- تعافى سعر البيتكوين قليلاً يوم الأربعاء بعد أن حافظ على قوته قرب مستويات الدعم الرئيسية للمتوسطات المتحركة الأسية في وقت سابق من هذا الأسبوع.
- سجلت صناديق البيتكوين الفورية المتداولة في البورصة تدفقات خارجية تزيد عن 330 مليون دولار يوم الثلاثاء، مما يمدد عمليات السحب لليوم الثالث على التوالي.
- ينتظر المتداولون محضر اجتماع الاحتياطي الفيدرالي ونتائج أرباح شركة إنفيديا Nvidia للربع الأول يوم الأربعاء، والتي قد تبث تقلبات جديدة في البيتكوين
تعافت البيتكوين (BTC)، وتتداول فوق 77000 دولار بعد أن وجدت دعماً قرب المتوسطات المتحركة الأسية الرئيسية (EMAs) في وقت سابق من هذا الأسبوع.
لمشاهدة هذا الفيديو بلغتك، فعّل الترجمة التلقائية. انقر على الإعدادات ← الترجمة ← الترجمة التلقائية، ثم اختر لغتك المفضلة.
يحد تراجع الطلب المؤسسي من تعافي ملك العملات المشفرة حيث سجلت صناديق التداول الفورية تدفقات خارجية مستمرة حتى الآن هذا الأسبوع. وفي الوقت نفسه، يركز المشاركون في السوق على محضر اجتماع الاحتياطي الفيدرالي (Fed) يوم الأربعاء ونتائج أرباح إنفيديا (Nvidia) للربع الأول، والتي قد تجلب تقلبات جديدة للبيتكوين.
قد ترفع إنفيديا سعر البيتكوين
يتوقع المشاركون في السوق بالفعل تحقيق أرباح تفوق التوقعات، حيث أن إنفيديا (Nvidia) قدمت ذلك تاريخياً. يظل التركيز الرئيسي على التوقعات المستقبلية للرئيس التنفيذي، جنسن هوانغ.
أدت زيارة جنسن هوانغ الأخيرة إلى الصين برفقة الرئيس الأمريكي دونالد ترامب إلى زيادة تركيز المتداولين على تقرير الأرباح يوم الأربعاء، والذي قد يقدم تحديثات جديدة حول آفاق أعمال إنفيديا في الصين.
بالإضافة إلى ذلك، تمثل إنفيديا حوالي 13%–14% من مؤشر ناسداك-100، مما يجعل أرباحها محفزًا رئيسيًا محتملاً لمعنويات المخاطرة الأوسع. في الوقت نفسه، هناك ارتباط إيجابي قوي بين ناسداك-100 وبيتكوين، لذا قد يضخ تقرير اليوم تقلبات جديدة في سوق العملات المشفرة، مع محاولة بيتكوين التعافي فوق 77000 دولار قبل الإعلان.
بعيدًا عن الارتباط الإيجابي، تحافظ إنفيديا أيضًا على روابط غير مباشرة مع قطاع العملات المشفرة من خلال شرائحها عالية الأداء، التي تُستخدم على نطاق واسع في تعدين العملات المشفرة والبنية التحتية للبلوكشين المرتبطة بالذكاء الاصطناعي (AI). نتيجة لذلك، يُنظر إلى كل من إنفيديا وبيتكوين غالبًا كأصول عالية التقلب وحساسة للمخاطر تميل إلى الاستجابة بقوة لتحولات معنويات المستثمرين، وظروف السيولة، وزخم السوق المدفوع بالتكنولوجيا.
في مقابلة حصرية مع نيكولاي سوندرغارد، محلل أبحاث في نانسن، قال لـ FXStreet: "لا يزال هناك الكثير من عدم اليقين حول كيفية قراءة السوق لتقرير إنفيديا الليلة. إذا تجاوزت الأرباح التوقعات، قد نرى شهية المخاطرة تدفع نحو 80000 دولار (ربما هناك بالفعل بعض التوقعات الإيجابية حيث ارتفعت بيتكوين في الساعات القليلة الماضية)، لكن من المبكر جدًا القول ما إذا كان ذلك سيستمر. إذا خيبت التوقعات، قد تتسارع تدفقات العملات المستقرة بدلاً من ذلك. في هذه المرحلة، يبلغ حجم الفائدة المفتوحة 2.17 مليار دولار لكنه ليس مفرطًا، لذا يبدو أن المتداولين في مراكز دون إفراط."
لماذا قد يجلب اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة تقلبات؟
تستمر النظرة الاقتصادية الكلية في كبح شهية المخاطرة. أظهرت أرقام التضخم الأمريكية لشهر أبريل التي جاءت أعلى من المتوقع الأسبوع الماضي وبيانات مبيعات التجزئة الأمريكية يوم الخميس استمرار تراجع معنويات المخاطرة.
علاوة على ذلك، زادت حالة عدم اليقين المحيطة بالحرب في الشرق الأوسط من أسعار النفط الخام، مما دفع المستثمرين للقلق بشأن التضخم العالمي.
هذه المخاوف الجديدة من التضخم رفعت توقعات السوق بشأن تشديد سياسة الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي (Fed) وتستمر في دعم الدولار الأمريكي (USD)، في حين تثقل على الأصول ذات المخاطر مثل البيتكوين (BTC).
سيوفر محضر اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة (FOMC) يوم الأربعاء مزيدًا من المؤشرات حول مسار سياسة البنك المركزي. إذا تم توقع توجيهات أكثر تشددًا بسبب مخاطر التضخم، فسيدفع ذلك البنك إلى تشديد سياسته، وهو ما لا يبشر عادةً بالخير لملكة العملات المشفرة. في بيئات أسعار الفائدة المرتفعة، تنخفض السيولة وتتجه الأسواق نحو الأصول الأكثر أمانًا والتي تحقق عوائد.
استمرار التدفقات الخارجية من صناديق الاستثمار المتداولة
يستمر تلاشي الطلب المؤسسي حتى الآن هذا الأسبوع. أظهرت بيانات SoSoValue أن صناديق البيتكوين الفورية سجلت تدفقات خارجية بقيمة 331.05 مليون دولار يوم الثلاثاء بعد تدفقات خارجية بقيمة 648.64 مليون دولار في اليوم السابق وسحب إجمالي بقيمة مليار دولار في الأسبوع السابق. إذا استمر هذا الاتجاه من التدفقات الخارجية وتكثف، فقد تشهد البيتكوين تصحيحًا إضافيًا.
هل يتحول رأس المال نحو السندات؟
كما نوقش أعلاه، يستمر تلاشي الطلب المؤسسي في الإشارة إلى الحذر تجاه البيتكوين. بالإضافة إلى ذلك، دفعت التوترات الجيوسياسية المستمرة، وعدم اليقين المستمر حول مضيق هرمز، وتضييق مخزونات النفط العالمية، وارتفاع أسعار النفط الخام إلى ارتفاع عوائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات.
إذا ظلت عوائد السندات مرتفعة، فقد يضعف شهية المستثمرين للأصول الأكثر مخاطرة مثل البيتكوين مع دوران رأس المال نحو الأصول الأكثر أمانًا التي تحقق عوائد، مما يقلل من السيولة في العملات المشفرة.
يجب على المشاركين في السوق مراقبة هذا الدوران الرأسمالي عن كثب، والذي قد يؤدي إلى تكثيف عمليات البيع في البيتكوين وربما يؤدي إلى تصحيح أعمق.
توقعات سعر البيتكوين: منطقة دعم البيتكوين تظل قوية
يتعافى سعر البيتكوين قليلاً، ويتداول فوق 77000 دولار يوم الأربعاء بعد أن وجد دعمًا حول المتوسطات المتحركة الأسية لـ 50 يومًا و100 يوم عند حوالي 76762 و76883 دولارًا على التوالي. هذه المنطقة الفنية الرئيسية تقع تقريبًا فوق القناة الأفقية التي تم كسرها سابقًا عند 75719 دولارًا، مما يجعلها منطقة دعم رئيسية.
يظل ملك العملات المشفرة محصورًا تحت المتوسط المتحرك الأسي لـ 200 يوم عند 81536 دولارًا، بالإضافة إلى حواجز فيبوناتشي الأفقية والأعلى. ومع ذلك، لا يزال الاتجاه الصعودي الأساسي مدعومًا بهيكل الاتجاه الصاعد السليم.
يشير مؤشر القوة النسبية حول 47 ومؤشر الماكد (MACD) السلبي تحت الصفر، كلاهما على الرسم البياني اليومي، إلى تراجع الزخم الصعودي، مما يترك السعر محاصرًا بين دعم المتوسطات المتحركة القريبة وحزام مقاومة كثيف في الأعلى محدد بتصحيحات فيبوناتشي وحاجز أفقي سابق.
على الجانب العلوي، يتماشى المقاومة الأولية مع تصحيح فيبوناتشي 50% عند 78962 دولارًا (مرسوم من أعلى يناير إلى أدنى فبراير)، تليها المتوسط المتحرك الأسي لـ 200 يوم عند 81536، مع حواجز إضافية عند تصحيح فيبوناتشي 61.8% بالقرب من 83437 دولارًا والمقاومة الأفقية حول 84410 دولارًا.
على الجانب السفلي، يوفر الدعم الفوري المتوسطات المتحركة الأسية لـ 100 يوم و50 يوم، المتجمعة تحت السعر الفوري بقليل، تليها مستويات فيبوناتشي 38.2% بالقرب من 74487 دولارًا. توفر منطقة كسر خط الاتجاه السابقة حول 70815 دولارًا وتصحيح فيبوناتشي 23.6% عند 68950 دولارًا توسيدًا أعمق إذا استمر ضغط البيع.
(تم كتابة التحليل الفني لهذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي.)
أسئلة شائعة عن صندوق الاستثمار المتداول للعملات المشفرة
صندوق الاستثمار المتداول في البورصة (ETF) هو أداة استثمارية أو مؤشر يتتبع سعر أحد الأصول الأساسية. لا تستطيع صناديق الاستثمار المتداولة تتبع أصل واحد فحسب، بل مجموعة من الأصول والقطاعات. على سبيل المثال، يقوم صندوق الاستثمار المتداول في البيتكوين (Bitcoin ETF) بتتبع سعر البيتكوين. صندوق الاستثمار المتداول هو أداة يستخدمها المستثمرون للتعرّض لأصول معينة.
نعم، وافقت لجنة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية على إدراج أول صندوق استثمار متداول لعقود بيتكوين الآجلة في الولايات المتحدة في أكتوبر/تشرين الأول 2021. وقد تمت الموافقة على ما مجموعه سبعة صناديق اسثمارية متداولة للعقود الآجلة للبيتكوين، ولا يزال أكثر من 20 صندوقًا في انتظار إذن الهيئة التنظيمية. وقالت هيئة الأوراق المالية والبورصات (SEC) إن صناعة العملات المشفرة جديدة وعرضة للتلاعب، ولهذا السبب كانت تؤخر إدراج صناديق الاستثمار المتداولة للعقود الآجلة المرتبطة بالعملات المشفرة خلال السنوات القليلة الماضية.
نعم. وافقت هيئة الأوراق المالية والبورصات في يناير 2024 على إدراج وتداول العديد من صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة للعملة المشفرة بيتكوين، مما فتح الباب أمام رأس المال المؤسسي والمستثمرين الرئيسيين لتداول العملة المشفرة الرئيسية. وقد أشادت الصناعة بهذا القرار باعتباره نقطة تحول.
الميزة الرئيسية لصناديق الاستثمار المتداولة للعملات المشفرة هي إمكانية التعرض للعملات المشفرة دون امتلاكها، مما يقلل من مخاطر وتكلفة الاحتفاظ بالأصل. ومن بين المزايا الأخرى منحنى التعلم المنخفض والأمان الأعلى للمستثمرين حيث تتولى صناديق الاستثمار المتداولة مسؤولية تأمين حيازات الأصول الأساسية. أما بالنسبة للعيوب الرئيسية، فإن العيب الرئيسي هو أنه بصفتك مستثمرًا لا يمكنك امتلاك الأصل بشكل مباشر، أو كما يقولون في العملات المشفرة، "ليست مفاتيحك، ليست عملاتك المعدنية". ومن العيوب الأخرى ارتفاع التكاليف المرتبطة بامتلاك العملات المشفرة حيث تفرض صناديق الاستثمار المتداولة رسومًا على الإدارة النشطة. أخيرًا، على الرغم من أن الاستثمار في صناديق الاستثمار المتداولة يقلل من مخاطر الاحتفاظ بالأصل، فمن المرجح أن تنعكس تقلبات الأسعار في العملة المشفرة الأساسية في أداة الاستثمار أيضًا.
إخلاء المسؤولية: تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. إن الأسواق والأدوات المذكورة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا يجب أن تظهر بأي شكل من الأشكال كتوصية لشراء أو بيع هذه الأوراق المالية. يجب عليك القيام بأبحاثك الخاصة قبل اتخاذ أي قرارات الاستثمار. لا تضمن FXStreet بأي حال من الأحوال أن تكون هذه المعلومات خالية من الأخطاء أو والمغالطات أو الأخطاء المادية. كما لا يضمن أن هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. الاستثمار في الفوركس ينطوي على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك فقدان كل أو جزء من الاستثمار الخاص بك ، فضلا عن التوترات. تقع على عاتقك جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار، بما في ذلك الخسارة الإجمالية لرأس المال.
المحتوى الموصى به
اختيارات المحررين
تابع السوق باستخدام الرسم البياني التفاعلي من FXStreet
كن ذكيًا واستخدم الشارت التفاعلي الذي يحتوي على أكثر من 1500 أصل، ومعدلات بين البنوك، وبيانات تاريخية شاملة. يعد أداة احترافية ينبغي استخدامها على الإنترنت لتوفر لك نظامًا أساسيًا متطورًا في الوقت الفعلي قابل للتخصيص بالكامل ومجانيًا.
توقعات سعر البيتكوين: بيتكوين تكافح رغم عودة التدفقات إلى صناديق الاستثمار المتداولة مع تلاشي تأثير بيع ستراتيجي
انخفض سعر البيتكوين إلى ما دون مستوى 63500 دولار يوم الثلاثاء، منهياً سلسلة من ستة أيام متتالية من المكاسب. سجلت صناديق الاستثمار المتداولة الفورية تدفقات داخلة بحوالي 265 مليون دولار يوم الاثنين، مما يمثل اليوم الثاني من التدفقات الداخلة بعد أسابيع من التخارجات.
تداول الأحداث مع أسرع تقويم اقتصادي
مواكبة ما يجري في سوق تداول العملات الأجنبية - من الأحداث الاقتصادية الحالية إلى المؤشرات الاقتصادية - من خلال التحقق من تقويمنا الاقتصادي، والذي يغطي أكثر من 1000 حدث من جميع أنحاء العالم.