تحليل سعر سهم الراجحي اليوم: غير قادر على اختراق المقاومة الرئيسية على الرغم من استمرار اكتساب الزخم الصعودي

ينخفض سهم مصرف الراجحي في وقت مبكر من تداولات يوم الثلاثاء 29 أبريل/نيسان، وعلى الرغم من ذلك فإنه يستمر في مداعبة مستويات تصحيح فيبوناتشي 61.80% الرئيسية من الانخفاض الرئيسي الأخير، والتي تتزامن مع الحد السفلي لنطاق التداول المكسور الذي تحول إلى مقاومة حاسمة عند منطقة المقاومة القوية 99.00 حتى الآن، مما يجعلها منطقة مقاومة حاسمة في مسار اتجاه السهم على المدى القصير، وذلك على خلفية التفاؤل المتجدد بشأن إحراز تقدم محتمل في المحادثات التجارية الأمريكية مع شركائها التجاريين الرئيسيين الذي يعزز شهية المخاطرة في أسواق الأسهم العالمية. في انتظار بيانات الولايات المتحدة المرتقبة بشدة بشأن الناتج المحلي الإجمالي GDP للربع الأول يوم الأربعاء وبيانات الوظائف غير الزراعية NFP يوم الجمعة.

من الجدير بالذكر أن نتائج أرباح مصرف الراجحي في الربع الأول من عام 2025 كانت قد كشفت عن ارتفاع صافي الأرباح بنسبة 34.07%، مقارنة بالربع المماثل من عام 2024، وذلك بسبب ارتفاع إجمالي دخل العمليات، وفقاً وفقاً لبيانات المصرف.

ينخفض السهم في وقت كتابة هذا التقرير يوم الثلاثاء بنسبة -0.40% مقارنة بأسعار إغلاق يوم أمس ليتداول عند منطقة 98.50. افتتح سهم مصرف الراجحي التداولات اليوم عند منطقة 98.00، أقل من مستويات إغلاق جلسة يوم أمس عند منطقة 98.90، مسجلاً أدنى مستوياته خلال اليوم حتى الآن عند منطقة 97.50، وأعلى مستوياته خلال اليوم حتى الآن عند منطقة 99.00. يتراجع مؤشر القوة النسبية RSI بإعدادات 14 يوماً بشكل طفيف ولكنه يظل أعلى بقليل من مستويات 50 المحايدة لليوم الثاني على التوالي، بينما يكتسب مؤشر الماكد MACD على الرسم البياني اليومي زخماً صعودياً ضمن مناطق هبوطية، مما يشير إلى تراكم الزخم الصعودي في السهم من أجل الاستعداد لاختراق منطقة المقاومة الرئيسية على المدى القريب.

لا يزال السهم محصوراً داخل نطاق سعري ضيق بين المتوسطات المتحركة البسيطة 55 يوماً و 100 يوم عند منطقة 99.50 ومنطقة 97.50، على التوالي، محصوراً أيضاً بين مستويات تصحيح 50.00% و 61.80% فيبوناتشي، وذلك ضمن مرحلة تماسك أوسع عند 91.00-99.00.

بالنسبة للاتجاه الهابط، يظهر دعم ثانوي عند منطقة 96.80 (أدنى مستويات 14 أبريل/نيسان، المتوسط المتحرك 100 يوم)، والتي في حالة كسرها بشكل حاسم سوف يتم استهداف منطقة 93.70 (أدنى مستويات 9 أبريل/نيسان، مستويات تصحيح 23.60% فيبوناتشي)، قبل المتوسط المتحرك 200 يوم الرئيسي عند منطقة 92.20 والحاجز النفسي عند منطقة 91.00 (قاع 7 أبريل/نيسان، أدنى المستويات خلال 4 أشهر). كسر هذا الحاجز الأخير بشكل حاسم على أساس الإغلاق اليومي سوف يحفز السهم على تأكيد الدخول في اتجاه هابط على المدى المتوسط واستهداف منطقة 80.10 (نقطة بداية الاتجاه الصاعد الأخير، أدنى مستويات 6 أكتوبر/تشرين الأول 2024) في نهاية المطاف.

بالنسبة للاتجاه الصاعد، إذا تمكن سعر السهم من الإغلاق فوق الحد السفلي المكسور لنطاق التداول السابق عند محيط منطقة المقاومة الحاسمة 99.00-99.60 (حاجز رئيسي، المتوسط المتحرك البسيط 55 يوماً، أعلى المستويات خلال ما يقرب من 4 أسابيع، مستويات تصحيح فيبوناتشي 61.80%) بشكل حاسم على أساس الإغلاق اليومي، فإنه سوف يستهدف بعد ذلك إغلاق الفجوة الهبوطية المسجلة يوم 6 أبريل/نيسان عند منطقة المقاومة القوية 100.00، قبل اختبار الحد العلوي لنطاق التداول السابق المكسور الذي تحول إلى مقاومة أساسية عند منطقة 104.00. تمديد الارتداد فوق منطقة المقاومة الرئيسية 104.00 مع عودة مؤشر القوة النسبية RSI للتحرك ضمن مناطق صعودية فوق مستويات 50 المحايدة سوف يؤدي إلى استئناف الاتجاه الصاعد الرئيسي في سهم مصرف الراجحي بشكل قوي على المدى المتوسط.

 

الرسم البياني اليومي لسهم مصرف الراجحي

 

مناطق المقاومة: 99.00، 99.60، 100.00، 104.00
مناطق الدعم: 96.80، 93.70، 91.00، 89.20، 88.70، 84.00

 

التحليل الفني لمؤشر السوق السعودية الرئيسي تاسي TASI

 

يأتي ذلك وسط استمرار التحرك بشكل عرضي مستقر في مؤشر السوق الرئيسية تاسي TASI (تداول) لليوم الثالث على التوالي، حيث ينخفض بشكل طفيف بنسبة -0.13% مقارنة بمستويات إغلاق يوم أمس إلى منطقة 11769 في وقت كتابة هذا التقرير يوم الثلاثاء. يتم تداول المؤشر في وقت مبكر من اليوم أدنى بقليل من أعلى مستوياته خلال ما يقرب من 4 أسابيع المسجلة عند محيط منطقة 11809 في وقت مبكر من اليوم،حيث يستهدف في الوقت الحالي إغلاق الفجوة الهبوطية المسجلة في 6 أبريل/نيسان التي تتزامن من مستويات تصحيح 61.80% فيبوناتشي عند محيط منطقة 11820-11837.

بالنسبة للاتجاه الصاعد، دخل المؤشر في اتجاه صاعد قصير الأجل بعد اختراق منطقة 11533 (قمة 8 أبريل/نيسان). يتحدى المؤشر في الوقت الحالي مقاومة قوية عند الفجوة الهبوطية المسجلة في 6 أبريل/نيسان عند منطقة 11820-11837 (قاع 3 أبريل/نيسان، مستويات تصحيح فيبوناتشي 61.80% من الانخفاض الأخير بأكمله)، قبل منطقة 11890 (المتوسط المتحرك البسيط 55 يوماً)، الحاجز الحاسم عند منطقة 12000 (حاجز رئيسي، المتوسط المتحرك البسيط 100 يوم، المتوسط المتحرك البسيط 200 يوم)، قبل منطقة 12075 (أعلى مستويات 27 مارس/آذار)، قبل منطقة 12133 (مستويات تصحيح 78.60% فيبوناتشي)، قبل مواجهة المقاومة الرئيسية عند منطقة 12537 (نقطة بداية الاتجاه الهابط الرئيسي، أعلى مستويات 29 يناير/كانون الثاني) في نهاية المطاف.

بالنسبة للاتجاه الهابط، يظهر الدعم الأولي عند حاجز منطقة 11600 (مستويات تصحيح فيبوناتشي 50.00%)، قبل منطقة 11535-11523 (أدنى مستويات 11 مارس/آذار-أدنى مستويات 22 أبريل/نيسان)، قبل منطقة 11415-11375 (أدنى مستويات 10 أبريل/نيسان، مستويات تصحيح 38.20 فيبوناتشي)، قبل منطقة 11100-11066 (مستويات تصحيح 23.60% فيبوناتشي، أدنى مستويات 9 أبريل/نيسان). كسر هذه المنطقة الأخيرة سوف يحفز إعادة زيارة منطقة الدعم الرئيسية عند أدنى المستويات خلال ما يقرب من عام ونصف العام عند محيط منطقة 10657 (نقطة بداية الاتجاه الصاعد الأخير، أدنى مستويات 7 أبريل/نيسان)، والتي في حالة كسرها بشكل حاسم سوف يتم تأكيد دخول السوق في اتجاه هابط متوسط الأجل.

اكتسب مؤشر القوة النسبية RSI اليومي بإعدادات 14 يوماً قوة من الانحراف الصعودي الذي سجله في بداية شهر أبريل/نيسان واخترق مستويات 50 المحايدة خلال الأسبوع الماضي، حيث يحوم حول مستويات 53 خلال اليوم حتى الآن، مما يشير إلى استمرار تمسك الثيران بمراكزهم في السوق من أجل استهداف مستويات أعلى، حيث يستعد مؤشر الماكد MACD لاختراق خط المنتصف والدخول ضمن مناطق صعودية.

 

الرسم البياني اليومي لمؤشر السوق السعودية الرئيسي، تاسي (تداول) TASI

 

مناطق المقاومة: 11820، 11837، 11890، 12000، 12075، 12133، 12537
مناطق الدعم: 11600، 11523، 11415، 11375، 11100، 11066، 10657

العوامل المؤثرة على حركة أسعار سهم مصرف الراجحي

 

تتأثر حركة أسعار سهم مصرف الراجحي بعدة عوامل، من أبرزها:

 

• الأداء المالي للبنك: يُعد الأداء المالي لمصرف الراجحي من العوامل الرئيسية التي تؤثر بشكل مباشر على أسعار سهم الراجحي. شهد البنك خلال السنوات الأخيرة نموًا في الأرباح وزيادة في الإيرادات، وخاصة بعد توسيع قاعدة عملائه وتقديم خدمات جديدة لقطاع الأفراد والشركات.
• التطورات الاقتصادية في المملكة العربية السعودية: تتأثر حركة أسعار سهم مصرف الراجحي بشكل كبير بالأوضاع الاقتصادية في المملكة العربية السعودية، بما في ذلك نمو الناتج المحلي الإجمالي GDP، أسعار النفط، معدلات التضخم، سياسات الحكومة المالية. بما أن مصرف الراجحي هو أحد أكبر البنوك في المملكة العربية السعودية، فإن أي تحسن في الوضع الاقتصادي السعودي ينعكس إيجابيًا على أداء البنك وبالتالي على أسعار أسهم البنك.
• التطورات العالمية: لا تقتصر التأثيرات على الأسواق المحلية فقط، بل تتأثر حركة أسعار سهم مصرف الراجحي أيضًا بالتغيرات الاقتصادية العالمية مثل تقلبات معدلات الفائدة، أوضاع الأسواق المالية العالمية وأسعار النفط. وبالتالي، يحرص المستثمرون على متابعة هذه العوامل عند تحليل حركة السهم.
• استراتيجيات التوسع: يُعتبر التوسع في الأعمال والخدمات جزءًا من الاستراتيجيات المستقبلية لمصرف الراجحي، حيث يواصل البنك زيادة استثماراته في القطاع المصرفي الرقمي والابتكار التكنولوجي. هذه التوسعات تعزز من ثقة المستثمرين في السهم وتساعد على استقرار أسعاره وزيادتها على المدى البعيد.
• التوقعات السياسية في المملكة العربية السعودية: التوقعات السياسية في المملكة العربية السعودية تؤثر أيضًا على أسعار سهم مصرف الراجحي. الاستقرار السياسي في المملكة يدعم السوق المالية السعودية بوجه عام ويؤدي إلى زيادة جاذبية الأسهم المحلية مثل سهم الراجحي للمستثمرين المحليين والدوليين.

تطورات الأسهم الأخرى المدرجة في مؤشر السوق السعودية الرئيسي تاسي TASI

 

تستمر الأسهم الرئيسية في مؤشر تاسي TASI في الغالب في التحرك بشكل عرضي مستقر خلال الأيام القليلة الماضية حتى الآن، في وقت كتابة هذا التقرير، وذلك على خلفية تمسك مؤشر الدولار الأمريكي DXY بمكاسب طفيفة فوق منطقة 99.00 خلال الجلسة الأوروبية يوم الثلاثاء. في الوقت نفسه، يتم تداول العقود الآجلة لمؤشرات الأسهم الأمريكية على ارتفاع طفيف بعد الأداء المتباين الذي شهدته مؤشرات وول ستريت الرئيسية في بداية الأسبوع.

على صعيد الحرب التجارية بين الولايات المتحدة والصين، قال سكوت بيسنت، وزير الخزانة الأمريكي، في وقت متأخر من يوم الاثنين، إن الحكومة الأمريكية على اتصال مع الصين، ولكنه أضاف أن الأمر متروك لبكين لاتخاذ الخطوة الأولى في خفض التصعيد، وذلك بسبب الاختلال في التجارة بين الدولتين. في وقت مبكر من يوم الثلاثاء، قال وزير الخارجية الصيني وانج يي، إن التنازلات والتراجع لن يؤديان إلا إلى جعل المتنمر أكثر عدوانية، ولكنه أشار إلى أن الحوار يمكن أن يساعد في حل الخلافات.

على صعيد التوترات الجيوسياسية المستمرة في الشرق الأوسط بين إسرائيل وحركة حماس، كشف مسؤول في حركة حماس لمصادر صحفية أن الحركة مستعدة لإطلاق سراح الرهائن الإسرائيليين دفعة واحدة بهدف إنهاء الحرب في قطاع غزة. أضاف المسؤول أن حركة حماس تسعى لهدنة مع إسرائيل مدتها 5 سنوات في قطاع غزة. من المقرر أن يلتقي وفد من الحركة في وقت لاحق مع وسطاء في القاهرة.

 

تحركات أبرز الأسهم في السوق السعودية

 

• أرامكو: من أبرز أسهم قطاع الطاقة. يتداول عند منطقة 25.65، منخفضاً بنسبة -0.39%.
• سابك: من أبرز أسهم قطاع المواد الأساسية. يتداول عند منطقة 61.60، منخفضاً بنسبة -0.16%.
• أمريكانا: من أبرز أسهم قطاع الخدمات الاستهلاكية. يتداول عند منطقة 2.31، منخفضاً بنسبة -0.43%.
• مجموعة صافولا: من أبرز أسهم قطاع إنتاج الأغذية. يتداول عند منطقة 31.70، مستقراً دون تغيير عند مستويات إغلاق يوم أمس.
• زين السعودية: من أبرز أسهم قطاع الإتصالات. يتداول عند منطقة 12.62، منخفضاً بنسبة -1.25%.

معلومات عن مصرف الراجحي

 

• تأسس مصرف الراجحي في عام 1957، وهو من أكبر البنوك في العالم من حيث القيمة السوقية والأكبر في الشرق الأوسط والمملكة العربية السعودية ، بإجمالي أصول 801 مليار ريال سعودي ورأس مال مدفوع 40 مليار ريال سعودي (10.66 مليار دولار أمريكي).  يمتلك قاعدة موظفين تزيد عن 20 ألف موظف، مع أكثر من 60 عامًا من الخبرة في الأنشطة المصرفية والتجارية. 
•  تم دمج مختلف المؤسسات الفردية التي تحمل اسم الراجحي تحت مظلة "مؤسسة الراجحي للتجارة والصرافة" في عام 1978 وفي عام 1988، وتم تأسيس البنك كشركة مساهمة سعودية تحت اسم شركة الراجحي المصرفية للاستثمار، والتي سُميت لاحقًا في عام 2006 باسم مصرف الراجحي. 
• تتجذر المجموعة المصرفية المتوافقة مع الشريعة الإسلامية بعمق في مبادئ الصيرفة الإسلامية ، حيث تلعب دورًا أساسيًا في سد الفجوة بين المتطلبات المالية الحديثة والقيم الجوهرية للشريعة الإسلامية، بينما تدفع العديد من مؤشرات الصناعة والتنمية، وذلك من خلال قاعدة راسخة في المملكة العربية السعودية ، حيث يمتلك مصرف الراجحي شبكة واسعة تضم أكثر من 510 فرعًا، أكثر من 4603 ماكينة صراف آلي وأكثر من 584 نقطة بيع مع التجار وأكبر قاعدة عملاء من أي بنك في المملكة العربية السعودية، بالإضافة إلى 153 مركز تحويل في جميع أنحاء المملكة.