توقعات الأسبوع القادم: الانتباه يظل منصبًا على البنوك المركزية ومؤشر ISM

بنى الدولار الأمريكي (USD) على مكاسبه من الأسبوع الماضي وتقدم إلى أعلى مستوياته في عدة أسابيع. وقد اكتسبت عودة قوية للاهتمام بالشراء في الدولار الأمريكي مزيدًا من الزخم بعد اللهجة الحذرة من رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول بعد أن خفض الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس يوم الأربعاء، متماشياً مع الإجماع العام. كما رافقت الهدنة التجارية بين الولايات المتحدة والصين والتخفيف الناتج في التوترات التجارية ارتفاعًا في الدولار الأمريكي.

ارتفع مؤشر الدولار الأمريكي (DXY) للأسبوع الثاني على التوالي، متداولًا بالقرب من الحاجز النفسي 100.00، مدعومًا بالارتداد القوي في عوائد سندات الخزانة الأمريكية عبر مختلف آجالها. دون أي حل في الأفق للإغلاق الحكومي الفيدرالي الأمريكي، من المتوقع أن تظل إصدارات البيانات في الأجندة الأمريكية هامشية. من المقرر صدور مؤشر مديري المشتريات التصنيعي النهائي من ستاندرد آند بورز جلوبال في 3 نوفمبر/تشرين الثاني، تليه بيانات مؤشر ISM لمديري المشتريات التصنيعي. سيصدر مؤشر التفاؤل الاقتصادي RCM/TIPP في 4 نوفمبر، قبل تقرير معهد البترول الأمريكي (API) الأسبوعي عن مخزونات النفط الخام الأمريكية. من المقرر صدور طلبات الرهن العقاري الأسبوعية المعتادة من MBA في 5 نوفمبر، قبل تقرير التغير في التوظيف من ADP، ومؤشر مديري المشتريات الخدمي النهائي من ستاندرد آند بورز جلوبال، ومؤشر ISM لمديري المشتريات الخدمي، وتقرير إدارة معلومات الطاقة (EIA) الأسبوعي عن مخزونات النفط الخام الأمريكية. من المتوقع صدور بيانات تخفيضات الوظائف من تشالنجر في 7 نوفمبر، بينما ستختتم بيانات مؤشر ثقة المستهلك الأولي من جامعة ميشيغان وتوقعات التضخم من بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك الأجندة في 8 نوفمبر.

كان أداء زوج يورو/دولار EUR/USD ضعيفًا هذا الأسبوع، مما دفعه للانخفاض إلى قيعان جديدة عند مستويات لم يتم تداولها منذ أغسطس/آب بالقرب من منطقة 1.1500، مضيفًا في الوقت نفسه إلى تراجع الأسبوع الماضي. من المقرر إصدار مؤشر HCOB لمديري المشتريات التصنيعي النهائي في ألمانيا ومنطقة اليورو في 3 نوفمبر. من المتوقع صدور طلبات المصانع في ألمانيا في 5 نوفمبر، تليها بيانات مؤشر HCOB لمديري المشتريات الخدمي النهائي في ألمانيا ومنطقة اليورو، وأسعار المنتجين في الكتلة الأوسع. من المتوقع صدور بيانات الإنتاج الصناعي في ألمانيا ومؤشر HCOB لمديري المشتريات للبناء في 6 نوفمبر، قبل مبيعات التجزئة ومؤشر HCOB لمديري المشتريات للبناء في منطقة اليورو. من المتوقع صدور نتائج ميزان التجارة في ألمانيا في 7 نوفمبر.

تدفقت أوامر البيع على الجنيه الإسترليني، مما دفع زوج استرليني/دولار GBP/USD للتراجع إلى أدنى مستوياته في ستة أشهر، مختبرًا لفترة وجيزة منطقة ما دون 1.3100. من المقرر صدور مؤشر ستاندرد آند بورز جلوبال لمديري المشتريات التصنيعي النهائي في 3 نوفمبر، بينما من المتوقع صدور مؤشر مديري المشتريات الخدمي النهائي من ستاندرد آند بورز جلوبال في 5 نوفمبر. سيصدر مؤشر مديري المشتريات للبناء من ستاندرد آند بورز في 6 نوفمبر، قبل اجتماع لجنة صناع القرار في بنك إنجلترا (BoE). سيتم نشر مؤشر أسعار المنازل من هاليفاكس في 7 نوفمبر، تليه بيانات معدل الرهن العقاري من BBA.

أدى الاضطراب السياسي الإضافي في السيناريو السياسي الياباني إلى عمليات بيع حادة في الين الياباني، مما رفع زوج دولار/ين USD/JPY إلى حوالي 154.50 لأول مرة منذ فبراير/شباط، متقدمًا للأسبوع الثاني على التوالي في الوقت نفسه. من المقرر صدور مؤشر مديري المشتريات التصنيعي النهائي من ستاندرد آند بورز جلوبال في 3 نوفمبر، بينما من المتوقع صدور محضر اجتماع بنك اليابان في 4 نوفمبر. ستصدر بيانات متوسط الأجور النقدية، ومؤشر تانكان من رويترز، ومؤشر مديري المشتريات الخدمي النهائي من ستاندرد آند بورز جلوبال في 5 نوفمبر. من المتوقع صدور بيانات إنفاق الأسر، وأرقام الاستثمار في السندات الأجنبية الأسبوعية في 6 نوفمبر. من المقرر صدور ملخص آراء بنك اليابان إلى جانب المؤشرات المتزامنة والاقتصادي الرائد الأولية في 7 نوفمبر.

حقق زوج دولار أسترالي/دولار أمريكي AUD/USD ثالث أسبوع على التوالي من المكاسب، على الرغم من أن الاختراق المستدام فوق مستوى 0.6600 لا يزال بعيد المنال. ستبدأ الأجندة الأسترالية في 3 نوفمبر ببيانات إنفاق الأسر، وتصاريح البناء، وموافقات المنازل الخاصة، وأسعار السلع. من المتوقع صدور مؤشر Ai Group للصناعة في 4 نوفمبر، تليه بيانات مؤشر مديري المشتريات التصنيعي النهائي من ستاندرد آند بورز جلوبال. ستصدر نتائج ميزان التجارة في 6 نوفمبر.

توقعات اقتصادية: أصوات في الأفق

• ستتحدث دالي من الاحتياطي الفيدرالي في 3 نوفمبر.
• ستتحدث لاجارد من البنك المركزي الأوروبي، وبريدن من بنك إنجلترا، وبومان من الاحتياطي الفيدرالي جميعًا في 4 نوفمبر.
• ستتحدث ناجل من البنك المركزي الأوروبي وبريدن من بنك إنجلترا في 5 نوفمبر.
• سيتحدث بولسون، ويليامز، وهاماك، ومسالم من الاحتياطي الفيدرالي في 6 نوفمبر إلى جانب ناجل من البنك المركزي الأوروبي وبايلي من بنك إنجلترا.
• سيتحدث ويليامز وجيفرسون من الاحتياطي الفيدرالي في 7 نوفمبر، يليهم ناجل من البنك المركزي الأوروبي وبيل من بنك إنجلترا.

البنوك المركزية: الاجتماعات القادمة ستشكل السياسات النقدية

• اجتماع بنك الاحتياطي الأسترالي في 4 نوفمبر (3.60% فعلي مقابل 3.60% متوقع).
• اجتماع البنك المركزي السويدي (1.75% فعلي مقابل 1.75% متوقع) في 5 نوفمبر، إلى جانب البنك الوطني البولندي (4.50% فعلي مقابل 4.25% متوقع).
• سيقرر البنك المركزي الماليزي بشأن أسعار الفائدة في 6 نوفمبر (2.75% فعلي مقابل 2.75% متوقع)، يليه بنك النرويج (4.00% فعلي مقابل 4.00% متوقع)، وبنك إنجلترا (4.00% فعلي مقابل 4.00% متوقع)، وبنك المكسيك (7.50% فعلي مقابل 7.50% متوقع).