمية الذي يؤثر على قيمة الدولار الأمريكي هو السياسة النقدية، والتي يشكلها البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed. يتولى البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed مهمتين: تحقيق استقرار الأسعار (السيطرة على التضخم) وتعزيز التشغيل الكامل للعمالة. الأداة الأساسية لتحقيق هذين الهدفين هي تعديل معدلات الفائدة. عندما ترتفع الأسعار بسرعة كبيرة ويكون التضخم أعلى من مستهدف البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed البالغ 2٪، فإن البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed سوف يرفع معدلات الفائدة، مما يساعد قيمة الدولار الأمريكي. عندما ينخفض التضخم إلى أقل من 2% أو عندما يكون معدل البطالة مرتفعًا جدًا، قد يقوم البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بتخفيض معدلات الفائدة، مما يضغط على الدولار.
في الحالات القصوى، يمكن للاحتياطي الفيدرالي أيضًا طباعة مزيد من الدولارات وتفعيل التيسير الكمي QE. التيسير الكمي هو العملية التي من خلالها يقوم البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بزيادة تدفق الائتمان بشكل كبير في نظام مالي عالق. هو إجراء سياسي غير قياسي يستخدم عندما يجف الائتمان لأن البنوك لن تقرض بعضها البعض (بسبب الخوف من تخلف الطرف المقابل عن السداد). هو الملاذ الأخير عندما يكون من غير المرجح أن يؤدي خفض معدلات الفائدة ببساطة إلى تحقيق النتيجة الضرورية. لقد كان السلاح المفضل لدى البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed لمكافحة أزمة الائتمان التي حدثت خلال الأزمة المالية الكبرى في عام 2008. يتضمن ذلك قيام البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بطباعة مزيد من الدولارات واستخدامها في شراء سندات الحكومة الأمريكية في الغالب من المؤسسات المالية. يؤدي التيسير الكمي عادةً إلى إضعاف الدولار الأمريكي.
التشديد الكمي QT هو العملية العكسية التي بموجبها يتوقف البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed عن شراء السندات من المؤسسات المالية ولا يُعيد استثمار رأس المال من السندات المستحقة التي يحتفظ بها في مشتريات جديدة. عادة ما يكون إيجابيًا بالنسبة للدولار الأمريكي.
إخلاء المسؤولية: تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. إن الأسواق والأدوات المذكورة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا يجب أن تظهر بأي شكل من الأشكال كتوصية لشراء أو بيع هذه الأوراق المالية. يجب عليك القيام بأبحاثك الخاصة قبل اتخاذ أي قرارات الاستثمار. لا تضمن FXStreet بأي حال من الأحوال أن تكون هذه المعلومات خالية من الأخطاء أو والمغالطات أو الأخطاء المادية. كما لا يضمن أن هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. الاستثمار في الفوركس ينطوي على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك فقدان كل أو جزء من الاستثمار الخاص بك ، فضلا عن التوترات. تقع على عاتقك جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار، بما في ذلك الخسارة الإجمالية لرأس المال.
آخر الأخبار
اختيارات المحررين
توقعات سعر الذهب: ارتداد زوج الذهب/الدولار XAU/USD بقوة مع ظهور تقارير عن شراء الصين لسندات الخزانة تؤدي إلى هبوط حاد في عوائد السندات الأمريكية
يسجل الذهب ارتداداً قوياً من أدنى مستوياته الأسبوعية، حيث يستعيد منطقة 4150 دولار في وقت مبكر من يوم الخميس. ينخفض الدولار الأمريكي بشكل حاد إلى جانب عوائد سندات الخزانة على خلفية تقرير شراء الصين للسندات. من الناحية الفنية، يظل مؤشر القوة النسبية RSI اليومي هبوطيًا ويشكل عامل ضغط على مشتري الذهب.
انخفاض خام غرب تكساس الوسيط WTI إلى محيط منطقة 93.10 دولار على خلفية عودة الحديث عن تخفيف العقوبات الأمريكية على الرغم من مخاطر صدمة الإمدادات
تدرس إدارة ترامب تخفيف العقوبات على ناقلات النفط التابعة لأسطول الظل، مما يدفع الأسعار للانخفاض. تصاعد الصراع في الشرق الأوسط وضربات المصافي الأوكرانية يهددان صادرات النفط العالمية. تكشف بيانات المخزونات من معهد البترول الأمريكي API عن سحب ضخم من المخزونات بلغ 11.12 مليون برميل، متجاوزًا توقعات السوق بفارق كبير.
الفوركس اليوم: الدولار الأمريكي يمحو المكاسب المدفوعة من بيانات مؤشر أسعار المستهلك CPI مع تراجع عوائد السندات
يظل الدولار الأمريكي USD تحت ضغط البيع يوم الخميس ويتخلى عن المكاسب التي سجلها عقب صدور قراءات التضخم القوية، مع تراجع عوائد سندات الخزانة بشكل حاد. في وقت لاحق من اليوم، سوف تتضمن الأجندة الاقتصادية الأمريكية بيانات مطالبات البطالة الأولية الأسبوعية، إلى جانب أرقام مؤشر أسعار المنتجين PPI لشهر سبتمبر/أيلول وبيانات مبيعات التجزئة.
إليك ما تحتاج إلى معرفته يوم الجمعة، 16 أكتوبر:
تعرض الدولار الأمريكي (USD) لضغط هبوطي قوي ومتجدد يوم الخميس، وأعاد لفترة وجيزة زيارة منطقة أدنى مستوياته خلال عدة أيام وسط التراجع الملحوظ نفسه في عوائد سندات الخزانة الأمريكية عبر مختلف الآجال ونبرة حذرة عامة بين المشاركين في السوق.
ريبل يتمسك بدعم 1.30 دولار مع تزايد المخاطر الهبوطية
تحولت معنويات المحللين تجاه بيتكوين وإيثريوم وسولانا وBNB وXRP إلى الحالة الصعودية منذ يوليو/تموز، إذ تعافت أكبر خمس عملات رقمية بوتيرة أسرع وبقوة أكبر مقارنة بمرحلة السوق 2022-2023، وفقًا لـ CryptoQuant.