الدولار الأمريكي واقفا على قدميه مع الأسواق التي تبحث عن الاتجاه

• يتحول الدولار الأمريكي إلى الاستقرار هذا الأسبوع ويتداول بشكل ثابت نسبيا عند المستويات الحالية. 
• سيحتفل التجار بما لا يقل عن أربعة متحدثين من بنك الاحتياطي الفيدرالي يوم الأربعاء. 
• يحوم مؤشر الدولار الأمريكي حول 105.00 ويبحث عن الاتجاه.

يتداول الدولار الأمريكي (USD) بشكل جانبي وهو عالق في نطاق ضيق في معظم أزواج العملات يوم الأربعاء. على هذا النحو ، لا ينبغي أن يكون ذلك مفاجئا لأن الشهادة نصف السنوية من رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي جيروم باول أمام الكونجرس يوم الثلاثاء لم تحمل أي تعليقات خاصة أو زوايا جديدة لم تسعرها الأسواق بعد. كان من الممكن أن يكون جهاز تسجيل يعيد تشغيل قرار سعر الفائدة الفيدرالي الأخير ، مع بقاء المحصلة النهائية كما هي: يريد باول الحفاظ على أسعار الفائدة ثابتة لفترة أطول لأنه يخشى البدء في الخفض في وقت مبكر جدا. 

على الجبهة الاقتصادية، لا تظهر بيانات حقيقية، على الرغم من أنها ستكون بدلا من ذلك الأحداث الجانبية التي ستجذب كل الاهتمام. مع مزاد السندات لمدة 10 سنوات ، إنها لحظة مثالية لمعرفة كيف سيتصرف فحوى المؤشر وكيف أصبحت الشهية للديون الأمريكية الآن في سوق السندات. أضف إلى ذلك ما لا يقل عن ثلاثة أعضاء من بنك الاحتياطي الفيدرالي ، إلى جانب رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي باول ، الذي يتوجه إلى الكونجرس مرة أخرى يوم الأربعاء ، ويبدو أنه يوم مدفوع إلى حد ما من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي. 

محركات السوق اليومية: نسيم الصيف

• في الساعة 11:00 بتوقيت جرينتش ، تم إصدار بيانات طلبات الرهن العقاري الأسبوعية للأسبوع المنتهي في 5 يوليو من قبل جمعية مصرفيي الرهن العقاري (MBA). في الأسبوع الماضي ، لوحظ انخفاض طفيف بنسبة 2.6٪ ، مع انخفاض آخر بنسبة 0.2٪ لهذا الأسبوع.
• ستصدر بيانات مخزونات الجملة لشهر مايو في الساعة 16:00 بتوقيت جرينتش. تشير التوقعات إلى ثبات بنسبة 0.6٪.
• في الساعة 17:00 بتوقيت جرينتش ، ستخصص وزارة الخزانة الأمريكية سندات مدتها 10 سنوات في السوق.
• يصطف العديد من المتحدثين في بنك الاحتياطي الفيدرالي يوم الأربعاء:
  • في الساعة 14:00 بتوقيت جرينتش ، يدلي رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول بشهادته أمام الكونجرس ، ويقدم نظرة عامة واسعة على الاقتصاد والسياسة النقدية. 
  • سيلقي محافظ الاحتياطي الفيدرالي ميشيل بومان ورئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في شيكاغو أوستان جولسبي الملاحظات الافتتاحية في مجلس الاحتياطي الفيدرالي في شيكاغو ، الولايات المتحدة ، في الساعة 18:30 بتوقيت جرينتش.
  • محافظ الاحتياطي الفيدرالي ليزا كوك تلقي خطابا بعنوان "التضخم العالمي وتحديات السياسة النقدية" في المؤتمر الأسترالي للاقتصاديين لعام 2024 في أديلايد ، أستراليا ، الساعة 22:30 بتوقيت جرينتش.
• أسواق الأسهم مختلطة بعض الشيء ، وتبحث عن الاتجاه مع عدم وجود قيم متطرفة حقيقية في الجلسة الأوروبية. 
• تدعم أداة CME Fedwatch على نطاق واسع خفض سعر الفائدة في سبتمبر على الرغم من التعليقات الأخيرة من مسؤولي بنك الاحتياطي الفيدرالي. تقف الاحتمالات الآن عند 70.0٪ لخفض 25 نقطة أساس. يقف توقف سعر الفائدة عند فرصة 26.7٪ ، في حين أن خفض سعر الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس لديه احتمال ضئيل بنسبة 3.3٪. 
• يتداول سعر الفائدة القياسي الأمريكي لأجل 10 سنوات عند 4.28٪ ، بالقرب من أدنى مستوى أسبوعي له. 

التحليل الفني لمؤشر الدولار الأمريكي: نفس القصة، يوم مختلف

يبحث مؤشر الدولار الأمريكي (DXY) مرة أخرى عن الاتجاه دون أي تحركات كبيرة، حتى بعد تعليقات رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي باول يوم الثلاثاء. يتسلل التعب إلى الدولار ، حيث تبحث الأسواق عن أي رسالة مختلفة قد يوصلها باول. إن الرسالة المستمرة التي مفادها أن أسعار الفائدة يجب أن تظل ثابتة، وأنها تعتمد على البيانات، وأن خفض تكاليف الاقتراض في وقت مبكر جدا قد يؤدي إلى نتائج عكسية، بدأت تدفع المستثمرين للخروج من الدولار. 

على الجانب العلوي ، لا يزال المتوسط المتحرك البسيط (SMA) لمدة 55 يوما عند 105.16 هو المقاومة الأولى. إذا تم استعادة هذا المستوى مرة أخرى ، فإن 105.53 و 105.89 هما المستويات المحورية القريبة التالية. قد يلعب خط الاتجاه الهبوطي الأحمر في الرسم البياني أدناه حول 106.23 وقمة أبريل عند 106.52 دورا في حالة ارتفاع الدولار بشكل كبير. 

على الجانب السلبي ، يتزايد خطر حدوث حركة هبوطية ، مع استمرار الدعم المزدوج فقط عند 104.80 ، وهو التقاء المتوسط المتحرك البسيط ل 100 يوم وخط الاتجاه الصعودي الأخضر من ديسمبر 2023. إذا تراجعت هذه الطبقة المزدوجة ، فإن المتوسط المتحرك البسيط لمدة 200 يوم عند 104.41 هو حارس البوابة الذي يجب أن يمسك بمؤشر الدولار ويتجنب المزيد من الانخفاضات. وعلى الجانب السفلي، قد يتجه التصحيح إلى 104.00 كمرحلة أولية. 

مؤشر الدولار الأمريكي: الرسم البياني اليومي