توقعات زوج يورو/دولار EUR/USD: اليورو يتمسك بموقف محايد قبل صدور البيانات الأمريكية
| |ترجمة موثقةانظر المقال الأصلي- يستمر زوج يورو/دولار EUR/USD في التحرك بشكل عرضي فوق منطقة 1.1500 لليوم الثاني على التوالي.
- يحد الموقف الحذر في السوق من الارتفاع في الزوج في وقت مبكر من يوم الثلاثاء.
- سوف تتضمن الأجندة الاقتصادية الأمريكية إصدارات بيانات متوسطة التأثير.
فشل زوج يورو/دولار EUR/USD في تسجيل حركة حاسمة في أي من الاتجاهين في بداية الأسبوع وأغلق بشكل مستقر يوم الاثنين. لا يزال الزوج عالقًا داخل قناة سعرية ضيقة فوق منطقة 1.1500 في وقت مبكر من يوم الثلاثاء مع تحول انتباه السوق نحو إصدارات بيانات الاقتصاد الكلي من الولايات المتحدة.
أسعار اليورو خلال هذا الأسبوع
يوضح الجدول أدناه النسبة المئوية للتغير في اليورو EUR في مقابل العملات الرئيسية المدرجة خلال هذا الأسبوع. كان اليورو هو الأقوى في مقابل الدولار النيوزيلندي.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | -0.09% | -0.09% | 0.00% | 0.14% | 0.08% | 0.29% | 0.05% | |
| EUR | 0.09% | -0.02% | 0.09% | 0.22% | 0.14% | 0.36% | 0.13% | |
| GBP | 0.09% | 0.02% | 0.08% | 0.26% | 0.16% | 0.38% | 0.14% | |
| JPY | 0.00% | -0.09% | -0.08% | 0.13% | 0.02% | 0.15% | 0.06% | |
| CAD | -0.14% | -0.22% | -0.26% | -0.13% | -0.06% | 0.15% | -0.08% | |
| AUD | -0.08% | -0.14% | -0.16% | -0.02% | 0.06% | 0.23% | 0.00% | |
| NZD | -0.29% | -0.36% | -0.38% | -0.15% | -0.15% | -0.23% | -0.22% | |
| CHF | -0.05% | -0.13% | -0.14% | -0.06% | 0.08% | -0.01% | 0.22% |
تُظهر الخريطة الحرارية النسبة المئوية للتغيرات في العملات الرئيسية في مقابل بعضها البعض. يتم اختيار العملة الأساسية من العمود الأيمن، بينما يتم اختيار العملة المقابلة من الصف العلوي. على سبيل المثال، إذا اخترت اليورو من العمود الأيمن وتحركت على طول الخط الأفقي إلى الدولار الأمريكي، فإن النسبة المئوية للتغير المعروضة في المربع سوف تمثل زوج يورو EUR (الأساس)/دولار أمريكي USD (التسعير).
استمرت التعليقات التي تميل نحو التيسير من جانب مسؤولي البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed في زيادة احتمالية خفض معدلات الفائدة في ديسمبر/كانون الأول وجعلت من الصعب على الدولار الأمريكي USD اكتساب قوة يوم الاثنين. قال المحافظ في البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed كريستوفر والر لشبكة فوكس بيزنس إنه يؤيد خفض معدلات الفائدة في الاجتماع المقبل، مشيرًا إلى أن التضخم سوف يبدأ في الانخفاض بعد الارتفاع الأخير. وبالمثل، قالت رئيسة فرع البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed في سان فرانسيسكو ماري دالي، إنه لا ينبغي على البنك الاحتياطي الفيدرالي التردد في خفض معدلات الفائدة خوفًا من الحاجة إلى عكس المسار لاحقًا.
على الرغم من أن الدولار الأمريكي يواجه صعوبة من أجل جذب الطلب، فإن أجواء النفور من المخاطرة في السوق تحد من الارتفاع في زوج يورو/دولار EUR/USD في الصباح الأوروبي يوم الثلاثاء. في وقت كتابة هذا التقرير، كانت العقود الآجلة لمؤشرات الأسهم الأمريكية منخفضة بنحو 0.2% خلال اليوم.
في النصف الثاني من اليوم، سوف تتضمن الأجندة الاقتصادية الأمريكية بيانات مبيعات التجزئة ومؤشر أسعار المنتجين PPI لشهر سبتمبر/أيلول. قد يتجاهل المستثمرون هذه الأرقام لأنها لن تقدم أي رؤى بشأن الأوضاع الاقتصادية الحالية. بالإضافة إلى ذلك، سوف تنشر هيئة الاتحاد تقرير مؤشر ثقة المستهلك لشهر نوفمبر/تشرين الثاني وسوف يُصدر معهد أبحاث المعالجة التلقائية للبيانات ADP بيانات التوظيف الأسبوعية في القطاع الخاص.
يمكن أن تؤكد قراءة سلبية في بيانات الوظائف في القطاع الخاص ADP تدهور الأوضاع في سوق العمل وتضغط على الدولار الأمريكي من خلال تعزيز توقعات خفض معدلات الفائدة من جانب البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed. وفقًا لأداة مراقبة البنك الاحتياطي الفيدرالي FedWatch التابعة لمجموعة CME، تقوم الأسواق حاليًا بتسعير احتمالية بنحو 20% للحفاظ على السياسة النقدية دون تغيير في ديسمبر/كانون الأول. تشير هذه الوضعية إلى أن الدولار الأمريكي لديه مجال أكبر للانخفاض.
التحليل الفني لزوج يورو/دولار EUR/USD:
يمدد المتوسط المتحرك البسيط 20 فترة الانخفاض ويستقر أدنى بقليل من الأسعار، بينما لا يزال زوج يورو/دولار EUR/USD فيما دون المتوسطات المتحركة البسيطة 50 و100 و200 فترة، مما يحافظ على تحيز هبوطي. تستمر المتوسطات المتحركة الأطول في الانخفاض، مما يعزز سيطرة البائعين. يقع مؤشر القوة النسبية RSI عند مستويات 46، مرتداً من قراءات التشبع البيعي المسجلة خلال الأسبوع السابق ولكنه لا يزال فيما دون خط المنتصف 50.
مُقاسًا من القمة عند منطقة 1.1888 إلى القاع عند منطقة 1.1471، تظهر مستويات تصحيح 23.6% عند منطقة 1.1569 بمثابة أول منطقة مقاومة، قبل منطقة 1.1585 (المتوسط المتحرك البسيط 200 فترة) ومستويات تصحيح 38.2% عند منطقة 1.1630. يظل الزخم العام فاتراً، وسوف يحتاج الثيران إلى اختراق مستويات المقاومة المذكورة من أجل تغيير النغمة. بالنظر نحو الاتجاه الهابط، يمكن رؤية مستويات الدعم عند منطقة 1.1451 (مستوى ثابت) ومنطقة 1.1400 (مستوى ثابت).
(تم كتابة التحليل الفني لهذا التقرير بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي.)
أسئلة شائعة عن اليورو
اليورو هو العملة لدول الاتحاد الأوروبي العشرين التي تنتمي إلى منطقة اليورو. اليورو ثاني أكثر العملات تداولاً في العالم بعد الدولار الأمريكي. خلال عام 2022، يشكل 31% من جميع معاملات صرف العملات الأجنبية، بمتوسط حجم تداول يومي يزيد عن 2.2 تريليون دولار يوميًا. يعد زوج يورو/دولار EUR/USD هو زوج العملات الأكثر تداولًا في العالم، حيث يمثل حوالي 30% من جميع المعاملات، يليه زوج يورو/ين EUR/JPY عند 4%، زوج يورو/استرليني EUR/GBP عند 3% وزوج يورو/دولار أسترالي EUR/AUD عند 2%.
البنك المركزي الأوروبي ECB في فرانكفورت، ألمانيا، هو البنك الاحتياطي لمنطقة اليورو. يحدد البنك المركزي الأوروبي ECB معدلات الفائدة ويدير السياسة النقدية. يتلخص التفويض الأساسي للبنك المركزي الأوروبي ECB في الحفاظ على استقرار الأسعار، وهو ما يعني إما السيطرة على التضخم أو تحفيز النمو. أداته الأساسية هي رفع أو خفض معدلات الفائدة. عادة ما تعود معدلات الفائدة المرتفعة نسبياً - أو توقع معدلات فائدة أعلى - بالنفع على اليورو والعكس صحيح. يتخذ مجلس محافظي البنك المركزي الأوروبي ECB قرارات السياسة النقدية في الاجتماعات التي تُعقد ثماني مرات في العام. يتم اتخاذ القرارات من قبل رؤساء البنوك الوطنية في منطقة اليورو والأعضاء الستة الدائمين، بما في ذلك رئيسة البنك المركزي الأوروبي ECB، كريستين لاجارد.
بيانات التضخم في منطقة اليورو، التي يتم قياسها بواسطة مؤشر أسعار المستهلك المنسق HICP، تمثل أحد المؤشرات الاقتصادية الهامة لليورو. إذا ارتفع التضخم بأكثر من المتوقع، وخاصة إذا كان أعلى من مستهدف البنك المركزي الأوروبي ECB البالغ 2%، فإن هذا يُجبر البنك المركزي الأوروبي ECB على رفع معدلات الفائدة من أجل إعادته تحت السيطرة. عادة ما تعود معدلات الفائدة المرتفعة نسبياً مقارنة بنظيراتها بالنفع على اليورو، وذلك لأنها تجعل المنطقة أكثر جاذبية كمكان للمستثمرين العالميين من أجل حفظ أموالهم.
تقيس إصدارات البيانات صحة الاقتصاد ويمكن أن تؤثر على اليورو. يمكن لمؤشرات مثل الناتج المحلي الإجمالي GDP، مؤشرات مديري المشتريات PMIs لقطاعات التصنيع والخدمات، التوظيف واستطلاعات معنويات المستهلك أن تؤثر جميعها على اتجاه العملة الموحدة. الاقتصاد القوي أمر جيد بالنسبة لليورو. هو لا يجذب مزيد من الاستثمار الأجنبي فحسب، بل قد يشجع البنك المركزي الأوروبي ECB على رفع معدلات الفائدة، الأمر الذي سوف يعزز اليورو بشكل مباشر. بخلاف ذلك، إذا كانت البيانات الاقتصادية ضعيفة، فمن المرجح أن ينخفض اليورو. تُعتبر البيانات الاقتصادية لأكبر أربعة اقتصادات في منطقة اليورو (ألمانيا، فرنسا، إيطاليا وإسبانيا) ذات أهمية خاصة، حيث أنها تمثل 75٪ من اقتصاد منطقة اليورو.
من إصدارات البيانات الهامة الأخرى لليورو الميزان التجاري. يقيس هذا المؤشر الفرق بين ما تكسبه الدولة من صادراتها وما تنفقه على الواردات خلال فترة معينة. إذا كانت دولة ما تنتج صادرات مرغوبة بشكل كبير، فإن عملتها سوف تكتسب قيمة من صافي الطلب الإضافي الناتج عن المشترين الأجانب الذين يسعون لشراء هذه السلع. وبالتالي، فإن صافي الميزان التجاري الإيجابي سوف يعزز العملة والعكس صحيح بالنسبة للميزان التجاري السلبي.
تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. الأسواق والأدوات الواردة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا ينبغي بأي حال من الأحوال أن تظهر كتوصية لشراء أو بيع هذه الأصول. يجب عليك إجراء البحث الشامل الخاص بك قبل اتخاذ أي قرارات استثمارية. لا تضمن FXStreet بأي شكل من الأشكال خلو هذه المعلومات من الأخطاء أو الأخطاء أو البيانات الخاطئة المادية. كما أنه لا يضمن أن تكون هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. ينطوي الاستثمار في الأسواق المفتوحة على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك خسارة كل أو جزء من استثمارك ، فضلاً عن الضيق العاطفي. تقع على عاتقك مسؤولية جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار ، بما في ذلك الخسارة الكاملة لرأس المال. الآراء والآراء المعبر عنها في هذا المقال هي آراء المؤلفين ولا تعكس بالضرورة السياسة الرسمية أو موقف FXStreet ولا معلنيها.