يواصل الدولار الأسترالي التراجع مع دخول الاحتياطي الفيدرالي إلى منطقة رفع أسعار الفائدة

• يتداول زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي AUD/USD دون متوسطه لمدة 50 يومًا، وهو ما فعله آخر مرة في أوائل أغسطس/آب.
• معدل النقد لدى بنك الاحتياطي الأسترالي RBA عند 4.35٪، ولا يزال أعلى من النطاق الجديد لبنك الاحتياطي الفيدرالي البالغ 3.75٪-4.00٪.
• تتحدث محافظة بنك الاحتياطي الأسترالي بولوك يوم الخميس الساعة 23:30 بتوقيت جرينتش، وقرار الفائدة التالي في 29 سبتمبر/أيلول.

يدفع البنك المركزي الأسترالي أكثر مما يدفعه الاحتياطي الفيدرالي (Fed). يبلغ سعر النقد 4.35٪، بينما أصبح النطاق الجديد للاحتياطي الفيدرالي 3.75-4.00٪ بعد رفع الأربعاء بمقدار ربع نقطة، وتتوقع معظم البنوك الأسترالية الكبرى أن يرفع بنك الاحتياطي الأسترالي (RBA) مرة أخرى قبل نهاية العام، ولم يساعد أي من ذلك. وقد تراجع زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي AUD/USD في أربع من الجلسات الخمس الأخيرة على التوالي من أعلى مستوى في سبتمبر/أيلول قرب 0.7250، ويتم تداوله الآن دون 0.7100 بقليل، تحت متوسطه المتحرك لمدة 50 يومًا لأول مرة منذ ستة أسابيع.

فجوة الفائدة تصب في مصلحة الأسترالي ولا تنجح

رفع بنك الاحتياطي الأسترالي (RBA) الفائدة ثلاث مرات في وقت سابق من هذا العام، وأبقاها عند 4.35٪ في أغسطس/آب، وقال إنه قد يرفعها مجددًا إذا ظل التضخم مرتفعًا. بلغ التضخم 3.5٪ في يوليو/تموز، بينما جاء المقياس الأساسي عند 3.6٪، لذا فإن مبرر الرفع الآخر لا يزال قائمًا. على الورق، هذه عملة تتمتع بميزة في الفائدة على الدولار وبنك مركزي لا يزال يميل نحو المزيد. لكن عمليًا، يُتداول الأسترالي كرهان على النمو العالمي والطلب على السلع، وفي الأيام التي يرتفع فيها الدولار بسبب ارتفاع أسعار الفائدة الأمريكية، فإنه ينخفض مع بقية العملات. كان هبوط الأربعاء الأكبر بين الهبوطات الخمسة، ما يعني أن التراجع يتسارع بدلًا من أن يهدأ. وتُظهر توقعات بنك الاحتياطي الفيدرالي رفعًا آخر هذا العام إلى 4.1٪، لذا فإن الفجوة تضيق من هنا حتى لو لم يفعل بنك الاحتياطي الأسترالي شيئًا. بنك مركزي يدفع أكثر من بنك الاحتياطي الفيدرالي ويخطط للدفع أكثر لا يزال قد أنتج عملة فقدت أرضًا لمدة أسبوع.

خطاب، ثم أسبوعان من الفراغ

تتحدث محافظة بنك الاحتياطي الأسترالي بولوك يوم الخميس الساعة 23:30 بتوقيت جرينتش، وهو الحدث الأسترالي الوحيد على الأجندة قبل قرار الفائدة في 29 سبتمبر/أيلول. لا يوجد أي شيء آخر مقرر محليًا. أما جانب الدولار فهو أكثر ازدحامًا: بدايات الإسكان الأمريكية وطلبات إعانة البطالة يوم الخميس الساعة 12:30 بتوقيت جرينتش، وخطاب أحد مسؤولي بنك الاحتياطي الفيدرالي يوم الجمعة الساعة 07:30 بتوقيت جرينتش، والإنتاج الصناعي الأمريكي يوم الجمعة الساعة 13:15 بتوقيت جرينتش. الزخم على الرسم البياني اليومي هبط إلى منتصف الطريق من قمته في سبتمبر/أيلول ولا يزال يتراجع، ما يعني أن البيع لديه مجال إضافي قبل أن يبدو ممتدًا. وقد تراجع الأسترالي بنحو 40٪ من الارتفاع الذي بناه من أوائل يوليو/تموز إلى بداية سبتمبر/أيلول.

المستويات والانحياز

المقاومة: المتوسط المتحرك الأسي لمدة 50 يومًا قرب 0.7100، والذي كان قد صمد كدعم منذ أوائل أغسطس/آب حتى الأربعاء، ثم 0.7150، ثم قمة سبتمبر/أيلول قرب 0.7250.

الدعم: أدنى مستوى يوم الأربعاء فوق 0.7050 بقليل، ثم 0.7000، وهو آخر مستوى دائري قبل نقطة بداية ارتفاع الصيف في يوليو/تموز.

الانحياز: هبوطي دون 0.7100. الهدف الأول هو 0.7050 والثاني 0.7000. مؤشر ستوكاستيك القوة النسبية اليومي (Stoch RSI)، وهو مقياس للزخم، عند 49 ويتراجع من أعلى نطاقه، لذا لا يزال هناك مجال لمزيد من البيع قبل أن يصبح ممتدًا. الإغلاق اليومي فوق 0.7150 سيعني أن السيناريو الهبوطي خاطئ.

الرسم البياني اليومي لزوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي AUD/USD