الدولار الأسترالي يتراجع مع ارتفاع الدولار الأمريكي وسط صعود عوائد سندات الخزانة الأمريكية
| |ترجمة أتوماتيكيةانظر المقال الأصلي- ينخفض زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي AUD/USD مع ارتفاع الدولار الأمريكي وسط صعود عوائد سندات الخزانة مجددًا نحو أعلى مستوياتها منذ عقود.
- أظهرت محاضر اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة FOMC لشهر سبتمبر/أيلول توقعات بزيادة أخرى قبل نهاية العام.
- ارتفعت توقعات تضخم المستهلك الأسترالي إلى قمة أربعة أشهر عند 5.3٪ في أكتوبر/تشرين الأول، من 4.9٪.
يمدد زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي AUD/USD خسائره لليوم الثاني على التوالي، ويتداول حول 0.6950 خلال الساعات الأوروبية يوم الخميس. ويفقد الزوج زخمه مع حصول الدولار الأمريكي (USD) على الدعم وسط صعود عوائد سندات الخزانة مجددًا نحو أعلى مستوياتها منذ عقود، والتي لم تُشهد منذ عام 2002.
تداولت عوائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات و30 عامًا بالقرب من 5.32٪ و5.71٪ على التوالي. وقد أثرت هذه الحركة الحادة في عوائد السندات، إلى جانب النبرة المتشددة للجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة (FOMC) بشأن استمرار مخاطر التضخم، بشكل كبير على معنويات المستثمرين بشكل عام.
علاوة على ذلك، كشفت محاضر اجتماع الاحتياطي الفيدرالي لشهر سبتمبر/أيلول عن دعم بالإجماع من جميع صانعي السياسة الـ19 لرفع سعر الفائدة الأخير، مع موافقة الأغلبية على أن زيادة إضافية في أسعار الفائدة قد تكون مطلوبة قبل نهاية العام. وعلى الرغم من أن إجماع السوق يشير إلى تثبيت الأسعار في اجتماع أكتوبر/تشرين الأول، فإن المتداولين الذين يستخدمون أداة FedWatch التابعة لمجموعة CME يسعرون احتمالية بنسبة 84.2٪ لرفع أسعار الفائدة في ديسمبر/كانون الأول.
يدعم الطلب على الملاذ الآمن الدولار الأمريكي مع بقاء التوترات الجيوسياسية مرتفعة بشأن احتمال التصعيد بين الولايات المتحدة وإيران، وهو ما يشكل تهديدًا مستمرًا لطرق الشحن البحرية الحيوية عبر مضيق هرمز. كما تواصل أسعار النفط الخام المرتفعة تأجيج مخاوف التضخم.
ارتفعت توقعات تضخم المستهلك الأسترالي إلى قمة أربعة أشهر عند 5.3٪ في أكتوبر/تشرين الأول، من 4.9٪ سابقًا. ويعكس ذلك استمرار ضغوط الأسعار المدفوعة بارتفاع تكاليف الطاقة العالمية، رغم استمرار بنك الاحتياطي الأسترالي (RBA) في تشديد السياسة النقدية. ونتيجة لذلك، تسعر أسواق المال الآن احتمالية بنسبة 27٪ لرفع آخر لأسعار الفائدة إلى 4.85٪ في اجتماع مجلس بنك الاحتياطي الأسترالي المقبل، وفقًا لمؤشر ASX Rate Tracker.
يتحول UOB إلى موقف محايد بشأن الدولار الأسترالي، ويرى تداولًا ضمن نطاق في الفترة المقبلة
يشير الاستراتيجيون في مجموعة UOB إلى أن موقفهم متوسط الأجل تجاه AUD قد أعيدت معايرته مؤخرًا. "لقد تحولنا إلى النظرة السلبية تجاه AUD في منتصف الشهر الماضي"، كما يتذكرون، لكنهم يضيفون أنه حتى يوم أمس (07 أكتوبر، عند 0.6980) "قمنا بمراجعة نظرتنا إلى الحياد، وأشرنا إلى أن AUD 'من المرجح أن يتداول بين 0.6935 و0.7020.'" ويؤكدون أن "لا تغيير في وجهة نظرنا"، مما يعزز التوقعات بحركة سعرية ضمن نطاق خلال الأسابيع من 1 إلى 3 المقبلة.
التحليل الفني:
على الرسم البياني اليومي، يتداول AUD/USD عند 0.6950، ممتدًا بانحياز هبوطي على المدى القريب مع صموده فيما دون كل من المتوسطين المتحركين الأسيين 9 و50 فترة (EMAs). يقع المتوسط المتحرك الأسي قصير الأجل أسفل المتوسط الأطول، لكن كليهما لا يزالان فوق السعر الفوري، ما يشير إلى هيكل ارتداد محدود بعد التراجع الأخير. ويشير مؤشر القوة النسبية (RSI) لمدة 14 يومًا حول 34 إلى استمرار الضغط الهبوطي والاقتراب من منطقة التشبع البيعي، بينما تضيف القراءة الأخيرة لمؤشر FXS Fed Sentiment Index عند 137.9 خلفية كلية حذرة قد تبقي الارتفاعات في الزوج محدودة.
على الجانب الصاعد، تقع المقاومة الفورية عند المتوسط المتحرك الأسي 9 فترة عند 0.6979، مع حاجز أكثر أهمية عند المتوسط المتحرك الأسي 50 فترة قرب 0.7058، حيث من المرجح أن يظهر اهتمام بيعي مجددًا إذا حاول الزوج الارتداد. وعلى الجانب الهبوطي، يُرى الدعم الهيكلي الأول عند المستوى الأفقي 0.6688، قبل مستويات دعم أعمق عند 0.6434 و0.6348، والتي تمثل مناطق طلب سابقة وستدخل في نطاق الرؤية مع استمرار التراجع الحالي.
(تمت كتابة التحليل الفني لهذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي. اعرف المزيد.)
أسئلة شائعة عن الدولار الأسترالي
أحد أهم العوامل بالنسبة للدولار الأسترالي AUD هي مستويات معدلات الفائدة التي يحددها البنك الاحتياطي الأسترالي RBA. لأن أستراليا دولة غنية بالموارد، هناك محرك رئيسي آخر وهو أسعار أكبر صادراتها، وهو خام الحديد. تعد صحة الاقتصاد الصيني، أكبر شريك تجاري لها، أحد العوامل، فضلاً عن التضخم في أستراليا، معدل نموها والميزات التجاري. تعد معنويات السوق - سواء كان المستثمرون يستحوذون على أصول أكثر خطورة (الإقبال على المخاطرة) أو يبحثون عن ملاذات آمنة (تجنب المخاطرة) - عاملاً أيضًا، حيث أن الإقبال على المخاطرة إيجابياً بالنسبة للدولار الأسترالي.
يؤثر البنك الاحتياطي الأسترالي RBA على الدولار الأسترالي AUD من خلال تحديد مستويات معدلات الفائدة التي يمكن أن تُقرض بها البنوك الأسترالية بعضها البعض. هذا يؤثر على مستويات معدلات الفائدة في الاقتصاد بوجه عام. الهدف الرئيسي للبنك الاحتياطي الأسترالي RBA هو الحفاظ على معدل تضخم مستقر عند 2-3٪ من خلال تعديل معدلات الفائدة بالرفع أو الخفض. معدلات الفائدة المرتفعة نسبيًا مقارنة بالبنوك المركزية الكبرى الأخرى تدعم الدولار الأسترالي AUD، والعكس بالنسبة لمعدلات الفائدة المنخفضة نسبيًا. يمكن أن يستخدم البنك الاحتياطي الأسترالي RBA أيضًا التيسير الكمي والتشديد الكمي من أجل التأثير على أوضاع الائتمان، حيث يكون تأثير الأول سلبياً على الدولار الأسترالي والأخير إيجابيًا على الدولار الأسترالي.
تعد الصين أكبر شريك تجاري لأستراليا، وبالتالي فإن صحة الاقتصاد الصيني لها تأثير أساسي على قيمة الدولار الأسترالي AUD. عندما يكون أداء الاقتصاد الصيني جيدًا، فإنه يشتري مزيد من المواد الخام والسلع والخدمات من أستراليا، مما يرفع الطلب على الدولار الأسترالي ويرفع قيمته. العكس هو الحال عندما لا ينمو الاقتصاد الصيني بالسرعة المتوقعة. وبالتالي، غالبًا ما يكون للمفاجآت الإيجابية أو السلبية في بيانات النمو الصيني تأثير مباشر على الدولار الأسترالي وأزواجه.
يعد خام الحديد أكبر صادرات أستراليا، حيث يمثل 118 مليار دولار سنويًا وفقًا لبيانات عام 2021، وتعتبر الصين وجهتها الرئيسية. وبالتالي فإن أسعار خام الحديد يمكن أن تكون محركًا للدولار الأسترالي. بوجه عام، إذا ارتفعت أسعار خام الحديد، يرتفع الدولار الأسترالي AUD أيضًا، مع زيادة الطلب الإجمالي على العملة. العكس هو الحال إذا انخفضت أسعار خام الحديد. تميل أسعار خام الحديد المرتفعة أيضًا إلى زيادة احتمالية تسجيل ميزان تجاري إيجابي لأستراليا، وهو أمر إيجابي أيضًا للدولار الأسترالي AUD.
الميزان التجاري، وهو الفرق بين ما تكسبه الدولة من صادراتها في مقابل ما تدفعه مقابل وارداتها، هو عامل آخر يمكن أن يؤثر على قيمة الدولار الأسترالي. إذا أنتجت أستراليا صادرات مطلوبة بشكل كبير، فإن عملتها سوف تكتسب قيمة من فائض الطلب الناتج عن المشترين الأجانب الذين يسعون لشراء صادراتها في مقابل ما تنفقه لشراء الواردات. وبالتالي، فإن صافي الميزان التجاري الإيجابي يعزز الدولار الأسترالي AUD، مع تأثير عكسي إذا كان الميزان التجاري سلبياً.
تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. الأسواق والأدوات الواردة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا ينبغي بأي حال من الأحوال أن تظهر كتوصية لشراء أو بيع هذه الأصول. يجب عليك إجراء البحث الشامل الخاص بك قبل اتخاذ أي قرارات استثمارية. لا تضمن FXStreet بأي شكل من الأشكال خلو هذه المعلومات من الأخطاء أو الأخطاء أو البيانات الخاطئة المادية. كما أنه لا يضمن أن تكون هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. ينطوي الاستثمار في الأسواق المفتوحة على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك خسارة كل أو جزء من استثمارك ، فضلاً عن الضيق العاطفي. تقع على عاتقك مسؤولية جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار ، بما في ذلك الخسارة الكاملة لرأس المال. الآراء والآراء المعبر عنها في هذا المقال هي آراء المؤلفين ولا تعكس بالضرورة السياسة الرسمية أو موقف FXStreet ولا معلنيها.