الذهب يسجل مستوى قياسيًا فوق 3700 دولار مع ضعف الدولار ورهانات خفض سعر الفائدة من البنك الاحتياطي الفيدرالي
| |ترجمة أتوماتيكيةانظر المقال الأصلي- الذهب يواصل ارتفاعه القياسي ويسجل قمة جديدة بالقرب من 3703 دولارات.
- ضعف الدولار الأمريكي بشكل عام وعوائد الخزانة المنخفضة يبقيان المعدن مدعومًا جيدًا قبل قرار الاحتياطي الفيدرالي يوم الأربعاء.
- ارتفعت مبيعات التجزئة الأمريكية بنسبة 0.6% على أساس شهري في أغسطس، متجاوزة التوقعات بزيادة قدرها 0.2%.
سجل الذهب (XAU/USD) قمة جديدة تاريخية حول 3703 دولارات يوم الثلاثاء بعد أن تماسك أسفل هذا المستوى لمعظم اليوم. في وقت كتابة هذا التقرير، يتراجع زوج XAU/USD بشكل طفيف ليتداول حول 3687 دولارًا لكنه لا يزال قريبًا من المنطقة القياسية. يستمر ضعف الدولار الأمريكي (USD) وعوائد الخزانة المنخفضة في دعم الارتفاع، بينما تضيف تدفقات الملاذ الآمن دعمًا حيث يقوم المتداولون بالتحضير لقرار السياسة النقدية للاحتياطي الفيدرالي يوم الأربعاء.
يبقى الدولار تحت ضغط واسع مع انخفاض مؤشر الدولار الأمريكي (DXY) إلى أدنى مستوياته خلال عدة أسابيع، مما يعكس ضعفًا واسع النطاق حيث تسعر الأسواق بالكامل خفضًا بمقدار 25 نقطة أساس (bps) من الاحتياطي الفيدرالي. في الوقت نفسه، تبقى عوائد الخزانة الأمريكية منخفضة عبر المنحنى، مما يقلل من تكلفة الفرصة البديلة للاحتفاظ بالأصول غير المدرة للعائد مثل الذهب.
مع رؤية خفض سعر الفائدة في سبتمبر كأمر محسوم، سيراقب المستثمرون عن كثب التوقعات الاقتصادية المحدثة ومخطط النقاط من الاحتياطي الفيدرالي. ستقوم الأسواق بتحليل مؤتمر الصحفي لرئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول بحثًا عن أدلة حول مدى ومدة إمكانية توسيع دورة التيسير. قد يؤدي نبرة حذرة أو أقل تيسيرًا إلى تحفيز تراجع قصير الأجل، بينما قد يحافظ تأكيد مسار تيسير ثابت على الطلب على الذهب فوق المستويات العالية الأخيرة.
أظهر أحدث تقرير لمبيعات التجزئة الأمريكية إنفاقًا استهلاكيًا أقوى من المتوقع في أغسطس، مما يخفف من مخاوف الركود. وفقًا لمكتب الإحصاء الأمريكي، ارتفعت مبيعات التجزئة بنسبة 0.6% على أساس شهري في أغسطس، متجاوزة التوقعات السوقية بزيادة قدرها 0.2%. كما تم تعديل قراءة يوليو upward إلى 0.6% من 0.5% المبلغ عنها في البداية، مما يبرز زخم الاستهلاك القوي قبل دخول الربع الثالث.
محركات السوق: الأسواق تراقب قرار الاحتياطي الفيدرالي وسط ضغط سياسي
- ارتفعت مبيعات التجزئة باستثناء السيارات بنسبة 0.7% على أساس شهري، متجاوزة التوقعات البالغة 0.4%، بينما تقدم مجموعة التحكم في مبيعات التجزئة، التي تغذي مباشرة حسابات الناتج المحلي الإجمالي، أيضًا بنسبة 0.7%، متجاوزة التوقعات البالغة 0.4%. على أساس سنوي، ارتفعت مبيعات التجزئة والخدمات الغذائية الإجمالية بنسبة 5.0%، ارتفاعًا من وتيرة 4.1% المعدلة في يوليو.
- تنعقد اجتماع السياسة النقدية للاحتياطي الفيدرالي تحت ضغط غير عادي، حيث يسعى الرئيس الأمريكي دونالد ترامب إلى مزيد من النفوذ على القرارات النقدية وتحديات قانونية تستهدف قيادة البنك المركزي.
- زاد ترامب الضغط على الاحتياطي الفيدرالي قبل قرار يوم الأربعاء، داعيًا رئيس باول على منصة تروث سوشيال لتقديم خفض أكبر من المتوقع. جادل الرئيس الأمريكي بأن خطوة أكثر عدوانية تأخرت طويلاً وستوفر دفعة قوية لسوق الإسكان.
- في يوم الاثنين، حظرت محكمة استئناف أمريكية محاولة لإزالة محافظ الاحتياطي الفيدرالي ليزا كوك، قائلة إن مزاعم الرئيس ترامب لم تستوفِ العتبة المطلوبة قانونًا. لذلك، من المتوقع أن تصوت كوك في اجتماع السياسة يوم الأربعاء.
- في تصويت ضيق 48-47 في مجلس الشيوخ، تم تأكيد ستيفن ميران، المستشار الاقتصادي البارز للرئيس ترامب، في مجلس الاحتياطي الفيدرالي يوم الاثنين. من المتوقع أن يتمكن ميران من المشاركة في تصويت يوم الأربعاء. يعتقد بعض المحللين أنه قد يدعو إلى خفض أكبر من المتوقع، مما يثير تساؤلات حول النفوذ السياسي على مسار سياسة الاحتياطي الفيدرالي.
- تضيف التوترات الجيوسياسية طبقة أخرى من الدعم للذهب. بعيدًا عن الخلفية الكلية للدولار الأمريكي الأضعف وعوائد الخزانة المنخفضة، تعزز المخاطر الجيوسياسية المتزايدة تدفقات الملاذ الآمن. شنت إسرائيل هجومًا بريًا كبيرًا في مدينة غزة يوم الثلاثاء، مما زاد من تصعيد صراعها مع حماس، بينما كثفت أوكرانيا الضربات بالطائرات المسيرة والصواريخ على مصافي النفط الروسية، مما أدى إلى تعطيل البنية التحتية للطاقة.
التحليل الفني: XAU/USD عند مستويات قياسية، الثيران تستهدف حاجز 3700 دولار
قضى زوج XAU/USD معظم الأسبوع الماضي في التماسك ضمن نطاق ضيق بين 3620 و3650 دولارًا بعد أن سجل قمة قياسية عند حوالي 3675 دولارًا في 9 سبتمبر. انتهت مرحلة التماسك مع اختراق يوم الاثنين فوق 3650 دولار، مما أعاد السيطرة للثيران.
في وقت كتابة هذا التقرير، يتداول المعدن حول 3695 دولارًا، قريبًا من الحاجز النفسي 3700 دولار. تعمل القمة السابقة عند 3675 دولار الآن كدعم فوري، تليها المتوسط المتحرك البسيط لمدة 21 فترة على الرسم البياني لإطار 4 ساعات بالقرب من 3652 دولار. قد يؤدي الاختراق الحاسم دون هذه المنطقة إلى كشف 3620 دولار كالتالي مستوى هبوطي. على الجانب الصاعد، فإن الاختراق المستدام فوق 3700 دولار سيفتح الطريق نحو 3730-3750 دولار.
مؤشر القوة النسبية (RSI) يحتفظ بمستوى 73، مما يشير إلى أنه في منطقة التشبع الشرائي. وهذا يشير إلى أنه على الرغم من أن زخم الشراء قوي، قد يكون السوق عرضة لتراجعات قصيرة الأجل أو جني الأرباح حول حاجز 3700 دولار.
في الوقت نفسه، تحول مؤشر تباعد وتقارب المتوسطات المتحركة (MACD) للأعلى بعد حركة جانبية الأسبوع الماضي. تجاوز خط MACD خط الإشارة، مع طباعة المدرج التكراري للأشرطة الخضراء، مما يبرز الإعداد الصعودي.
سعر الدولار الأمريكي اليوم
يوضح الجدول أدناه النسبة المئوية للتغير في دولار أمريكي (USD) مقابل العملات الرئيسية المدرجة اليوم.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | -0.70% | -0.43% | -0.44% | -0.12% | -0.00% | 0.00% | -0.83% | |
| EUR | 0.70% | 0.27% | 0.12% | 0.58% | 0.74% | 0.69% | -0.13% | |
| GBP | 0.43% | -0.27% | -0.10% | 0.31% | 0.49% | 0.42% | -0.41% | |
| JPY | 0.44% | -0.12% | 0.10% | 0.41% | 0.52% | 0.28% | -0.33% | |
| CAD | 0.12% | -0.58% | -0.31% | -0.41% | 0.12% | 0.09% | -0.71% | |
| AUD | 0.00% | -0.74% | -0.49% | -0.52% | -0.12% | 0.04% | -0.88% | |
| NZD | -0.01% | -0.69% | -0.42% | -0.28% | -0.09% | -0.04% | -0.78% | |
| CHF | 0.83% | 0.13% | 0.41% | 0.33% | 0.71% | 0.88% | 0.78% |
تُظهر الخريطة الحرارية النسبة المئوية للتغيرات في العملات الرئيسية مقابل بعضها البعض. يتم اختيار العملة الأساسية من العمود الأيسر، بينما يتم اختيار العملة المقابلة من الصف العلوي. على سبيل المثال، إذا اخترت دولار أمريكي من العمود الأيسر وتحركت على طول الخط الأفقي إلى ين ياباني، فإن النسبة المئوية للتغيير المعروضة في المربع ستمثل USD (الأساس/عملة التسعير)/JPY (عملة الاقتباس).
تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. الأسواق والأدوات الواردة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا ينبغي بأي حال من الأحوال أن تظهر كتوصية لشراء أو بيع هذه الأصول. يجب عليك إجراء البحث الشامل الخاص بك قبل اتخاذ أي قرارات استثمارية. لا تضمن FXStreet بأي شكل من الأشكال خلو هذه المعلومات من الأخطاء أو الأخطاء أو البيانات الخاطئة المادية. كما أنه لا يضمن أن تكون هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. ينطوي الاستثمار في الأسواق المفتوحة على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك خسارة كل أو جزء من استثمارك ، فضلاً عن الضيق العاطفي. تقع على عاتقك مسؤولية جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار ، بما في ذلك الخسارة الكاملة لرأس المال. الآراء والآراء المعبر عنها في هذا المقال هي آراء المؤلفين ولا تعكس بالضرورة السياسة الرسمية أو موقف FXStreet ولا معلنيها.