توقعات أسعار الذهب: انخفاض زوج الذهب/الدولار XAU/USD يبدو بلا هوادة، مع التركيز على خطاب رئيس البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed جيروم باول

يرفض بائعي الذهب الاستسلام، في انتظار خطاب رئيس البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed جيروم باول.
يستمر الدولار الأمريكي وعوائد سندات الخزانة الأمريكية في الارتفاع على خلفية نشوة "تداولات ترامب".
الدفاع عن المتوسط ​​المتحرك البسيط 100 يوم بالقرب من منطقة 2545 دولار أمر بالغ الأهمية لمشتري الذهب، حيث تستمر الحالة الهبوطية على مؤشر القوة النسبية RSI اليومي.

 

تستقر أسعار الذهب عند أدنى مستوياتها خلال شهرين بالقرب من منطقة 2560 دولار في وقت مبكر من يوم الخميس، حيث ينتظر المشترون بفارغ الصبر خطاب محافظ البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed الأمريكي جيروم باول من أجل الحصول على استراحة وجيزة.

 

هل سوف يُنقذ رئيس البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed باول مشتري الذهب؟

 

تمدد أسعار الذهب سلسلة خسائرها لليوم الخامس على التوالي يوم الخميس، وذلك بسبب الطلب المستمر بلا هوادة على الدولار الأمريكي USD إلى جانب ارتفاع عوائد سندات الخزانة الأمريكية.

تستمر حالة النشوة المدفوعة من "تداولات ترامب" في تقديم القوة لمشتري الدولار الأمريكي، على الرغم من بيانات مؤشر أسعار المستهلك CPI الأمريكي لشهر أكتوبر/تشرين الأول التي تتوافق مع التوقعات وسلسلة من الخطابات من جانب صناع السياسات في البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed.

ارتفع مؤشر أسعار المستهلك CPI الأمريكي بنسبة 2.6٪ سنويًا في أكتوبر/تشرين الأول، وهي قراءة أعلى من النمو بنسبة 2.4٪ في سبتمبر/أيلول بينما تتوافق مع التوقعات. استقر تضخم مؤشر أسعار المستهلك CPI الأساسي السنوي عند 3.3٪ في نفس الفترة في مقابل 3.3٪ المتوقعة. تطابقت الأرقام الشهرية أيضاً مع التقديرات.

في الوقت نفسه، يظل مسؤولي البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed حذرين من توقعات التضخم، مما يشير إلى نهج حذر للبنك المركزي الأمريكي خلال الأشهر المقبلة.

ومع ذلك، فإن بيانات التضخم الأمريكية وتعليقات البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed دعت البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed إلى خفض معدلات الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس أخرى في ديسمبر/كانون الأول. في الواقع، يستقر تسعير السوق لمثل هذه الخطوة الشهر المقبل الآن عند حوالي 83٪، كما تُظهر أداة مراقبة البنك الاحتياطي الفيدرالي FedWatch التابعة لمجموعة CME، مقارنة بحوالي 63٪ التي شوهدت قبل صدور البيانات.

فشل مشتري الذهب في الاستفادة من توقعات تيسير البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed، حيث تفوق ارتفاع الدولار الأمريكي المدفوع من "تداولات ترامب"، مما أدى إلى تفاقم الانخفاض في المعدن اللامع.

وبالتالي، يظل خطاب رئيس البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed جيروم باول بشأن "التوقعات العالمية" في حدث يستضيفه فرع البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed في دالاس في وقت لاحق من هذا الخميس في بؤرة التركيز، وذلك من أجل الحصول على تلميحات جديدة بشأن مسار تيسير البنك المركزي في مواجهة السياسات التضخمية المحتملة للرئيس الأمريكي المنتخب دونالد ترامب.

يظل التركيز أيضاً على مؤشر أسعار المنتجين PPI وبيانات مطالبات البطالة في الولايات المتحدة، بينما من المرجح أن يقدم المزيد من مسؤولي البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed خطابات مع عودة الاهتمام على الأرجح إلى البيانات الاقتصادية.

 

التحليل الفني لأسعار الذهب: الرسم البياني اليومي

كما هو موضح على الرسم البياني اليومي، تخلت أسعار الذهب عن مستويات 2600 دولار على أساس الإغلاق اليومي يوم الأربعاء، مما يفتح الباب أمام تسجيل مزيد من الانخفاض.

إضافة إلى مصداقية الاحتمالية الهبوطية، يشير مؤشر القوة النسبية RSI بإعدادات 14 يومًا نحو الانخفاض بينما يتحرك أدنى بكثير من مستويات 50، حيث يقترب من مناطق التشبع البيعي.

يظهر الدعم الفوري عند منطقة التقاء المتوسط ​​المتحرك البسيط 100 يوم وأدنى مستويات 18 سبتمبر/أيلول بالقرب من منطقة 2545 دولار.

الكسر المستدام إلى ما دون هذه المنطقة الأخير سوف يحفز البدء في اتجاه هابط جديد نحو حاجز منطقة 2500 دولار، مع رؤية المستهدف التالي في الاتجاه الهابط عند أدنى مستويات 4 سبتمبر/أيلول عند منطقة 2472 دولار.

إذا حاولت أسعار الذهب الارتداد، فإن حاجز منطقة 2600 دولار سوف يتحدى الالتزامات الهبوطية. سوف يؤدي القبول فوق هذه المنطقة إلى تمديد الارتداد نحو أعلى مستويات 13 نوفمبر/تشرين الثاني عند منطقة 2619 دولار.

في حالة تسجيل مزيد من الارتفاع، سوف يقدم المتوسط ​​المتحرك البسيط 50 يومًا عند منطقة 2651 دولار مقاومة شديدة في مواجهة مشتري الذهب.
 

المؤشر الاقتصادي

خطاب رئيس البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed باول

تولى جيروم باول منصبه كعضو في مجلس محافظي نظام الاحتياطي الفيدرالي في 25 مايو/أيار 2012، ليشغل فترة غير منتهية. في 2 نوفمبر/تشرين الثاني 2017، رشح الرئيس دونالد ترامب باول ليكون الرئيس القادم للاحتياطي الفيدرالي. تولى باول منصبه كرئيس في 5 فبراير/شباط 2018.

قراءة المزيد.

الإصدار التالي: الخميس 14 نوفمبر/تشرين الثاني 2024 الساعة 20:00

التكرار: غير منتظم

الإجماع: -

السابق: -

المصدر: الاحتياطي الفيدرالي