أسعار الذهب تتراجع بعد إجراء الرئيس الأمريكي ترامب والرئيس الصيني شي محادثات تجارية

• تتراجع أسعار الذهب بعد أن أكد الرئيس الأمريكي ترامب أنه أجرى "مكالمة جيدة جدًا مع الرئيس شي، من الصين".
• التطورات الإيجابية وآمال جديدة في تخفيف التوترات التجارية أدت إلى تراجع في أسعار الذهب.
• تظل أسعار الذهب فوق المستوى النفسي 3350 دولارًا قبل الإصدار المهم لبيانات الوظائف غير الزراعية الأمريكية يوم الجمعة.

تتماسك أسعار الذهب بقوة يوم الخميس، مدعومة بتراجع التوترات الجيوسياسية، وإشارات البنوك المركزية التيسيرية، وضعف بيانات سوق العمل الأمريكية، وهي عوامل تستمر في دفع الطلب على الأصول الملاذ الآمن.

بعد اختبار المستوى النفسي الرئيسي 3400 دولار خلال جلسة التعاملات الأوروبية، تراجعت الأسعار قليلاً لكنها تظل مرتفعة فيما تستوعب الأسواق التطورات الإيجابية. أعلن الرئيس الأمريكي دونالد ترامب عبر منصة تروث سوشيال أنه أجرى مكالمة هاتفية مثمرة وإيجابية استمرت 90 دقيقة مع الرئيس الصيني شي جين بينغ، حيث ناقشا تفاصيل اتفاق تجاري تم الانتهاء منه مؤخرًا. ساعدت إمكانية تخفيف التوترات التجارية في استقرار المعنويات عبر الأسواق الحساسة للمخاطر.

جرت المكالمة الهاتفية بين الرئيسين شي وترامب قبل ساعات فقط من زيارة المستشار الألماني فريدريش ميرتس المقررة إلى البيت الأبيض، حيث من المتوقع أن يضغط على ترامب لتخفيف الرسوم الجمركية على الصادرات الأوروبية وسط تصاعد التوترات التجارية العالمية.

في هذه الأثناء، قدم البنك المركزي الأوروبي (ECB) خفضًا متوقعًا على نطاق واسع للفائدة بمقدار 25 نقطة أساس، تلاه مؤتمر صحفي اتخذت فيه الرئيسة كريستين لاجارد لهجة حذرة، محذرة من أنه "بينما تظل البنوك في منطقة اليورو مرنة، فإن مخاطر الاستقرار المالي الأوسع لا تزال مرتفعة." في الولايات المتحدة، استمرت البيانات الاقتصادية في إظهار علامات على تباطؤ سوق العمل، حيث ارتفعت طلبات إعانة البطالة الأولية إلى 245 ألف مطالبة، فوق المتوقعة 235 ألفًا. تنتظر الأسواق الآن تقرير الوظائف غير الزراعية (NFP) يوم الجمعة، والذي من المتوقع أن يظهر تباطؤًا في التوظيف إلى 130 ألف وظيفة في مايو/أيار، مقارنة بـ 177 ألفًا في أبريل/نيسان، مع توقع بقاء معدل البطالة عند 4.2%. تزيد بيانات التوظيف الضعيفة من توقعات خفض معدلات الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي، ربما في يوليو/تموز بدلاً من سبتمبر/أيلول. بالنسبة للأصول التي لا تقدم عوائد مثل الذهب، فإن بيئة أسعار الفائدة المنخفضة تقلل من تكاليف الفرصة، مما يوفر دعمًا أساسيًا قويًا للأسعار.

ملخص يومي للذهب: قرار سعر الفائدة من البنك المركزي الأوروبي، والمحادثات التجارية، وبيانات التوظيف الأمريكية القادمة

• بينما كان خفض أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس متوقعًا على نطاق واسع من البنك المركزي الأوروبي، تحول تركيز السوق إلى بيان السياسة النقدية ومؤتمر الصحفي، حيث اتخذت الرئيسة كريستين لاجارد لهجة حذرة، مشيرة إلى أنه "بينما تظل البنوك في منطقة اليورو مرنة، فإن مخاطر الاستقرار المالي الأوسع لا تزال مرتفعة."
• تعمل بيانات العمل الضعيفة على إعادة تشكيل توقعات السوق لمسار سياسة الاحتياطي الفيدرالي. بينما تم تسعير خفض سعر الفائدة في سبتمبر حاليًا، قد يؤدي الضعف المستمر إلى تقديم تخفيضات الأسعار إلى يوليو. تدعم هذه البيئة الأصول التي لا تقدم عوائد، مثل الذهب، حيث تقلل أسعار الفائدة المنخفضة من تكاليف الفرصة وتعمل كدافع صعودي.
• أظهرت بيانات التوظيف الضعيفة من ADP التي صدرت يوم الأربعاء أن 37 ألف وظيفة فقط أضيفت إلى القطاع الخاص الأمريكي في مايو/أيار.
• تظل معنويات السوق حذرة بسبب سلسلة من التطورات، بما في ذلك زيادة الرسوم الجمركية الأمريكية على الصلب والألمنيوم من 25% إلى 50%، والتي دخلت حيز التنفيذ يوم الأربعاء. لقد شكلت التهديدات المتزايدة للرسوم الجمركية وتصاعد التوترات التجارية خطرًا كبيرًا على الأصول الحساسة للمخاطر، بينما كان الدولار الأمريكي الضعيف داعمًا لأسعار الذهب.
• يوم الخميس، أفادت رويترز أن رئيس الوزراء الكندي وصف الرسوم الجمركية الأمريكية بأنها "غير قانونية" بينما أعربت المكسيك والاتحاد الأوروبي عن إحباط مماثل.
• يوم الأربعاء، وصفت الرئيسة المكسيكية كلوديا شينباوم الرسوم الجمركية الجديدة بأنها "غير عادلة وغير مستدامة وبدون أسس قانونية"، محذرة من أنه إذا لم يتم التوصل إلى اتفاق، ستضطر المكسيك للرد بإجراءات انتقامية.
• هددت كندا والاتحاد الأوروبي أيضًا بالرد إذا لم يتم إحراز تقدم في المحادثات التجارية هذا الأسبوع.

تحليل فني للذهب: الثيران تتراجع من المقاومة النفسية عند 3400 دولار

يتراجع سعر الذهب (زوج الذهب/الدولار XAU/USD) من ارتفاع قوي سمح للثيران بإعادة اختبار المستوى النفسي 3400 دولار خلال جلسة التعاملات الأوروبية يوم الخميس.

مع بقاء الأسعار الحالية دون 3370 دولارًا، يظل أول مستوى دعم مهم ثابتًا عند المستوى النفسي 3350 دولارًا.

على الرغم من الاختراق فوق مقاومة المثلث، فشلت الأسعار في اكتساب الزخم فوق 3350 دولارًا، وهو مستوى يظل حاسمًا لتحرك الذهب على المدى القريب.

يوفر المتوسط المتحرك البسيط لمدة 20 يومًا (SMA)، الذي يبلغ حاليًا 3292 دولارًا، دعمًا إضافيًا.

يمكن أن يؤدي الاختراق دون هذا المستوى وقاعدة المثلث بالقرب من 3290 دولارًا (المتوافقة مع تصحيح فيبوناتشي 23.6% لارتفاع يناير/كانون الثاني-أبريل/نيسان) إلى كشف منطقة الدعم عند 3057 دولارًا، مما يمثل منتصف الحركة المذكورة أعلاه.

قد يمتد الانخفاض الأعمق إلى 2804 دولارات، وهو تصحيح فيبوناتشي 78.6%، إذا زادت الضغوط الهبوطية. يدعم مؤشر القوة النسبية (RSI) عند 56 تحيزًا صعوديًا معتدلًا.

على الجانب الصعودي، يمكن أن يؤدي التحرك فوق 3370 دولارًا وفوق أعلى مستوى يوم الاثنين عند 3392 دولارًا إلى دفع الأسعار مرة أخرى إلى 3400 دولار، مما يوفر إمكانية للثيران للتحرك مرة أخرى نحو أعلى مستوى تاريخي في أبريل/نيسان عند 3500 دولار.

الذهب الرسم البياني اليومي