- يختبر الذهب مستويات دون 4400 دولار مع تراجع شهية المستثمرين تجاه المخاطرة بفعل التوترات في الشرق الأوسط.
- تضغط أسعار النفط المرتفعة على التضخم، ما يدفع البنوك المركزية إلى تشديد السياسة النقدية.
- يؤدي التأكيد دون مستوى 4300 دولار إلى تفعيل نموذج الرأس والكتفين الهبوطي.
يسجل الذهب (زوج الذهب/الدولار XAU/USD) مكاسب هامشية لليوم الثالث على التوالي يوم الثلاثاء وسط معنويات العزوف عن المخاطرة مع تصاعد التوترات في الشرق الأوسط وارتفاع أسعار النفط، مما يعزز مبررات ارتفاع أسعار الفائدة في الاقتصادات الكبرى في العالم. وفي ظل هذه الخلفية، يستكشف زوج الذهب/الدولار XAU/USD الأسعار دون 4400 دولار خلال ساعات التداول الأوروبية، مواصلاً تراجعه من أعلى مستوياته الأسبوع الماضي في منطقة 4500 دولار.
تراجعت شهية المخاطرة يوم الثلاثاء مع تصعيد طهران لتهديداتها، محذرة من أنها قد تهاجم البنية التحتية للطاقة في دول الخليج، بما في ذلك مواقع النفط والغاز الأمريكية، في حال وقوع هجمات جديدة على أصولها.
ومع تلاشي الآمال في نهاية تفاوضية للحرب، تواصل أسعار النفط الارتفاع. وقد امتد خام برنت إلى مستويات فوق 97.00 دولار للبرميل، مقتربًا من المستوى النفسي الحرج 100 دولار، مما يعزز الضغوط التضخمية ويدفع البنوك المركزية إلى تبني سياسات أكثر تقييدًا.
التحليل الفني: الدعم الرئيسي عند 4300 دولار.
يتداول زوج الذهب/الدولار XAU/USD عند 4394 دولار بعد أن تم الحد من صعوده قبل المتوسط المتحرك البسيط الرئيسي لمدة 200 يوم (SMA) الأسبوع الماضي، مع قيام مؤشرات الزخم على الرسم البياني اليومي بإبراز زخم هبوطي ناشئ. ويقف مؤشر القوة النسبية (14) قرب مستوى 50، بينما يتحرك مؤشر الماكد (MACD) داخل المنطقة السلبية.
في الاتجاه الهبوطي، من المرجح أن يختبر قاع يوم الجمعة عند منطقة 4370 دولار البائعين، لكن الدعم الرئيسي يبقى بين 4300 دولار و4285 دولار، وهما قاعا 14 أغسطس/آب و2 سبتمبر/أيلول على التوالي، وخط العنق لنموذج رأس وكتفين هبوطي.
في الاتجاه الصعودي، يواجه الثيران تجمعًا مهمًا من مستويات المقاومة بين قمم الأسبوع الماضي عند 4510 دولار والمتوسط المتحرك البسيط 200 يوم المذكور أعلاه مباشرة عند 4536 دولار، بينما سيكشف أي اختراق صعودي عن قمة 25 أغسطس/آب، الواقعة مباشرة دون 4700 دولار.
(تمت كتابة التحليل الفني في هذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي. اعرف المزيد.)
أسئلة شائعة عن الذهب
لعب الذهب دورًا رئيسيًا في تاريخ البشرية، حيث تم استخدامه على نطاق واسع كمخزن للقيمة ووسيلة للمقايضة. في الوقت الحالي، وبصرف النظر عن بريقه واستخدامه في المجوهرات، يُنظر إلى المعدن النفيس على نطاق واسع على أنه أصل ملاذ آمن، مما يعني أنه يعتبر استثمارًا جيدًا خلال الأوقات المضطربة. يُنظر إلى الذهب أيضًا على نطاق واسع على أنه أداة تحوط ضد التضخم وضد انخفاض قيمة العملات لأنه لا يعتمد على أي مُصدر أو حكومة محددة.
البنوك المركزية هي أكبر حائزي الذهب. في إطار هدفها لدعم عملاتها في الأوقات المضطربة، تميل البنوك المركزية إلى تنويع احتياطياتها وشراء الذهب من أجل تحسين القوة الملموسة للاقتصاد والعملة. يمكن أن تكون احتياطيات الذهب المرتفعة مصدر ثقة لملاءة الدولة. أضافت البنوك المركزية 1136 طنًا من الذهب بقيمة حوالي 70 مليار دولار إلى احتياطياتها في عام 2022، وفقًا لبيانات مجلس الذهب العالمي. هذه تمثل أعلى عمليات شراء سنوية منذ بدء السجلات. تعمل البنوك المركزية في الاقتصادات الناشئة مثل الصين والهند وتركيا على زيادة احتياطياتها من الذهب سريعاً.
يرتبط الذهب بعلاقة عكسية مع الدولار الأمريكي وسندات الخزانة الأمريكية، وهما أصول احتياطية رئيسية وملاذ آمن. عندما تنخفض قيمة الدولار، يميل الذهب إلى الارتفاع، مما يُمكن المستثمرين والبنوك المركزية من تنويع أصولهم في الأوقات المضطربة. يرتبط الذهب أيضًا عكسيًا بالأصول ذات المخاطر. يميل الارتفاع في سوق الأسهم إلى إضعاف أسعار الذهب، في حين أن عمليات البيع في الأسواق الأكثر خطورة تميل إلى تفضيل المعدن النفيس.
يمكن أن تتحرك الأسعار بسبب مجموعة واسعة من العوامل. يمكن أن يؤدي عدم الاستقرار الجيوسياسي أو المخاوف من الركود العميق سريعاً إلى ارتفاع أسعار الذهب بسبب وضعه كملاذ آمن. باعتباره أصلًا أقل عائدًا، يميل الذهب إلى الارتفاع مع انخفاض معدلات الفائدة، في حين أن ارتفاع تكلفة المال عادةً ما يضغط هبوطياً على المعدن الأصفر. ومع ذلك، تعتمد معظم التحركات على كيفية تحرك الدولار الأمريكي USD، حيث يتم تسعير الأصل بالدولار (زوج الذهب/الدولار XAU/USD). يميل الدولار القوي إلى إبقاء أسعار الذهب تحت السيطرة، في حين أن الدولار الأضعف من المرجح أن يدفع أسعار الذهب نحو الارتفاع.
إخلاء المسؤولية: تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. إن الأسواق والأدوات المذكورة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا يجب أن تظهر بأي شكل من الأشكال كتوصية لشراء أو بيع هذه الأوراق المالية. يجب عليك القيام بأبحاثك الخاصة قبل اتخاذ أي قرارات الاستثمار. لا تضمن FXStreet بأي حال من الأحوال أن تكون هذه المعلومات خالية من الأخطاء أو والمغالطات أو الأخطاء المادية. كما لا يضمن أن هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. الاستثمار في الفوركس ينطوي على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك فقدان كل أو جزء من الاستثمار الخاص بك ، فضلا عن التوترات. تقع على عاتقك جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار، بما في ذلك الخسارة الإجمالية لرأس المال.
آخر الأخبار
اختيارات المحررين
4465 دولار: الذهب يتطلع إلى استعادة المتوسط المتحرك البسيط 21 يومًا في ظل استمرار ضعف الدولار الأمريكي
يشهد الذهب ارتدادًا طفيفاً نحو منطقة 4450 دولار خلال التداولات الآسيوية يوم الثلاثاء. يسجل الدولار الأمريكي أدنى مستوياته خلال أسبوعين مع تعويض عمليات البيع على زوج دولار أمريكي/ين ياباني USD/JPY لرهانات تشديد البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed والمخاطر المتعلقة بإيران.
انخفاض خام غرب تكساس الوسيط WTI إلى ما دون منطقة 90.50 دولار على الرغم من زيادة المخاطر بشأن الإمدادات في الشرق الأوسط
قد يرتفع خام غرب تكساس الوسيط WTI مع تهديد إيران للبنية التحتية للطاقة الإقليمية عقب ارتفاع الأسعار بقوة بنحو 10٪ في الأسبوع الماضي. تصاعد الهجمات بالقرب من مضيق هرمز والمنشآت السعودية يُثير مخاوف شديدة من حدوث اضطرابات كبيرة في إمدادات الشرق الأوسط. مخزونات الوقود الأمريكية الأقل من المتوسط تؤدي إلى زيادة شح أسواق النفط العالمية.
الفوركس اليوم: الين الياباني يمدد الارتفاع، وارتفاع أسعار النفط بشكل أكبر
اكتسب الين الياباني JPY قوة في مقابل نظرائه الرئيسيين يوم الاثنين ومدد ارتفاعه خلال ساعات التداول الآسيوية يوم الثلاثاء، مسجلاً أعلى مستوياته في مقابل الدولار الأمريكي USD منذ منتصف فبراير/شباط. لن تتضمن الأجندة الاقتصادية أي إصدارات بيانات اقتصاد كلي عالية التأثير. في وقت لاحق من اليوم، سوف يُدلي محافظ بنك انجلترا BoE أندرو بايلي بشهادته.
إليك ما تحتاج إلى معرفته يوم الثلاثاء، 8 سبتمبر:
اكتسب الين الياباني قوة في مقابل نظرائه الرئيسيين يوم الاثنين وواصل ارتفاعه خلال ساعات التداول الآسيوية يوم الثلاثاء، ليصل إلى أعلى مستوى له في مقابل الدولار الأمريكي منذ منتصف فبراير/شباط. لن تتضمن الأجندة الاقتصادية أي إصدارات بيانات اقتصادية كلية عالية التأثير.
توقعات ريبل وستيلر: الحفاظ على تحيز صعودي فوق المتوسطات المتحركة الأسية مع دعم المشتقات للارتفاع
وصلت حيتان حاملي البيتكوين (BTC) على المدى القصير (STH) إلى مستوى قياسي من الأرباح غير المحققة، مما يثير مخاوف من أن يؤدي تزايد عمليات جني الأرباح إلى الضغط على السوق خلال مرحلة التماسك الحالية.