مؤشر الدولار الأمريكي (DXY) يهبط إلى أدنى مستوياته في أواخر سبتمبر قرب 101.25 على خلفية نتائج الانتخابات الأمريكية

• يجذب مؤشر الدولار الأمريكي (DXY) عمليات بيع كثيفة يوم الأربعاء مع إشارة النتائج المبكرة للانتخابات الأمريكية إلى فوز الديمقراطيين.
• تدفع تدفقات الملاذ الآمن عوائد السندات الأمريكية إلى الانخفاض، مما يمارس ضغطًا هبوطيًا إضافيًا على الدولار الأمريكي.
• قد تحد رهانات رفع الفائدة من جانب البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed والمخاطر الجيوسياسية من المزيد من الخسائر قبيل صدور البيانات الاقتصادية الأمريكية الرئيسية.

يتعرض مؤشر الدولار الأمريكي (DXY)، الذي يتتبع العملة الأمريكية مقابل سلة من العملات، لضغوط بيع مكثفة خلال الجلسة الآسيوية يوم الأربعاء، متراجعًا إلى أدنى مستوى له منذ أواخر سبتمبر/أيلول مع زيادة النتائج المبكرة لانتخابات التجديد النصفي الأمريكية حالة عدم اليقين السياسي. وفي الواقع، يُظهر الاتجاه الأولي احتمال سيطرة الديمقراطيين على مجلس النواب ومجلس الشيوخ معًا. وهذا يثير احتمال حدوث حالة من الجمود في واشنطن، مما قد يحد من الإنفاق الحكومي.

وفي الوقت نفسه، قد يكون اكتساح الديمقراطيين سلبيًا بشكل محتمل لأسهم التكنولوجيا والنمو الاقتصادي، مما يعزز الطلب على الأصول الآمنة ويؤدي إلى موجة هبوط جديدة في عوائد السندات الأمريكية. ويُعد ذلك عاملًا آخر يساهم في هبوط مؤشر الدولار الأمريكي خلال اليوم إلى منطقة 101.25. ومع ذلك، فإن توقعات التشديد من جانب البنك الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي (Fed)، إلى جانب استمرار حالة عدم اليقين الجيوسياسي، توفر بعض الدعم للدولار الأمريكي وتساعد في الحد من الخسائر الأعمق، مما يستدعي بعض الحذر من جانب المتداولين الهبوطيين العدوانيين.

وفقًا لأداة FedWatch التابعة لمجموعة EMC، تقوم الأسواق حاليًا بتسعير احتمال يزيد عن 75% بأن يقوم البنك المركزي الأمريكي برفع تكاليف الاقتراض مرة أخرى في ديسمبر/كانون الأول. وقد تم تأكيد هذه الرهانات من خلال تقرير مسح الوظائف الشاغرة ودوران العمالة (JOLTS) الشهري الصادر عن وزارة العمل يوم الثلاثاء، والذي أظهر أن الوظائف الشاغرة ارتفعت بأكثر من المتوقع في سبتمبر/أيلول إلى 7.5 مليون. وهذا يعزز الرهانات على رفع وشيك للفائدة من جانب البنك الاحتياطي الفيدرالي في ظل خلفية من النمو الاقتصادي المرن وضغوط الأسعار المستمرة.

وفي الوقت نفسه، قال الرئيس دونالد ترامب يوم الثلاثاء إن الولايات المتحدة لا تخطط بشكل فوري لضرب إيران، متحديًا تلميح رئيس الوزراء الإسرائيلي بنيامين نتنياهو إلى هجوم في وقت لاحق من هذا الأسبوع. ومع ذلك، لا تزال علاوة المخاطر الجيوسياسية قائمة، إذ قال مسؤول إيراني كبير لوكالة رويترز إن مضيق هرمز لن يُعاد فتحه إلا إذا تم رفع العقوبات وإنهاء الحصار البحري الأمريكي. علاوة على ذلك، قالت قوات الحرس الثوري الإسلامي الإيرانية (IRGC) إن أربع ناقلات دُمرت بعد اصطدامها بألغام جنوب مضيق هرمز.

ومع ذلك، لا يزال المستثمرون متفائلين بشأن احتمال التوصل إلى حل دبلوماسي لإنهاء الحرب الأمريكية الإيرانية. وبالمضي قدمًا، تتضمن الأجندة الاقتصادية الأمريكية يوم الأربعاء صدور تقرير ADP حول التوظيف في القطاع الخاص ومؤشر مديري المشتريات PMI لقطاع الخدمات ISM. وإلى جانب ذلك، قد توفر العناوين الجيوسياسية الواردة مزيدًا من الزخم لمؤشر الدولار الأمريكي (DXY). ومع ذلك، يظل التركيز منصبًا على تفاصيل التوظيف الشهرية الأمريكية التي تتم مراقبتها عن كثب، والمعروفة باسم تقرير الوظائف غير الزراعية (NFP)، والمقرر صدوره يوم الجمعة.

الرسم البياني لإطار 4 ساعات لمؤشر الدولار DXY

التحليل الفني

يحافظ مؤشر الدولار DXY على تحيز هبوطي على المدى القريب عقب كسر خلال اليوم فيما دون المتوسط المتحرك البسيط 200 فترة (SMA) على الرسم البياني لإطار 4 ساعات. ومع ذلك، هناك حاجة إلى مزيد من الضعف اللاحق فيما دون أول مستوى دعم بالقرب من تصحيح فيبوناتشي 38.2٪ عند 101.26 لدعم احتمال امتداد الخسائر إلى 100.75 و100.24,.

علاوة على ذلك، يظهر دعم هيكلي أوسع نطاقًا نحو 99.51 و98.59 إذا استؤنف ضغط البيع. وعلى الجانب الصعودي، تُرى المقاومة الأولية عند المتوسط المتحرك البسيط 200 فترة عند 101.71، تليها أعلى عند تصحيح 23.6٪ عند 101.89 ثم نقطة الارتكاز الأخيرة للدورة بالقرب من 102.92.

(تمت كتابة التحليل الفني لهذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي. اعرف المزيد.)