توقعات سعر الذهب: هل يستعد زوج الذهب/الدولار XAU/USD لإعادة اختبار أعلى مستوياته على الإطلاق؟
| |ترجمة موثقةانظر المقال الأصلي- يحافظ الذهب على الارتداد السابق من أدنى مستوياته خلال ثلاثة أيام، حيث يعيد محاولة الوصول إلى منطقة 3650 دولار في وقت مبكر من يوم الجمعة.
- يوقف الدولار الأمريكي الارتداد من انخفاض ما بعد صدور قرار البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed، والتركيز على تصريحات مسؤولي البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed وأخبار التجارة.
- يتطلع الذهب إلى إعادة اختبار القمم القياسية مع عودة مؤشر القوة النسبية RSI اليومي إلى المنطقة الصعودية.
يختبر الذهب العروض بالقرب من منطقة 3650 دولار في وقت مبكر من يوم الجمعة، محافظاً على ارتداد يوم الخميس المتأخر من أدنى مستوياته خلال ثلاثة أيام بالقرب من منطقة 3627 دولار.
الذهب: في طريقه لتسجيل مكاسب للأسبوع الخامس على التوالي
يتطلع الذهب إلى تسجيل مكاسب للأسبوع الخامس على التوالي على الرغم من قرارات السياسة النقدية الأقل تيسيرًا مما كان متوقعًا من جانب البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed الأمريكي يوم الأربعاء وبيانات الاقتصاد الأمريكي المشجعة يوم الخميس، والتي ساعدت الدولار الأمريكي على تسجيل ارتداد طفيف.
خفض البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed معدلات الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس كما كان متوقعًا، بينما أظهر ملخص التوقعات الاقتصادية SEP، المعروف باسم مخطط النقاط، أن صانعي السياسة النقدية في البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed يتوقعون خفضين إضافيين في معدلات الفائدة خلال هذا العام.
ومع ذلك، تبنى رئيس البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed جيروم باول، في مؤتمره الصحفي بعد اجتماع السياسة النقدية، خطابًا متوازنًا بشأن إجراء مزيد من التيسير في السياسة النقدية. وصف باول خفض معدلات الفائدة بأنه إجراء من أجل إدارة المخاطر وحافظ على موقف البنك واتخاذ القرار في كل "اجتماع على حدة".
في الوقت نفسه، أظهرت البيانات يوم الخميس أن الطلبات الأولية للحصول على إعانات البطالة الحكومية انخفضت بمقدار 33 ألف إلى 231 ألف بعد تعديل موسمي للأسبوع المنتهي في 13 سبتمبر/أيلول، مما يعكس جزئيًا الزيادة الكبيرة خلال الأسبوع السابق إلى أعلى المستويات منذ أكتوبر/تشرين الأول 2021.
قفز مؤشر التصنيع في البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed في فيلادلفيا إلى 23.2 في سبتمبر/أيلول، وهو ارتفاع كبير عن الارتداد المتوقع البالغ 2.3.
يمكن أيضًا أن يُعزى ارتفاع الدولار الأمريكي إلى موجة من تغطية مراكز البيع المكشوفة، حيث اعتبرت الأسواق الانخفاضات الأخيرة مفرطة.
بالمضي قدماً، يمكن أن يمدد الذهب الارتداد إذا فقد الزخم الصعودي الأخير في الدولار الأمريكي قوته. ومع ذلك، قد يظل التفاؤل المتجدد بشأن التجارة بين الولايات المتحدة والصين داعماً للدولار، مما يحد من ارتفاع الذهب.
بالإضافة إلى ذلك، يمكن أن يتأثر الذهب أيضًا بديناميكيات الدولار الأمريكي، التي يحفزها زوج دولار أمريكي/ين ياباني USD/JPY بعد قرار عدم تغيير معدلات الفائدة المتوقع من جانب البنك المركزي الياباني BoJ يوم الجمعة.
في ظل غياب إصدارات البيانات الأمريكية عالية التأثير، سوف تلعب تحديثات التجارة ومعنويات السوق الأوسع نطاقاً دورًا محوريًا في حركة أسعار الذهب.
التحليل الفني لأسعار الذهب: الرسم البياني اليومي
يُظهر الرسم البياني اليومي أن مؤشر القوة النسبية RSI بإعدادات 14 يومًا قد تراجع أخيرًا من مناطق التشبع الشرائي، عائدًا إلى المنطقة الصعودية.
إذا ظهرت عمليات شراء للانخفاضات واكتسبت قوة، فإنه يمكن أن يُعيد الذهب اختبار القمة القياسية عند منطقة 3708 دولار. إغلاق شمعة يومية فوق هذه المنطقة الأخيرة سوف يفتح الأبواب أمام الارتفاع نحو منطقة 3750 دولار.
ومع ذلك، تظهر المقاومة الفورية عند منطقة 3650 دولار.
في الاتجاه المعاكس، يمكن أن يتحدى الذهب أدنى مستويات هذا الأسبوع عند منطقة 3627 دولار مرة أخرى إذا تسارع الانخفاض التصحيحي.
فيما دون هذه المنطقة الأخيرة، سوف يتم اختبار الحاجز الرئيسي عند منطقة 3600 دولار، والتي فيما دونها سوف يظهر أدنى مستويات الأسبوع السابق عند منطقة 3578 دولار بعد لك على رادارات البائعين.
أسئلة شائعة عن الذهب
لعب الذهب دورًا رئيسيًا في تاريخ البشرية، حيث تم استخدامه على نطاق واسع كمخزن للقيمة ووسيلة للمقايضة. في الوقت الحالي، وبصرف النظر عن بريقه واستخدامه في المجوهرات، يُنظر إلى المعدن النفيس على نطاق واسع على أنه أصل ملاذ آمن، مما يعني أنه يعتبر استثمارًا جيدًا خلال الأوقات المضطربة. يُنظر إلى الذهب أيضًا على نطاق واسع على أنه أداة تحوط ضد التضخم وضد انخفاض قيمة العملات لأنه لا يعتمد على أي مُصدر أو حكومة محددة.
البنوك المركزية هي أكبر حائزي الذهب. في إطار هدفها لدعم عملاتها في الأوقات المضطربة، تميل البنوك المركزية إلى تنويع احتياطياتها وشراء الذهب من أجل تحسين القوة الملموسة للاقتصاد والعملة. يمكن أن تكون احتياطيات الذهب المرتفعة مصدر ثقة لملاءة الدولة. أضافت البنوك المركزية 1136 طنًا من الذهب بقيمة حوالي 70 مليار دولار إلى احتياطياتها في عام 2022، وفقًا لبيانات مجلس الذهب العالمي. هذه تمثل أعلى عمليات شراء سنوية منذ بدء السجلات. تعمل البنوك المركزية في الاقتصادات الناشئة مثل الصين والهند وتركيا على زيادة احتياطياتها من الذهب سريعاً.
يرتبط الذهب بعلاقة عكسية مع الدولار الأمريكي وسندات الخزانة الأمريكية، وهما أصول احتياطية رئيسية وملاذ آمن. عندما تنخفض قيمة الدولار، يميل الذهب إلى الارتفاع، مما يُمكن المستثمرين والبنوك المركزية من تنويع أصولهم في الأوقات المضطربة. يرتبط الذهب أيضًا عكسيًا بالأصول ذات المخاطر. يميل الارتفاع في سوق الأسهم إلى إضعاف أسعار الذهب، في حين أن عمليات البيع في الأسواق الأكثر خطورة تميل إلى تفضيل المعدن النفيس.
يمكن أن تتحرك الأسعار بسبب مجموعة واسعة من العوامل. يمكن أن يؤدي عدم الاستقرار الجيوسياسي أو المخاوف من الركود العميق سريعاً إلى ارتفاع أسعار الذهب بسبب وضعه كملاذ آمن. باعتباره أصلًا أقل عائدًا، يميل الذهب إلى الارتفاع مع انخفاض معدلات الفائدة، في حين أن ارتفاع تكلفة المال عادةً ما يضغط هبوطياً على المعدن الأصفر. ومع ذلك، تعتمد معظم التحركات على كيفية تحرك الدولار الأمريكي USD، حيث يتم تسعير الأصل بالدولار (زوج الذهب/الدولار XAU/USD). يميل الدولار القوي إلى إبقاء أسعار الذهب تحت السيطرة، في حين أن الدولار الأضعف من المرجح أن يدفع أسعار الذهب نحو الارتفاع.
تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. الأسواق والأدوات الواردة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا ينبغي بأي حال من الأحوال أن تظهر كتوصية لشراء أو بيع هذه الأصول. يجب عليك إجراء البحث الشامل الخاص بك قبل اتخاذ أي قرارات استثمارية. لا تضمن FXStreet بأي شكل من الأشكال خلو هذه المعلومات من الأخطاء أو الأخطاء أو البيانات الخاطئة المادية. كما أنه لا يضمن أن تكون هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. ينطوي الاستثمار في الأسواق المفتوحة على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك خسارة كل أو جزء من استثمارك ، فضلاً عن الضيق العاطفي. تقع على عاتقك مسؤولية جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار ، بما في ذلك الخسارة الكاملة لرأس المال. الآراء والآراء المعبر عنها في هذا المقال هي آراء المؤلفين ولا تعكس بالضرورة السياسة الرسمية أو موقف FXStreet ولا معلنيها.