توقعات زوج يورو/دولار EUR/USD: اليورو يواجه صعوبة من اجل اكتساب الزخم الصعودي قبل صدور البيانات الأمريكية
| |ترجمة موثقةانظر المقال الأصلي- يتداول زوج يورو/دولار EUR/USD داخل قناة سعرية ضيقة بالقرب من منطقة 1.1200 خلال الجلسة الأوروبية يوم الخميس.
- سوف تتضمن الأجندة الاقتصادية الأمريكية بيانات مبيعات التجزئة وبيانات تضخم المنتجين.
- تشير التوقعات الفنية على المدى القريب إلى أن المشترين لا يزالون مترددين.
يجد زوج يورو/دولار EUR/USD صعوبة من أجل اكتساب زخم اتجاهي خلال الجلسة الأوروبية يوم الخميس ويتداول على ارتفاع طفيف خلال اليوم بالقرب من منطقة 1.1200. ينتظر المستثمرون إصدارات بيانات اقتصاد كلي رئيسية من الولايات المتحدة.
أسعار اليورو هذا الأسبوع
يوضح الجدول أدناه النسبة المئوية للتغير في اليورو EUR في مقابل العملات الرئيسية المدرجة هذا الأسبوع. كان اليورو هو الأضعف في مقابل الدولار الأمريكي.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | 0.45% | 0.22% | -0.31% | 0.63% | -0.09% | 0.57% | 0.37% | |
| EUR | -0.45% | -0.10% | -0.21% | 0.66% | 0.08% | 0.60% | 0.40% | |
| GBP | -0.22% | 0.10% | 0.08% | 0.76% | 0.19% | 0.62% | 0.49% | |
| JPY | 0.31% | 0.21% | -0.08% | 0.93% | -0.41% | 0.02% | 0.44% | |
| CAD | -0.63% | -0.66% | -0.76% | -0.93% | -0.44% | -0.06% | -0.27% | |
| AUD | 0.09% | -0.08% | -0.19% | 0.41% | 0.44% | 0.42% | 0.27% | |
| NZD | -0.57% | -0.60% | -0.62% | -0.02% | 0.06% | -0.42% | -0.23% | |
| CHF | -0.37% | -0.40% | -0.49% | -0.44% | 0.27% | -0.27% | 0.23% |
تُظهر الخريطة الحرارية النسبة المئوية للتغيرات في العملات الرئيسية في مقابل بعضها البعض. يتم اختيار العملة الأساسية من العمود الأيمن، بينما يتم اختيار العملة المقابلة من الصف العلوي. على سبيل المثال، إذا اخترت اليورو من العمود الأيمن وتحركت على طول الخط الأفقي إلى الدولار الأمريكي، فإن النسبة المئوية للتغير المعروضة في المربع سوف تمثل زوج يورو EUR (الأساس)/دولار أمريكي USD (التسعير).
بعد الضعف في مقابل نظرائه الرئيسيين يوم الثلاثاء، واجه الدولار الأمريكي صعوبة من أجل العثور على طلب في النصف الأول من يوم الأربعاء. في وقت لاحق من الجلسة الأمريكية، ساعد تحسن مزاج المخاطرة الدولار الأمريكي على الارتداد، مما تسبب في محو زوج يورو/دولار EUR/USD لمكاسبه اليومية.
خلال الجلسة الأوروبية يوم الخميس، تنخفض العقود الآجلة لمؤشرات الأسهم الأمريكية بين 0.6% و 0.7%، مما يشير إلى موقف حذر في السوق.
في النصف الثاني من اليوم، سوف تتضمن الأجندة الاقتصادية الأمريكية بيانات مؤشر أسعار المنتجين PPI لشهر أبريل/نيسان وبيانات مبيعات التجزئة، جنبًا إلى جنب مع بيانات مطالبات البطالة الأولية الأسبوعية.
من المتوقع أن يرتفع مؤشر أسعار المنتجين PPI بنسبة 0.3% على أساس شهري بعد الانخفاض بنسبة 0.1% المسجلة في مارس/آذار. في وقت سابق من الأسبوع، ضغطت بيانات التضخم الضعيفة من الولايات المتحدة بشكل كبير على الدولار الأمريكي. وبالتالي، فإن قراءة أضعف من المتوقع في مؤشر أسعار المنتجين PPI الشهري قد تؤثر بشكل مماثل على الدولار الأمريكي.
على الرغم من أن المستثمرين يتوقعون على نطاق واسع أن يحافظ البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed على السياسة النقدية دون تغيير في يونيو/حزيران، إلا أن أداة مراقبة البنك الاحتياطي الفيدرالي FedWatch التابعة لمجموعة CME تُظهر أن الأسواق تسعر احتمالية بأقل من 40% لخفض معدلات الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في يوليو/تموز، مما يشير إلى وجود مجال لضعف الدولار الأمريكي في حالة تحيز المستثمرين نحو تيسير السياسة النقدية في يوليو/تموز في حالة صدور بيانات ضعيفة في تضخم المنتجين.
التحليل الفني لزوج يورو/دولار EUR/USD
يظل مؤشر القوة النسبية RSI على الرسم البياني لإطار 4 ساعات مستقراً بالقرب من مستويات 50، مما يُظهر حالة من التردد في زوج يورو/دولار EUR/USD.
بالنسبة للاتجاه الصاعد، تظهر منطقة 1.1240 (المتوسط المتحرك البسيط 200 فترة، المتوسط المتحرك البسيط 50 فترة) بمثابة منطقة مقاومة فورية قبل منطقة 1.1270 (مستويات تصحيح فيبوناتشي 38.2%) ومنطقة 1.1300 (المتوسط المتحرك البسيط 100 فترة، حاجز رئيسي). بالنسبة للاتجاه الهابط، يمكن رؤية مستويات الدعم عند منطقة 1.1170 (مستويات تصحيح فيبوناتشي 50%)، قبل منطقة 1.1080 (مستويات تصحيح فيبوناتشي 61.8%) ومنطقة 1.1000 (حاجز رئيسي، مستوى ثابت).
الأسئلة الشائعة عن اليورو
اليورو هو العملة لدول الاتحاد الأوروبي العشرين التي تنتمي إلى منطقة اليورو. اليورو ثاني أكثر العملات تداولاً في العالم بعد الدولار الأمريكي. خلال عام 2022، يشكل 31% من جميع معاملات صرف العملات الأجنبية، بمتوسط حجم تداول يومي يزيد عن 2.2 تريليون دولار يوميًا. يعد زوج يورو/دولار EUR/USD هو زوج العملات الأكثر تداولًا في العالم، حيث يمثل حوالي 30% من جميع المعاملات، يليه زوج يورو/ين EUR/JPY عند 4%، زوج يورو/استرليني EUR/GBP عند 3% وزوج يورو/دولار أسترالي EUR/AUD عند 2%.
البنك المركزي الأوروبي ECB في فرانكفورت، ألمانيا، هو البنك الاحتياطي لمنطقة اليورو. يحدد البنك المركزي الأوروبي ECB معدلات الفائدة ويدير السياسة النقدية. يتلخص التفويض الأساسي للبنك المركزي الأوروبي ECB في الحفاظ على استقرار الأسعار، وهو ما يعني إما السيطرة على التضخم أو تحفيز النمو. أداته الأساسية هي رفع أو خفض معدلات الفائدة. عادة ما تعود معدلات الفائدة المرتفعة نسبياً - أو توقع معدلات فائدة أعلى - بالنفع على اليورو والعكس صحيح. يتخذ مجلس محافظي البنك المركزي الأوروبي ECB قرارات السياسة النقدية في الاجتماعات التي تُعقد ثماني مرات في العام. يتم اتخاذ القرارات من قبل رؤساء البنوك الوطنية في منطقة اليورو والأعضاء الستة الدائمين، بما في ذلك رئيسة البنك المركزي الأوروبي ECB، كريستين لاجارد.
بيانات التضخم في منطقة اليورو، التي يتم قياسها بواسطة مؤشر أسعار المستهلك المنسق HICP، تمثل أحد المؤشرات الاقتصادية الهامة لليورو. إذا ارتفع التضخم بأكثر من المتوقع، وخاصة إذا كان أعلى من مستهدف البنك المركزي الأوروبي ECB البالغ 2%، فإن هذا يُجبر البنك المركزي الأوروبي ECB على رفع معدلات الفائدة من أجل إعادته تحت السيطرة. عادة ما تعود معدلات الفائدة المرتفعة نسبياً مقارنة بنظيراتها بالنفع على اليورو، وذلك لأنها تجعل المنطقة أكثر جاذبية كمكان للمستثمرين العالميين من أجل حفظ أموالهم.
تقيس إصدارات البيانات صحة الاقتصاد ويمكن أن تؤثر على اليورو. يمكن لمؤشرات مثل الناتج المحلي الإجمالي GDP، مؤشرات مديري المشتريات PMIs لقطاعات التصنيع والخدمات، التوظيف واستطلاعات معنويات المستهلك أن تؤثر جميعها على اتجاه العملة الموحدة. الاقتصاد القوي أمر جيد بالنسبة لليورو. هو لا يجذب مزيد من الاستثمار الأجنبي فحسب، بل قد يشجع البنك المركزي الأوروبي ECB على رفع معدلات الفائدة، الأمر الذي سوف يعزز اليورو بشكل مباشر. بخلاف ذلك، إذا كانت البيانات الاقتصادية ضعيفة، فمن المرجح أن ينخفض اليورو. تُعتبر البيانات الاقتصادية لأكبر أربعة اقتصادات في منطقة اليورو (ألمانيا، فرنسا، إيطاليا وإسبانيا) ذات أهمية خاصة، حيث أنها تمثل 75٪ من اقتصاد منطقة اليورو.
من إصدارات البيانات الهامة الأخرى لليورو الميزان التجاري. يقيس هذا المؤشر الفرق بين ما تكسبه الدولة من صادراتها وما تنفقه على الواردات خلال فترة معينة. إذا كانت دولة ما تنتج صادرات مرغوبة بشكل كبير، فإن عملتها سوف تكتسب قيمة من صافي الطلب الإضافي الناتج عن المشترين الأجانب الذين يسعون لشراء هذه السلع. وبالتالي، فإن صافي الميزان التجاري الإيجابي سوف يعزز العملة والعكس صحيح بالنسبة للميزان التجاري السلبي.
تحتوي المعلومات الواردة في هذه الصفحات على بيانات تطلعية تنطوي على مخاطر وشكوك. الأسواق والأدوات الواردة في هذه الصفحة هي لأغراض إعلامية فقط ولا ينبغي بأي حال من الأحوال أن تظهر كتوصية لشراء أو بيع هذه الأصول. يجب عليك إجراء البحث الشامل الخاص بك قبل اتخاذ أي قرارات استثمارية. لا تضمن FXStreet بأي شكل من الأشكال خلو هذه المعلومات من الأخطاء أو الأخطاء أو البيانات الخاطئة المادية. كما أنه لا يضمن أن تكون هذه المعلومات ذات طبيعة مناسبة. ينطوي الاستثمار في الأسواق المفتوحة على قدر كبير من المخاطر ، بما في ذلك خسارة كل أو جزء من استثمارك ، فضلاً عن الضيق العاطفي. تقع على عاتقك مسؤولية جميع المخاطر والخسائر والتكاليف المرتبطة بالاستثمار ، بما في ذلك الخسارة الكاملة لرأس المال. الآراء والآراء المعبر عنها في هذا المقال هي آراء المؤلفين ولا تعكس بالضرورة السياسة الرسمية أو موقف FXStreet ولا معلنيها.