توقعات أسعار الذهب: زوج الذهب/الدولار الأمريكي XAU/USD يتجه نحو الجنوب وسط حالة عدم اليقين بين الولايات المتحدة وإيران وظهور تقاطع الموت
| |ترجمة أتوماتيكيةانظر المقال الأصلي- انخفض الذهب بعد انتعاش دام يومين من أدنى مستوياته خلال سبعة أشهر، مع عودة البائعين في أسبوع صدور بيانات الوظائف غير الزراعية.
- يحافظ الدولار الأمريكي على الارتداد السابق وسط تجدد التوترات في الشرق الأوسط ورهانات متشددة على رفع الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي.
- يظل الذهب صفقة "البيع عند الارتفاع" وسط مؤشر القوة النسبية الهبوطي وتقاطع الموت على الرسم البياني اليومي.
يفتتح الذهب أسبوعًا جديدًا على نغمة هبوطية يوم الاثنين، بعد تسجيله خسارة أسبوعية رابعة على التوالي وانقطاع انتعاش دام يومين من أدنى مستوياته خلال سبعة أشهر.
الذهب: يظل "البيع عند الارتداد" هو السمة السائدة
يقاتل بائعو الذهب لاستعادة السيطرة بينما يظل الدولار الأمريكي (USD) على المسار لتحقيق أكبر مكسب شهري له في ما يقرب من عام وسط تجدد حالة عدم اليقين بشأن وقف إطلاق النار بين الولايات المتحدة وإيران وآفاق استئناف محادثات السلام من جديد.
خلال عطلة نهاية الأسبوع، تبادلت الولايات المتحدة وإيران الضربات واتهم كل منهما الآخر بانتهاك وقف إطلاق النار قبل أن يتفقا على وقف هجماتهما المتبادلة والاجتماع في قطر يوم الثلاثاء لإجراء مفاوضات.
على الرغم من الآمال الجديدة في محادثات السلام والتراجع الناتج في أسعار النفط، تظل الأسواق حذرة وتفضل الاحتفاظ بعملة الاحتياطي العالمية، الدولار الأمريكي، على حساب المعدن اللامع.
بالإضافة إلى ذلك، يتحمل الذهب الذي لا يدر عوائد عبء زيادة الرهانات حول رفع أسعار الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي (Fed)، حيث تتوقع الأسواق على الأقل رفعين بحلول نهاية هذا العام.
في وقت لاحق من هذا الأسبوع، وبعيدًا عن الجغرافيا السياسية، يظل التركيز على بيانات الوظائف غير الزراعية الأمريكية (NFP) المقررة يوم الخميس. تعد بيانات الوظائف الأمريكية حاسمة لتقديم مؤشرات حول صحة سوق العمل ونطاق وتوقيت رفع الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي.
يزدهر الذهب مع انخفاض أسعار الفائدة، ومن ثم من المرجح أن يكون لتوجيهات سياسة الاحتياطي الفيدرالي تأثير كبير على المعدن النفيس.
قبل ذلك، سيتم متابعة منتدى البنك المركزي الأوروبي (ECB) السنوي في سينترا، البرتغال، عن كثب، لا سيما يوم الأربعاء عندما يشارك رئيس الاحتياطي الفيدرالي الجديد، كيفن وورش، في لجنة سياسة رئيسية. يأتي ذلك بعد بداية متشددة بشكل مفاجئ من وورش كرئيس للاحتياطي الفيدرالي في وقت سابق من الشهر.
التحليل الفني لسعر الذهب: الرسم البياني اليومي
في الرسم البياني اليومي، يتداول زوج الذهب/الدولار XAU/USD عند 4068.30 دولار، ممتدًا في انخفاضه إلى ما دون المتوسطات المتحركة قصيرة ومتوسطة الأجل، مع الحفاظ على تحيز هبوطي على المدى القريب. السعر الفوري الآن تحت المتوسط المتحرك البسيط 21 يومًا عند 4240.86 دولار وكذلك المتوسط المتحرك البسيط 50 يومًا عند 4453.85 دولار والمتوسط المتحرك البسيط 200 يوم عند 4479.26 دولار، في حين يبقى المتوسط المتحرك البسيط 100 يوم الأطول أجلاً عند 4674.59 دولار بعيدًا فوق السعر ويعزز فكرة السوق المقيد بمقاومة متعددة الطبقات. يقف مؤشر القوة النسبية (RSI) بإعدادات 14 يومًا قرب 36، مما يشير إلى استمرار الضغط الهبوطي لكنه لم يصل بعد إلى حالة التشبع البيعي.
يدعم الهبوط أكثر، شهد المعدن الأصفر تأكيدًا لتقاطع الموت بعد إغلاق المتوسط المتحرك البسيط 50 يومًا دون المتوسط المتحرك البسيط 200 يوم على أساس إغلاق أسبوعي يوم الجمعة.
على الجانب العلوي، تُرى المقاومة الأولية عند المتوسط المتحرك البسيط 21 يومًا حول 4240.86 دولار، مع حواجز إضافية عند المتوسط المتحرك البسيط 50 يومًا عند 4453.85 دولار والمتوسط المتحرك البسيط 200 يوم عند 4479.26 دولار، مكونة منطقة عرض كثيفة يحتاج الثيران لاستعادتها لتخفيف الضغط الهبوطي. كسر مستدام فوق مجموعة المتوسطات اليومية سيفتح الطريق نحو المتوسط المتحرك البسيط 100 يوم قرب 4674.59 دولار، ولكن طالما ظل السعر دون هذه المستويات، يظل الذهب عرضة لمزيد من البيع، مع بقاء المتداولين في انتظار دعم أفقي جديد يتطور دون منطقة 4068.30 دولار الحالية.
(تم كتابة التحليل الفني لهذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي.)
أسئلة شائعة عن الذهب
لعب الذهب دورًا رئيسيًا في تاريخ البشرية، حيث تم استخدامه على نطاق واسع كمخزن للقيمة ووسيلة للمقايضة. في الوقت الحالي، وبصرف النظر عن بريقه واستخدامه في المجوهرات، يُنظر إلى المعدن النفيس على نطاق واسع على أنه أصل ملاذ آمن، مما يعني أنه يعتبر استثمارًا جيدًا خلال الأوقات المضطربة. يُنظر إلى الذهب أيضًا على نطاق واسع على أنه أداة تحوط ضد التضخم وضد انخفاض قيمة العملات لأنه لا يعتمد على أي مُصدر أو حكومة محددة.
البنوك المركزية هي أكبر حائزي الذهب. في إطار هدفها لدعم عملاتها في الأوقات المضطربة، تميل البنوك المركزية إلى تنويع احتياطياتها وشراء الذهب من أجل تحسين القوة الملموسة للاقتصاد والعملة. يمكن أن تكون احتياطيات الذهب المرتفعة مصدر ثقة لملاءة الدولة. أضافت البنوك المركزية 1136 طنًا من الذهب بقيمة حوالي 70 مليار دولار إلى احتياطياتها في عام 2022، وفقًا لبيانات مجلس الذهب العالمي. هذه تمثل أعلى عمليات شراء سنوية منذ بدء السجلات. تعمل البنوك المركزية في الاقتصادات الناشئة مثل الصين والهند وتركيا على زيادة احتياطياتها من الذهب سريعاً.
يرتبط الذهب بعلاقة عكسية مع الدولار الأمريكي وسندات الخزانة الأمريكية، وهما أصول احتياطية رئيسية وملاذ آمن. عندما تنخفض قيمة الدولار، يميل الذهب إلى الارتفاع، مما يُمكن المستثمرين والبنوك المركزية من تنويع أصولهم في الأوقات المضطربة. يرتبط الذهب أيضًا عكسيًا بالأصول ذات المخاطر. يميل الارتفاع في سوق الأسهم إلى إضعاف أسعار الذهب، في حين أن عمليات البيع في الأسواق الأكثر خطورة تميل إلى تفضيل المعدن النفيس.
يمكن أن تتحرك الأسعار بسبب مجموعة واسعة من العوامل. يمكن أن يؤدي عدم الاستقرار الجيوسياسي أو المخاوف من الركود العميق سريعاً إلى ارتفاع أسعار الذهب بسبب وضعه كملاذ آمن. باعتباره أصلًا أقل عائدًا، يميل الذهب إلى الارتفاع مع انخفاض معدلات الفائدة، في حين أن ارتفاع تكلفة المال عادةً ما يضغط هبوطياً على المعدن الأصفر. ومع ذلك، تعتمد معظم التحركات على كيفية تحرك الدولار الأمريكي USD، حيث يتم تسعير الأصل بالدولار (زوج الذهب/الدولار XAU/USD). يميل الدولار القوي إلى إبقاء أسعار الذهب تحت السيطرة، في حين أن الدولار الأضعف من المرجح أن يدفع أسعار الذهب نحو الارتفاع.
تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. الأسواق والأدوات الواردة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا ينبغي بأي حال من الأحوال أن تظهر كتوصية لشراء أو بيع هذه الأصول. يجب عليك إجراء البحث الشامل الخاص بك قبل اتخاذ أي قرارات استثمارية. لا تضمن FXStreet بأي شكل من الأشكال خلو هذه المعلومات من الأخطاء أو الأخطاء أو البيانات الخاطئة المادية. كما أنه لا يضمن أن تكون هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. ينطوي الاستثمار في الأسواق المفتوحة على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك خسارة كل أو جزء من استثمارك ، فضلاً عن الضيق العاطفي. تقع على عاتقك مسؤولية جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار ، بما في ذلك الخسارة الكاملة لرأس المال. الآراء والآراء المعبر عنها في هذا المقال هي آراء المؤلفين ولا تعكس بالضرورة السياسة الرسمية أو موقف FXStreet ولا معلنيها.