- تراجع الذهب يوم الثلاثاء مع دفع بعض عمليات شراء الدولار الأمريكي لتحقيق الأرباح.
- رهانات خفض أسعار الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي وإغلاق الحكومة الأمريكية قد تبقي على حد من مكاسب الدولار الأمريكي الإضافية.
- يجب أن تساعد عدم اليقين التجاري والتوترات الجيوسياسية في الحد من خسائر زوج XAU/USD.
امتد تراجع الذهب (زوج الذهب/الدولار XAU/USD) خلال اليوم من قرب القمة التاريخية وانزلق دون مستوى 4320 دولار مع اقتراب الجلسة الأوروبية يوم الثلاثاء، على الرغم من عدم وجود استمرارية في عمليات البيع. يجذب الدولار الأمريكي (USD) المشترين لليوم الثالث على التوالي ويظهر أنه عامل رئيسي يمارس ضغطًا هبوطيًا على السلعة. علاوة على ذلك، يساهم النبرة الإيجابية عمومًا حول أسواق الأسهم في دفع التدفقات بعيدًا عن المعدن الثمين الملاذ الآمن.
في الوقت نفسه، لا يزال المستثمرون قلقين بشأن المخاطر الاقتصادية الناجمة عن إغلاق الحكومة الأمريكية لفترة طويلة، وعدم اليقين المرتبط بالتجارة والتوترات الجيوسياسية. هذا، إلى جانب توقعات تيسير البنك الاحتياطي الفيدرالي (Fed)، قد يحافظ على حد من أي ارتفاع إضافي في الدولار الأمريكي ويقدم الدعم للذهب الذي لا يقدم عوائد. وبالتالي، سيكون من الحكمة انتظار متابعة قوية للبيع قبل التأكد من أن زوج XAU/USD قد بلغ ذروته وتحديد المواقع من أجل تراجع تصحيحي أعمق.
ملخص لمحركات السوق اليومية: الذهب يتعرض للضغط من الدولار الأقوى والنبرة الإيجابية للمخاطر
- يجذب الدولار الأمريكي بعض المشترين لليوم الثالث على التوالي ويؤثر ببعض الضغط الهبوطي على سعر الذهب خلال الجلسة الآسيوية يوم الثلاثاء. علاوة على ذلك، لا تزال مشاعر المخاطرة العالمية مدعومة بشكل جيد من خلال علامات تخفيف التوترات التجارية بين الولايات المتحدة والصين، مما يظهر كعامل آخر يضعف المعدن الثمين الملاذ الآمن.
- قال الرئيس الأمريكي دونالد ترامب يوم الجمعة إن فرض رسوم كاملة على الصين سيكون غير مستدام. وأضاف ترامب يوم الأحد أن كلا البلدين سيتوصلان إلى صفقة رائعة، على الرغم من أنه حذر من أن الفشل في التوصل إلى اتفاق قد يؤدي إلى فرض رسوم محتملة بنسبة 155% على الصين. هذا يبقي التركيز بشكل مباشر على محادثات التجارة بين الولايات المتحدة والصين الأسبوع المقبل.
- وفقًا لأداة FedWatch التابعة لمجموعة CME، قام المتداولون بتسعير خفض بمقدار 25 نقطة أساس في كل من اجتماعات سياسة الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي في أكتوبر وديسمبر. قد يبقي هذا على حد من أي حركة تقديرية ملموسة للدولار الأمريكي ويستمر في العمل كرياح مواتية للمعدن الأصفر الذي لا يقدم عوائد وسط المخاطر الاقتصادية.
- يبدو أن المستثمرين قلقون من أن إغلاق الحكومة الأمريكية لفترة طويلة سيؤثر على الأداء الاقتصادي. صوت مجلس الشيوخ ضد إعادة فتح الحكومة الأمريكية للمرة الحادية عشرة يوم الاثنين، مما أدى إلى تمديد الإغلاق إلى الأسبوع الثالث حيث لا يزال الجانبان في حالة جمود. اتهم ترامب المعارضة بعرقلة الجهود للحد من الهجرة غير الشرعية.
- أفاد الرئيس الروسي فلاديمير بوتين بأنه كرر مطالبته بأن تتخلى أوكرانيا عن جميع أراضي دونيتسك كشرط لإنهاء الحرب، واقترح أن تكون روسيا مستعدة للتخلي عن أجزاء من أوكرانيا الجنوبية المحتلة. بالإضافة إلى ذلك، قال ترامب يوم الأحد إن خطوط المعركة يجب أن تتجمد حيث هي حاليًا.
- ومع ذلك، رفض الرئيس الأوكراني فولوديمير زيلينسكي مرارًا فكرة التخلي عن دونباس، أو أي أرض محتلة أخرى، لروسيا. هذا يبقي المخاطر الجيوسياسية قائمة، مما يجب أن يمدد بعض الدعم للمعدن الثمين الملاذ الآمن ويساهم في الحد من أي تراجع تصحيحي ملموس.
- قد يختار المتداولون أيضًا الانتظار لإصدار أحدث بيانات التضخم الاستهلاكي الأمريكية يوم الجمعة، والتي قد توفر بعض الإشارات حول مسار خفض أسعار الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي. هذا، بدوره، سيلعب دورًا رئيسيًا في التأثير على ديناميات سعر الدولار الأمريكي ودفع زوج XAU/USD قبل اجتماع السياسة المهم للجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة الذي يبدأ يوم الثلاثاء المقبل.
يحتاج الذهب إلى إيجاد قبول دون 4300 دولار لدعم الحالة من أجل تراجع تصحيحي إضافي
يواجه المعدن الثمين صعوبة في البناء على اتجاهه الصاعد الراسخ مؤخرًا فوق منطقة 4375-4380 دولار. نظرًا لأن مؤشر القوة النسبية اليومي (RSI) لا يزال يظهر ظروف تشبع شرائي مفرطة، يمكن اعتبار الفشل المتكرر بالقرب من المنطقة المذكورة كأول علامة على استنفاد الاتجاه الصعودي. ومع ذلك، من المحتمل أن يجذب أي انخفاض لاحق دون منطقة 4330 دولار بعض المشترين ويظل محميًا بالقرب من مستوى 4300 دولار. قد يؤدي الاختراق المقنع دون هذا المستوى الأخير إلى تحفيز بعض عمليات البيع الفنية ويجعل سعر الذهب عرضة لتسريع الانخفاض التصحيحي نحو مستوى الدعم الوسيط 4240 دولار في الطريق إلى منطقة 4210-4200 دولار.
على الجانب الآخر، قد ينتظر الثيران حركة مستدامة تتجاوز منطقة 4375-4380 دولار قبل وضع رهانات جديدة. ستشير القوة اللاحقة فوق مستوى 4400 دولار إلى اختراق جديد لسعر الذهب وتفتح الطريق لتمديد الاتجاه الصاعد الراسخ الذي شهدناه على مدار الشهرين الماضيين أو نحو ذلك.
أسئلة شائعة عن البنك الاحتياطي الفيدرالي
يتم تشكيل السياسة النقدية في الولايات المتحدة من قبل البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed. يتولى البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed مهمتين: تحقيق استقرار الأسعار وتعزيز التشغيل الكامل للعمالة. الأداة الأساسية لتحقيق هذه الأهداف هي تعديل معدلات الفائدة. عندما ترتفع الأسعار بسرعة كبيرة للغاية ويكون التضخم أعلى من مستهدف البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed البالغ 2٪، فإنه يرفع معدلات الفائدة، مما يؤدي إلى زيادة تكاليف الاقتراض في جميع أنحاء الاقتصاد. يؤدي هذا إلى دولار أمريكي USD أقوى لأنه يجعل الولايات المتحدة مكانًا أكثر جاذبية للمستثمرين الدوليين لحفظ أموالهم. عندما ينخفض التضخم إلى أقل من 2% أو عندما يكون معدل البطالة مرتفعًا جدًا، قد يخفض البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed معدلات الفائدة من أجل تشجيع الاقتراض، مما يضغط على الدولار.
يعقد البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed ثمانية اجتماعات للسياسة سنويًا، حيث تقوم اللجنة الفيدرالية FOMC بتقييم الأوضاع الاقتصادية واتخاذ قرارات السياسة النقدية. يحضر اجتماع اللجنة الفيدرالية FOMC اثني عشر مسؤولاً من البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed - الأعضاء السبعة في مجلس المحافظين، رئيس فرع البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed في نيويورك وأربعة من رؤساء البنك الاحتياطي الإقليميين الأحد عشر المتبقين، الذين يخدمون لمدة عام واحد على أساس التناوب.
في الحالات القصوى، قد يلجأ الاحتياطي الفيدرالي إلى سياسة تُسمى التيسير الكمي QE. التيسير الكمي هو العملية التي من خلالها يقوم البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بزيادة تدفقات الائتمان بشكل كبير في نظام مالي عالق. هذا يمثل إجراء سياسي غير قياسي يُستخدم أثناء الأزمات أو عندما يكون التضخم منخفضًا للغاية. لقد كان السلاح المفضل للبنك الاحتياطي الفيدرالي Fed خلال الأزمة المالية الكبرى في عام 2008. يتضمن ذلك قيام البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بطباعة مزيد من الدولارات ويستخدمها في شراء سندات عالية الجودة من المؤسسات المالية. عادة ما يؤدي التيسير الكمي إلى إضعاف الدولار الأمريكي.
التشديد الكمي QT هو العملية العكسية للتيسير الكمي QE، حيث يتوقف الاحتياطي الفيدرالي عن شراء السندات من المؤسسات المالية ولا يُعيد استثمار رأس المال من السندات المستحقة التي يحتفظ بها من أجل شراء سندات جديدة. عادة ما يكون هذا إيجابيًا لقيمة الدولار الأمريكي.
إخلاء المسؤولية: تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. إن الأسواق والأدوات المذكورة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا يجب أن تظهر بأي شكل من الأشكال كتوصية لشراء أو بيع هذه الأوراق المالية. يجب عليك القيام بأبحاثك الخاصة قبل اتخاذ أي قرارات الاستثمار. لا تضمن FXStreet بأي حال من الأحوال أن تكون هذه المعلومات خالية من الأخطاء أو والمغالطات أو الأخطاء المادية. كما لا يضمن أن هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. الاستثمار في الفوركس ينطوي على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك فقدان كل أو جزء من الاستثمار الخاص بك ، فضلا عن التوترات. تقع على عاتقك جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار، بما في ذلك الخسارة الإجمالية لرأس المال.
آخر الأخبار
اختيارات المحررين
توقعات سعر الذهب: زوج الذهب/الدولار XAU/USD يواجه مقاومة عند منطقة 4380 دولار مرة أخرى، والاحتمالية الصعودية لا تزال قائمة
يتوقف ارتفاع الذهب القوي مرة أخرى بالقرب من منطقة 4380 دولار مع ظهور عمليات جني أرباح قبل محادثات التجارة بين الولايات المتحدة والصين. يتطلع الدولار الأمريكي إلى الارتداد مرة أخرى وسط مشكلات التجارة بين الولايات المتحدة والصين، تدفقات المخاطرة وتعطيل الحكومة الأمريكية الممتد.
توقعات البيتكوين: تمدد الانتعاش فوق 111,000 دولار برغم التدفقات الخارجية الكبيرة من الصناديق المتداولة
يتداول سعر البيتكوين فوق 111,000 دولار يوم الاثنين، ممددًا انتعاشه خلال عطلة نهاية الأسبوع. شهدت صناديق البيتكوين الفورية المدرجة في الولايات المتحدة تدفقات خارجية بقيمة 1.23 مليار دولار الأسبوع الماضي، وهو ثاني أكبر تدفق خارجي أسبوعي منذ الإطلاق.
أسواق الفوركس اليوم: التركيز يتحول إلى التضخم الكندي، وتوترات التجارة، والإغلاق الحكومي الأمريكي
في بداية غير حاسمة للأسبوع، استبدل الدولار الأمريكي (USD) مكاسبه بخسائر حيث واصل المستثمرون تقييم التطورات حول تعطيل الحكومة الأمريكية، وآفاق المزيد من تخفيضات أسعار الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي، وتجدد المخاطر الائتمانية الأمريكية.
إليك ما يجب مراقبته يوم الثلاثاء، 21 أكتوبر:
يظل المستثمرون مركزين على العناوين المحيطة بمحادثات التجارة بين الولايات المتحدة والصين، بالإضافة إلى الإغلاق الحكومي المطول. في النصف الثاني من اليوم، ستتضمن الأجندة الاقتصادية بيانات مؤشر أسعار المستهلك CPI لشهر سبتمبر/أيلول من كندا.
CAKE يتعرض لضغط حيث يقوم الحيتان ببيع ممتلكاتهم والمستثمرون يجنيون الأرباح
تتداول PancakeSwap باللون الأحمر دون 2.90 دولار في وقت كتابة هذا التقرير يوم الثلاثاء بعد أن واجهت الرفض من المستوى الرئيسي في اليوم السابق. تدعم البيانات على السلسلة التوقعات الهبوطية حيث تزداد عمليات جني الأرباح بين حاملي العملات، وقد قام حاملو الكميات الكبيرة بتفريغ مراكزهم.