انخفاض العقود الآجلة لمؤشر داو جونز قبل صدور قرار البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed وتقارير أرباح شركات التكنولوجيا الكبرى
| |ترجمة موثقةانظر المقال الأصلي- من المتوقع أن يحافظ البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed على معدلات الفائدة دون تغيير بين 3.75% و4.0%، مع التركيز على توقعات رئيس البنك المركزي كيفن وارش.
- تترقب وول ستريت نتائج أرباح شركات ألفابت ومايكروسوفت المقرر صدورها بعد إغلاق يوم الأربعاء من اجل تقييم زخم تداول أسهم الذكاء الاصطناعي.
- عززت مكاسب قطاع التكنولوجيا الأسهم يوم الثلاثاء، بقيادة صفقة التمويل البالغة 63 مليار دولار لشركة برودكوم وعرض شركة ميتا وشراكة شركة اوراكل.
تنخفض العقود الآجلة لمؤشر داو جونز بنسبة 0.22% لتتداول بالقرب من منطقة 52460 خلال ساعات التداول الأوروبية يوم الأربعاء. ترتفع العقود الآجلة لمؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 0.08% لتتداول حول منطقة 7760، بينما ترتفع العقود الآجلة لمؤشر ناسداك 100 بنسبة 0.45% لتتداول بالقرب من منطقة 29950.
تسجل العقود الآجلة للأسهم الأمريكية نتائج متباينة مع استعداد المستثمرين لقرار السياسة النقدية القادم من البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed وتقارير الأرباح المرتقبة شديدة الأهمية من جانب عمالقة التكنولوجيا ذوي القيمة السوقية الضخمة. ينصب التركيز بشكل كبير على تقارير نتائج أرباح الشركات، مع استعداد شركات ألفابت ومايكروسوفت للإعلان عن نتائجهما بعد إغلاق السوق يوم الأربعاء. سوف يقوم المستثمرون بتحليل هذه الأرقام بشكل وثيق من أجل تقييم الصحة الأساسية ومسار تداول أسهم شركات الذكاء الاصطناعي.
لا تزال السياسة النقدية في صدارة الاهتمام، حيث من المتوقع على نطاق واسع أن يُبقي البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed معدلات الفائدة المرجعية ضمن النطاق المستهدف الحالي بين 3.75% و4.0%. يُظهر تسعير السوق من خلال أداة مراقبة البنك الاحتياطي الفيدرالي FedWatch التابعة لمجموعة CME حاليًا احتمالية بنسبة 90.6% لصالح الحفاظ على معدلات الفائدة في هذا الاجتماع، إلى جانب احتمالية بنسبة 84.3% لرفع معدلات الفائدة في ديسمبر/كانون الأول. سوف يراقب المشاركون في السوق بشكل وثيق المؤتمر الصحفي المرتقب لرئيس البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed كيفن وارش بحثًا عن أي إشارات دقيقة بشأن النظرة الاقتصادية الأوسع نطاقاً للبنك المركزي.
يأتي هذا الوضع الحذر بعد جلسة تداول إيجابية يوم الثلاثاء، حيث عززت مكاسب قطاع التكنولوجيا المؤشرات المرجعية الرئيسية. ارتفع مؤشر داو جونز الصناعي بنسبة 0.03%، بينما ارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 ومؤشر ناسداك المركب بنسبة 0.6% و1.18%، على التوالي. كان الزخم مدفوعًا بشكل أساسي من شركات تصنيع الرقائق بعد أن كشفت شركة برودكوم أن اتحادًا مصرفيًا سوف يقدم تمويلًا بقيمة 63 مليار دولار مرتبطًا بنشر شركة Anthropic لتقنيتها. في مكان آخر من قطاع التكنولوجيا، شهد عرض أسهم ميتا البالغ 25 مليار دولار طلبًا قويًا، حيث تمت تغطيته خمس مرات، بينما وسعت شركة أوراكل شراكتها الاستراتيجية مع شركة OpenAI.
مكاسب بقيادة قطاع التكنولوجيا تؤكد صمود الأسهم الأمريكية
يشير محللي دانسك بنك إلى أن "البيانات القوية يوم أمس أضافت أيضًا إلى صمود الأسهم الأمريكية، التي كانت ترتفع بالفعل في ظل استمرار المعنويات الإيجابية في قطاع التكنولوجيا". يلاحظون أن الارتفاع قادته أسهم الرقائق، حيث سجل "مؤشر فيلادلفيا للرقائق (+3.60%)" "مكاسب كبيرة"، بينما "واصل مؤشر ناسداك (+1.18%) ومجموعة الأسهم السبعة الرائعة (+0.94%) الارتفاع أيضًا". داخل قطاع التكنولوجيا، يشير دويتشه بنك إلى "تحركات ملحوظة في قطاع التكنولوجيا" من شركات "CoreWeave (+7.94%)، إنفيديا (+0.90%) وبرودكوم (+4.00%)"، مما يؤكد أن أسهم الذكاء الاصطناعي وأشباه الموصلات لا تزال في صدارة الحركة الصاعدة الأخيرة.
أسئلة شائعة عن مؤشر داو جونز
يعد مؤشر داو جونز الصناعي، أحد أقدم مؤشرات سوق الأوراق المالية في العالم، حيث يتكون من أكثر 30 سهمًا متداولًا في الولايات المتحدة. يتم تحديد قيمة المؤشر وفقاً للأسعار وليس وفقاً للقيمة السوقية. يتم حسابه عن طريق جمع أسعار الأسهم المكونة وقسمتها على عامل، وهو حاليًا 0.152. أسس المؤشر تشارلز داو، الذي أسس أيضًا صحيفة وول ستريت جورنال. خلال السنوات اللاحقة، تعرض لانتقادات لعدم تمثيله الأسهم على نطاق واسع بما فيه الكفاية لأنه يتتبع 30 سهماً فقط، على عكس المؤشرات الأوسع مثل مؤشر ستاندرد آند بورز 500.
هناك عديد من العوامل المختلفة التي تحرك مؤشر داو جونز الصناعي DJIA. الأداء الكلي للشركات المكونة الذي يتم الكشف عنه في تقارير أرباح الشركات الفصلية هو العامل الرئيسي. تساهم بيانات الاقتصاد الكلي الأمريكية والعالمية أيضًا في التأثير على معنويات المستثمرين. مستويات معدلات الفائدة التي يحددها البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed تؤثر أيضًا على مؤشر داو جونز الصناعي DJIA لأنها تؤثر على تكلفة الائتمان، والتي تعتمد عليها عديد من الشركات بشكل كبير. وبالتالي، يمكن أن يكون التضخم محركًا رئيسيًا وكذلك مقاييس أخرى تؤثر على قرارات البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed.
نظرية داو هي طريقة لتحديد الاتجاه الأساسي لسوق الأوراق المالية طورها تشارلز داو. تتمثل إحدى الخطوات الرئيسية في مقارنة اتجاه متوسط مؤشر داو جونز الصناعي DJIA ومتوسط مؤشر داو جونز للنقل DJTA وتتبع الاتجاهات فقط، حيث يتحرك كلاهما في نفس الاتجاه. حجم التداول هو معيار تأكيدي. تستخدم النظرية عناصر تحليل القمة والقاع. تفترض نظرية داو ثلاث مراحل للاتجاه: التراكم، عندما تبدأ الأموال الذكية في الشراء أو البيع؛ المشاركة العامة، عندما ينضم الجمهور الأوسع؛ والتوزيع، عندما تخرج الأموال الذكية.
هناك عدد من الطرق لتداول مؤشر داو جونز الصناعي DJIA. أحد هذه الطرق هو استخدام صناديق الاستثمار المتداولة ETFs التي تسمح للمستثمرين بتداول مؤشر داو جونز الصناعي DJIA باعتباره ورقة مالية واحدة، بدلاً من الاضطرار إلى شراء أسهم في جميع الشركات الثلاثين المكونة للمؤشر. من الأمثلة الرائدة على ذلك صندوق الاستثمار المتداول في مؤشر داو جونز الصناعي SPDR - DIA. العقود الآجلة لمؤشر داو جونز الصناعي DJIA تمكن المتداولين من المضاربة على القيمة المستقبلية للمؤشر وتوفر الخيارات الحق في ذلك، ولكن ليس الالتزام، في شراء أو بيع المؤشر بسعر محدد مسبقًا في المستقبل. تمكن صناديق الاستثمار المشتركة المستثمرين من شراء حصة من محفظة متنوعة من أسهم مؤشر داو جونز الصناعي DJIA، وبالتالي توفر التعرض للمؤشر بشكل إجمالي.
تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. الأسواق والأدوات الواردة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا ينبغي بأي حال من الأحوال أن تظهر كتوصية لشراء أو بيع هذه الأصول. يجب عليك إجراء البحث الشامل الخاص بك قبل اتخاذ أي قرارات استثمارية. لا تضمن FXStreet بأي شكل من الأشكال خلو هذه المعلومات من الأخطاء أو الأخطاء أو البيانات الخاطئة المادية. كما أنه لا يضمن أن تكون هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. ينطوي الاستثمار في الأسواق المفتوحة على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك خسارة كل أو جزء من استثمارك ، فضلاً عن الضيق العاطفي. تقع على عاتقك مسؤولية جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار ، بما في ذلك الخسارة الكاملة لرأس المال. الآراء والآراء المعبر عنها في هذا المقال هي آراء المؤلفين ولا تعكس بالضرورة السياسة الرسمية أو موقف FXStreet ولا معلنيها.