الذهب يتراجع مع تجدد الأعمال العدائية بين الولايات المتحدة وإيران مما أدى إلى تعزيز أسعار النفط ورهانات الاحتياطي الفيدرالي على رفع أسعار الفائدة

• الذهب يتراجع مع تصاعد التوترات المتجددة في الشرق الأوسط مما يرفع أسعار النفط، ويعيد مخاوف التضخم إلى الواجهة.
• تواصل توقعات ارتفاع أسعار الفائدة الضغط على المعدن الذي لا يدر عائدًا.
• يواجه XAU/USD صعوبة في البقاء دون النطاق الأوسط لبولينجر، مع ترقب البائعين لمستوى الدعم 4000 دولار.

يبدأ الذهب (XAU/USD) الأسبوع على تراجع حيث أدت التوترات المتجددة في الشرق الأوسط إلى رفع أسعار النفط وإعادة المخاوف المتعلقة بالتضخم إلى التركيز، مما يعزز التوقعات برفع سعر الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي في وقت لاحق من هذا العام.

في وقت كتابة هذا التقرير، يتم تداول زوج XAU/USD بحوالي 4,061 دولارًا أمريكيًا، بانخفاض 1.44٪ خلال اليوم بعد أن وصل إلى أدنى مستوى خلال اليوم عند 4,045 دولارًا أمريكيًا.

وتبادلت الولايات المتحدة وإيران الهجمات الصاروخية والطائرات بدون طيار خلال عطلة نهاية الأسبوع. وضربت واشنطن جنوب إيران، بينما استهدفت طهران منشآت عسكرية أمريكية عبر الخليج.

وزعمت طهران أنها أغلقت مضيق هرمز مرة أخرى. ومع ذلك، تؤكد الولايات المتحدة أن الممر المائي لا يزال مفتوحا وتقول إنها ترافق السفن.

افتتحت أسعار الدولار الأمريكي والنفط الخام الأسبوع على ارتفاع، مما أدى إلى الضغط على المعدن الثمين، على الرغم من أن كلاهما قد تخلى منذ ذلك الحين عن بعض مكاسبه السابقة.

يتم تداول خام غرب تكساس الوسيط بالقرب من 73.75 دولارًا أمريكيًا، مرتفعًا بنسبة 3.25٪ تقريبًا خلال اليوم ولكنه أقل من أعلى مستوى خلال اليوم عند 74.96 دولارًا أمريكيًا. انخفض مؤشر الدولار الأمريكي (DXY)، الذي يتتبع قيمة الدولار مقابل سلة من ست عملات رئيسية، إلى ما دون 101.00 بعد أن وصل إلى أعلى مستوى خلال اليوم عند 101.22.

يكافح الذهب للتعافي حيث لا يزال احتمال ارتفاع أسعار الفائدة يمثل رياحًا معاكسة رئيسية. وقال المحللون في براون براذرز هاريمان (BBH): "إن استقرار ظروف سوق العمل في الولايات المتحدة والتضخم الثابت سيبقيان أسعار الفائدة على الأموال الفيدرالية متشددة".

وأضافت BBH أن الأسواق قد استوعبت بالكامل رفع سعر الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس بحلول نهاية العام وما يقرب من 50 نقطة أساس على مدى الأشهر الاثني عشر المقبلة.

تؤثر تكاليف الاقتراض المرتفعة عمومًا على الذهب من خلال زيادة تكلفة الفرصة البديلة للاحتفاظ بالأصول التي لا تدر عائدًا.

مع خلو التقويم الاقتصادي إلى حد كبير يوم الاثنين، يحول المتداولون انتباههم الآن إلى بيانات مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي (CPI) المقرر صدورها يوم الثلاثاء. كما ستتم مراقبة شهادة رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي كيفن وارش أمام الكونجرس عن كثب بحثًا عن أدلة جديدة حول توقعات سعر الفائدة للبنك المركزي.

التحليل الفني: XAU/USD يبقى تحت الضغط مع التركيز على 4000 دولار

على الرسم البياني اليومي، يحافظ XAU/USD على ميل هبوطي، ويتداول دون الخط الأوسط لنطاق بولينجر لمدة 20 يومًا قرب 4118.50 دولار. ويقف مؤشر القوة النسبية (RSI) قرب 40، ليبقى دون عتبة 50 المحايدة ويعزز النظرة الهبوطية.

وفي الوقت نفسه، يشير مؤشر متوسط الحركة الاتجاهية (ADX) قرب 37 إلى أن الاتجاه الهبوطي الأوسع لا يزال واضحًا، مما يوحي بأن محاولات التعافي قد تبقى محدودة ما لم يستعد الذهب النطاق الأوسط لبولينجر.

على الجانب الصاعد، تظهر المقاومة الأولية عند المتوسط المتحرك البسيط لنطاق بولينجر لمدة 20 يومًا قرب 4118.50 دولار، تليها مقاومة أفقية عند 4200 دولار ثم النطاق العلوي لبولينجر قرب 4288.50 دولار، مع حاجز أقوى عند 4400 دولار.

على الجانب الهابط، يتماشى الدعم الفوري مع القاع الأفقي عند 4000 دولار، قبل النطاق السفلي لبولينجر المتجمع حول 3948.50 دولار، حيث إن كسره سيفتح الباب أمام مرحلة تصحيح أعمق.

(تمت كتابة التحليل الفني في هذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي. اعرف المزيد.)