استقرار العقود الآجلة لمؤشر داو جونز مع انتظار المتداولين صدور بيانات الوظائف غير الزراعية NFP في الولايات المتحدة
| |ترجمة موثقةانظر المقال الأصلي- يتم تداول العقود الآجلة للأسهم الأمريكية بشكل متباين قبل صدور بيانات الوظائف غير الزراعية NFP لشهر أغسطس/آب، والتي من المتوقع أن تُظهر إضافة 56 ألف وظيفة ومعدل بطالة عند 4.1٪.
- أغلقت الجلسة العادية يوم الخميس على ارتفاع، مع ارتفاع مؤشر داو جونز بنسبة 1.18٪، مسجلاً مكاسب لليوم الثاني على التوالي.
- الارتفاع مدفوع من انخفاض عوائد سندات الخزانة عقب تصريحات تميل نحو تيسير معدلات الفائدة من جانب المحافظ في البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed كريستوفر والر.
تنخفض العقود الآجلة لمؤشر داو جونز بشكل طفيف بنسبة 0.06٪ لتتداول بالقرب من منطقة 53710 خلال ساعات التداول الأوروبية يوم الجمعة. في الوقت نفسه، ترتفع العقود الآجلة لمؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 0.06٪ لتتداول بالقرب من منطقة 7760، بينما ترتفع العقود الآجلة لمؤشر ناسداك 100 بنسبة 0.38٪ لتتداول حول منطقة 29640.
يتم تداول العقود الآجلة للأسهم الأمريكية بشكل متباين مع ترقب المستثمرين لصدور تقرير الوظائف غير الزراعية NFP لشهر أغسطس/آب بحثًا عن إشارات بشأن مسار السياسة النقدية للبنك الاحتياطي الفيدرالي Fed. تتوقع الأسواق على نطاق واسع أن يُضيف الاقتصاد 56 ألف وظيفة، مع استقرار معدل البطالة عند 4.1٪.
تأتي هذه النبرة الحذرة قبل افتتاح السوق بعد جلسة عادية قوية يوم الخميس، حيث ارتفع مؤشر داو جونز بنسبة 1.18٪، ارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 1.06٪ وارتفع مؤشر ناسداك المركب بنسبة 1.4٪، مسجلين جميعًا ثاني يوم على التوالي من المكاسب في المؤشرات الرئيسية الثلاثة.
عززت معنويات السوق الأوسع نطاقاً انخفاض عوائد سندات الخزانة بعد أن أشار المحافظ في البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed كريستوفر والر إلى تفضيله الحفاظ على معدلات الفائدة دون تغيير في اجتماع سبتمبر/أيلول، موضحًا أن رفع معدلات الفائدة مجددًا لن يكون ضروريًا إذا استمر التضخم الأساسي في التباطؤ دون مفاجآت كبيرة.
ارتفاع الأسهم الأمريكية مع تغلب نبرة تيسير البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed على حركة السندات الفاترة
يشير محللون في دويتشه بنك إلى أن تعليقات البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed الأخيرة كان لها تأثير أوضح بكثير على الأسهم مقارنة بمعدلات الفائدة، موضحين أن "الفوائد كانت أكثر وضوحًا للأسهم، حيث حقق مؤشر ستاندرد آند بورز 500 (+1.06٪) أفضل يوم له منذ ما يقرب من شهر، مقارنة بالسندات الأمريكية طويلة الأجل، حيث تراجعت عوائد سندات الخزانة لأجل 10 سنوات بشكل طفيف بمقدار -1.1 نقطة أساس خلال اليوم". وفقًا للبنك، فإنه "بالنسبة للأسهم الأمريكية، فإن الجمع بين البيانات القوية والتعليقات المائلة نحو التيسير قدم دعمًا أكثر حسمًا"، مما ساعد على دعم الحركة الصاعدة الأخيرة في مؤشر ستاندرد آند بورز 500 حتى مع بقاء الحركة في سندات الخزانة محدودة نسبيًا.
أسئلة شائعة عن مؤشر داو جونز
يعد مؤشر داو جونز الصناعي، أحد أقدم مؤشرات سوق الأوراق المالية في العالم، حيث يتكون من أكثر 30 سهمًا متداولًا في الولايات المتحدة. يتم تحديد قيمة المؤشر وفقاً للأسعار وليس وفقاً للقيمة السوقية. يتم حسابه عن طريق جمع أسعار الأسهم المكونة وقسمتها على عامل، وهو حاليًا 0.152. أسس المؤشر تشارلز داو، الذي أسس أيضًا صحيفة وول ستريت جورنال. خلال السنوات اللاحقة، تعرض لانتقادات لعدم تمثيله الأسهم على نطاق واسع بما فيه الكفاية لأنه يتتبع 30 سهماً فقط، على عكس المؤشرات الأوسع مثل مؤشر ستاندرد آند بورز 500.
هناك عديد من العوامل المختلفة التي تحرك مؤشر داو جونز الصناعي DJIA. الأداء الكلي للشركات المكونة الذي يتم الكشف عنه في تقارير أرباح الشركات الفصلية هو العامل الرئيسي. تساهم بيانات الاقتصاد الكلي الأمريكية والعالمية أيضًا في التأثير على معنويات المستثمرين. مستويات معدلات الفائدة التي يحددها البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed تؤثر أيضًا على مؤشر داو جونز الصناعي DJIA لأنها تؤثر على تكلفة الائتمان، والتي تعتمد عليها عديد من الشركات بشكل كبير. وبالتالي، يمكن أن يكون التضخم محركًا رئيسيًا وكذلك مقاييس أخرى تؤثر على قرارات البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed.
نظرية داو هي طريقة لتحديد الاتجاه الأساسي لسوق الأوراق المالية طورها تشارلز داو. تتمثل إحدى الخطوات الرئيسية في مقارنة اتجاه متوسط مؤشر داو جونز الصناعي DJIA ومتوسط مؤشر داو جونز للنقل DJTA وتتبع الاتجاهات فقط، حيث يتحرك كلاهما في نفس الاتجاه. حجم التداول هو معيار تأكيدي. تستخدم النظرية عناصر تحليل القمة والقاع. تفترض نظرية داو ثلاث مراحل للاتجاه: التراكم، عندما تبدأ الأموال الذكية في الشراء أو البيع؛ المشاركة العامة، عندما ينضم الجمهور الأوسع؛ والتوزيع، عندما تخرج الأموال الذكية.
هناك عدد من الطرق لتداول مؤشر داو جونز الصناعي DJIA. أحد هذه الطرق هو استخدام صناديق الاستثمار المتداولة ETFs التي تسمح للمستثمرين بتداول مؤشر داو جونز الصناعي DJIA باعتباره ورقة مالية واحدة، بدلاً من الاضطرار إلى شراء أسهم في جميع الشركات الثلاثين المكونة للمؤشر. من الأمثلة الرائدة على ذلك صندوق الاستثمار المتداول في مؤشر داو جونز الصناعي SPDR - DIA. العقود الآجلة لمؤشر داو جونز الصناعي DJIA تمكن المتداولين من المضاربة على القيمة المستقبلية للمؤشر وتوفر الخيارات الحق في ذلك، ولكن ليس الالتزام، في شراء أو بيع المؤشر بسعر محدد مسبقًا في المستقبل. تمكن صناديق الاستثمار المشتركة المستثمرين من شراء حصة من محفظة متنوعة من أسهم مؤشر داو جونز الصناعي DJIA، وبالتالي توفر التعرض للمؤشر بشكل إجمالي.
تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. الأسواق والأدوات الواردة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا ينبغي بأي حال من الأحوال أن تظهر كتوصية لشراء أو بيع هذه الأصول. يجب عليك إجراء البحث الشامل الخاص بك قبل اتخاذ أي قرارات استثمارية. لا تضمن FXStreet بأي شكل من الأشكال خلو هذه المعلومات من الأخطاء أو الأخطاء أو البيانات الخاطئة المادية. كما أنه لا يضمن أن تكون هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. ينطوي الاستثمار في الأسواق المفتوحة على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك خسارة كل أو جزء من استثمارك ، فضلاً عن الضيق العاطفي. تقع على عاتقك مسؤولية جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار ، بما في ذلك الخسارة الكاملة لرأس المال. الآراء والآراء المعبر عنها في هذا المقال هي آراء المؤلفين ولا تعكس بالضرورة السياسة الرسمية أو موقف FXStreet ولا معلنيها.