- سعر الذهب يرتفع بأكثر من %2 يوم الاثنين مع التوترات تجاه قرار سعر الفائدة من الاحتياطي الفيدرالي.
- المخاطر الجيوسياسية القادمة من ترامب وإسرائيل تدفع المستثمرين للعودة إلى الذهب.
- الدولار الأمريكي يفقد مكانته كملاذ آمن لصالح السبائك.
ارتفع الذهب (زوج الذهب/الدولار XAU/USD) بأكثر من %2 يوم الاثنين ليصل إلى 3317 دولار في وقت كتابة هذه السطور، مع تصاعد المخاطر الجيوسياسية. الهجوم الحوثي الذي استهدف مطار بن غوريون في عطلة نهاية الأسبوع ووعد إسرائيل بالرد بينما تستعد لعملية برية واسعة في غزة يزيدان من المخاطر مرة أخرى في المنطقة. في غضون ذلك، قال الرئيس الأمريكي دونالد ترامب إن العمل العسكري قد يكون خيارًا يجب النظر فيه للولايات المتحدة للسيطرة على غرينلاند.
تزداد جاذبية الذهب مع استعداد المتداولين لقرار الاحتياطي الفيدرالي بشأن سعر الفائدة في 7 مايو. خلال عطلة نهاية الأسبوع، أعرب ترامب مرة أخرى عن عدم إعجابه بالاحتياطي الفيدرالي ورئيسه جيروم باول. بعد أن وصف باول بأنه "متجمد"، دعا الرئيس الأمريكي أعضاء اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة (FOMC) للضغط على باول لتقديم تخفيضات في أسعار الفائدة.
وفقًا لأداة Fedwatch من بورصة شيكاغو التجارية (CME)، لا يُتوقع أي تخفيض في سعر الفائدة يوم الأربعاء. بالنظر إلى بيانات الوظائف غير الزراعية الأخيرة وسلسلة البيانات الأخيرة من قطاعات مثل التصنيع والخدمات، فإن الاقتصاد الأمريكي بدأ في التخفيف، لكنه لا ينهار. قد يكون هذا ذخيرة لرئيس الاحتياطي الفيدرالي باول للضغط ضد الضغط السياسي وإيصال رسالة إلى الأسواق بأن الأسعار ستظل ثابتة لفترة أطول حتى يصبح الاحتياطي الفيدرالي مرتاحًا بما يكفي لخفضها.
ملخص لمحركات السوق اليومية: فوضى تايوان
- تغلق عدة أسواق آسيوية بسبب عطلة عامة يوم الاثنين. المملكة المتحدة مغلقة أيضًا.
- ارتفع الدولار التايواني (TWD) بنسبة تصل إلى %5 في نقطة ما مقابل الدولار الأمريكي (USD). جاء هذا التحرك بعد أن بدأ المصدرون المحليون في بيع حيازاتهم من الدولار بعد أن أصدر البنك المركزي التايواني يوم الجمعة بيانًا متأخرًا يطلب من المصدرين عدم القيام بذلك. يشير العديد من المتداولين أيضًا إلى أنه في المناقشات حول التعريفات بين تايوان وإدارة ترامب، فإن الطلب على تعزيز الدولار التايواني هو أحد العناصر لتجنب المزيد من التداعيات الضريبية على اقتصاد تايوان، وفقًا لتقارير بلومبرج.
- في قطاع تعدين الذهب، هناك بعض أخبار الاستحواذ حيث وافقت شركة Gold Road Resources على أن يتم شراؤها مقابل 3.7 مليار دولار بعد أن زادت شركة Gold Fields الجنوب أفريقية عرضها، مما أنهى خلافًا علنيًا بين الشركاء في المشروع المشترك، وفقًا لتقارير Financial Review.
- تظهر أداة CME FedWatch أن فرصة خفض سعر الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي في اجتماع مايو تبلغ %5.2 مقابل احتمالية %94.6 لعدم التغيير. اجتماع يونيو يشهد فرصة %46.6 لخفض السعر.
التحليل الفني لسعر الذهب: حزام مرن جاهز للانطلاق للأعلى
تسجل السبائك ارتفاعًا يوم الاثنين، بينما انخفض الدولار الأمريكي في بداية يوم التداول. تأتي تآزر قنوات الاتصال بين الأصولين قبل أيام قليلة من قرار سعر الفائدة من الاحتياطي الفيدرالي. عمومًا، فإن أسعار الفائدة الثابتة أو المرتفعة تكون سيئة للذهب حيث أن العوائد من الفوائد في السندات أكثر جاذبية من العائد من الذهب. ومع ذلك، قد يكون هناك اختراق في هذا السرد: إذا ظلت الأسعار مرتفعة عند المستويات الحالية، فقد يضعف الاقتصاد الأمريكي أكثر، وينكمش ويؤدي إلى الركود أو الركود التضخمي، والذهب هو التحوط الأفضل لمواجهة هذا السيناريو.
على الجانب الصعودي، تم كسر مقاومة R1 عند 3265 دولارًا بالفعل في اختبار علوي في بداية تداولات يوم الاثنين. إذا جاء بعض الاستمرار، فقد تكون R2 عند 3337 دولارًا بعيدة بعض الشيء. بدلاً من ذلك، ابحث عن 3290 دولارًا (أعلى مستوى في 1 مايو) و3320 دولارًا (أعلى مستوى في 30 أبريل) كمستويات وسيطة قريبة لمقاومة الاتجاه الصعودي.
على الجانب الهبوطي، يجب أن تعمل نقطة المحور عند 3244 دولارًا مع المستوى الفني عند 3245 دولارًا. في حالة انخفاض السبائك أكثر، توجد مستويات دعم قريبة جدًا عند 3219 دولارًا S1 دعم يومي و3197 دولارًا S2 دعم يومي ليوم الاثنين.
XAU/USD: الرسم البياني اليومي
البنوك المركزية
البنوك المركزية لديها مهمة رئيسية تتمثل في التأكد من استقرار الأسعار في بلد أو منطقة ما. تواجه الاقتصادات بشكل مستمر تضخم أو انكماش عندما تتذبذب أسعار بعض السلع والخدمات. الارتفاع المستمر في الأسعار لنفس السلع يعني التضخم، والانخفاض المستمر في الأسعار لنفس السلع يعني الانكماش. تقع على عاتق البنك المركزي مهمة الحفاظ على الطلب من خلال تعديل معدلات الفائدة في سياسته. بالنسبة لأكبر البنوك المركزية مثل البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed الأمريكي أو البنك المركزي الأوروبي ECB أو بنك انجلترا BoE، فإن التفويض هو الحفاظ على التضخم بالقرب من مستويات 2٪.
البنك المركزي لديه أداة واحدة هامة تحت تصرفه لرفع التضخم أو خفضه، وذلك عن طريق تعديل معدلات الفائدة المرجعية في سياسته، المعروف باسم معدلات الفائدة. في الأوقات التي يتم الإعلان فيها مسبقًا، سوف يُصدر البنك المركزي بيانًا بشأن معدلات الفائدة الخاصة به ويقدم أسبابًا إضافية حول سبب الحفاظ عليها أو تغييرها (خفضها أو رفعها). سوف تقوم البنوك المحلية بتعديل معدلات الفائدة على الادخار والإقراض الخاصة بها وفقًا لذلك، وهو ما سوف يجعل من الأصعب أو الأسهل على الأشخاص الكسب على مدخراتهم أو على الشركات الحصول على قروض والقيام باستثمارات في أعمالهم. عندما يقوم البنك المركزي برفع معدلات الفائدة بشكل كبير، فإن هذا يُسمى تشديد نقدي. عندما يخفض معدلات الفائدة المرجعية، فإن هذا يُسمى تيسير نقدي.
غالباً ما يكون البنك المركزي مستقلاً سياسياً. يمر أعضاء مجلس سياسة البنك المركزي عبر سلسلة من اللجان وجلسات الاستماع قبل تعيينهم في مقعد مجلس السياسات. كثيراً ما يكون لدى كل عضو في هذا المجلس قناعة معينة بشأن الكيفية التي ينبغي للبنك المركزي أن يسيطر بها على التضخم والسياسة النقدية اللاحقة. الأعضاء الذين يرغبون في سياسة نقدية شديدة التيسير، مع معدلات فائدة منخفضة وإقراض رخيص، لتعزيز الاقتصاد بشكل كبير مع كونهم راضين عن رؤية التضخم أعلى بقليل من 2٪، يُطلق عليهم "الحمائم". يُطلق على الأعضاء الذين يرغبون في رؤية معدلات فائدة أعلى لمكافأة المدخرات ويرغبون في إبقاء التضخم مرتفعاً في جميع الأوقات اسم "الصقور" ولن يرتاحوا حتى يصل التضخم إلى 2٪ أو أقل بقليل.
عادة، هناك مدير أو رئيس يقود كل اجتماع، ويحتاج إلى خلق توافق في الآراء بين الصقور أو الحمائم ويكون له أو لها الكلمة الأخيرة عندما يتعلق الأمر بتقسيم الأصوات لتجنب التعادل بنسبة 50-50 حول ما إذا كان ينبغي تعديل السياسة الحالية أم لا. سوف يُلقي رئيس مجلس الإدارة خطابات يمكن متابعتها بشكل مباشر في كثير من الأحيان، حيث يتم عرض الموقف النقدي الحالي والتوقعات. سوف يحاول البنك المركزي دفع سياسته النقدية للمضي قدماً دون إحداث تقلبات عنيفة في معدلات الفائدة أو الأسهم أو عملته. سوف يقوم جميع أعضاء البنك المركزي بتوجيه موقفهم تجاه الأسواق قبل انعقاد اجتماع السياسة. قبل أيام قليلة من انعقاد اجتماع السياسة وحتى يتم الإعلان عن السياسة الجديدة، يتم منع الأعضاء من التحدث علنًا. هذا ما يسمى فترة التعتيم.
إخلاء المسؤولية: تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. إن الأسواق والأدوات المذكورة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا يجب أن تظهر بأي شكل من الأشكال كتوصية لشراء أو بيع هذه الأوراق المالية. يجب عليك القيام بأبحاثك الخاصة قبل اتخاذ أي قرارات الاستثمار. لا تضمن FXStreet بأي حال من الأحوال أن تكون هذه المعلومات خالية من الأخطاء أو والمغالطات أو الأخطاء المادية. كما لا يضمن أن هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. الاستثمار في الفوركس ينطوي على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك فقدان كل أو جزء من الاستثمار الخاص بك ، فضلا عن التوترات. تقع على عاتقك جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار، بما في ذلك الخسارة الإجمالية لرأس المال.
آخر الأخبار
اختيارات المحررين
توقعات سعر الذهب: زوج الذهب/الدولار XAU/USD يتمسك بالدعم الرئيسي في بداية أسبوع البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed
تفتتح أسعار الذهب أسبوع البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بشكل إيجابي، حيث تتطلع نحو منطقة 3300 دولار. يعود الدولار الأمريكي إلى المنطقة الحمراء وسط حالة عدم اليقين بشأن التجارة وإعادة تكوين مراكز التداول قبل صدور قرار البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed. من الناحية الفنية، يدافع مشتري الذهب عن دعم المتوسط المتحرك البسيط 21 يومًا مع بقاء مؤشر القوة النسبية RSI ضمن مناطق صعودية.
توقعات سعر البيتكوين: يتأرجح قرب حاجز الـ 95000 دولار مع تلميحات ترامب حول إشارات متباينة بشأن الاقتصاد وصفقات التجارة
يتأرجح سعر البيتكوين حول 95000 دولار يوم الاثنين بعد أن انخفض بنحو 3% خلال عطلة نهاية الأسبوع. اعترف الرئيس ترامب بإمكانية حدوث ركود لكنه يهدف إلى الإعلان عن صفقة تجارية واحدة على الأقل هذا الأسبوع، حسبما أفادت صحيفة وول ستريت جورنال.
الفوركس اليوم: التركيز على بيانات مؤشر مديري المشتريات PMI الأمريكي قبل اجتماع السياسة النقدية للبنك الاحتياطي الفيدرالي Fed
يتبنى المستثمرون موقفًا حذرًا في وقت مبكر من يوم الاثنين، بينما يستعدون لأحداث الاقتصاد الكلي الرئيسية لهذا الأسبوع. سوف تتضمن الأجندة الاقتصادية الأمريكية بيانات مؤشر مديري المشتريات PMI لقطاع الخدمات ISM لشهر أبريل/نيسان يوم الاثنين، قبل أن يعقد البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed اجتماعه للسياسة النقدية الذي يستمر لمدة يومين بداية من يوم الثلاثاء.
اكتشف مستويات التداول الرئيسية باستخدام مؤشر الملتقيات الفنية
حسّن نقاط الدخول والخروج مع هذا أيضًا. يكتشف من الاختناقات في العديد من المؤشرات الفنية مثل المتوسطات المتحركة أو فيبوناتشي أو نقاط بيفوت ويسلط الضوء عليها لاستخدامها كأساس لاستراتيجيات متعددة.
تابع السوق باستخدام الرسم البياني التفاعلي من FXStreet
كن ذكيًا واستخدم الشارت التفاعلي الذي يحتوي على أكثر من 1500 أصل، ومعدلات بين البنوك، وبيانات تاريخية شاملة. يعد أداة احترافية ينبغي استخدامها على الإنترنت لتوفر لك نظامًا أساسيًا متطورًا في الوقت الفعلي قابل للتخصيص بالكامل ومجانيًا.