الدولار الأسترالي يفشل قبل 0.7000 مع تشديد الاحتياطي الفيدرالي Fed ومخاطر إيران التي تحد من خسائر الدولار الأمريكي
| |ترجمة أتوماتيكيةانظر المقال الأصلي- يجذب زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي AUD/USD بعض المشترين عند التراجع مع إبقاء عوائد السندات الأمريكية الأضعف الثيران على الدولار الأمريكي في موقف دفاعي.
- يساعد الميل المتشدد لبنك الاحتياطي الفيدرالي Fed وحالات عدم اليقين الجيوسياسية في الحد من خسائر الدولار كملاذ آمن.
- كما يبدو أن المتداولين مترددون أيضا قبل صدور بيانات التضخم الأمريكية وخطاب رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي وارش.
يكافح زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي للاستفادة من ارتفاع طفيف خلال الجلسة الآسيوية، ويتداول دون الحاجز النفسي 0.7000 ودون أعلى مستوى في ما يقرب من أسبوعين، والذي لامسه في وقت سابق من هذا الاثنين.
في ظل التراجع الطفيف الأخير في عوائد السندات الأمريكية من أعلى مستوياتها في عدة سنوات، يبدأ الدولار الأمريكي (USD) الأسبوع الجديد بنبرة أضعف وسط آمال بأن اتفاق السلام في مجال الطاقة بين روسيا وأوكرانيا سيخفف من نقص الوقود العالمي، مما يقلل من المخاوف التضخمية. ومع ذلك، فإن الميل المتشدد لبنك الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي (Fed)، إلى جانب التوترات في الشرق الأوسط، يساعدان في الحد من خسائر الدولار كملاذ آمن ويحدان من مكاسب زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي.
على الرغم من أن المشاركين في السوق قاموا بتسعير احتمال رفع سعر الفائدة في اجتماع بنك الاحتياطي الفيدرالي أواخر أكتوبر/تشرين الأول، فإن التوقعات بزيادة قدرها 25 نقطة أساس في ديسمبر/كانون الأول لا تزال مطروحة بقوة. وقد تم تأكيد هذه الرهانات من خلال محضر اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة FOMC لشهر سبتمبر/أيلول، الذي صدر يوم الأربعاء الماضي، والذي كشف أن صناع السياسة لا يزالون يرون التضخم التهديد المهيمن للاستقرار الاقتصادي الكلي ويدعمون حالة المزيد من التشديد النقدي بحلول نهاية العام.
ومن الشرق الأوسط، صعّدت جماعة الحوثي المدعومة من إيران في اليمن حملتها ضد السعودية، مستهدفة مطار الملك خالد الدولي في الرياض بمزيج من الصواريخ الباليستية وصواريخ كروز، بالإضافة إلى طائرات مسيرة خلال عطلة نهاية الأسبوع. وإضافة إلى ذلك، أثار الرئيس الأمريكي دونالد ترامب احتمال استئناف الهجمات على إيران. وهذا يبقي علاوة المخاطر الجيوسياسية قائمة، مما يدعم احتمال ظهور عمليات شراء عند التراجع حول الدولار كملاذ آمن.
قد يمتنع المتداولون أيضا عن وضع رهانات اتجاهية قوية ويفضلون الانتظار حتى صدور أحدث بيانات التضخم الأمريكية – مؤشر أسعار المنتجين (PPI) ومؤشر أسعار المستهلك (CPI) يومي الأربعاء والخميس، على التوالي. وسيعقب ذلك خطاب رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي كيفن وارش في الاجتماعات السنوية لصندوق النقد الدولي والبنك الدولي في بانكوك يوم الجمعة، والذي سيحرك الدولار الأمريكي ويوفر بعض الزخم الملحوظ لزوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي.
الرسم البياني لزوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي AUD/USD على إطار 4 ساعات
التحليل الفني
يكافح زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي للعثور على قبول فوق مستوى تصحيح فيبوناتشي 23.6٪، ويحتفظ بنبرة هبوطية على المدى القريب دون المتوسط المتحرك البسيط 100 فترة (SMA) على الرسم البياني فريم 4 ساعات. وهذا بدوره يشير إلى أن الارتفاعات من المرجح أن تواجه عرضا طالما ظلت الأسعار الفورية محدودة دون هذه المجموعة. وفي الاتجاه الهبوطي، يظهر الدعم الهيكلي المهم التالي عند مرساة فيبوناتشي حول 0.6902، حيث من المتوقع أن يُظهر المشترون مزيدا من الاهتمام إذا امتد التراجع.
(تمت كتابة التحليل الفني لهذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي. اعرف المزيد.)
أسئلة شائعة عن الدولار الأمريكي
الدولار الأمريكي USD هو العملة الرسمية للولايات المتحدة الأمريكية، والعملة "الفعلية" لعدد كبير من البلدان الأخرى، حيث يتم تداوله إلى جانب الأوراق النقدية المحلية. هو العملة الأكثر تداولًا في العالم، حيث يمثل أكثر من 88٪ من إجمالي حجم تداول العملات الأجنبية العالمي، أو ما متوسطه 6.6 تريليون دولار من المعاملات يوميًا، وفقًا لبيانات من عام 2022. بعد الحرب العالمية الثانية، تولى الدولار الأمريكي زمام الأمور من الجنيه الاسترليني كعملة احتياطية في العالم. خلال معظم تاريخه، كان الدولار الأمريكي مدعومًا من الذهب، حتى اتفاقية بريتون وودز في عام 1971 عندما اختفى معيار الذهب.
العامل الأكثر أهمية الذي يؤثر على قيمة الدولار الأمريكي هو السياسة النقدية، والتي يشكلها البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed. يتولى البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed مهمتين: تحقيق استقرار الأسعار (السيطرة على التضخم) وتعزيز التشغيل الكامل للعمالة. الأداة الأساسية لتحقيق هذين الهدفين هي تعديل معدلات الفائدة. عندما ترتفع الأسعار بسرعة كبيرة ويكون التضخم أعلى من مستهدف البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed البالغ 2٪، فإن البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed سوف يرفع معدلات الفائدة، مما يساعد قيمة الدولار الأمريكي. عندما ينخفض التضخم إلى أقل من 2% أو عندما يكون معدل البطالة مرتفعًا جدًا، قد يقوم البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بتخفيض معدلات الفائدة، مما يضغط على الدولار.
في الحالات القصوى، يمكن للاحتياطي الفيدرالي أيضًا طباعة مزيد من الدولارات وتفعيل التيسير الكمي QE. التيسير الكمي هو العملية التي من خلالها يقوم البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بزيادة تدفق الائتمان بشكل كبير في نظام مالي عالق. هو إجراء سياسي غير قياسي يستخدم عندما يجف الائتمان لأن البنوك لن تقرض بعضها البعض (بسبب الخوف من تخلف الطرف المقابل عن السداد). هو الملاذ الأخير عندما يكون من غير المرجح أن يؤدي خفض معدلات الفائدة ببساطة إلى تحقيق النتيجة الضرورية. لقد كان السلاح المفضل لدى البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed لمكافحة أزمة الائتمان التي حدثت خلال الأزمة المالية الكبرى في عام 2008. يتضمن ذلك قيام البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed بطباعة مزيد من الدولارات واستخدامها في شراء سندات الحكومة الأمريكية في الغالب من المؤسسات المالية. يؤدي التيسير الكمي عادةً إلى إضعاف الدولار الأمريكي.
التشديد الكمي QT هو العملية العكسية التي بموجبها يتوقف البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed عن شراء السندات من المؤسسات المالية ولا يُعيد استثمار رأس المال من السندات المستحقة التي يحتفظ بها في مشتريات جديدة. عادة ما يكون إيجابيًا بالنسبة للدولار الأمريكي.
تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. الأسواق والأدوات الواردة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا ينبغي بأي حال من الأحوال أن تظهر كتوصية لشراء أو بيع هذه الأصول. يجب عليك إجراء البحث الشامل الخاص بك قبل اتخاذ أي قرارات استثمارية. لا تضمن FXStreet بأي شكل من الأشكال خلو هذه المعلومات من الأخطاء أو الأخطاء أو البيانات الخاطئة المادية. كما أنه لا يضمن أن تكون هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. ينطوي الاستثمار في الأسواق المفتوحة على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك خسارة كل أو جزء من استثمارك ، فضلاً عن الضيق العاطفي. تقع على عاتقك مسؤولية جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار ، بما في ذلك الخسارة الكاملة لرأس المال. الآراء والآراء المعبر عنها في هذا المقال هي آراء المؤلفين ولا تعكس بالضرورة السياسة الرسمية أو موقف FXStreet ولا معلنيها.