مؤشر داو جونز الصناعي ينخفض مع دفع استثمارات الذكاء الاصطناعي لارتفاعات السوق الأوسع

• تراجع مؤشر داو جونز إلى ما دون 47500 يوم الاثنين، على الرغم من أن الخسائر لا تزال محدودة.
• تبدأ أسواق الأسهم مرتفعة بشكل عام مع بداية أسبوع التداول الجديد حيث تستمر جولة الاستثمار في "مجموعة العظماء السبعة".
• أظهرت بيانات مؤشر ISM لمديري المشتريات (PMI) تراجعًا طفيفًا في معنويات الأعمال، لكن المؤشر لا يزال ضمن المستويات الطبيعية.

واجه مؤشر داو جونز الصناعي (DJIA) انخفاضات جديدة يوم الاثنين، حيث بدأ أسبوع التداول الجديد بانخفاض بلغ 200 نقطة. اختبر المؤشر لفترة وجيزة مستوى 47250 لأول مرة منذ أكثر من أسبوع، حيث ترفع مكاسب الاستثمار المركزة لمجموعة "العظماء السبعة" مؤشرات أخرى.

شهد سهم أمازون (AMZN) ارتفاعًا جديدًا يوم الاثنين، حيث ارتفع بنحو 5% بعد أن أعلن عملاق الشحن وملكية الإنترنت عن صفقة لاستثمار 38 مليار دولار في شركة أوبن إيه آي (OpenAI)، صانعة تشات جي بي تي (ChatGPT). كما أبرمت شركة إيرين (IREN) المزودة لمراكز البيانات صفقة بقيمة 9.7 مليار دولار مع مايكروسوفت لتوفير بنية تحتية إضافية لتلبية الطلب المتزايد على تكنولوجيا النماذج اللغوية الكبيرة (LLM). في قمة القائمة، ارتفعت شركة إنفيديا (NVDA)، العملاق الوحيد في صناعة الرقائق في قمة تكنولوجيا الذكاء الاصطناعي، بنسبة 3.7% حيث ستتضمن كلا من صفقتي الاستثمار في الذكاء الاصطناعي المعلن عنهما يوم الاثنين توفير الوصول إلى أجهزة نفيديا.

مؤشرات ISM لمديري المشتريات تظهر أن الشركات لا تزال تعاني من حذر المشترين

تراجع أحدث تقرير لمؤشر مديري المشتريات (PMI) صادر عن معهد إدارة التوريد (ISM) إلى 48.7 في أكتوبر/تشرين الأول، مخالفًا التوقعات وتراجع قليلاً عن 49.1 في سبتمبر/أيلول. تحسنت مؤشرات الطلب ضمن تقرير ISM بشكل عام على مدار الشهر، ومع ذلك لا تزال جميعها في منطقة الانكماش، مما يعني أن الشركات تكافح للعثور على عملاء جدد أو إقناع العملاء الحاليين بتوسيع عملياتهم. بشكل عام، أظهر النشاط التصنيعي بين الشركات التي تجرأت على تقديم ردود على الاستطلاعات تراجعًا صافيًا في النشاط الاقتصادي في القطاع التصنيعي للشهر الثامن على التوالي.

أخذت أنماط خطاب الاحتياطي الفيدرالي (Fed) منعطفًا حادًا مؤخرًا، حيث انحرفت إلى عرض أكثر فوضوية من المعتاد مع بدء آراء صناع السياسة في الانحراف عن توافق مدروس بعناية. اعتاد المستثمرون على مستوى معين من البهرجة المنظمة من نقاط حديث الاحتياطي الفيدرالي، لكن عالمًا جديدًا شجاعًا قد انفتح أمام الأسواق بناءً على موقف رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول الحذر بشكل مدهش في أحدث قرار بشأن أسعار الفائدة. كما قدم مسؤولو الاحتياطي الفيدرالي تصويتًا ثلاثيًا نادرًا الأسبوع الماضي، حيث دعا بعض المصوتين إلى تخفيضات أكبر في أسعار الفائدة أو عدم إجراء أي تخفيضات على الإطلاق.

ألقى الموقف المتغير داخل الاحتياطي الفيدرالي بظلاله على توقعات السوق بشأن تخفيض سعر الفائدة في ديسمبر/كانون الأول. وفقًا لأداة FedWatch من مجموعة CME، لا يزال المتداولون في أسعار الفائدة يسعّرون احتمالية تزيد عن 65% بأن الاحتياطي الفيدرالي سيقدم تخفيض سعر الفائدة الثالث على التوالي في 10 ديسمبر؛ ومع ذلك، يرى غالبية المراهنين في سوق أسعار الفائدة احتمالات أكبر بأن الاحتياطي الفيدرالي سيدفع إلى الانتظار حتى يناير/كانون الثاني لتقديم تخفيض آخر بمقدار 25 نقطة أساس.

الرسم البياني اليومي لمؤشر داو جونز